银行争相发行儿童银行卡

银行争相发行儿童银行卡（共11篇）

银行争相发行儿童银行卡 篇1

银行争相发行儿童银行卡

虽然剑指大人们钱包的“六一儿童节”刚刚偃旗息鼓，但理财市场却余波未平。最近一段时间，儿童理财成为各路银行的热点话题，这不仅是孩子们的财商大赛，也是银行的揽储之争。记者注意到，时下关于儿童理财，能够开通的功能“尺度”也越来越大，可见银行对于市场争夺，到了锱铢必较的程度。

从交行了解到，交行太平洋儿童理财卡主打16岁以下少年儿童，卡面分男童卡和女童卡，不仅有储蓄、取款、转账、消费等基本功能，还具有多币种活期、定期储蓄、购买货币基金和储蓄国债、网上银行等多种功能。其中一大亮点是网上银行电子记账本，通过传播“精打细算”的理财概念，让孩子可以自己记载、管理收支明细，银行提供收支对比、构成和走势图，辅助孩子直观分析账户收支情况，培养孩子们的理财意识和能力。

理财师称，儿童可在家长监护下，自己使用自动转账、超限额转存等自动理财业务功能，实现资金灵活调度。

无独有偶，招行也在未成年群体大做文章，其少年儿童银行卡可与父母的“一卡通”建立亲子关联，双方可通过大众版、自助查询终端的“亲子转账”实现两卡之间的人民币活期账户资金互转。父母可为子女制定零花钱储蓄计划，要求银行于指定周期从活期账户自动向子女“快乐伙伴卡”的活期、整存整取、零存整取或教育储蓄账户进行转账。

民生银行介绍，其儿童理财专属的“小鬼当家卡”可以让家长和孩子一同参与到理财的过程中。父母与孩子可以到银行办理“小鬼当家”银行卡，让孩子持有附卡并设置自己的密码，家长持有主卡来遥控附卡用钱的上限，同时也能通过主卡对孩子日常花费有所了解。平时在父母给予的上限金额内，“小鬼”们可以自由支配银行卡中的金额。不仅如此，通过智慧型理财产品“钱生钱”，民生银行会提供存款优化组合理财服务培养孩子的理财观。

据了解，部分银行也逐渐放开了“尺度上限”。招行就表示，儿童借记卡可开通基金定投业务，但需要家长陪同小孩先到网点进行风险测评。而在另一银行，儿童理财卡可办理货币基金、国债等多种投资，但不能够购买其他风险较大的基金产品。

最近炙手可热的互联网“宝宝”产品也向少年群体抛来媚眼。据了解，近日

刚刚上线的货基“第三代宝宝”信诚薪金宝货币基金直接对接“中信银行薪金煲”理财平台，可让孩子们尝到理财的甜头———原来零花钱也能“挣钱”的。孩子们只要手持绑定了信诚薪金宝的中信银行借记卡，需要零花钱消费时，直接去A T M机取现或者刷卡就能使用，银行后台会自动赎回货基，与此同时，卡里余额多于“保底金额”的资金会自动购买信诚薪金宝，获得收益。手里的零花钱“越用越多”，孩子们能生动地感受到理财的好处。

不过，也有银行仍“死守底线”。某大型商业银行就表示，儿童尚处在理财意识和习惯的培养阶段，因而面向他们开通受理的主要是存取款及购买银行理财产品等传统稳健业务，暂不能购买基金。还有股份制银行网点人员表示：“未成年人不能签约开通网银，相关业务需持该行的儿童理财卡到网点柜台办理。”

部分家长提出，银行对儿童理财卡需要收取10元的年费，这在一定程度上影响了其办卡的积极性。还有家长提出隐忧，虽然银行普遍为这类儿童卡配置了“设定消费和取现限额”的功能，但还是担心孩子“有办法乱花钱”。

在“授之以渔”的古训之下，“培养孩子独立消费理财能力”成为各路银行统一的外交辞令，而抢夺潜在客户，则是司马昭之心。毕竟，在家长的引导与选择下，孩子们今后继续成为或转化为其固定客户的几率最高。

理财分析师提醒，所谓儿童理财卡未必是培养孩子“财商”的唯一途径。只要让孩子明白储蓄的概念，懂得“钱生钱”的道理，让孩子有意识地控制消费欲，培养理财兴趣，都是“正面教材”。有的家长就引导孩子们每年用压岁钱买一本集邮册，等待邮票市场的升值;有的家长还会为孩子进行黄金实物投资。不论哪种方式，都有助于未成年人树立正确的财富观。

银行争相发行儿童银行卡 篇2

关键词：商业银行,IPO定价,抑价发行

随着我国银行业逐渐对外开放, 商业银行同时面临外资银行冲击原有市场和国内监管政策复杂多变的双重挑战。改制上市所带来的巨大融资平台以及随之而来的倍受关注使得越来越多的商业银行试图通过IPO上市来实现内部经营管理和外部监督的改善, 并最终实现国有资产的保值增值。

目前, 我国已有16家商业银行在沪深和香港股市成功上市, 呈现出上市时间跨度较大、抑价程度皆高的特点, 其抑价率为56.91%, 最高达到177.50%, 远高于成熟股票市场的抑价率。对银行股而言, IPO的合理定价不仅是平衡投资者、发行人和承销商三者利益的关键因素, 而且是实现国有资产保值增值、稳定我国金融体系的核心要素。本文拟以光大银行为例, 对我国商业银行IPO定价与抑价发行问题进行实证分析, 以为我国商业银行的后续上市定价提供借鉴。

一、IPO定价方法与抑价发行的理论研究

(一) IPO定价方法

西方学者对于IPO定价的研究始于20世纪60年代。经典的金融学理论提出股票的价格应围绕企业的内在价值上下合理波动。在完全成熟的资本市场上, 应由发行企业和承销商采用一种或多种价值评估模型来确定股票的理论发行价格, 并通过公开询价等方式确定最终的发行价格。

综观现有文献, IPO定价方法可以分为绝对价值法和相对价值法。绝对价值法通常是指通过对企业历史、当前及未来的反映公司经营状况的财务数据的分析和预测来获得企业股票的内在价值, 主要包括现金流折现模型和期权定价模型。其中, 现金流折现模型多适用于未来股利或现金流较为稳定的企业;期权定价模型多适用于成长较快但前景高度不确定行业的企业。而相对价值法则通过对比、评估可比公司的价值来确定企业股票的内在价值, 主要包括可比公司法和多因素定价模型。其中, 可比公司法多适用于成熟企业和资本市场有效性较高的情况;多因素定价模型多应用于原始数据较多且市场相对成熟的资本市场的价值评估。

(二) 抑价发行

新股抑价发行通常是指企业发行新股时存在低估现象, 即新股发行价明显低于新股上市首日收盘价, 以致上市首日即能获得显著的超额回报。国外学者主要以信息不对称和行为金融两个理论解释这一现象。其中, 信息不对称理论认为企业发行新股时, 不同参与方 (发行人、承销商、投资者和监管者) 之间的信息不对称造成了各方的互相博弈, 从而导致新股抑价现象;而行为金融理论则认为企业和投资者作为行为主体都存在基于自身利益选择压低定价或抬高股价的现象。我国资本市场起步较晚, 目前对抑价现象尚无成熟的研究。学者普遍认为我国一级市场发行困难和二级市场投机氛围浓厚双重原因造成了我国新股发行抑价程度普遍偏高的现象。

综上所述, 以现金流折现模型为代表的绝对价值法和以可比公司法为代表的相对价值法在具体应用中可以做到优势互补, 故笔者运用其来分析和验证我国商业银行的IPO定价与抑价问题, 并从一级市场定价机制和二级市场投资者情绪两个角度来深入剖析其成因。

二、商业银行IPO定价与抑价发行的案例研究

(一) 光大银行新股上市基本情况

自1989年深圳发展银行成功登陆深交所以来, 我国各大商业银行陆续改制上市, 逐渐向现代商业银行转型。目前, 较少有人通过价值评估来评价及诠释我国商业银行在IPO过程中呈现的高抑价率的特点。

光大银行成立于1992年, 于1997年1月完成股份制改造, 是我国目前一家颇具影响力的全国性股份制商业银行, 于2010年8月18日在上交所挂牌上市, 从招股到上市历时仅28天, 以3.10元/股的发行价成功募集资金217亿元。

(二) 基于股利折现模型的光大银行IPO股票的内在价值

股利折现模型是企业价值评估方法中现金流折现法的一种特殊形式, 该模型提出股票的价值等于未来无限期预期股利的现值。鉴于股利无限期的预测在实际操作中无法实现, 故采用两阶段增长模型, 即将企业的股利增长分为两个阶段:快速增长阶段 (2011~2015) 和稳定期 (2015以后) , 公式为:

1. 股利现金流估计。

根据我国上市公司的监管政策, 光大银行董事会承诺, 在未来一段时间内光大银行会保持稳定的分红政策, 而股利的多少与企业盈利能力呈正相关关系, 故股利的增长率g为企业销售收入或净利润的增长速度。随着银行业发展逐渐从高速回落至正常区间 (12%~20%) , 银行业的信贷空间将被压缩。因此笔者认为, 光大银行的盈利能力将呈现缓慢下降并最终趋于平稳的趋势。预测光大银行2011~2015年现金股利情况如表1示:

2. 股权成本的估计。

用于股利折现模型的股利现金流和贴现率即股权成本要相互匹配。目前的研究多用资本资产定价模型 (CAPM) 来确定股权成本, 即:

权益资本成本=无风险报酬率+β系数× (市场报酬率-无风险报酬率)

(1) 无风险报酬率的估计。通常选用没有违约风险的政府债券利率作为无风险利率。最常见的做法是选用10年期或更长时间的财政部债券利率作为无风险利率的代表。本文选择30年的国债利率 (4.5%) 作为无风险报酬率。

