项目方案评估方法

2024-07-07

项目方案评估方法（精选8篇）

项目方案评估方法篇1

“×××××××××资产评估项目”

评估工作方案

我所根据《资产评估准则－评估程序》的要求，结合项目的具体情况，制订本评估工作方案。

一、应当履行的评估程序

（一）明确评估业务基本事项；包括明确评估目的、评估对象及范围、评估价值类型、评估基准日、评估报告使用人、评估报告使用限制、评估所需的收集的资料及配合工作等

（二）签订业务约定书；通常，评估业务约定书应先行签订，明确评估目的、评估对象以及评估收费等内容。当评估目的、评估对象、评估基准日发生变化，或者评估范围发生重大变化时，应当与委托方签订补充协议或者重新签订业务约定书。

（三）编制评估计划；包括项目整体计划及具体实施方案。其中，整体计划应当包括组织和人员安排、时间安排等内容，具体实施计划应该包括项目调查方面的安排等。

（四）现场调查。安排对口熟悉的评估师及其他专业人员进行现场调查，无论项目大小，均必须履行现场调查程序，评估人员必须到现场搜集资料、勘查实物资产、审核财务资料及实物资产运行情况，必要时，聘请相关方面的专家协助工作。

（五）收集评估资料。主要是搜集有关评估基本事项的明确、评估对象的权属、资产存在状况、资产使用及运行状况以及市场询价等方面的评估资料。

（六）评定估算。根据搜集的资料及现场勘查的情况，按照资产评估的技术规则进行方法适用性的评价和判断，选择评估方法并选

取合适的参数，估算委估对象的价值。

（七）编制和提交评估报告。由项目的现场负责人负责编制评

估报告初稿，报告初稿经项目负责人审核后与委托方进行必要的沟

通，并按照本公司内部规定的三级复核制度进行复核并出具报告。

（八）工作底稿归档。按照有关档案管理办法进行评估底稿归

档。

上述程序中，如需删减或增加，应该报经内部审核。

二、评估工作的基本步骤

整个评估工作一般分为四个步骤来进行：第一

步，前期洽谈与准备：进行项目的前期洽谈，在了解项目具体情况后，考察自身的业务承接能力，当决定承接后，对评估对象的情况组织内部人员根据初步搜集的资料进行综合分析，同时准备对于评估项目涉及到的行业信息等进行网络搜集与整理，考虑本公司内部评估师擅长情况进行安排。对于企业价值评估和其他资产组合的评估项目还需要考虑安排相关的审计机构协作问题。第二步，现场调查：评估人员应当亲自到现场勘查评估对象的具体情况，搜集相关财务资料、权属证明资料、实物资产的运行资料，并与委托方相关专业人员一起讨论实物资产的清查方案或办法以及其他非实物资产存在性的问题，比如采取询问、函证、核对、监盘、勘查、检查等方式进行调查，所有现场调查的资料都应该及时整理和归纳并编制相应的分析意见以备后期审核和评定估算。在现在调查阶段最为重要的是明确是否存在收到限制的情况，如果存在某种程度的限制，必须及时报告并

与委托方沟通，从而明确评估报告的类型。第三步，市场询价、评估方法的选择及评定估算。现场调查结束后，如果属于综合性的项目的，现场负责人应该分别不同的分工由项目组成员先整理好各自负责调查的资料后，召开总结分析会，由局部信息上升为全面的和整体的信息，在上述基础上，首先从方法的适用性方面进行分析和明确，其次是对参数的选择及其适用性进行分析和明确，第三是对两种或两种以上方法适用性进行再次的决策和做出最终的选择，第四是对单项资产或资产组及资产组组合的资产进行价格查询并在“货比三家”的思路下确定重置价值（成本法）等，第五是在上述基础上按照资产价值估算的计算办法进行计算，得出评估价值。第四步：形成报告初稿、履行沟通及内部复核程序，出具评估报告。报告初稿由项目负责人统筹编制，完成后与委托方进行沟通，如果沟通中出现重大争议的，应该及时报公司负责人审核并协调。内部的复核采取三级复核制度，即现场负责人复核，重点是保证资料的完整性、数据的真实性和准确性以及不重不漏等；项目负责人复核，重点是方法选择的恰当性、资料来源的合规性、参数确定的合理性等；公司负责人复核，重点是项目限制性及其解决，项目不确定所可能导致的风险等。

三、项目基本情况的初步明确

1、评估目的：委托方确定的该项目评估目的为。根据洽谈，项目具体情况为，经过协商最后明确该项目的评估目的为„„„„„„„.。

2、价值类型：根据评估目的及资料搜集等方面分析，并与委托方进行沟通，本项目的价值类型确定为:。

3、评估对象及范围：根据本所与委托方签订的业务约定书约定，本次评估基准日年月日；评估对象包括，具体为：详见统计表。

4、评估搜集资料内容：本次评估所要搜集的资料主要包括：（详细说明并附入“所需提供或搜集的资料清单”）

5、评估对象基本情况（详细说明前期调查或准备过程中搜集到的信息情况，以便让所有参与该项目的评估人员对项目总体情况有一个基本的了解）

四、评估项目组成员安排及进度安排

1、项目组及评估对象人员评估对象名称

2、计划进度分准备、现场、汇总和报告四个阶段进行，现场阶段每组安排见上表，原则上现场天内完成。总体上，评估时间安排是：自年月日至年月日。各阶段安排如下：（1）准备阶段自年月日至月日。主要是了解企业情况、编制评估计划、通知相关单位和人员、准备评估初步资料等。（2）现场阶段月日-月日完成现场调查，上述现场阶段均包括现场勘查、资料搜集、调

查询问、整理工作底稿和撰写调查说明等所需时间。

（3）汇总与交换意见阶段自年月日至月日。现场负责人将所搜集到的资料进行整理并出具相关的说明，部分资料必须与委托方及其负责人的交换意见，有关资料及报告初稿均应由委托方相关的人员签章。现场负责人应

该对各自负责的内容进行总结并连同底稿交至项目负责人处汇总。（4）报告阶段自年月日至月日，评估报告初稿待复核，月日出具报告。

五、评估中的一些其他要求

1、遵循实事求是、客观公正、保守秘密的原则；

2、严格按计划进度完成评估任务，如果需要调整，必须及时履行内部报告程序；

3、在进行财务资料审计中，注意对照相关法律、法规和经济考核指标、合同、协议、章程等，充分收集相关资料，包括重要合同、经济责任书、以前审计或评估等；

4、评估中的相关问题应履行报告制度，一般情况下应由各评估小组负责人与客户接洽或交换意见，对较大的事项处理应通过现场负责人向分管管理层负责人汇报，不得在现场议及相关评估结果或评估意见。

5、各评估小组成员应在评估进×

项

年月日 ×××资产目评估有限公场前了解相关法规或要求。

六、费用预算司组

项目方案评估方法篇2

现今项目风险管理 (风险评估) 的方法主要是以项目风险管理的思想为基础再结合应用概率论、数理统计、随机理论、网络技术、计算机技术等方法。

由于不确定性环境是项目风险存在的原因, 项目风险度量就是计算不同的方案在已知环境状态下的概率分布, 分析在此概率分布条件下实现目标的危害程度。传统的风险度量方法是采用目标函数概率分布的数字特征、熵等来度量。如用方差 (频率直方图) 直接度量风险, 这种方法只有在历史资料数据充足完善的情况下才可能得到较准确的结果, 若没有历史资料做支撑评估人员只能依靠个人经验来进行定量以此来求得主观概率。无论是用经验概率分布估计方差, 或是用理论分布来估计方差不能全面的反映风险的变化, 这种方法只适宜用做粗略的估算。熵是描述不确定性状态的一种度量, 所以可以用它来描述风险。然而此种方法是从单一的角度去度量风险, 事实上项目风险是具有多维性的, 即一个已知环境中的某个方案的风险程度与结果 (如利润) 的概率分布的位置和形状有直接关系, 所以对风险的描述应是多维的, 惟有从位置和形状出发度量风险才能真正做到全面准确。

现代项目风险分析与评估的基本方法有决策分析法, 包括决策树、贝叶斯统计、程序算法等;蒙特卡洛模拟法;马尔科夫过程分析法;层次分析法;模糊分析法;计划评审技术;主观概率;敏感性分析等。决策分析研究的是决策的过程, 它是一种支持在不确定环境下进行决策的技术, 这种方法综合考虑了不同决策方法的各种可能的结果和决策者在面临风险时的不同态度。系统模拟就是在建立数学模型的基础上, 通过计算机实验, 对一个系统按照一定的决策原则或作业规则由一个状态变换为另一个状态的动态行为进行描述和分析。大多数模拟都是以某种形式的蒙特卡洛分析为基础的。蒙特卡洛分析是通过多次模拟一个模型的结果, 从而提供计算结果的统计分布。层次分析法 (A H P) 是美国运筹学家T.L.Saaty教授于20世纪70年代初期提出的一种多准则决策方法。它把一个复杂的问题分解成组成因素, 并按支配关系形成层次结构, 然后应用两两比较的方法确定决策方案的相对重要性。层次分析法特别适用于无结构问题的建模。