(2) β系数的估计。β系数是衡量某资产系统性风险大小的指标, 通常定义为某个资产的收益率与市场组合之间的相关性。鉴于光大银行上市时间较短, 数据波动较大, 无法准确评估系统风险, 故笔者特选用国泰安数据库提供的中信银行 (A股) 、民生银行 (A股) 和华夏银行三家可比公司的β值作为基础来确定光大银行的β系数。主要方法是分别计算三家公司的β平均值作为评估基础, 并考虑光大银行的风险因素等, 最终确定β值。其中:根据华夏银行2004~2010年的β值确定平均值β1= (0.88+0.71+0.80+0.71+0.90+0.78+0.67) ÷6=0.78;根据民生银行2001~2010年的β值确定平均值β2= (0.82+0.79+1.07+0.82+0.77+0.62+0.60+0.81+0.69+0.54) ÷10=0.78;根据中信银行2007~2011年的β值确定平均值β3= (0.59+0.79+0.64+0.73+0.49) ÷5=0.66。最后取三家银行的平均值β= (0.78+0.78+0.66) ÷3=0.74。凤凰财经2012年8月22日的相关评论表明, 光大银行的风险指数为行业最高, 远高于行业平均水平。因此, 笔者兼顾上述三家可比公司β值和相关专家的观点, 确定光大银行的β值为0.88。

(3) 市场报酬率的估计。学术研究中通常通过对历史数据的分析确定权益的市场报酬率, 并选择较长时间跨度来规避证券市场股票收益率等因素复杂多变的影响。故本文选择1994~2010年香港恒生指数的平均市场报酬率作为市场报酬率。根据1994~2010年之间每年末恒生指K1, K2, …, K16, K17, 并根据公式 , 按照算数平均法确定恒生指数的平均市场报酬率

综上所述, 光大银行的股权资本r=4.5%+0.88× (11.26%-4.5%) =9.64%。

3. 光大银行股票的内在价值的评估。

根据上述每股股利现金流和贴现率的估计, 基于两阶段的股利折现模型计算光大银行的股票内在价值如表2所示:

从表2可以看出, 由股利折现模型计算出光大银行股票在2010年年末的内在价值为3.84元/股, 但光大银行的上市时间为当年8月18日, 因此, 选择最近一期的报告日2010年6月30日作为比较的基准时点, 当日光大银行的股票价值P=3.76/ (1+9.64%/2) =3.65元/股, 即根据股利折现模型计算出光大银行股票的内在价值为3.65元/股。

(三) 基于可比公司法的光大银行IPO股票的内在价值

运用可比公司法评估目标公司股票内在价值的关键在于选择合适的可比公司和财务指标。笔者选择光大银行在其招股说明书中披露的竞争对手作为备选的可比公司。此外, 我们在对比分析其余11家股份制商业银行资产规模、盈利能力和股权结构等财务指标后发现, 光大银行与华夏银行、民生银行和中信银行三家银行在净利润、销售收入和所有者权益三个方面规模相近, 故选择这三家竞争对手作为可比公司, 并采用市盈率模型、市净率模型和市销率模型来确定光大银行股票的内在价值, 如下图所示:

为了使用最新的相关数据评估计光大银行的内在价值, 笔者选择光大银行IPO上市最近一期的报告期 (即2010年6月30日) 的每股盈余0.20元、每股销售收入0.52元和每股净资产1.66元三项财务数据, 根据上述可比公司的计算公式, 分别计算三家可比公司的市价/每股盈余、市价/每股销售收入和市价/每股净资产, 结果如表3所示:

由此, 光大银行股票的内在价值为:

这就是说, 利用可比公司法估计出光大银行股票的内在价值为3.24元/股。

(四) 相关定价结果的综合对比分析

1. 实际发行价格与两种定价模型计算结果对比。

运用股利折现模型和可比公司法评估光大银行股票的内在价值分别为3.65元/股和3.24元/股, 远高于实际发行定价3.10元/股, 差异百分比分别为17.74%和4.52%, 如表4所示:

2. 实际发行价格与券商预测的对比分析。

笔者详细汇总了14家券商对于光大银行IPO定价区间的预测结果, 如表5所示。这14家A级券商预测光大银行股价的平均值为3.17元, 其中银河证券给出3.95元的上限, 而最低价是长江证券给出的2.60元。其中, 大部分券商的预计合理价格区间都包含了光大银行实际3.10元的发行价格, 而兴业证券和招商证券则认为光大银行的实际发行价格超过了合理的区间, 广发证券、中信证券、齐鲁证券、银河证券和安信证券五家券商则认为光大银行3.10元的发行价格过低, 远低于合理价格。

3. 实际发行价格与首日收盘价对比。

新浪财经数据显示, 光大银行发行股票当日的收盘价为3.66元/股, 同比发行价上升18.06%, 即当日购买光大银行股票的投资者收益率高达18.06%。多数学者认为在资本市场有效性假设的基础上, 可以使用资本市场短期窗口下公司股票的交易价值来确定IPO企业的内在价值.首日收盘价远远高于发行价格, 也远高于两种价值评估模型的计算结果, 说明广大投资者对股票上市首日收益率有较高期待, 存在过度乐观盲目买进新股的现象, 这也是我国A股市场普遍存在的现象。

三、结论与建议

上述实证分析验证了光大银行在发行新股时确实存在抑价现象, 其抑价率为18.06%, 这与我国商业银行普遍抑价发行的现象相一致。通过IPO上市是各大商业银行在激烈的市场竞争中实现自身突围、实现资本市场与货币市场联动的必然途径, 而合理的IPO定价是银行成功上市的核心要素。我国商业银行抑价发行程度的高低通常受到发行价格、中签率、融资总额等发行因素的影响, 而包括资本充足率、不良贷款率和流动性比率等在内的银行内部因素和包括GDP增长率、CPI上涨率和外资银行入股等在内的外部因素同样也会影响新股发行抑价程度。我国商业银行普遍存在抑价发行的主要原因包括: (1) 银行内部因素。内部控制的效果和内部管理的效率影响着银行的内在价值, 上市和经营管理的双重需求主观上造成定价过低; (2) 银行外部因素。发行机制的严格和二级市场的投机氛围客观上造成股价虚高。

鉴于此, 为了进一步完善我国商业银行IPO定价和发行机制, 应从以下三个方面做出努力:

第一, 政府主管部门应逐步推进新股发行机制的完善, 在商业银行和承销商之间推动累计投标询价机制的应用, 实现发行方式的多元化。与此同时, 政府相关部门还需为资本市场的良好运作提供法律保证, 从宏观上促进商业银行股票发行定价的合理性, 提高定价效率。

第二, 商业银行和承销商应该认真做好自身的定价工作, 主动披露相关信息, 减少导致供求双方信息不对称的因素, 改善和投资者之间信息不对称的局面。

第三, 机构投资者与个人投资者相比, 拥有更广泛的市场信息来源和更强的信息使用功能, 因此应充分发挥其资源和信息优势, 引领和培育个人投资者理性投资。

参考文献

[1] .陈胜蓝, 陈英丽.IPO定价与公司内含价值——基于常山药业的案例研究.管理案例研究与评论, 2012;2

[2] .齐安甜, 张维.实物期权理论及在企业并购价值评估中的应用.中国软科学, 2003;7

[3] .周革平, 胥正楷.IPO估值模型及其在我国的适用性分析.金融经济, 2004;5

银行争相发力商户贷款 篇3

浦发广推“融资易”

近期，浦发银行在全国多个城市进行“融资易”个人经营性融资服务的推介。据浦发银行上海分行个人信贷部总经理金家川介绍，“融资易“旨在通过个人贷款的形式为个人创业者提供融资。针对个私经济特点，“融资易”围绕企业主个人经营性融资需求，贷款涉及产、供、销各个环节，同时“融资易”在产品设计、服务上进行了多项创新。

值得一提的是，“融资易”把商户作为了重要的客户对象，包括专业批发市场，具有全国或区域较高知名度的各类商品交易市场、批发市场的商户，品牌代理商、品牌经营商等是这一业务的主要客户群体。

与之相对应的是，“融资易”在贷款担保方式上也进行了拓展，除了房产抵押，包括住房、商业用房、厂房等作为抵押物，存单质押、担保公司担保等，商品交易市场的商户还可选择商户联保、商位经营权质押两种新的贷款担保方式。其中，商户联保是指由3~5个自然人自愿组成联合担保体，相互提供连带责任担保的一种保证方式。商户联保的主要优势在于商户间由于利益共担，信息透明度将更高，从而降低了这一贷款业务的风险。另外一种贷款担保方式是商位经营权质押，但银行更加认可具有一定的稀缺性并蕴含较大市场价值的商位经营权。

在贷款金额和期限上，采用商户联保的方式，最高贷款限额为个人和家庭净资产之和，最长期限为一年；使用商位经营权进行质押，最高贷款金额为商位经营权认定价值的60%，最长贷款期限也为一年。

同时，作为一个系统的小企业主金融服务方案，“融资易”提供了多种配套的功能。如在还款方式上，除了可以选择本金等额递增、本金等额递减等多种还款方式外，还可配合经营需要，将贷款年限分成最多8个周期，每个周期选择不同的还款方式。

同时，“融资易”系列产品可为小企业主提供“收付易”等配套服务：收付易终端可以与企业主的电话连接，还可以绑定货款收款银行卡号、固定电话号码等。对于小企业主来说，使用这个终端就可接受银联借记卡刷卡支付货款，也可以主动发起付款指令。

工行试水商户个人贷款

工商银行今年以来针对个体工商户的融资需求，试点推出了个人小额贷款业务。据工行披露的数据，截至目前，工商银行向个体工商户发放的个人小额贷款余额已超过26亿元。

据介绍，现阶段工行个人小额贷款业务主要面向具有一定规模和发展潜力的产业集群中的个体工商户，如在小商品批发市场、建材及钢材批发市场、蔬菜水果批发市场、物流园区、文化创意产业基地、商业街等有固定营业场所、经营持续、收入稳定的经营商户。考虑到个体工商户普遍缺乏抵质押资产的实际情况，个人小额贷款采取信用或保证担保的方式，无需抵质押。担保方式可采用自然人担保、经营商户联保或担保公司担保等形式。同时，根据个体工商户经营活动和资金周转的特点，个人小额贷款的期限一般为6个月以内，最长不超过1年，单户贷款金额最高为50万元。此外，客户还可以根据自身资金情况灵活选择还款方式，既可以选择按月等额本息还款法、按月等额本金还款法、按周还本付息还款法、按月付息到期一次性还本还款法，也可选择更加灵活的“随心还”还款法。

民生“商贷通”全面升级

6月下旬，民生银行正式宣布，该行专门向小微企业提供的“贷款产品商贷通”余额已突破2000亿元。同时，以“与小微企业共成长”为主题，正式发布小微金融2.0升级版。据悉，即使在今年货币信贷政策收紧的形势下，民生银行仍将全行新增贷款的60%投向小微企业。

“商贷通”的定位是向中小企业主、个体工商户等提供的快速融通资金。最大的特色在于“商贷通”灵活的担保机制，民生银行可以接受的担保方式有：抵押、质押、保证和联保等等，其中“联保”方式是民生最早推出的创新：在同一个商圈、将具有贷款需求的小企业、小商户和个体工商户“串”起来，联合进行担保。在民生银行“商贷通”中认可的自然人联合担保可由3个（含）以上自然人自愿组成联合担保体。除此之外，“商贷通”业务对于申请人设立了一些必要的条件。如家庭实物净资产，如没有贷款的房产、汽车等价值不低于50万元；从事生产经营投资活动的话至少需要拥有3年以上的行业经验，并在固定经营场所连续经营两年以上；原则上申请人需要在贷款申请地拥有固定住所；同时，申请人的结算账户需要开设在民生银行。

“商贷通”的贷款金额原则上不设最高额的限制，如果提供抵押物的话，最高贷款金额则可以达到贷款金额的80%。期限的设定最长为10年。商贷通的贷款利率同样采用与客户议价的方式，据介绍，平均贷款利率为基准利率基础上调20%左右。

此次民生银行小微金融2.0升级版则从多个方面做出重大提升，如在服务范围上，从简单的信贷服务向综合金融服务转变；同时进一步主动提高保证、信用等非抵押方式在贷款结构中的比重，让更多无法提供抵押物的小微企业获得金融支持。

泰隆网点下沉贴近商户

作为一家致力于小微企业客户的商业银行，泰隆商业银行从支行的选址上就秉承了贴近商户的目标。如泰隆银行在上海的首家支行就设在商户集中的闵行九星市场，该区域现有商户6500多家，之前却没有一家银行设点提供专门的服务。

猴年纪念币发行公告预约银行 篇4

根据中国人民银行公告，中国人民银行将于11月26日发行航天纪念币(面值10元)、航天纪念钞(面值100元)，发行量分别为1亿枚、3亿张。不过跟抗战胜利70周年纪念币不同的是，此次发行采取预约发行和现场发行相结合的方式。市民可先行通过电子渠道或柜台方式进行预约(仅可预约一次)，也可以选择直接现场兑换。其中，航天币最多预约兑换3枚，航天钞最多预约兑换10张，均是按面值进行兑换。

中国建设银行网上预约流程：

11月10日-25日可通过建行国际互联网(www.ccb.com)、网上银行、手机银行、微信银行等电子渠道“业务预约”菜单进行预约，也可到建行各网点现场预约。每人最多可预约3枚纪念币、10枚纪念钞。

银行争相发行儿童银行卡 篇5

作者：张海良时间：2007-02-06来源：中华品牌管理网

独特的合作

做项目策划，总是策划团队直接与客户经过合作、沟通、调研、分析、提案、论证、执行等程序。而这次合作，我们却是受交通银行西安分行的广告商陕西四海广告装饰公司的委托，这在今天机构的策划史上还算是头次，但也反映了二个问题，一是广告公司超前的服务意识，原来的广告公司仅是听到“草”的风声微动，马上汇集一起，如同苍蝇般的盯住客户，比关系、比回扣、比价格，能比方案已属不错，这也是国内本土广告业的劣性。而真正的服务应是超前的，想顾客所想，急顾客所急，在适当的时候推出早已备好的精美套餐，这才是广告业竞争力之所在，正如老驾驶员要达到人、车、路的和谐，广告公司也应如此：自己、客户、市场融为一体，超前于客户一步或半步做准备；第二个是为交通银行西安分行感到幸运，能与这样的能替自己超前着想的广告公司合作，既是竞争的结局，也是万幸之合作。

人民币，对我、对大家都是不会拒绝的。

拿人家的钞票，就好像我们的合作伙伴——四海广告一样，帮人家办事。

我们接受的课题是，对西安交通分行推出的金融超市作品牌推广的策划。

背景的分析

加入WTO，我国的金融企业感到了前所未有的压力，特别是花旗银行在中国沿海攻城掠地，大家纷纷困惑：谁动了中资银行的奶酪，当网上最早报道某公司基本户移到花旗时，我便写了一品牌和服务抢走了我们的饭碗的文章。国内金融企业老总们应该有同样的感受，于是大家纷纷走出国门学习，学习人家的贴心贴身的服务、学习人家的标准制式的管理、学习人家能把金融产品打包放在店铺里的营销。

一夜间，在中国上至北京、上海，下至小县城，纷纷出现了大大小小、装饰华丽、用料精美的间间金融超市，于是乎，你做广告说你的金融超市，我做宣传推我的金融超市，他做促销卖他的金融超

市，而老百姓却两眼茫然，仅记住咱这地有了金融超市，概念被勉强地记下了，至于是谁家的就不理会了。

表面上咱们也有了金融超市面上这一崭新的概念，但实际上呢，通过我们调查，金融产品在金融超市的交易量少之又少，超市功能使用率仅为35%。大家又茫然了，为何？

思考，怎不站在顾客的角度上想呢，看看我们的金融超市吧！表面上温馨、方便、快捷，可总有说不出的别扭。浅举一例，我有时也到北京的金融超市办些业务，发现敬业的、年轻的、魁梧的、两眼总有精神的保安始终穿着威武的着装，拿着威风的警棍四面不停走动，当发现有人呆的时间超过几分钟时，会马上扫你几眼。我业务办得始终很快，总怕那哥们把我当抢劫犯对待，你想，这叫服务吗？看看浦东的花旗，咱这不是为洋人说话，和蔼的导购老人，自然而又亲切的，那才叫银行，那才叫超市。

咱们做得是形似而神不似，总有点行尸走肉的感觉。

西安交行在这时推出金融超市，我们如果仍是照搬、照抄，不求创新的话，人家怎么找咱呢？我们的思考

现在的市场运作，大家习惯于学习、引用、借鉴，摸着石头过河，殊不知这已不适应于现代的市场，现代的组织和团队。只有适合于自己的才是最好的，大家去青岛某知名企业学习是对的，借鉴嘛，但完全搬过来用，就不是财富了，而是垃圾石，会砸到自己的脚的。

按照现在国有的和不断引进的一些原理，加上自己的产品或服务、企业实际情况等做出一套切合于自己实际的模式，那才是硬道理，人家的永远是人家的。

对西安交行的项目，我们做出了系列分析。

做品牌是必要的，金融超市是个泛用的概念，交行要做，不能单单沿用这个名称。

做服务是基础，这是大道理，也是真道理。

是销售一次性杯子的盛小功能呢？

还是销售一次性杯子的方便性、卫生性、美观性呢？

我们面对的是这样一个既简单而又始终让很多人搞不懂的道理，答案当然是后者，旁观者清，我们是以旁观者的绝对优势进入角色的。

独创一个概念！

——打破金融业常规

——为金融超市另起一个名字，并推广张扬他

一能避免与其他金融超市的类同

二能找到定位理论中“第一”的感觉

——打破笼统服务概念

——提出具体的服务细节并执行到位

一是真正将服务到实处

二是以服务特色来吸引顾客，做好金融产品营销

——做出品牌规划

——让交行金融超市变成顾客的情人

达到亮相便靓相的效应和效益

蓝金的推出

我们为新生儿取名为蓝金

我们的说法是：

黄金是世俗之金

白金是富贵之金

乌金是稀有之金

蓝金是知识之金

同时，蓝金通过谐音还可有“揽金”的意识，为顾客理财，当然要帮顾客揽金了。

我们要打智慧和知识之牌，现在进入到知本运作了，咱们也赶赶时髦：（蓝）揽金雅俗共赏，都明白。

品牌规划不仅是走路子，还有更多的内容。

我们要做到麦当劳、肯德基的效果，以后还要输出理念、系统和品牌管理技术，达到人员的对外输出及收益等多个目的。

我们要做到中国金融界其它意义上的第一家品牌运作的概念。

于是，我们进行了更多的创意和设计。

蓝为基础色，一是交通银行的标准色，二是蓝为博大、科技之总。

蓝主要靠科技、依团队、服务为顾客带来财富。

在此基础上，我们做出了理念领先、构筑蓝色文化、行为规范、夯实蓝色精神、突出形象、张扬蓝色文明的一套蓝金品牌的CI系统，其中吉祥物我们设计的是艺术化的阿里巴巴教授，阿里巴巴是阿伯国家掌握财富空缺的神秘人物，大家易产生贴切的联想。

每人配个笑秘

一个生动、形象、贴切的广告语会给品牌推广带来事半功倍的效果，蓝金的广告语，我们提出以下方案：

---------------行长说了：每人配个“笑”秘

——每人配个笑容可掬的理财秘书，她将为您精心理财，让您轻松受益。

顾问始终给人的感觉是高高在上的，顾上就问，那顾不上呢？因此，分行在提供理财顾问的同时，将雇员变成秘书，而且必是笑容可掬的。

----------------你别害“休”

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„„„„„„揽金的感觉真好

——蓝金金融超市让您轻松理财

阐述方案时，大家笑了，既是被逗笑，又是幽默的笑，开心的笑，满意的笑。

当然，为确保推出成功，我们推出了配套的推广方案。

结局

您到现场看看：“蓝金行动”的服务人员训练有素，解答问题全面具体，微笑的恰倒好处——为客户考虑的意识充分体现在他们的言行举止中；慕名前来接受“蓝金服务”的客户明显增多„„我自夸了一句：我的客户相当满意。

点评：品牌设计是一种艺术和技巧在企业经营活动中的展现，它不仅需要非常熟悉产品的特性，而且需要有较高的文字和艺术修养，有丰富的人文社会生活知识。具体要求为：（1）简明醒目。（2）构思新颖、特色鲜明。（3）能体现企业或产品的风格。（4）与目标市场的文化背景相适应。（5）切忌效仿和过分夸张。