然而上述几种方法大都存在数据量大、计算量大、工作量大等方面的缺点, 显然对于当今社会所追求的高速高效高利的市场经济相悖。此外, 上述的几种方法只是针对于在整个项目管理的某几个环节上或整个过程进行风险评估, 但是从项目成立至项目完成的整个过程中每一环节都存在一定得风险, 所以仅仅对于其中的某几个环节进行风险评估不能够准确全面的进行项目风险评估。我们需从项目管理的整个过程着手分析每一步所存在的风险及对项目利益的损害关系, 这样才能够做到较全面较准确的风险评估。

项目风险具有不确定性及无法定量化的特点, 所以对于项目风险我们可以采用模糊数学的方法来进行一定程度上的定量化表示。模糊数学是从量上来研究和处理模糊现象的一门学科, 反映了事物之间由于差异的中间过渡性所引起的划分上的不确定而使得概念外延的不分明性, 它常常被用来解决一些不确定性的问题。模糊模型是集合论的推广, 它把集合中某个元素“属于”或“不属于”某个集合论的关系推广为元素“按不同程度”隶属于某个集合的关系, 从而得出模糊集合及隶属度的概念。而模糊集合是对模糊现象或模糊概念的刻画, 通常用等表示。函数 (x) 称为模糊集的隶属度, 它表示元素x对模糊集合的隶属程度。通过一定得数学运算模糊数学在将定性对象定量化表述的研究方面突显出了重要作用。目前模糊数学这一新兴学科已在模糊控制、模糊识别、模糊聚类分析、模糊决策、模糊评判、系统理论、信息检索、医学、生物学等各个方面得到了广阔的发展。

纵观项目管理从最初项目建立到最后项目完成总共要经过四个步骤:项目概念、项目规划、项目实施及项目收尾。每一步所包含的子步骤及所要完成的任务有:项目概念包含项目识别与项目研究两部分;项目规划包含项目描述、项目组织、项目里程碑、工作分解、职责矩阵、网络技术、进度计划、资源计划、计划优化、风险管理;项目实施包含项目执行和项目控制;项目收尾包含范围核实、行政收尾、合同收尾和项目评价。

项目风险存在于项目管理的各个过程中而且是不断发展变化的, 不同时期对于同一环节的风险系数是不同的, 而此环节对整个项目的利益影响也将不同。为了能够使项目效益得到最大化我们需要对每一环节的风险变化作出及时准确的测算。在刘芳的《信息系统安全评估理论及其关键技术研究》中, 作者提出了以串并联结构分析系统的安全性。根据各部件在系统中的串并联关系结合模糊数学运算得出系统的安全系数。此方法能够较准确的测算出系统中的某一环节对于整个系统的安全性所带来的影响。在此项研究中作者将信息系统的安全体系结构抽象为一串并联结构来进行研究。信息系统是由各个部件按照某种规则组装在一起, 而各个部件的安全性能的优劣也将对整个信息系统的安全性造成一定得影响。相较项目管理, 也是由各个步骤按照某种时间联系和成果逻辑结合在一起, 而且每一环节的风险高低变化都将对整个项目的成功造成很严重的影响, 因此我们可以利用《信息系统安全评估理论及其关键技术研究》提出的评估方法来进行项目风险的评估。

我们可以看出整个项目管理过程可由八个大部分组成, 而且这八个大部分为一线性结构。在每个部分进行的过程中都存在一定得风险, 而此风险也将会对项目的最终效益造成影响。在此我们设定S为项目的成功系数, 1-PI为每一部分的风险系数, 自然Pi为每一部分的成功系数, 由此我们可以得出:

并联结构的成功系数为:

串联结构的成功系数为:

根据图1-2我们设定P1为项目识别部分的成功系数, P2为项目研究部分的成功系数, P3、P4为项目描述、项目组织部分的成功系数, 由计划优化、风险管理等组成的部分的成功系数设定为P 5, 由项目执行、项目控制组成的部分的成功系数设定为P6, 由项目核实、项目收尾组成的部分的成功系数设定为P7, 项目评价部分的成功系数设定为P8。由图可看出上述定义的几个部分组成的结构为一线性串联结构, 故整个项目管理过程的成功系数:

而在由计划优化、风险管理等部分组成的过程中是有多个子过程组成的串并联结构, 故此部分的成功系数应按照式1.2、1.3获得。设计划优化的成功系数为k1……工作分解的成功系数为k4, 风险管理的成功系数为f1……项目里程碑的成功系数为f4, 故:

同理我们可获得另外两部分的成功系数, 设定项目执行、项目控制、项目核实、项目收尾的成功系数为m 1、m 2、n 1、n 2, 故:

综上式我们可得项目管理的成功系数:

因为在项目进行中所遇到的风险都是无法预测也无法定量描述的, 所以在上式中的各个参数都为通过实际经验估算或是概率运算得到的模糊值。在项目进行的过程中项目风险是在不断变化的, 有些风险会对项目造成巨大损失而有些风险只会对项目起到一小部分的影响。通过式2.0的运算我们可以获得某个时期某个过程所存在的风险对项目的影响程度, 以此为依据来制定相应的风险应对计划, 这样就避免了因为小风险而采取大变动造成的经济损失。

虽然通过这种方法我们可以得到具体的项目成功系数, 但是其中的参数都是通过主观经验获得的模糊值, 存在较强的主观性, 这一点还需要在今后的实验研究中进行进一步的探索验证。

参考文献

[1]陈远, 寇继虹, 代君.项目管理:第一版.武汉:武汉大学出版社.2002.12:377-399.

[2]刘荔娟.现代项目管理:第二版.上海:上海财经大学出版社.2003.6.

项目方案评估方法篇3

摘要本文重点探讨军队审计项目绩效定量评估的几种方法。

关键词军队审计绩效评估定量

绩效评估的方法有很多种，针对不同的绩效评估对象的特点和实际情况可以应用不同的方法进行评估。一般绩效评估的技术方法有评语法、关键事件法、配对比较法、360度绩效评估法、平衡记分卡法、目标管理法、量表法、综合评估法等。军队审计项目绩效评估按照绩效状态的表现形式划分，绩效评估方法可以分为两种形式是：定量评估法和定性评估法。定量评估法是通过数学计算得出评估结论。定性评估法是一种用评语或事例等形式对被评估者的绩效状态或行为表现加以定性描述的评估方法，是不通过数学计算方法得出的结论。定性评估法与定量评估法相结合是军队审计项目绩效评估的基本原则及方法。本文探讨军队审计项目绩效定量评估方法。

军队审计项目绩效定量评估法的数学理论是一种最优化理论，它应用数学工具对绩效评估项目进行定量描述和综合分析。可使用的军队审计项目绩效定量评估方法有：模糊综合评估法、层次分析法、主成份分析法、DEA评估模型等。

一、模糊综合评估法

模糊综合评估法，是将审计项目的诸多信息进行精确的综合性定量值来反映。该评估信息具有模糊的特征，应用模糊关系合成原理，从多个因素对被评价事物隶属等级状况进行综合性评价的一种方法。模糊综合评估法充分运用了模糊数学中综合评估的思想，全面合理地考虑所有影响评估对象因素，在统一的数学模型下采取计算的形式综合出评估结果。模糊综合评估方法可以用来评估军队审计工作中一些难以量化的“模糊问题”，是一种较为系统客观的定量分析方法，可以用于确定军队审计项目实施过程中遇到的许多关键问题。它应用模糊数学提供的数学语言和量化方法，综合诸多定性因素，进行定量分析并得出科学合理的结论。模糊综合评估法在质量经济效益评估、物流中心选址、企业技术创新能力评价、中小企业融资效率评价、企业家素质评价中得到广泛的应用。在军队审计项目绩效评估时具体步骤为：确定评估因素、评估等级；构造评判矩阵和确定权重；进行模糊合成和做出评估。

二、层次分析法

层次分析法（Analytical Hierarchy Process，AHP）是美国匹兹堡大学数学系教授著名运筹学家T.L.Satty于70年代中期提出来的一种定性、定量相结合的、系统化和层次化的分析方法。这种方法将决策者的经验给予量化，特别适用于目标结构复杂且缺乏数据的情况。它是一种简便、灵活而又实用的多准则决策方法，在工程项目评估领域已经早有应用。军队审计项目绩效评估中需要大量的评估指标包括定性指标和定量指标，这就要求绩效评估过程需要把定性分析与定量分析有机的结合起来，避免二者脱节。层次分析法通过两两比较标准值的方法把人们依靠主观经验来判断的定性问题定量化，既有效地吸收了定性分析的结果，又发挥了定量分析的优势：既包含了主观的逻辑判断和分析，又依靠客观的精确计算和推演，使评估过程具有很强的条理性和科学性。层次分析法的基本步骤为：构造层次分析结构；构造判断矩阵；判断矩阵的一致性检验；层次单排序；层次总排序；评估决策。