为此，在为西安交行金融超市服务的过程中，我们独出心裁地提出了“蓝金” 服务，其用意当然不单单是为了求新，引起消费者的注意，而是希望通过这一概念的推行，向交行金融超市的工作人员灌输一种全新的服务意识，因为服务策略的核心理念是顾客满意和顾客忠诚，对银行这些服务部门而言，只有赢得顾客的认可，才是最终赢得市场的根本。

具体来说，本案除了“蓝金”的概念之外，我们还以“笑秘”服务作为补充，一是为了充分体现服务的内涵，二是为引起公众的注意，从而强化这一活动的效果。

银行争相发行儿童银行卡 篇6

2010年08月26日03:44上海证券报 字号：T|T 中国工商银行股份有限公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。重要提示

1、中国工商银行股份有限公司（以下简称“发行人”、“公司”或“工商银行”）公开发行Ａ股可转换公司债券（以下简称“工行转债”）已获得中国证券监督管理委员会证监许可［2010］1155号文核准。

2、本次共发行250亿元可转债，每张面值为人民币100元，共计250，000，000张。

3、本次发行的工行转债向发行人除控股股东中华人民共和国财政部与中央汇金投资有限责任公司（以下简称“控股股东”）以外的原Ａ股股东优先配售，优先配售后余额部分（含除控股股东以外的原Ａ股股东放弃优先配售部分）采用网下对机构投资者配售和通过上交所交易系统网上定价发行相结合的方式进行，若有余额则由承销团包销。

除控股股东以外的原Ａ股股东优先配售后余额部分网下发行和网上发行预设的发行数量比例为70％：30％。发行人和承销商将根据优先配售后的余额和网上、网下实际申购情况，按照网下配售比例和网上定价发行中签率趋于一致的原则确定最终的网上和网下发行数量。

4、除控股股东以外的原Ａ股股东可优先配售的可转债数量为其在股权登记日收市后登记在册的持有发行人Ａ股股份数按每股配售0．51元可转债的比例，并按1，000元／手转换成手数，每1手为一个申购单位。

除控股股东以外的原Ａ股股东的优先认购通过上交所系统进行，配售代码为“764398”，配售简称为“工行配债”。除控股股东以外的原Ａ股股东网上优先配售转债可认购数量不足1手的部分按照精确算法（参见释义）原则取整。发行人除控股股东以外共有Ａ股14，639，357，893股，全部为无限售条件流通股，按本次发行优先配售比例计算，除控股股东以外的原Ａ股股东约可优先认购7，466，072手。除控股股东以外的原Ａ股股东除可参加优先配售外，还可参加优先配售后余额的申购。

5、机构投资者网下申购的下限为500万元（50，000张），超过500万元（50，000张）的必须是100万元（10，000张）的整数倍。网下机构投资者申购的上限为175亿元（175，000，000张）。每一参与网下申购的机构投资者应及时足额缴纳定金，定金数量为其全部申购金额的20％。

6、一般社会公众投资者通过上交所交易系统参加网上发行。网上发行申购代码为“783398”，申购简称为“工行发债”。每个账户最小认购单位为1手（10张，1000元）。每个账户申购上限为75亿元（7，500，000手），超出部分为无效申购。

7、本次发行的工行转债不设定持有期限制。

8、本次发行并非上市，上市事项将另行公告，发行人在本次发行结束后将尽快办理有关上市手续，工行转债的上市代码为“113002”。

9、投资者务请注意公告中有关工行转债的发行方式、发行对象、配售／发行办法、申购时间、申购方式、申购程序、申购价格、申购数量、定金和认购资金缴纳等具体规定。

10、投资者不得非法利用他人账户或资金进行申购，也不得违规融资或帮他人违规融资申购。投资者申购并持有工行转债应按相关法律法规及中国证监会的有关规定执行，并自行承担相应的法律责任。

11、本公告仅对发行工行转债的有关事宜向投资者作扼要说明，不构成本次发行工行转债的任何投资建议，投资者欲了解本次工行转债的详细情况，敬请阅读《募集说明书》，该募集说明书摘要已刊登在2010年8月26日的《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》和《证券日报》上。投资者亦可到上海证券交易所网站（ｈｔｔｐ：／／ｗｗｗ．ｓｓｅ．ｃｏｍ．ｃｎ）查询募集说明书全文及本次发行的相关资料。

12、有关本次发行的其它事宜，发行人和承销商将视需要在《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》和《证券日报》上及时公告，敬请投资者留意。释义

除非特别指明，以下词语在本发行公告中具有下列含义： 发行人、工商银行、公指中国工商银行股份有限公司 司：

可转债、转指可转换为中国工商银行Ａ股股票的公司债券

债：

工行转债： 指发行人发行的250亿元Ａ股可转换公司债券 本次发行： 指发行人本次发行250亿元Ａ股可转换公司债券之行为 《募集说明书》 指《中国工商银行股份有限公司公开发行Ａ股可转换公司债券募集说明书》

控股股东： 指中华人民共和国财政部和中央汇金投资有限责任公司 保荐人（联席主承销指中国国际金融有限公司 商）： 联席主承销商： 指中国国际金融有限公司、国泰君安证券股份有限公司、瑞信方正证券有限责任公司

指中国国际金融有限公司、国泰君安证券股份有限公司、瑞信方正证承销团： 券有限责任公司、中信证券股份有限公司、华融证券股份有限公司为本次发行组建的承销团 中国银监会： 中国证监会： 中国银行业监督管理委员会 指中国证券监督管理委员会

上交所： 指上海证券交易所

登记公司： 指中国证券登记结算有限责任公司上海分公司 股权登记日（Ｔ－1指2010年8月30日 日）：

申购日（Ｔ指2010年8月31日，指本次发行向除控股股东以外的原Ａ股股东优日）： 先配售、接受投资者网上和网下申购的日期 原Ａ股股东： 指本次发行股权登记日上交所收市后在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司登记在册的发行人所有Ａ股股东

申购订单： 指《中国工商银行股份有限公司可转换公司债券网下申购表》 指符合本次发行的发行公告中有关申购规定的申购，包括按照规定的有效申购：

程序、及时足额缴付申购定金或／及申购资金、申购数量符合规定等 指除控股股东以外的原Ａ股股东网上优先配售转债可认购数量不足1手的部分按照精确算法原则取整，即先按照配售比例和每个账户股数计算出可认购数量的整数部分，对于计算出不足1手的部分（尾数精确算法：

保留三位小数），将所有账户按照尾数从大到小的顺序进位（尾数相同则随机排序），直至每个账户获得的可认购转债加总与原Ａ股股东可配售总量一致 元：

一、本次发行的基本情况

1、证券类型：可转换为工商银行Ａ股股票的可转换公司债券。该可转债及未来转换的Ａ 股股票将在上海证券交易所上市。指人民币元

2、发行总额：本次拟发行可转债总额为人民币250亿元。

3、票面金额和发行价格：100元／张，按面值发行。

4、可转债基本情况：

（1）债券期限：本次发行的可转债期限为发行之日起六年，即自2010年8月31日至2016年8月31日。

（2）票面利率：第一年0．5％、第二年0．7％、第三年0．9％、第四年1．1％、第五年1．4％、第六年1．8％。

（3）债券到期偿还：公司于本次可转债期满后5个交易日内按本次发行的可转债票面面值的105％（含最后一期利息）赎回全部未转股的可转债。

（4）付息方式：本次发行的可转债采用每年付息一次的付息方式，计息起始日为可转债发行首日，即2010年8月31日。每年的付息日为本次发行的可转债发行首日起每满一年的当日，如该日为法定节假日或休息日，则顺延至下一个工作日，顺延期间不另付息。每相邻的两个付息日之间为一个计息。每年的付息债权登记日为每年付息日的前一交易日，发行人将在每年付息日之后的五个交易日内支付当年利息。在付息债权登记日前（包括付息债权登记日）申请转换成发行人Ａ股股票的可转债，发行人不再向其持有人支付本计息及以后计息的利息。可转债持有人所获得利息收入的应付税项由持有人承担。

（5）初始转股价格：4．20元／股。（不低于《募集说明书》公告日前二十个交易日公司Ａ股股票交易均价和前一个交易日Ａ股股票交易均价的高者）。（6）转股起止日期：自可转债发行结束之日满六个月后的第一个交易日起至可转债到期日止（即2011年3月1日至2016年8月31日止）。（7）信用评级：ＡＡＡ。

（8）资信评估机构：中诚信证券评估有限公司。

5、发行时间：本次发行除控股股东以外的原Ａ股股东优先配售日和网上、网下申购日为2010年8月31日（Ｔ日）。

6、发行对象：

（1）向除控股股东以外的原Ａ股股东优先配售：本发行公告公布的股权登记日（即2010年8月30日，Ｔ－1日）收市后登记在册的发行人除控股股东以外的原Ａ股股东。

（2）网下发行：根据《中华人民共和国证券投资基金法》批准设立的证券投资基金和法律法规允许申购的法人，以及符合法律法规规定的其他机构投资者。（3）网上发行：中华人民共和国境内持有上交所证券账户的自然人、法人、证券投资基金等（法律法规禁止购买者除外）。

7、发行方式：

本次发行的工行转债向发行人除控股股东以外的原Ａ股股东优先配售，优先配售后余额部分（含除控股股东以外的原Ａ股股东放弃优先配售部分）采用网下对机构投资者配售和通过上交所交易系统网上定价发行相结合的方式进行，若有余额则由承销团包销。

除控股股东以外的原Ａ股股东优先配售后余额部分网下发行和网上发行预设的发行数量比例为70％：30％。发行人和承销商将根据优先配售后的余额和网上、网下实际申购情况，按照网下配售比例和网上定价发行中签率趋于一致的原则确定最终的网上和网下发行数量。

（1）除控股股东以外的原Ａ股股东可优先配售的可转债数量

除控股股东以外的原Ａ股股东可优先配售的可转债数量为其在股权登记日收市后登记在册的持有发行人Ａ股股份数按每股配售0．51元可转债的比例，并按1，000元／手转换成手数，每1手为一个申购单位。

发行人除控股股东以外共有Ａ股14，639，357，893股，全部为无限售条件流通股。按本次发行优先配售比例计算，除控股股东以外的原Ａ股股东约可优先认购7，466，072手。

（2）除控股股东以外的原Ａ股股东除可参加优先配售外，还可参加优先配售后余额的申购。

（3）除控股股东以外的原Ａ股股东的优先认购通过上交所系统进行，配售代码为“764398”，配售简称为“工行配债”。除控股股东以外的原Ａ股股东网上优先配售转债可认购数量不足1手的部分按照精确算法原则取整。

（4）机构投资者网下申购的下限为500万元（50，000张），超过500万元（50，000张）的必须是100万元（10，000张）的整数倍。网下机构投资者申购的上限为175亿元（175，000，000张）。每一参与网下申购的机构投资者应及时足额缴纳定金，定金数量为其全部申购金额的20％。

（5）一般社会公众投资者通过上交所交易系统参加网上发行。网上发行申购代码为“783398”，申购简称为“工行发债”。每个账户最小认购单位为1手（10张，1000元）。每个账户申购上限为75亿元（7，500，000手），超出部分为无效申购。

8、发行地点：

（1）网上发行地点：全国所有与上交所交易系统联网的证券交易网点；（2）网下发行地点：在承销商处进行。

9、本次发行的工行转债不设定持有期限制。

10、承销方式：由承销团余额包销。

11、上市安排：发行人将在本次发行结束后尽快向上交所申请上市，办理有关上市手续，具体上市时间将另行公告。

12、转股股数确定方式：

本次发行的可转债持有人在转股期内申请转股时，转股数量的计算方式为：Ｑ＝Ｖ／Ｐ，并以去尾法取一股的整数倍。

其中：Ｖ为可转债持有人申请转股的可转债票面总金额；Ｐ为申请转股当日有效的转股价。

转股时不足转换为一股的可转债余额，发行人将按照上海证券交易所等部门的有关规定，在可转债持有人转股当日后的五个交易日内以现金兑付该可转债余额及该余额所对应的当期应计利息（当期应计利息的计算方式参见第十五条赎回条款的）。

13、转股价格的调整方式及计算公式：

在本次发行之后，当发行人因派送股票股利、转增股本、增发新股或配股、派送现金股利等情况（不包括因本次发行的可转债转股而增加的股本）使发行人股份发生变化时，将按下述公式进行转股价格的调整： 派送股票股利或转增股本：Ｐ1＝Ｐ0／（1＋ｎ）； 增发新股或配股：Ｐ1＝（Ｐ0＋Ａ×ｋ）／（1＋ｋ）； 两项同时进行：Ｐ1＝（Ｐ0＋Ａ×ｋ）／（1＋ｎ＋ｋ）； 派送现金股利：Ｐ1＝Ｐ0－Ｄ；

银行争相发行儿童银行卡 篇7

辛亥革命后, 名为统一的北洋政府已经难以控制陷入分裂的政治格局。清末新旧式银行并存且互相借力的发展局面, 在动荡的市场环境中也开始有了新的变化。由大清银行演变而来的中国银行及交通银行在该时期仍是国家银行群的中坚。

一、辛亥革命后的财政金融与国家银行制度

辛亥革命并没有带来安定的政治环境, 但清末以来形成的金融格局却被持续动荡的社会形势所打破。除外国银行势力随着时间与各国在华政治力量的起伏有所消长之外, 国内三大金融势力 (票号、钱庄、新式银行) 的市场比例与影响也发生了明显的变化。

辛亥革命后, 伴随着西方国家在华势力范围的形成, 外国银行也开始了经济控制范围的争夺。据不完全统计, 截至1926年底, 共有50余家外国银行在华活动, 其中英国银行4家、美国银行5家、法国银行3家、日本银行30多家, 其他各国银行7家等。而曾经引领中国金融时尚的山西票号在遭遇战争破坏、经营组织与经营理念落后等因素的影响下, 由1911年的26家减至1921年的4家, 已经逐渐退出近代中国的金融舞台。而钱庄业 (特别是上海一带) 由于新业务的拓展及所处地理优势, 在经过了战时短暂的停顿之后, 开始取代票号进入其发展的“黄金时期”, 占据了国内金融机构业务的最大份额, 并握有票据交换与清算的主动权。1912年到1926年, 上海南北市共计新设钱庄105家, 资本总额由106万余两增至1341万两。而新式银行在多种因素的催生下出现了不正常的快速发展, 1912年到1927年间新出现了186家。中国银行 (前大清银行) 、交通银行在这一阶段仍然是中央银行制度的主体和政府财政的支柱。仅以数量而言, 北洋政府时期全国金融市场得到了极大的膨胀, 进入了一个短暂的繁荣时期, 再加上同期值得一提的国币改革, 可以看出近代中国银行制度尽管问题尚多却在不断进步。其主要原因除了近代社会在不断的变革中逐渐觉醒、观念渐开之外, 实业的发展与财政背景成为两大刺激因素。

然而北洋政府的财政背景却为该时期银行业的发展增添了几丝阴影。对因财政亏空而大量发行的政府公债的投机成为很大一部分银行的主业, 因而钱庄与银行在大量开设的同时, 倒闭数目也大的惊人, 极端恶化的政府财政造就的内外债经营是金融市场异常发达的一个不可忽视的原因。据统计, 北洋政府16年共发行公债27种, 发行额为6亿2千万元;同期中央及地方军阀共借外债12亿7千多万元, 实收9亿2千多万元, 而内债的1/2与外债的1/3用作了国内的军政费用。包括中国银行和交通银行在内的银行界大都经营于此, 此外另有对政府财政的大额垫款, 因而该时期银行业的快速发展与实际业绩也就变得不那么正常了。

二、国家银行银币统一发行制度的发展

北洋政府成立后对于统一币制和统一发行的认识与前清显然是一致的, 因而承继了清末的币制改革, 并有相应的法规出台。尽管进步是明显的, 但由于中央政治权势的虚弱、财政收支的艰难与国内地方军阀间不断的战事, 致使货币市场的改革并未完全推行。另外, 中外大小银行纸币发行紊乱, 无准备发行现象也过于严重。尽管中国银行、交通银行被重新定义为承担更多中央银行职能的特权国家银行, 但商办色彩已经加重并意欲逃离政府控制的两大银行并未能在制度的规制下起到预期的作用。

民国初年, 世面流通的多为旧发银币且种类不一, 对国家银行集中发行极为不利。当时国内财政界有多种改革币本位制的意见, 熊希龄在1914年1月17日的国务院财政讨论会上说:“中国以银为本位虽与世界大势不合, 然恶本位尤胜于无本位……政府意欲以最短之时间谋币制之统一……今日市面通行之旧币大约有二万万余元, 宜设法利用, 以为暂时之媒介。”1914年2月8日《国币条例》及其施行细则得以公布, 对国币单位与重量、种类、成色及流通办法作出了明确规定, 并宣称“国币之铸发权专属于政府”, 试图对货币发行市场也进行统一, 堵塞地方及私人的铸币权。辅行的《国币条例施行细则》更是详细规定“凡公款出入必须用国币”, 旧有各官局所铸发之一元银币政府以国币兑换改铸, 而以往通行之旧银角旧铜圆旧制钱政府以国币收回改铸, 凡在中国境内以国币授受者无论何种款项概不得拒绝。承担了整顿货币市场、准备集中发行的中国银行与交通银行, 在推行国币兑换旧币的过程中也起到了一定的作用。如1915年7月, 中国银行与交通银行曾致函上海钱业公所收兑龙洋, 取消龙洋行市以推行新币;1919年6月11日上海钱业公会决议取消鹰洋行市, 只开国币。至此, 外币在国内市场的地位急剧没落, 银元行市得以统一, 国币成为流通主币, 因而在当时甚至被称为“中国铸币历史上唯一成功的银币”。

1928年时有数据统计, 全国流通各种银币共7.8456亿元, 新国币达5.9234亿元, 占80%以上。《国币条例》的实施对于中国银行与交通银行顺利行使央行职能, 集中纸币的统一发行, 掌握货币市场并稳定金融提供了一种可能, 因而有着重大意义。

三、国家银行纸币统一发行制度的发展

在政府的努力之下, 银币得以基本统一, 但纸币 (兑换券) 发行市场却是另外一种情况:政府特许银行、商办银行、各省银行号大都可以发行兑换券。以1917年为例, 国内银行发行纸币为2.17亿元, 其中政府特许银行发行额占42.24%, 商办银行占1.11%, 各省银行号占56.65%。除了中国银行、交通银行、殖边银行等国家特许银行外, 商业银行诸如中国实业、中国通商、中国农工、中国恳业、浙江兴业、四明商业、北四行联合准备库 (盐业、金城、中南、大陆) 等都有纸币发行权;而历年在华发行纸币的外国银行也有21家之多 (如麦加利、汇丰、德华、横滨正金、华俄道胜、东方汇理、花旗、荷兰银行等) 。国内因地方割据导致国库难以统一的局面, 直接导致了地方官设银行号在军阀强制下滥发纸币以冲抵财政亏空, 湖北的官票、山西的晋钞、东北的奉票等为其典型。

整个北洋政府时期, 纸币的发行始终没能统一。中国银行和“与中国银行同具中央银行性质”的交通银行在其则例中先后被赋予了特许发行兑换券的权力, 并负责收兑旧发兑换券之责。以中行特别兑换券直接收兑计, 1914年7月1日到30日就曾收回滥币共计31645504元。为尽快遏制纸币市场的混乱, 集中由国家特许银行统一发行, 北洋政府颁布了《取缔纸币条例》 (1915年10月22日) , 规定:“凡官商银钱行号发行纸币除中国银行外均依照本条例办理”;在该法颁行之后新设之所有银钱行号或已设立但未发行纸币者不得发行;之前“业已设立之银钱行号有特别条例之规定准其发行纸币者于营业年限内仍准发行, 限满应即全数收回”, 无授权发行者自本条例规定之日起“以最近三个月平均数目为限不得增发并由财政部酌定期限”陆续收回;所有有发行权的银钱行号应“每月制成发行数目报告表, 现款及保证准备报告表, 详报”财政部备案;财政部可随时派员检查其各种帐册单据。