三、主成份分析法

主成份分析法是由Hotel ling首先提出的一种利用降维的思想，把多指标转化为少数几个综合指标，进而对样本进行综合评估与排序的方法，是目前应用最广的一种多元统计综合评估方法，在项目评估中也有应用。主成分分析法是根据评估指标中存在着一定相关性的特点，用较少的指标来代替原来较多的指标，并使这些较少的指标尽可能的地反映原来指标的信息，大大简化了原指标体系的指标结构，适合对项目进行总结性综合绩效评估。主成份分析方法广泛应用于企业效益评估、风险投资项目评估、技术进步评估以及区域经济发展水平评价等领域。主成分分析法基本实施步骤是：构造样本矩阵；对样本矩阵进行指标转换、标准化处理；求样本相关系数矩阵及其特征方程等八个步骤。

四、数据包络分析

数据包络分析（Data Envelopment Analysis，DEA）是运筹学、管理学与经济学交叉研究的一个领域，它是由Charnes与Copper等人于1978年创建的。DEA主要采用数学规划的模型评估具有多输入多输出的部门或决策单元之间的相对有效性，是一种非参数的评估方法。数据包络分析是基于效率的概念而发展起来的一种新的绩效评估方法，它对评估具有多投入和多产出的政府绩效，特别是对比不同部门之间绩效的相对关系有着天然的优势。DEA评估理论的适用前提是：评估对象的一致性、指标体系的科学性。

项目方案评估方法篇4

一、项目的提出

课程改革要求教师从课程的忠实执行者转变为课程教学实践的研究者。校本教研是基层教师以研究为途径，以修炼进步为目标的解决实际问题的活动，是对学校业务工作整体进行反思与改进后的行动。

实际工作中，由于对校本教研的定位、功能与实施方式缺乏系统深入的思考和研究，校本教研的计划性、针对性较差，校本教研低层次重复活动较多，实质性的质疑和讨论较少，教师公开自我、倾听与回应以及问题解决的习惯与能力相对缺乏；从而使校本教研活动流于形式，缺乏实效。同时，由于缺乏一套行之有效的校本教研评估体系，不能发挥评估对于校本教研应有的诊断、改进作用。

因此，开展校本教研的模式与评估研究，把实际工作中的典型经验和做法予以理论概括和提升，总结、构建一系列符合我市各层面、各区域学校实际的校本教研模式，形成一整套具有可操作性和实效性的校本教研评估体系，对于保证我市校本教研工作的健康发展和不断取得实效，是很有必要的，也是当务之急。

二、项目的基础

1.理论基础：随着课程改革的深入实施，理论研究者和实践者普遍认识到了作为新课程改革重点的校本教研的重要性，并在这方面开展了一系列的理论研究，出版了许多专著，从理论上对校本教研进行了比较深入和全面的研究，其理论研究成果可资借鉴。例如顾绫元、王洁主编的《校本研修理论与实践丛书》、郑金洲著的《校本研究指导》等。

2.已有研究和工作基础：我市已经出台《关于校本提高工作“研修一体”实施意见》《哈尔滨市中小学校本教研制度建设指导意见》等指导性文件；我市曾在全市范围内举行校本研修成果汇报展示月活动，并进行了校本研修方面的评估检查工作。项目负责人曾主持对全市小学教师专业发展情况（包括校本教研）的大规模调研，掌握我市小学校本教研的第一手资料；各区、县（市）和一批学校，在校本教研方面积累了比较丰富的经验，很多做法富有特色。

3.人员基础：项目负责人、项目核心组成员具有丰富的教学实践、教学研究经验和较高的理论、科研水平，曾主持、参与国家、省、市重点课题的研究；项目负责人中有三位区县教研室主任，熟悉本地区校本教研工作的总体情况，能够保证项目研究和实施的质量。

三、项目的内容

1.校本教研模式研究

2.校本教研评估研究

四、项目的研究手段和方法

项目研究分两条线进行，一是组织教研员、学校领导、骨干教师三结合的队伍进行专题研究；二是选择有代表性的学校以点带面开展研究，两条线的研究互相配合和补充，使理论研究和实践研究更好地结合，并取得实效。

1.调查法：在项目研究前、中、后期采用问卷、访谈、座谈等方法进行调查，为研究提供科学依据。

2.文献研究法：搜集和查阅有关文献资料，为项目研究提供科学的论证资料和研究方法，通过文献研究了解相关研究的历史与现状。

3.行动研究法：在项目研究中要使参与项目研究的学校和教师树立“为改善实际教学行为而研究”的观念，在实践中研究项目，在项目研究中提高自身专业水平。

五、项目的实施

（一）项目分工

1.校本教研模式研究（负责人：哈尔滨市南岗区教师进修学校刘颖姣、双城市教师进修学校刘正生项目基地：南岗区继红小学、复华小学、花园小学、铁岭小学、文昌小学、马家沟小学，双城市实验小学、新兴中心校、双城镇建功村小学、香坊启迪学校）

2.校本教研评估研究（负责人：哈尔滨市香坊区教师进修学校杨修宝、哈尔滨市兆麟小学孟春焕项目基地：香坊区公滨小学、东风小学、工农兵小学，哈市兆麟小学，道外曙光学校）

（二）项目阶段

1.准备启动阶段（2011年7-11月）

成立项目组，撰写项目具体研究方案，讨论研究项目实施策略；搜集校本教研研究成果，确定项目组核心成员。

召开项目实施启动会议，会议内容：宣布项目实施方案，部署项目实施工作。

项目启动会议准备工作及分工：

（1）拟定项目实施方案，落实项目任务分工（负责人：哈尔滨市教育研究院于志强王玲）

（2）撰写《校本教研模式研究》实施方案（包括：校本教研模式构建的原则、具体研究内容、研究分工、研究阶段、预期成果及形式，下同负责人：刘正生）

（3）撰写《校本教研评估研究》实施方案（负责人：杨修宝）

2.实践研究阶段（2011年11月―2012年6月）

（1）项目组每学期召开一次项目推进展示汇报或研讨交流活动。

（2）围绕项目研究前沿性问题、热点、难点问题，开展研讨活动。

（3）各区县、学校以校本研究、团队研究等活动为载体推进项目的深入研究。

（4）做好项目研究的资料积累和整理工作。

3.总结推广阶段（2012年6-12月）

（1）在项目总结的基础上，通过经验交流、现场汇报、现场会等形式，对项目研究进行总结、提升，形成项目研究成果。

（2）将项目研究成果向全市推广。

五、项目的预期成果

文本类

1.《哈尔滨市小学校本教研模式研究与实践》；

2.《哈尔滨市小学校本教研评估体系研究》。

六、项目实施推进表

时间

任务

内容

基础分析

方法步骤

项目与工作

互动

目标

负责人

核心

成员

基地学校

2011年

7-11月

项

目

启

动

准

备

1.制定项目实施方案

2.确定项目负责人、核心成员及基地

3.项目启动预备会

1.形成项目实施方案

2.确定项目负责人、核心成员及基地学校名单

3.落实各子项目具体分工，布置各子项目负责人制定具体实施推进表

于志强

王玲

刘颖姣

刘正生

杨修宝

孟春焕

南岗区继红小学、复华小学、花园小学、铁岭小学、文昌小学、马家沟小学，香坊区公滨小学、东风小学、工农兵小学，双城市实验小学、新兴中心校、双城镇建功村小学，哈市兆麟小学

2011年

11月

项

目

启

动

会

1.宣布项目实施方案

2.各子项目负责人宣布具体实施推进表

落实项目具体任务和分工，正式启动项目

2011年11月-2012年6月

项

目

研

究

1.校本教研模式研究

南岗区、双城市在校本教研方面进行了积极的探索，具有一批校本教研的典型学校，各级教育行政和业务部门在一些学校召开过校本教研现场会；项目负责人为进修学校教研室主任，熟悉本地区校本教研总体情况，且具有非常丰富的工作经验和很高的业务能力、组织能力和研究能力

1.2011年9-11月：搜集、研读有关校本教研模式的研究成果（包括专著、论文、典型经验等）；搜集、整理南岗、香坊、双城校本教研开展较好学校的做法和经验；举行专题研讨会，探讨、明确构建校本教研模式的基本要素