中国银行在革命后即被指定为主要行使央行职能的国家特许银行, 中国银行兑换券早在1913年1月5日公布的《中国银行兑换券暂行章程》中就被规定可用于:“ (甲) 完纳各省地丁钱粮厘金关税, (乙) 购买中国铁路轮船邮政等票证及交纳电报费, (丙) 发放官俸军饷, (丁) 一切官款出纳及商民交易。”已俨然具有了独家发行的央行气势。随之三个月后公布的用以指导中国银行业务运作的《中国银行则例》 (民二则例) 第12、14条也出现了发行兑换券、“代国家发行国币之责”的授权;1917年11月21日修正后的《中国银行则例》 (民六则例) 加以重复。

而交通银行和另一特权银行 (殖边银行) 发行的制度性规定在《交通银行则例》 (1914年3月18日) 第13条和《殖边银行条例草案》 (1914年3月8日) 第10条中也可以看到。

至此, 币制改革在制度上的设置已经基本完备, 但在缺乏统一的政治中心和强势中央政府的条件下, 也缺少了对制度的有力推行者和执行者, 彻底改革币制并完全由国家银行统一发行的期望也只能留到下一个时期。

摘要：1905年的户部银行 (大清银行) 与1908年交通银行的出现以及零星金融法规的颁行, 从形式意义上标志着我国近代意义的新式银行和中央银行制度在政府被动的主导下开始起步。辛亥革命后, 由大清银行演变而来的中国银行及交通银行仍然是国家银行群的中坚, 并且在市场化、商业化的转变中逐渐拥有可以号令全国金融市场的影响力, 从货币统一发行制度在该阶段的发展中就可以得到清晰的验证。

关键词：北洋政府,国家银行,统一发行制度

参考文献

[1]中国近代金融史编写组:中国近代金融史[M].中国金融出版社, 1985.

[2]黄鉴辉:山西票号史[M].山西经济出版社, 2002.

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[4]千家驹:旧中国公债史资料[M].中华书局, 1984.

[5]徐义生:中国近代外债史统计资料[M].中华书局, 1962.

[6]中国人民银行总行参事室:中华民国货币史资料 (1912—1923) (第一辑) [M].上海人民出版社, 1986.

[7]蔡鸿源:民国法规集成[M].黄山书社, 1999.

[8]中国银行行史编辑委员会:中国银行行史 (1912—1949) [M].中国金融出版社, 1995.

[9]永祚:吾国中外银行发行纸币之统计[J].银行周报, 1919 (113) .

银行争相发行儿童银行卡 篇8

次级债务是指固定期限不低于5年（包括5年），除非银行倒闭或清算，不用于弥补银行日常经营损失，且该项债务的索偿权排在存款和其他负债之后的商业银行长期债务。次级债务在大多数国家已成为银行附属资本的重要来源，对银行提高流动性、降低融资成本、加强市场约束力等具有重要作用。主要特点

（1）限制较少、灵活性高：仅对次级债务机构投资者提出要求、借贷双方同意即可，不需要监管层审批、手续简便.（2）期限在3 年以上，属于中长期融资工具；

（3）可以计入净资本，提升证券公司的资本充足水平和流动性。

银行争相发行儿童银行卡 篇9

建设银行各省、自治区、直辖市分行，计划单列市分行：

根据人民银行[1992]96号《关于发行1992年金融债券的通知》的有关规定，为规范金融债券发行工作，增强金融债券的流通性，提高金融债券的信誉，今年我行发行的金融债券，在发行方式、计息、兑付办法等方面，较以前年度变动较大，为了做好的发行和管理工作，现将《中国人民建设银行发行1992年金融债券实施办法》印发给你们，请即转知所属认真执行。在组织发行金融债券过程中，各行可结合当地具体情况制定实施细则。执行中如遇有问题，请及时报告总行。

银行争相发行儿童银行卡 篇10

8月26日, 银联国际与老挝外贸银行 (BCEL) 、老挝国家航空公司在万象共同宣布, 发行当地首款航空联名银联信用卡 (卡号以62开头) , 为经常出行的老挝居民提供丰富和具有针对性的用卡权益。BCEL是老挝最大的商业银行, 旗下所有ATM和商户都受理银联卡, 并于2011年在老挝率先发行银联卡。目前累计发行银联借记卡55万张, 是老挝发行银联卡最多的银行。老挝国家航空公司则是老挝最大的航空公司, 是当地居民航空出行首选, 运营航线众多, 包括昆明、广州、胡志明、曼谷等国际航线。此次三方合作发行的航空联名银联信用卡, 包括普卡、金卡、白金卡等系列产品。该卡不仅具备普通银联卡的支付功能, 可在包括老挝在内的全球150多个国家和地区的银联受理网络安全、便利地使用外, 还提供航空里程累积、信用卡消费里程兑换、航空意外保险及机场贵宾礼遇等多重增值服务。

银行争相发行儿童银行卡 篇11

件反馈意见

中国国际金融股份有限公司：

现对你公司推荐的哈尔滨银行股份有限公司（以下简称“公司”或“发行人”）首次公开发行股票并上市申请文件提出反馈意见，请你公司在30日内对下列问题逐项落实并提供书面回复和电子文档。若涉及对招股说明书的修改，请以楷体加粗标明。我会收到你公司的回复后，将根据情况决定是否再次向你公司发出反馈意见。如在30日内不能提供书面回复，请向我会提交延期回复的申请。若对本反馈意见有任何问题，请致电我会发行监管部审核员。

一、规范性问题

1、根据《哈尔滨城市信用社清产核资及股权评估结果的报告》（哈合筹呈[1996]3号），各信用社以1996年3月31日为基准日经中介机构清产核资界定的净资产为基础，扣除公益金结余、职工住房净值、减免税，确定参加折股的净资产合计71,524,321.03元。1996年12月27日，哈尔滨会计师事务所出具《验资报告》（哈会师信字（1996）第32号），经其审验，已收到各发起人股东投入资本221,932,900元，其中哈尔滨财政局投入60,000,000元，各城信社股东以净资产投入股本161,932,900元。发行人设立时，各城信社股东经验资实际折股的金额为161,932,900元与经清产核资确定参加折股的净资产71,524,321.03元不符。此后，2001年发行人发生数次股权变更。为弥补设立时的出资不实和设立后的经营亏损，发行人全体股东于2001年以每100股折为38股的比例进行缩股，共计缩减136,601,900股，按照每股1元的价格，共计减资136,601,900元。

请保荐机构、发行人律师核查并在招股说明书中披露：（1）发行人撤销冰城支行，发行人由此核减股本1,215,800元，相关权利人是否存在异议；（2）发行人在清理股权的基础上核减股本190.06万元，相关权利人是否存在异议；（3）原龙光信用社证券部转让后其债权债务由发行人承接，他人对该证券部173.86万元股本金由此转为发行人股本导致发行人股本核增173.86万元，请说明该事项与核减股本的关系；（4）发行人全体股东以每100股折为38股的比例进行缩股是否取得全体股东同意，各股东对各自所持股权及比例是否存在纠纷或潜在纠纷；（5）黑龙江省北方城市信用合作社、哈尔滨市银祥城市信用合作社、黑龙江学府城市信用社、黑龙江省龙青城市信用合作社、哈尔滨市道外区聚兴城市信用合作社、黑龙江省华侨金融服务社、哈尔滨市金丰城市信用合作社和哈尔滨市先锋路城市信用社8家城信社未进行资产评估的状况是否造成发行人出资不实；（6）发行人目前资本是否充实。

2、发行人2011年第一次临时股东大会审议通过了《关于哈尔滨银行2011年增资扩股的议案》，决定向新老法人股东增资扩股36.5亿股；其中，第一步面向老股东，以每股2.05元募集10亿股；第二步面向新股东，以每股2.7元募集境内新法人股份不超过17.7亿股。请保荐机构、发行人律师核查并在招股说 明书中披露面向新股东以每股2.7元募集境内新法人股份不超过17.7亿股的计划是否得以实施。

根据发行人2011年第一次临时股东大会决议通过的增资扩股方案，发行人在2012年面向境内新的法人投资者，向北京运通博世汽车销售服务有限公司等十位法人股东共发行9.8亿股新股。请保荐机构、发行人律师核查并在招股说明书中披露2012年发行人引入十家机构投资者的原因；增资价格确定的依据；增资过程是否履行了相应的股东会程序；资金具体来源及其合法性；各新股东与发行人之间是否存在对赌协议等特殊协议或安排。

请保荐机构、发行人律师核查：（1）十位法人股东的股权结构；（2）上述十位法人股东的直接和间接自然人股东五年内的从业经历、现任职单位和职务；（3）上述间接持有发行人股权的自然人在发行人担任的职务；（4）上述间接持有发行人股份的自然人与发行人董监高、核心技术人员、本次申请发行中介机构及其负责人、工作人员是否存在亲属关系或其他关联关系。

请保荐机构、发行人律师说明上述问题的核查方式方法、核查过程、核查范围和所取得的证据等。

3、请保荐机构、发行人律师详细核查并在招股说明书中列表逐笔披露报告期内发行人股权转让情况（H股除外），包括但不限于转让的原因、转让价格及确定的依据、价款支付情况、受让股权的资金具体来源及其合法性。对于报告期外的股权转让，请按股权转让的类别披露转让次数、股数及占比等基本情况。涉及国有产权变动的，请说明是否履行了相应的审批、评估、备案等 法定程序。请保荐机构、发行人律师对以上问题发表核查意见。

请保荐机构、发行人律师核查：（1）报告期内通过受让股权成为发行人新股东的法人和自然人名录（H股除外）；（2）上述法人的股权结构；（3）上述自然人及上述法人的直接和间接自然人股东五年内的从业经历、现任职单位和职务；（4）上述自然人及上述法人的直接和间接自然人股东在发行人担任的职务；（5）上述自然人及上述法人的直接和间接自然人股东与发行人董监高、核心技术人员、本次申请发行中介机构及其负责人、工作人员是否存在亲属关系或其他关联关系。