2.2011年11月-2012年1月：根据基地学校校本教研基础和特点，初步构建各种校本教研模式，并在基地学校进行实验

3.2012年1-6月：修改、完善各种校本教研模式；举行研讨会、展示会，在实验区范围内实验、推广

几年来，校本教研一直作为小学教研部的工作重点，在工作思路中明确提出：坚持教研创新，切实提高校本教研的工作力度；增强教研部门的课程领导力、教研指导力和教育政策执行力；强化教学策略研究力度，增强教研内涵，服务教师专业发展。

小学教研部制定了比较详尽的评估标准，开展了全市研究型团队评选，对于校本教研也起到了引领和指导作用

形成适应不同类型、区域小学校本教研的各种模式

刘颖姣

刘正生

南岗区继红小学李东伟、复华小学苑丽红、花园小学王丽华、铁岭小学孙欣、文昌小学赵文哲、马家沟小学孙艳，双城市实验小学许玉芹、新兴中心校李刚、双城镇建功村小学张庆辉，香坊区启迪学校廉春梅，道外区曙光学校郭英明

南岗区继红小学、复华小学、花园小学、铁岭小学、文昌小学、马家沟小学，双城市实验小学、新兴中心校、双城镇建功村小学，2.校本教研评估研究

1.2011年9-11月：搜集、研读有关校本教研评估的研究成果（包括专著、论文、典型经验等）；

2.2011年11月-2012年1月：举行专题研讨会，初步形成校本教研评估体系的评估原则、内容、标准结构框架

3.2012年3-6月：拟定校本教研评估的基本内容

形成校本教研评估实施方案（包括评估原则、内容、程序、方法、标准等）

杨修宝

孟春焕

香坊区公滨小学王丽艳、东风小学关彦红、工农兵小学陈辉，哈市兆麟小学崔凤、车艳滨、黄海容

香坊区公滨小学、东风小学、工农兵小学，哈市兆麟小学

2012年

6-9月

成果整理

各子项目总结、提升项目研究成果

按照预期形成研究成果

于志强

王玲

刘颖姣

刘正生

杨修宝

孟春焕

2012年

9-12月

成果汇报推广

9月或10月，召开项目研究总结、推广会

1.在项目研究总结、推广会上印发研究成果；2.校本研修典型模式展示

项目方案评估方法篇5

一、评估方法

资产评估所使用的方法可归纳为市场法、收益法和资产基础法三种。

市场法是指利用市场上同样或类似资产的近期交易价格，经过直接比较或类比分析以估测资产价值的一种评估方法。能够采用市场法评估的基本前提条件是需要存在一个该类资产交易十分活跃的公开市场。

收益法是指通过估测被评估资产未来预期收益的现值来判断资产价值的一种评估方法。收益法的基本原理是任何一个理智的购买者在购买一项资产时所愿意支付的货币额不会高于所购置资产在未来能给其带来的回报。运用收益法评估资产价值的前提条件是预期收益可以量化、预期收益年限可以预测、与折现密切相关的预期收益所承担的风险可以预测。

企业价值评估中的资产基础法也称成本法，是指在合理评估企业各项资产价值和负债的基础上确定评估对象价值的评估思路。

三种基本方法是从不同的角度去衡量资产的价值，它们的独立存在说明不同的方法之间存在着差异。三种方法所评估的对象并不完全相同，三种方法所得到的结果也不会相同。某项资产选用何种或哪些方法进行评估取决于评估目的、评估对象、市场条件、掌握的数据情况等等诸多因素，并且还受制于人们的价值观。本项评估为企业整体价值评估，由于被评估单位为船舶制造工业企业，市场上很难取得类似股权的公开交易案例信息，根据本次评估目的和评估对象的特点，以及评估方法的适用条件，选择采用了资产基础法和收益法进行评估。

在对收益法和资产基础法评估的各方面进行比较后，我们认为资产基础法的结果更合理地反映了委估资产的价值，因此我们选择资产基础法的结果为本项评估的最终结果。

(一)资产基础法

资产基础法是指在合理评估企业各项资产价值和负债的基础上确定评估对象价值的一种方法。

1、流动资产的评估

流动资产是指企业在生产经营活动中，在一年或超过一年的一个营业周期内变现或耗用的资产。

根据我国财政部的有关规定，流动资产通常按其表现形态可分成为货币资金、交易性金融资产、应收票据、应收股利、应收利息、应收账款、其他应收款、预付账款、应收补贴款、存货、待摊费用、一年内到期的非流动资产和其他流动资产等 13 类，评估中根据不同流动资产的特性，选用不同的评估方法评估。本次委估的流动资产为货币资金、应收利息、应收账款、其他应收款、预付账款和存货。

(1)货币资金的评估

货币资金包括现金和银行存款，通过现金盘点、核实银行对账单、银行函证等，以核实后的价值确定评估值。其中外币货币资金按评估基准日的国家外汇牌价折算为人民币值。

(2)应收利息的评估

应查阅存款资料，了解存款利率、存款时间等。评估方法：评估值=存款本金×存款天数×存款利率

(3)应收款项的评估

各种应收款项在核实无误的基础上，根据每笔款项可能收回的数额确定评估值。对于有充分理由相信全都能收回的，按全部应收款额计算评估值；对于很可能收不回部分款项的，在难以确定收不回账款的数额时，借助于历史资料和现场调查了解的情况，具体分析数额、欠款时间和原因、款项回收情况、欠款人资金、信用、经营管理现状等，按照账龄分析法，估计出这部分可能收不回的款项，作为风险损失扣除后计算评估值；对于有确凿根据表明无法收回的，按零值计算；账面上的―坏账准备‖科目按零值计算。

预付账款，根据所能收回的相应货物形成资产或权利的价值确定评估值。对于能够收回相应货物的或权利的，按核实后的账面值作为评估值。

对于那些有确凿证据表明收不回相应货物，也不能形成相应资产或权益的预付账款，其评估值为零。

(4)存货的评估

A.在用低值易耗品，采用成本法进行评估。按清查盘点结果分类，将同种低值易耗品的现行购置或制造价格加上合理的其他费用得出重置价值，再根据实际状况确定综合成新率，相乘后得出低值易耗品的评估值。

B.原材料，在将材料成本差异评估为零的基础上，评估价值以经核实后的数量并参考近期市场价计算确定。

C.在产品(建造合同形成的资产)，核算内容是根据建造合同准则的规定，采用完工百分比法确认收入和成本所形成的应向船东所收取的建造合同款项。在核实发生金额合理、内容属实的基础上确认其账面值为评估值。

D.存货跌价准备，在产品存货跌价准备是建造合同产生的合同预计总成本超过合同预计总收入的合同预计损失，建造合同属于不可撤销合同，但在建造合同执行过程中，一是随着国际航运市场的低迷，船东接船意愿不强，部分船东为缩减自身成本，要求船厂减价，甚至选择弃船，导致在建船舶的预计总收入减少；二是船东延期接船，使得在建船舶摊销的固定成本大幅上升；三是由于航运市场持续低迷，船价持续下探，部份船

东要求为其加装部分设备及附送一定量的燃油，这也在一定程度上加剧了造船成本的升高趋势；四是为了维持正常生产所接的亏损订单；五是由于汇率变动的原因。这些原因造成合同预计总成本超过合同预计总收入的金额，形成企业巨额的存货跌价准备。预计损失按账面值确定评估值。

E.在用低值易耗品：对于在用低值易耗品，采用成本法对其进行评估。首先，对纳入评估范围的低值易耗品进行市场询价，以现行市场价格为基础加运杂费确定其重置全价；然后，根据在用低值易耗品的实际状况，结合其经济寿命年限及已使用年限计算其成新率，将重置全价与成新率相乘后得到在用低值易耗品的评估值。

2、长期股权投资的评估方法

龙穴造船长期股权投资，共有明细 3 户。

被投资单位股权比例% 账面值被投资单位净资产评估方法

42.68 30,000,000.00 46,950,030.15

XX管业有限公司整体资产评估

11.63 5,000,000.00 27,540,138.02

XX船舶钢构有限公司不进行整体资产评估

33.34 234,145.61 702,436.82

XX置业有限公司不进行整体资产评估

本次评估中，长期股权投资主要为对下属公司的长期投资，包括对控股子公司和参股公司的投资。对于控股的长期投资，采用企业价值估值的方法对被投资单位进行估值，并按估值后的股东全部权益价值乘以股权比例确定基准日价值。

长期股权投资的评估值=评估基准日评估净资产×投资比例。

对于其他参股的长期投资，在判断资产价值没有大的变动条件下，按基准日资产负债表中净资产乘以股权比例确定价值。

长期股权投资的评估值=评估基准日会计报表净资产×投资比例。

3、固定资产的评估方法

(1)房屋建筑物(构筑物)的评估方法

龙穴造船建筑物和大部分构筑物位于广州市南沙区龙穴岛造船基地内。

评估人员深入细致地分析了委估对象的实际情况、特点和委托方提供的有关资料，由于委估房屋建筑物为非标工业生产用房，目前全部为自用，故本次评估宜采用房地分估的方法，其中房屋建筑物采用重置成本法进行评估。

重置成本法是指通过估算出建(构)筑物在全新状态下的重置成本，再扣减各种损耗因素造成的贬值，最后得出建(构)筑物的评估价值。

计算公式：评估价值＝重置价值×成新率

A.重置价值的确定

目前委估建(构)筑物至评估基准日基本已完工，部分资产目前已办理竣工决算，部分尚在决算过程中，其账面值系根据审价报告、预决算报告、工程承包合同、补充合同等资料分摊入账。本次评估以各项建(构)筑物的企业提供的工程审价报告、预决算报告、工程承包合同等为计算基础，考虑该地区的建筑安装、装饰工程造价的合理涨幅，并考虑工程合理的前期费用及其他费用，再加计一定的资金成本得到委估建

(构)筑物的重置价值。计算公式如下：

建(构)筑物的重置全价=建安综合造价+前期费用及其他费用+资金成本

a.工程造价

工程造价可分别采用概预算编制法、预决算调整法、市价法等方法加以确定。

概预算编制法即按照图纸、有关技术资料及现行地区定额重新编制概预算的方法，当引用最近竣工的工程，因其工程造价基本接近现行建筑造价的工程项目，直接引用原结算的造价计算工程及其费用的组成内容，或者进行适当微调，故亦视同为概预算编制法。

预决算调整法即原决算工程造价所套用的定额不是现行定额及其取费规定，或采用同一定额但时间较长，建筑材料等市场变化较大，则利用原决算工程量，或者进行适当修改后，套用现行预算定额及取费标准计算工程造价方法。

市价法即在评估中通过可靠的途径，如利用近期竣工的同类型工程单方建筑造价或地方造价管理部的公布的当期建筑单方造价等作为依据，计算被估项目单方造价的方法，但构筑物的建造日期、长度、宽度、高度、深度、装修、设备等和选择的案例有差别时则应进行调整，以调整后的建筑单方造价计算评估对象的单方造价。

b.前期费用及其他费用，根据该地区现行有关规定并结合评估对象实际情况，按工程造价的一定比例确定。一般情况下，前期费用包括可行性研究费、勘察设计费、招标费、环境影响评价费等，其他费用包括建设期的工程监理费、建设单位管理费等工程建设期间发生的各项费用。根据行业标准和地方相关行政事业性收费规定，确定前期费用和其他费用的计费标准

c.利息按照现行的贷款利率标准计算，工期根据建筑物面积、规模等因素确定。

B.建筑面积的确定

有权证建筑物的按权证上的面积确定，无权证的建(构)筑物长度、宽度、面积及竣工日期以资产占有方提供的施工图纸、技术说明、资产清单等相关资料上记载的数字为准，并且评估人员在进行现场勘查时，对建(构)筑物的相关数据资料进行核实。

C．成新率的确定

本次评估成新率的测定采用年限法、完好分值率法。

a.年限法计算公式：

年限成新率 = 1 – 已使用年限/建(构)筑物耐用年限

已使用年限 = 评估基准日 – 建(构)筑物竣工日期

规定耐用年限：按建设部颁布的《房地产估价规范》中规定的各类建(构)筑物耐用年限标准，并对建筑物进行现场质量鉴定后，确定规定耐用年限。

b.完好分值率法

依据建设部有关房屋新旧程度的参考依据，评分标准，根据现场勘查技术鉴定，采用打分法确定成新率。计算公式：完好分值率 =(结构打分×评分系数 + 装修打分×评分系数 + 设备打分×评分修正系数)× 100％

c.综合成新率根据以上两种方法测算结果分析判断后确定。

计算公式：综合成新率 = 年限成新率×0.4＋完好分值率×0.6

(2)机器设备的评估方法

机器设备的评估方法主要为重置成本法：

计算公式为：评估值=重置全价×成新率。

A.重置全价的确定：

重置全价由评估基准日时点的现行市场价格和运杂、安装调试费、其它合理费用及资金成本等组成，一般均为更新重置价，即：重置全价=重置现价＋运杂、安装调试费＋其它合理费用＋资金成本 =重置现价×(1＋运杂安装费费率)＋其它合理费用＋资金成本

关于增值税问题：

根据 2008 年 11 月 10 日发布的《中华人民共和国国务院令第 538 号》自 2009 年 1 月 1 日起施行的《中华人民共和国增值税暂行条例》之第八条规定：―纳税人购进货物或者接受应税劳务，支付或者负担的增值税额为进项税额，准予从销项税额中扣除。‖

由于企业购入固定资产(除纳税人自用的应征消费税的车辆、游艇等消费类设备外)的增值税额可从销项税额中抵扣，故设备的重置全价应扣除增值税。

需扣除增值税设备的范围对于实现产品销售的生产性企业，即缴纳增值税(销项税)的企业，其购入固定资产的增值税额可从销项税额中抵扣，客观上降低了设备的购置成本，故对企业所有直接用于生产的设备(各类机器设备)及为生产服务的设备(包括中央空调、货运车辆等)均应扣除增值税。

★ 进口设备的重置全价的确定：

重置全价=CIF 价＋关税＋增值税＋外贸手续费＋银行财务费＋商检费＋国内运输费＋设备基础费＋安装调试费＋其它合理费用＋资金成本-

增值税额关税、增值税的确定：查询 2010 版《中华人民共和国进出口税则》确定；

银行财务费、外贸手续费、商检费等费率、设备基础费率、设备安装费率，根据《机械工业建设项目概算编制办法及各项概算指标》规定的费率确定；

国内运输费，结合设备的吨位、体积、运输里程等因素确定与 CIF价的费率；

其它合理费：机器设备重置全价中应计取的其他费用，根据国家相关文件规定分别计取。

资金成本：主要指对价值量大，建设期较长的设备，按合同的付款方式、不同期的贷款利率，计算其资金成本；对于能够零星单独购置的，不需要安装的车辆、电子设备等，由于是零星购置，不计取各项其他费用和资金成本。

国产设备重置全价的确定：

重置全价=设备现价×(1+运杂、安装费费率)＋其它合理费用＋资金成本

增值税额=设备现价/1.17×0.17

车辆重置全价的确定：

(1)客车重置全价=车辆现价+车辆购置税＋其它费用

(2)货运车重置全价=车辆现价+车辆购置税＋其它费用-增值税额

车辆购置税为不含税购置价的 10%；

其他费用主要包括：验车费、拍照费、固封费、拓钢印费等，一般取 500 元。

增值税额=车辆现价/1.17×0.17

(3)特种车辆(厂内)重置全价=车辆现价+其他合理费用+资金成本-增值税

对国内已有相同功能可替代的进口设备，根据替代原则，以国内相同功能设备的重置价为基数，按与进口设备的功能、质量、性能等方面的差异进行性价比的调正后确定重置价。

B.成新率的确定：

a.对重点、关键设备成新率的确定：在年限法理论成新率的基础上，再结合各类因素进行调整，最终合理确定设备的综合成新率。计算公式：

综合成新率= 理论成新率×调整系数 K

其中：理论成新率=尚可使用年限÷ 已使用年限＋尚可使用年限)×100%

(调整系数 K=K1×K2×K3×K4×K5 等，即：

综合成新率= 理论成新率×K1×K2×K3×K4×K5

各类调整因素主要系设备的原始制造质量、设备的运行状态、设备的利用率、设备的维护保养(包括大修理等)情况、设备的故障频率、设备的环境状况等。

b.一般设备成新率直接采用使用年限法确定

计算公式：

成新率=尚可使用年限÷(已使用年限＋尚可使用年限)×100%

尚可使用年限依据评估专业人员的丰富经验，结合设备的实际运行状态确定。

c.对车辆成新率的确定，严格按照国家经贸委(国经贸资源[2000]1202 号)―关于《调整汽车报废标准若干规定》的通知‖中的新标准确定车辆的规定使用年限，以―余额折旧法‖的概念结合车辆的已使用年限，计理论成新率，再结合各类因素进行调整，最终合理确定车辆的综合成新率。

计算公式：综合成新率= 理论成新率×调整系数 K

其中：理论成新率=(1-d)n

调整系数 K= K1×K2×K3×K4×K5

故综合成新率=(1-d)n×k1×k2×k3×k4×k5

式中： d 1 1 / N =车辆使用首年后的损耗率

1-d = 车辆使用首年后的成新率

N = 车辆经济耐用年限

1/N = 车辆平均年损耗率

n = 车辆实际已使用年限

k1 = 车辆原始制造质量

k2 = 车辆利用率

k3 = 车辆维护保养情况

k4 = 车辆运行状态

k5 =车辆停放环境状况

对于购置年代较早的、无法查询其评估基准日全新购置价格的设备，以二手价确定其评估值。

4、在建工程的评估

(1)土建的评估方法

由于本次评估的在建工程项目除产业工人居住区项目外，其余项目至评估基准日尚未开工，账面价值为项目的一些前期费用，因此本次评估取其账面价值为评估值。产业工人居住区项目目前已于 2012 年 6 月完成吹填工程，本次评估以项目的实际正常发生额为计算基础，进行期日的修正，并加计一定的资金成本得到在建工程的评估价值。