请保荐机构、发行人律师说明上述问题的核查方式方法、核查过程、核查范围和所取得的证据等。请保荐机构、发行人律师对以上问题发表核查意见。

4、请保荐机构、发行人律师核查并在招股说明书中披露：（1）自员工持股会持股形成至2013年清理期间向发行人员工持股会转让股份的间接股员工具体人员，其对职工股的转让是否存在异议，是否存在纠纷或潜在纠纷；（2）哈尔滨祥和投资有限公司股权结构等基本情况，其目前是否持股，其直接和间接自然人股东与发行人董监高、核心技术人员、本次申请发行中介机构及其负责人、工作人员是否存在亲属关系或其他关联关系，其直接和间接股东是否存在以委托持股或信托持股等形式代他人间接持有发行人股份的行为；（3）2007年10月16日，本行工会委员会将其持有的2,000万股公司股份转让给哈尔滨祥和投资有限公司后所得资金的处置；（4）2013年发行人清理员工持股会持股与集体股是否履行了必要的法律程序，转让股权价格是否公 允，是否损害原持有的权利；（5）上海纪辉资产管理有限公司和东宁丽致建筑装饰工程有限公司股权结构等基本情况，其目前是否持股，其直接和间接自然人股东与发行人董监高、核心技术人员、本次申请发行中介机构及其负责人、工作人员是否存在亲属关系或其他关联关系，其直接和间接股东是否存在以委托持股或信托持股等形式代他人间接持有发行人股份的行为；（6）2013年清理集体股以及预留股所得资金的具体处置。

5、请保荐机构、发行人律师核查并在招股说明书中披露3名未出具股份锁定承诺的员工及其持股情况，说明解决其股份锁定问题的具体措施。

请保荐机构、发行人律师核查并在招股说明书中披露发行人内部职工持股的形成过程和历史沿革，并对发行人内部职工持股是否符合财政部、人民银行、银监会、证监会、保监会《关于规范金融企业内部职工持股的通知》（财金［2010］97号）、《关于城市商业银行吸收自然人入股有关问题的批复》（银办函[2000]815号）的规定、对于通过受让股份的方式成为员工股东的发行人员工发行人是否就其受让股份的行为提供财务资助发表明确意见。

请保荐机构、发行人律师详细核查发行人员工股东的股份是否已登记在员工名下，是否存在纠纷或潜在纠纷。

6、招股说明书披露，“本行现有股东中有3位股东（中国工商银行股份有限公司黑龙江省分行营业部、中国银行股份有限公司黑龙江省分行和中国光大银行股份有限公司黑龙江省分行）系银行分支机构，不具有独立的法人资格；其共持有本行3,828,617 股股份，占本行全部股份的0.035%。另有黑龙江省社会科学界联合会系机关法人，以及7位股东（哈尔滨市科技风险投资中心、黑龙江省科学技术咨询中心、家庭生活指南杂志社、哈尔滨市工商行政管理干部学校、哈尔滨市地税干部培训中心、哈尔滨工业大学、哈尔滨金融学院）系事业单位法人；其共持有本行5,771,388股股份，占本行全部股份的0.052%。”保荐工作报告披露发行人的发起人股东中存在股东资格的瑕疵的问题。请保荐机构、发行人律师核查并在招股说明书中披露：（1）不合格法人股东的具体情况和股权形成过程，是否符合行业主管部门相关规定，是否存在纠纷或潜在纠纷，是否存在相关解决措施；（2）发行人的发起人股东中存在股东资格的瑕疵具体情况及解决过程，该情况是否导致发行人股权归属存在争议，是否存在相关解决措施。

本行股东中尚有76名无法取得联系，其中包括5名法人股东和71名自然人股东。该等无法取得联系的股东共持有本行1,795,575股股份，占全部股份的1.633%。请保荐机构、发行人律师对上述76名股东所持股份的来源进行逐笔核查，对上述股份的取得和归属是否存在纠纷或潜在纠纷发表核查意见。

7、请在招股说明书中按股东类别及性质列示披露目前发行人股东的基本构成；请将股东持股的具体情况作为招股说明书附件予以披露，包括股东姓名或名称、证件号码、持股数、持股比例等。请保荐机构、发行人律师核查说明发行人股东是否均具有法律法规规定的股东资格，是否尚存在委托、信托持股等名义股东与实际股东不一致的情形，是否存在股权权属不清等潜在法律纠 纷的情形。

8、请保荐机构、发行人律师对发行人的所有直接和间接股东（H股股东除外）是否存在以委托持股或信托持股等形式代他人间接持有发行人股份的行为，保荐机构、其他中介机构及负责人、工作人员是否直接或间接持股发表核查意见。

9、请保荐机构、发行人律师核查并在招股说明书中披露：（1）发行人是否存在公开发行或变相公开发行股份的问题；（2）发行人设立和历次增资扩股过程中是否存在违法违规行为；(3)发行人所有股份是否已集中托管，托管持有人与实际持有人是否一致；（4）发行人历次股份发行、转让、托管以及违规行为的规范等相关情况；（5）发行人股东超过200人的情形是否符合《非上市公众公司监管指引第4号》的要求，同时根据《非上市公众公司监管指引第4号》的要求补充提供相关申请文件。

10、请保荐机构、发行人律师核实第7055763号“智赢”商标的真实归属，说明是否存在纠纷或潜在纠纷，如存在争议，请详细分析对发行人生产经营的影响。

11、发行人部分自有物业尚未获得权属证书。请保荐机构、发行人律师核查并在招股说明书中披露：（1）未取得权属物业明细；（2）上述物业的具体用途及对生产经营的作用，详细分析如不能正常使用是否可能会对发行人生产经营造成重大不利影响，招股说明书中是否充分披露相关风险，是否存在解决措施；（3）已取得的房产和土地使用权尚未更名的原因，所需要履行的程序，是否存在实质性障碍。

请保荐机构、发行人律师核查并在招股说明书中披露发行人 是否投资于非自用不动产。

12、请保荐机构、发行人律师核查并在招股说明书中披露：（1）租赁具体情况；（2）发行人所承租房产的出租人是否取得权属证书；发行人租赁的未取得权属证书的房产明细，上述房产的具体用途及对生产经营的作用，如不能正常租赁是否可能会对发行人生产经营造成重大不利影响，招股说明书中是否充分披露相关风险，是否存在解决措施；（3）发行人所承租房产是否按照国家和当地的相关规定办理租赁备案登记手续；租赁房产尚未办理租赁备案登记的，请披露原因，是否存在被处罚风险，发行人是否违反《首次公开发行股票并上市管理办法》第十八条第二款的规定。

13、发行人受人民银行、中国银监会、财政部、中国证监会、国家税务总局、国家工商行政管理局、外汇管理局以及其他在各地的派出机构的检查和审计。报告期内，针对监管部门对发行人及分支机构进行的检查情况以及提出的整改意见，发行人已采取了整改措施，请保荐机构、发行人律师对发行人上述整改措施的有效性发表意见。

请保荐机构、发行人律师核查招股说明书是否充分披露了发行人所受行政处罚，并对发行人所受行政处罚是否构成重大违法行为，发行人是否违反《首次公开发行股票并上市管理办法》第十八条第二款的规定发表核查意见。

14、请保荐机构、发行人律师详细分析并在招股说明书中披露：（1）尚未终结的重大诉讼、仲裁案件的基本情况、进展及执行情况，并分析披露相应的贷款五级分类情况、贷款损失准备 计提的具体情况；（2）发行人所涉诉讼事项对发行人生产经营的影响，如发行人败诉对发行人的影响等。如诉讼事项对发行人生产经营、未来发展产生重大影响的，应当充分披露发行人涉及诉讼的风险。

15、保荐工作报告披露发行人设立程序存在瑕疵、历次股本增减程序存在瑕疵、股份转让存在的瑕疵。请在招股说明书中详细披露上述瑕疵，并逐一分析上述情况是否导致发行人股权归属存在争议，请保荐机构、发行人律师发表核查意见。

16、律师工作报告披露，发行人共67家分支机构存在以下三类瑕疵：（1）未能提交筹建批复或开业批复，本所律师无法判断其筹建和开业是否依法获得了银行业监督管理机构的批准；（2）未能提供其机构迁址、升格和更名等相应的监管部门核准文件，本所律师无法判断其迁址、升格和更名是否依法获得核准；（3）未能提供负责人的任职资格批复，本所律师无法判断该等负责人的任职资格是否依法获得核准。请在招股说明书中详细披露上述瑕疵，并逐一分析上述情况是否构成本次发行上市的实质性障碍，请保荐机构、发行人律师发表核查意见。

17、根据招股说明书，发行人股东存在股权质押、冻结。请保荐机构、发行人律师对上述情形是否符合首发管理办法第十三条关于股权清晰的相关规定、对相关股权质押和冻结是否存在导致发行人股权发生重大变化的风险发表意见。

18、请保荐机构、发行人律师核查并在招股说明书中披露发行人国有股东转持国有股的具体情况。

19、根据招股说明书，发行人不存在控股股东或实际控制人。请保荐机构、发行人律师说明发行人不存在控股股东或实际控制人的认定依据，并就是否符合证券期货法律适用意见第1号的规定进行核查并发表意见；请针对上述情形提出适当的股权稳定措施。

20、请保荐机构、发行人律师核查并在招股说明书中披露报告期内发行人与发行人董事、监事和高级管理人员、其关系密切的家庭成员直接、间接控制、共同控制或施加重大影响的法人或其他组织及发行人董事、监事、高级管理人员兼职的其他单位是否发生交易。

21、请保荐机构、发行人律师核查并在招股说明书中披露：（1）发行人与持股5%及5%以上股东的交易的关联方的名称、报告期各期各类关联交易占同类交易的比例，并分析报告期各期变化的原因；（2）报告期各期发行人与关联方交易是否符合发行人相关业务标准、是否履行相关程序、执行利率水平，并分析与同期非关联方是否存在差异；（3）报告期内的关联交易是否履行了公司章程规定的决策、回避程序。

22、请在招股说明书中披露发行人是否存在欠缴社会保险费、住房公积金的具体情况，如存在，请说明形成的原因并分析欠缴部分对发行人财务指标的影响。请保荐机构、发行人律师对下述问题发表核查意见：（1）发行人是否已为符合条件的全体员工按规定缴纳社会保险及住房公积金；（2）如存在欠缴社会保险费、住房公积金的情形，请说明该情形是否构成重大违法行为及本次发行上市的实质性障碍，并请发行人提出明确的处理措施并予以披露。