(2)设备安装的评估方法

根据委估的设备安装项目完工情况，在建项目发生日期距离基准日较近、金额不大，故本次评估以账面值确认评估值。对于基准日前已启用的设备，按照固定资产中机器设备的评估方法进行评估。

5、无形资产的评估

(1)土地使用权的评估

本次评估的范围中土地使用权为XX龙穴造船有限公司拥有的，位于广东省广州市南沙区龙穴岛造船基地面积为 2,545,441平方米的工矿仓储用地一宗，土地性质为出让。本次评估由委托方委托广东中地土地房地产评估与规划设计有限公司评估(资质等级：全国范围内从事土地评估业务)，2013 年 6 月 18 日出具的评估基准日为 2013 年 3 月 31 日的土地估价报告(粤中地土地【2013】(估)字第 030 号)。经评估，该土地使用权评估值 105,890.35 万元，折合人民币 416 元/平方米，27.73 万元/亩。

广东中地土地房地产评估与规划设计有限公司采用市场比较法、基准地价修正法进行评估。估价对象登记用途(工业用地)，由于估价对象所处区域有类似的交易案例，所以适合采用市场比较法进行评估；现行的土地基准地价是 2010 年制订的，待估宗地位于基准地价范围内，故可采用基准地价修正法进行评估。我司经分析复核后认为符合实际情况，直接引用广东中地土地房地产评估与规划设计有限公司出具的土地估价报告(粤中地

土地【2013】(估)字第 030 号)的评估结果。

(2)专利及软件著作权的评估

①评估对象和范围

XX龙穴造船有限公司股权转让股东全部权益价值项目资产评估报告技术，还申请了多项造船业务相关的软件著作权。为全面反映企业价值权益，本次评估将上述专利和软件著作权纳入评估范围，具体明细如下：

委估的软件著作权已完成登记，获得了国家版权局颁发的著作权登记证书截至评估基准日，龙穴造船公司未许可他人使用上述无形资产。

②主要无形资产介绍

③评估方法

本次无形资产评估对象为专利、软件著作权，成本法很难体现出其实际价值，而行业市场上又很少有类似资产的交易行为，或者说即使有，也很难得到详实的真实数据，故不适用成本法和市场法。而该无形资产的应用前景能够进行预测，而且收益也能够进行估计，其经济寿命及风险也是可以预测的，故对该无形资产采用收益法进行评估。

A.收益法简介

收益法的计算公式：

P = 未来收益期内各期收益的现值之和

nFi=i 1(1 r)i

其中：P—评估值(折现值)

r—所选取的折现率

n—收益年期

Fi—未来第 i 个收益期的预期收益。

从公式中可见，影响收益现值的三大参数为： 1)收益期限 n，2)

(逐年预期收益的分成额 Fi 和折现率 r。

无形资产的评估值 = 未来收益期内各期收益分成额的现值之和

本次无形资产评估选用销售收入分成收益模型：

Fi=预期销售收入×销售收入净分成率

B.主要参数的选取

a.预期净收益的预测

委估无形资产预期净收益公式如下：

委估无形资产预期净收益=委估无形资产应用产品销售收入×销售收入净分成率

b.无形资产分成率

本次无形资产评估采用的是销售收入分成收益模型，无形资产分成率为销售收入净分成率，收益类型为现金流。

本次评估选取三家上市公司作为对比公司，根据上市公司的经营数据，提取销售收入净分成率。

c.收益年期的确定

科技成果的经济寿命取决于行业技术的发展更新速度、技术的领先程度、法律或者行政保护强度。由于科学技术是不断发展的，并且，科技发展的速度越来越快，一种新的，更为先进、适用或效益更高的技术资产的出现，使原有技术资产贬值。通常，影响技术资产寿命的因素是多种多样的，主要有法规(合同)年限、保密状况、产品更新周期、可替代性、市场竞争情况等。

在仔细分析和比较委估无形资产的特点后，并考虑同行业技术领域内相关技术的实际经济寿命年限确定委估无形资产的收益年限。

d.折现率的确定

确定无形资产折现率时一般应遵循以下几条原则：

(i)不低于行业平均净资产收益率；

(ii)折现率与收益额相匹配；

(iii)适当考虑投资者的期望回报率及交易双方的利益均衡性。

本次评估折现率采用的是加权平均资本成本(WACC)。公式如下：

WACC=Ke×We+Kd×(1-t)×Wd

其中：WACC：加权平均资本成本

Ke：公司普通权益资本成本

Kd：公司债务资本成本

We：权益资本在资本结构中的百分比

Wd：债务资本在资本结构中的百分比

t：公司所得税税率

无形资产折现率 Ri 计算公式如下：

全部资产营运资金有形非流动资产

Ri(WACC Rc Rf)

无形资产全部资产全部资产

其中：全部资产=股权价值+负息债权价值

营运资金=流动资产-非负息负债

有形非流动资产=有形非流动资产账面价值

无形资产=全部资产-营运资金-有形非流动资产

Rc: 营运资金回报率

Rf: 有形非流动资产回报率

(3)其他无形资产的评估

评估范围内的其他无形资产主要为岸线使用权和企业外购软件。岸线使用权系龙穴造船在股东投资时已将其确认为股本并记入资产账而形成的账面价值，本次岸线使用权采用成本法评估。

对于评估基准日市场上有销售且无升级版本的外购软件，按照同类软件评估基准日市场价格确认评估值。对于目前市场上有销售但版本已经升级的外购软件，以现行市场价格扣减软件升级费用确定评估值。

6、递延所得税资产的评估

由于递延所得税资产的确认以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限，有对应的权益或价值存在，成本法评估中按照账面值确认其评估值。

7、负债的评估

负债是企业承担的能以货币计量需以未来资产或劳务来偿付的经济债务。负债评估值根据评估目的实现后的产权持有者实际需要承担的负债项目及金额确认。对于负债中并非实际负担的项目按零值计算。

(二)收益法

1、收益法简介及适用的前提条件

收益法是指通过估算被评估资产的未来预期收益并折算成现值，借以确定被评估资产价格的一种资产评估方法。

所谓收益现值，是指企业在未来特定时期内的预期收益按适当的折现率折算成当前价值(简称折现)的总金额。

收益法的基本原理是资产的购买者为购买资产而愿意支付的货币量不会超过该项资产未来所能带来的期望收益的折现值。

收益法的适用前提条件为：

①被评估资产必须是能够用货币衡量其未来期望收益的单项或整体资产。

②产权所有者所承担的风险也必须是能用货币来衡量的。

2、收益法计算公式及各项参数

①收益法的计算公式：

P = 未来收益期内各期收益的现值之和+溢余资产

nFiY(1 r)ii 1

其中：P—评估值(折现值)

r—所选取的折现率

n—收益年期

Fi—未来第 i 个收益期的预期收益额；当收益年限无限时，n 为无穷大；当收益期有限时，Fn 中包括期末资产剩余净额。

Y—溢余资产

从公式中可见，影响收益现值的三大参数为：收益期限 n；逐年预期收益额 Fi；折现率 r

②预测期

企业的收益期限可分为无限期和有限期两种。理论上说，收益期限的差异只是计算方式的不同，所得到的评估结果应该是相同的。由于企业收益并非等额年金以及资产余值估计数的影响，用有限期计算或无限期计算的结果会略有差异。XX龙穴造船有限公司成立于 2006 年 5 月 25，营业执照营业期限为自 2006 年 5 月日，为有限责任公司(国有控股)25 日至长期。考虑到该行业没有特殊性，且营业执照未明确规定营业期限，因此本次收益期按照无限期计算。当进行无限年期预测时，期末剩余资产价值可忽略不计。

一般地，将预测的时间分为两个阶段，详细的预测期和后续期。本次评估的评估基准日为 2013 年 3 月 31 日，根据公司的经营情况及本次评估目的，对 2013 年 4 月至 2020 年采用详细预测，我们假定 2020 年以后委估企业的经营业绩将基本稳定在预测期 2020 年的水平。

③收益法计算模型

本次评估采用收益法通过对企业整体价值的评估，扣减有息负债从而间接获得股东全部权益价值。

本次收益法评估的企业整体价值按下列公式计算。

企业整体价值=营业性资产价值+溢余资产价值+非经营性资产价值

股东权益价值=企业整体价值-有息债务有息债务：指基准日账面上需要付息的债务。

其中：营业性资产价值按以下公式确定：

nFiP(1 r)ii

1式中：P 为营业性资产价值；

r 为折现率；

i 为预测；

Fi 为第 i 年净现金流量；

Fn 为第 n 年终值；

n 为预测第末年。

④净现金流量的确定

本次评估采用的收益类型为企业自由现金流量，企业自由现金流量指的是归属于股东和付息债务的债权人在内的所有投资者的现金流量，其计算公式为：

企业自由现金流量=税后净利润+折旧与摊销+利息费用(扣除税务影响后)-资本性支出-净营运资金变动

⑤折现率

按照收益额与折现率口径一致的原则，本次评估收益额口径为企业自由现金流量，则折现率选取加权平均资本成本(WACC)。公式如下：

WACC=Ke×We+Kd×(1-t)×Wd

WACC：加权平均资本成本

Ke：公司普通权益资本成本

Kd：公司债务资本成本

We：权益资本在资本结构中的百分比

Wd：债务资本在资本结构中的百分比

t：公司所得税税率

其中，权益资本成本 Ke 采用资本资产定价模型(CAPM)计算，公式

如下：

K e r f L MRP rc

rf ：无风险报酬率；

βL ：权益的系统风险系数；

MRP：市场风险溢价；

rc ：企业特定风险调整系数。

⑥溢余资产及非经营资产价值的确定

溢余资产是指与企业收益无直接关系、超过企业经营所需的多余资产。主要包括溢余现金、收益法评估未包括的资产等。非经营性资产是指与企业收益无直接关系、不产生效益的资产。溢于资产和非经营性资产价值视具体情况采用成本法、收益法或市场法进行评估。

溢余资产及非经营资产的处理与企业的资产负债结构密切相关。本次评估通过分析委估企业的资产结构确定溢余资产的价值。

二、评估程序实施过程和情况

根据《国有资产评估报告指南》的规定，本项评估我们实施了必要的评估程序，现简要说明如下：

1、接受委托，签订评估业务委托协议书

2013 年 5 月中旬，本公司评估人员开始与委托方接洽，在了解了评估目的及委估资产和负债范围后与委托方于 2013 年 5 月 20 日正式签订了评估业务约定书〔信资评约字(2013)第 180 号〕。

2、收集资料，由被评估单位提供委估资产明细表及相关财务数据。评估工作开展以后，由被评估单位提供了委估的资产的全部清单和有关的会计凭证。

3、对委估资产和负债进行清查核实

2013 年 5 月 22 日－30 日本公司评估人员随同被评估单位相关人员至委估资产所在地，对委估资产进行了实地勘察和清查核实，现场工作时间9 天。

4、评定估算

根据对委估资产的清查核实情况，开展逐项市场调研、询价工作。按所确定的方法对委估资产的现行价值进行评定估算。

5、对评估结果进行分析验证

评估人员将初步评估结果反馈给委托方，听取了委托方的意见后，按规定程序，由本评估机构审核人员进行三级审核最终完成评估报告。

三、评估中的假设和限制条件

1、持续使用假设

即假设委估的龙穴造船资产在评估目的实现后，仍以目前的经营方式、经营规模持续经营，继续生产原有产品或类似产品。

2、宏观经济环境相对稳定假设

除已出台的政策之外，在可以预见的将来，我国的宏观经济政策趋向平稳，有关利率、汇率、赋税基准及税率、政策性征收费用等不发生重大变化，行业政策按照发展规划实施，整个国民经济持续稳定，健康发展的态势不变。

3、假设公司的经营者是负责的，且公司管理层有能力担当其职务。

4、假设公司未来将采取的会计政策和编写此份报告时所采用的会计政策在重要方面基本一致。

5、简单再生产的假设。企业按照规定提取的固定资产折旧全部用于原有固定资产的维护和更新，并假定此种措施足以并恰好保持企业的经营能力维持不变。

6、收益的计算以会计为准，假定收支均发生在年末。

项目方案评估方法篇6

股东权益 238,499,248.68 269,946,613.18 302,875,109.69 185,103,101.62

项目名称 2013 年 2014 年 2015 年年 1-9 月

营业收入 320,290,260.31 305,827,817.11 312,900,524.12 227,078,380.06

营业成本 260,951,685.52 246,551,439.88 236,141,769.41 165,331,689.57

利润总额 59,196,351.99 59,108,651.82 75,012,630.60 61,501,954.10

净利润 52,415,068.73 50,697,364.50 62,928,496.51 51,227,991.93

母公司报表口径

单位：人民币元

项目名称 2013 年 12 月 31 日 2014 年 12 月 31 日 2015 年 12 月 31 日评估基准日

资产 509,481,458.62 504,401,648.39 552,213,570.46 564,771,665.79

负债 271,058,072.86 234,575,951.31 250,209,089.95 380,539,787.85

股东权益 238,423,385.76 269,825,697.08 302,004,480.51 184,231,877.94

项目名称 2013 年 2014 年 2015 年 2016 年 1-9 月

营业收入 320,290,260.31 297,154,199.96 309,183,969.76 227,078,380.06

营业成本 222,661,045.95 199,153,401.89 193,937,339.01 137,280,560.25

利润总额 59,199,310.61 59,063,598.64 74,014,046.47 61,501,324.27

净利润 52,401,568.83 50,652,311.32 62,178,783.43 51,227,397.43

上述年度及基准日的财务报表均经注册会计师审计，且均出具了无保留意见的审计报告。

四) 公司经营概况

新港热电公司位于常州市新北区滨江工业区内，北临浩瀚的长江，南面是连接江苏南北的省 338 干道，东西两面分别是常州万吨级国际货运码头和轮渡码头，是常州市新北区内首家投资基础建设设施的民营企业，主要担负着滨江工业区内工业企业的供热供电任务。

公司主要以供汽为主，供电为辅。公司热电工程分别于 2000 年、年建成，且在年经扩建并投产。供热实行中压(3.5Mpa， 280∽300℃)、低压(0.98Mpa，250∽280℃)双网分供，部分热网冷凝水进行回收利用。烟气处理采用三电场静电除尘( 3*75 蒸吨/小时锅炉采用复合电袋除尘)、石灰石大湿法脱硫、低氮燃烧+“SNCR+SCR”脱硝工艺。所有厂区生产用水均由园区统一、有偿供给。当前运行方式以“一炉带两机”方式为主，目前日平均小时供热 220 吨/小时，昼夜热负荷波动较小(<50 蒸吨/小时)。

8 坤元资产评估有限公司

房地产项目评估新方法探讨篇7

一、项目评价方法分类总结

近年来, 随着理论基础的进一步拓展, 房地产的项目评价出现了很多新的方法。总结如下:1) 按是否考虑资金的时间价值可以分为静态评价法和动态评价法。其中, 静态评价法一般来说是不考虑资金的时间价值的, 它一般采用的方法是对房地产经营期内所有年份的资金流求和, 以达到评价项目的合理性的目的, 其准确性较差。动态评价法则基于折现率把各年的资金流折现再加总, 使得结果可比性强, 大大提高了评价的准确性。2) 而根据所使用的学科方法的不同, 大致可以分为三种方法。其一, 系统科学评估法, 包括决策树法;其二, 数理统计评估法, 比如随机抽样、蒙特卡罗模拟等方法;其三, 金融评估法, 例如最新的实物期权法就是暂行较为有效、准确的评估法。本文主要讨论分析不同学科的方法。

二、按学科方法分类探讨分析

(一) 系统科学评估法

动态规划是系统科学评估方法中最常用的方法, 而动态规划中, 又以决策树法最为有效、简单。在决策树法中, 决策者首先要在几种不同的方案中做出投资决策, 而每一个决策结果依赖未来的不确定状态, 而且投资者也可基于过去的信息或未来状态来评价不确定性的概率, 然后判断、选择一个最优决策。最优决策体现在期望值概率的最大化或净现值最大。

(二) 数理统计评估法

关于数理统计评估法, 一般称之为模拟方法, 例如重复随机抽样和蒙特卡罗模拟。在该方法中, 一般先构建计划投资模型, 用来描述变量间和同一变量的不同时段间的关系;再通过敏感性调整分析, 锁定重要影响变量, 且预测出变量的分布;然后根据重要变量进行抽样, 再根据模型来获取各时期的净现值和现金流。重复以上操作, 至获得了500个抽样以上为止, 计算所得的净现值和现金流的概率分布、标准差和期望值, 最后进行评价。

(三) 金融评估法

虽然决策树法和蒙特卡罗模拟等方法的运用可以提高项目评价的准确性, 然而其仅仅局限于现金流处理的改进, 不能触动折现率对准确性的影响。90世纪80年代, 斯图尔特提出了实物期权, 从此衍生品的期权、定价方法开始被引进到实物投资的项目评估中来。下面对实物期权法 (ROV法) 进行详细的讨论。

1. 房地产期权与金融期权的比较分析

房地产期权作为实物期权, 笔者将其与金融期权进行对比, 总结房地产期权的特点如下:1) 实用性。实物和金融在期权上的基本区别。房地产因为其具有实用价值, 那么我们立即转让资产获得利益。2) 非独占性。很多实物期权都具有一个特性, 即所有权的非独占性, 可以多个对象共同占有。3) 先占性。先占性的特点是建立在非独占性基础上的, 它表现为先执行期权所获得的效应, 能够获得主动权, 并且实现期权的价值最大化。4) 复合性。很多情况下, 不同的实物期权之间存在关系, 例如不同的投资项目之间的相关, 同一项目的各子项目间的相关。5) 交易难度较大。金融期权可以完全通过交易市场完成, 交易过程简单。而实物期权, 尤其是房地产项目进行市场交易的难度非常大。实际交易中, 一般会有所简化。

2. 房地产期权的分类

由于房地产项目的多样性, 其期权也有不同, 一般来说, 房地产期权可以分成5类:1) 等待期权, 也称延迟投资期权。开发商可以延迟投资, 因为市场情况的不确定性, 开发商会通过延期开工来降低项目失利的风险。此类期权称为等待期权。2) 扩张期权。根据房地产市场的价格波动、产品结构不明等因素, 开发商可预先投入少量的资金来探查市场, 此类为了获得房地产市场信息的探查投资而取得的机会称为扩张期权。3) 中止期权和收缩期权。当实际市场比预期情况差距较大时, 开发商可以选择撤出或缩减投资, 避免损失, 此类期权称为终止期权或收缩期权。4) 转换期权。有些情况下, 实力较强的开发商可根据外部因素的变化来转换投入要素, 以此来增加项目实施操作的机动性, 来提高项目对市场和环境的适应能力。5) 企业增长期权。有时开发商面对一个项目, 可能除了考虑原项目的财务效益之外, 还要权衡项目对企业的战略发展的贡献。

3. ROV法模型

在一些房地产项目的投资周期内, 很多年份的净现值为负, 此时使用传统的FNPV法或FIRR法进行评估, 将导致高成长的项目评估不可行。而此时使用ROV法 (实物期权法) 将可以解决此类问题。由于风险项目的多轮投资特性, 则可以设定一个看涨期权的连续投资权利, 使得投资者能选择现有支出或未来支出的价值资产, 其选择权和资产都可流通, 且第一轮投资后拥有后续投资的拒绝权。此时, 若期权看涨, 资产收益有上涨空间, 若项目价值看跌, 企业即可选择后续投资的拒绝权。

我们可以设:F为投资期权的价值, I为投资成本, t为现期时间, T表示投资期权的到期日, V表述项目未来现金流的折现值, N (X) 表示标准正态变量的累计分布函数, 通过查表可以获得相关数值。然后, 将投资期权的定价公式表示为:

可将投资机会成本看作实物期权的价值, 而相对于式1) 来说, 其最优的投资决策标准为:V=F+I 2)

对于房地产投资项目来说, 未来现金流的折现值等于该项目投资期权的价值与成本之和。根据实物期权法, 可以更准确的对房地产风险投资项目进行评估, 同时也能更大限度的发掘项目价值。

三、结语

房地产的项目一般具有周期长、波动大等特征, 所以评估其收益难度大, 且目前并没有很完善的评估方法。通过分析不同学科的房地产项目评价方法, 最后对应用性较强的实物期权法进行了重点讨论, 以期给我国房地产项目的风险评估提供参考。

摘要：本文先对房地产行业的项目评价方法进行总结分类, 然后结合学科角度的分类来讨论了三种不同学科的评估方法, 最后重点讨论了风险项目投资评估新方法:ROV法 (实物期权法) , 并分析了各类方法优劣, 给出了一些建议, 以期给房地产项目的评估提供科学参考。

关键词：房地产项目,评估,新方法,ROV法

参考文献

[1]许晓云.房地产贷款项目可行性评估初探[J].韶关学院学报 (社会科学版) , 2005.

[2]方智勇.房地产投资项目评估的动态分析方法[J].统计与决策, 2006.

[3]夏红刚.房地产项目评估新方法探讨[J].南方国土资源, 2007.

煤炭项目评估程序及其优化篇8

[关键词]项目评估；投资；能源；建设

项目评估是有效预测项目在运行后的花费、盈利状况等多方面情况，所以对于项目的运行来说是十分重要的。煤炭是重要资源之一，决定了很多重工业的发展状况。从煤炭的形成过程看，虽然煤炭是有树木等沉积在土壤深层而形成的，但是由于其形成时间需要上亿年，所以我们把煤炭认定为不可再生资源，这就使得煤炭显得越发珍贵起来。因此涉及到煤炭相关工程、产业的项目评估，与普通种类的项目评估是有较大区别的。

一、项目评估程序简介

项目评估是日常企业生产建设中经常需要进行的一项基本措施，项目评估的结果会对企业生产建设方案起到决定性作用。但是项目评估由于其自身的活动性，其结果常常会因为各种主观、客观因素而产生变动，这些问题都是不可忽视的。

现代企业自工程建设时，为了使项目评估工作尽可能的科学、有序工作，将误差降低到最小，就会针对不同的项目建立科学的项目评估程序，这些程序是评估人员在进行评估工作的过程中必须遵循的。“对于某一个具体的建设项目开展评估工作的基本途径，是自着手进行某一项建设项目的评估工作开始，直至评估工作完成为止的前后联系的工作环节。”[1]由此我们可以看出项目评估工作需要涉及到项目在建设时可能经历的每一个环节，无论缺少哪个环节，都会对最终的评估结果产生一定的影响，而这种影响又会对最终项目实施后产生不可预知的结果，使得项目建设投资、运行等的风险加大，不利于长久的发展。

一般来说，一个科学完善的项目评估程序应当包括以下几部分内容：受理评估-成立评估工作组-设立评估目标并制定相关工作计划-开展相关资料的调查搜集工作-对搜集到的资料进行总结核算并开展正式的评估-根据评估结果撰写相关项目评估报告。项目评估程序中的几个环节都是相互呼应的，前一环节都为后一环节做好铺垫和准备，而最终的评估结果会用专门的项目评估报告来展示。

二、煤炭项目工程的相关分析

前文我们已经提到，煤炭项目评估相对于普通建设性项目的评估来说涉及面要更广、更深，因为其影响力是巨大的。从目前国内煤炭相关工程的发展来看，煤炭项目的最显著特点就是工程量大，而且工程内容繁杂，涉及面广。

如果从煤炭项目的内部一般云翔状态来看，煤炭项目主要有四个组成部分，分别为主体的生产项目，储存和运输项目，辅助主体生产的相关系统运作，基础的公用工程建设。

从主体生产项目上来看，一般煤炭从开挖矿井，建设采矿所需的基本设施、机械，以及将煤炭开采到陆地上后对其的二次加工，包括对煤矿的粉碎、筛选等。这些都属于主体的生产项目，也是项目实施的首要目标，在这一过程中，尤其是对于工作人员在矿井中的工作环境和安全系数有很大的要求。

其次是储存和运输项目，煤炭开采出来加工过后就可以为很多重工业以及相关产业的运作提供基础性的燃料，在这一过程中如何保存煤炭并且将其顺利的运输到目的地是工作的重心。运输系统分为两个层面，在生产加工层面，主要由井下的运输皮带和其他相关工具完成。在地面运输过程中，主要靠铁路运输完成。

辅助主体生产的相关体统运作也是煤炭项目工程实施的必要条件之一，主要涉及到在生产过程中需要的相关建设，如消防、修理车间等。

基础的公共设施建筑主要包括食堂、工人宿舍等一些基础性的建设。

三、煤炭项目评估程序概述

“煤炭项目作为国家宏观调控的资源开发项目，为了规范煤炭市场的有序发展，国家相继出台了一系列煤炭产业发展的政策和措施，提高煤炭行业的准入条件，抬高项目开发审批的门槛。”[2]在这种大前提下，对于煤炭项目的评估就基本得到了一个强有力的规范。

首先从受理评估来看，在涉及到煤炭项目的建设进行项目评估申报时，相关部门就应当根据现有法律法规，对其进行严格的审查，进行综合考虑、考察来决定是否具有可行性。

在通过受理后，相关部门就要组织具有资格的项目评估师组成专门的评估工作组来对相关项目进行评估。在组织人员的过程中，由于煤炭行业的特殊性，所以应当找寻有相关经济的评估师来进行评估工作，以此增加评估结果的科学性。

工作组成立后应当设立评估目标并制定相关工作计划，继而开展相关资料的调查搜集工作。在这一过程中，制定的目标和计划必须要与社会发展动态相结合，不能只考虑企业自身的发展，而要从国家的角度来考虑、分析问题。对资料的收集也需要进行实地考察，通过多方面的搜集来确保资料的全面性和科学性。