23、请保荐机构、发行人律师核查并在招股说明书中披露：（1）独立非执行董事尹锦滔、张圣平兼职较多，其是否有充分的时间和精力依法勤勉尽责地履行发行人独立非执行董事职责，是否符合“独立董事原则上最多在５家上市公司兼任独立董事的规定”，发行人是否符合《首次公开发行股票并上市管理办法》第14条的相关规定；（2）张圣平、何平涛担任发行人的独立非执行董事，是否符合中组部以及教育部办公厅关于党政领导干部在企业兼职（任职）问题的相关规定；（3）发行人是否聘任一名会计专业人士担任独立董事。

24、请保荐机构根据《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第1号—招股说明书（2015年修订）》第十八条的规定做出先行赔付承诺。

25、请参照《公开发行证券的公司信息披露编报规则第26号--商业银行信息披露特别规定》(2014年修订)进行信息披露，如不能适用的，请予以说明。

26、请补充提供行业监管部门出具的监管意见书。

27、请保荐机构、律师核查发行人股东中是否存在私募投资基金，该基金是否按《私募投资基金监督管理暂行办法》及《私募投资基金管理人登记和基金备案办法（试行）》等相关法律法规履行登记备案程序，并发表专项核查意见。

28、请保荐机构、发行人律师核查发行人是否存在劳务派遣情形，如存在，请核查并在招股说明书中披露劳务派遣是否符合法律法规规定。

29、请保荐机构、发行人律师核查并在招股说明书中披露发 行人在香港联交所上市期间发行人董监高是否曾受到香港证监会、联交所或相关管理部门的处罚或监管措施，是否存在违法违规的情况，前述情况是否对本次发行构成影响。

30、请保荐机构、发行人律师核查并在招股说明书中披露发行人董监高及其亲属持股的形成过程及变动情况、股权交易价格、持股资金来源是否来自于银行提供的借款、是否存在获受股权奖励情况，董监高及其亲属持股是否需要履行相关的内部决策程序和主管部门的审批或备案，如需要，请予以说明履行情况。请保荐机构、发行人律师对上述事项予以核查并发表意见。

31、请保荐机构、发行人律师对报告期内发行人董事、高级管理人员是否发生重大变化发表核查意见。

32、请保荐机构说明招股说明书中未披露发行人对城市商业银行资金清算中心、中国银联股份有限公司投资的原因。

33、请保荐机构说明招股说明书中未披露第“12042353”、12042203号商标注册申请被部分驳回及复审等相关情况的原因，请披露相关商标目前的状态。

34、公司未在招股说明书中披露不良资产的处置情况。请在招股说明书“发行人基本情况”中补充披露发行人自设立以来不良资产的处置情况，包括但不限于不良资产的形成时间、具体类别、账面原值、贷款减值准备计提情况、转让方、转让价格等，并请保荐机构、律师及会计师核查转让方与发行人是否存在关联关系。

35、根据招股说明书披露，发行人发起设立时，由哈尔滨城市合作银行筹建领导小组委托哈尔滨市审计事务所、哈尔滨会计 师事务所、哈尔滨资产评估事务所以1996年3月31日为基准日，依照相关法律、法规及其他规范性文件的规定，分别对哈尔滨城市信用合作社联社及哈尔滨市53家城市信用合作社进行了审计、清产核资和资产评估，并分别出具了58份《审计报告》、《清产核资报告》以及50份《资产评估报告》。根据立信2014年1月13日出具的《关于哈尔滨银行股份有限公司部分股本验证的复核报告》（信会师报字（2014）第130001号），发行人设立时，各城信社股东经验资实际折股的金额为161,932,900元与经清产核资确定参加折股的净资产71,524,321.03元不符。

请在招股说明书“发行人基本情况”中补充披露清产核资和资产评估的主要情况，包括但不限于资产（如贷款的金额、类别、形成时间）、负债、所有者权益的具体内容、调整前及调整后账面价值、评估值、评估增减值的原因等；详细分析出资不实的具体原因。请保荐机构及会计师对上述事项进行核查并发表明确意见。

36、请在招股说明书“同业竞争和关联交易”中补充披露：（1）报告期各期各类关联交易金额变化的原因；（2）报告期各期发行人与关联方交易是否符合发行人相关业务标准、是否履行相关程序、执行利率水平，并分析与同期非关联方是否存在差异；（3）发行人关联方贷款的逾期情况及利率执行情况；（4）请修改关联交易利息收入及利息支出占比情况。请保荐机构及会计师对上述事项进行核查并发表明确意见。

37、根据招股说明书披露，发行人于2014年6月12日成立控股子公司哈银租赁。截至2016年6月30日，哈银租赁资产 规模达到177.63亿元，较2015年末增长43.59%。2016年1-6月实现营业收入2.65亿元，净利润1.12亿元。根据银行业协会统计，哈银租赁的资产规模、资本收益率、资产收益率等指标均处于同期设立的金融租赁公司领先水平。请在招股说明书“业务和技术”中补充披露金融租赁业务的具体流程、业务规模及业绩变化情况、相关内控制度及会计核算。请保荐机构及会计师对上述事项进行核查并发表明确意见。

38、据招股说明书显示，公司非利息收入中银行卡手续费2015年较上年有所下降，2015年在手续费及佣金收入增长的情况下手续费及佣金支出与上年持平。请在招股说明书“管理层讨论与分析”中补充披露非利息收入及支出各个项目构成及变化的合理性。请保荐机构及会计师对上述事项进行核查并发表明确意见。

39、根据招股说明书披露，发行人2016年1-6月、2015年、2014年和2013年的净利息差分别为2.49%、2.47%、2.49%和2.56%，净利息收益率分别为2.68%、2.68%、2.71%和2.64%。请在招股说明书“管理层讨论与分析”中对比已上市银行结合各个生息资产、付息负债分别占总生息资产和总付息负债的比例、平均收益率、平均成本率、贷款结构及存款结构等情况说明发行人净利差和净利息收益率高于同行业上市银行的原因。请保荐机构及会计师对上述事项进行核查并发表明确意见。

40、据招股说明书显示，公司2015年业务费用较2014年略有下降，请在招股说明书“管理层讨论与分析”中结合各个项目构成补充披露报告期各期员工费用及业务费用变化的合理性。请保 荐机构及会计师对上述事项进行核查并发表明确意见。

二、信息披露问题

41、发行人未将公司贷款客户按照规模进行划分，请发行人按照工业和信息化部、国家统计局、发展改革委2011年6月份颁布的《关于印发中小企业划型标准规定的通知》（工信部联企业〔2011〕300号）标准将公司贷款、不良贷款、贷款减值准备予以细分，并分析报告期各期末变化的原因。请保荐机构、会计师对上述事项进行核查并明确发表意见。

42、根据招股说明书披露，截至2016年6月30日、2015年12月31日、2014年12月31日和2013年12月31日，发行人公司贷款的不良贷款率分别为1.27%、1.04%、0.66%和0.30%。截至2016年6月30日、2015年12月31日、2014年12月31日和2013年12月31日，发行人个人贷款的不良贷款率分别为1.92%、1.91%、2.02%和1.76%。请在招股说明书“管理层讨论与分析”中对比发行人自设立以来的不良率水平、同行业上市银行的不良率水平并结合发行人贷款的逾期情况、展期情况分析发行人贷款减值准备计提是否充分；并分析发行人贷款分类是否与其客户经营情况相符。请保荐机构及会计师对上述事项进行核查并发表意见。

43、据招股说明书显示，发行人逾期贷款逐年增长，请在招股说明书“管理层讨论与分析”中补充披露：（1）逾期贷款增长较快的主要原因；结合发行人信贷资产等级划分的具体内部流程、动态管理程序以及信贷资产风险分类管理制度执行情况，以及逾期贷款客户对象的行业特点，说明逾期贷款比例的上升幅度 高于不良贷款率的原因及合理性；（2）请结合相关款项期后还款和风险分类迁徙情况，说明逾期贷款未划分为不良贷款、不计提资产减值准备的理由和依据，是否符合《企业会计准则》的规定，资产减值准备计提是否充分，并请保荐机构和申报会计师发表核查意见；（3）对比同行业上市银行五级分类标准，分析是否存在差异，并请保荐机构及会计师结合发行人各类贷款迁徙情况，补充说明发行人贷款五级分类制度是否健全有效，相关内控制度是否得到有效执行。

44、请发行人将批发和服务业、制造业在公司贷款、不良贷款、贷款减值准备予以进一步细分，并补充披露批发和服务业、制造业报告期内贷款的五级分类结果、不同风险评级间的迁徙情况、不良贷款率及其变动原因，批发和服务业、制造业企业贷款主要客户的还款情况，发行人对批发和服务业、制造业企业贷款的主要政策，批发和服务业、制造业企业经营状况变动对发行人持续盈利能力的影响，说明发行人如何把握对其贷款的风险，对上述行业客户贷款的发放条件、需提供相应抵质押物的具体情况。请保荐机构及会计师对上述行业贷款减值准备计提是否充分发表意见。

45、据招股说明书显示，发行人农、林、牧、渔业报告期不良率大幅增长。请在招股说明书“管理层讨论与分析”中补充披露发行人如何把握对其贷款的风险，对上述行业客户贷款的发放条件、需提供相应抵质押物的具体情况。请保荐机构及会计师对上述行业贷款减值准备计提是否充分发表意见。

46、据招股说明书显示，截至2016年6月30日、2015年 12月31日、2014年12月31日和2013年12月31日，发行人信用贷款的不良贷款率为1.77%、1.66%、1.34%和0.79%；保证贷款的不良贷款率为1.84%、1.61%、2.12%和1.43%。截至2016年6月30日、2015年12月31日、2014年12月31日和2013年12月31日，发行人信用贷款占客户贷款总额比例分别为13.09%、10.67%、4.40%和4.63%。保证贷款除2015年末略有下降外其他末绝对额均较上年末有所上升。请在招股说明书“管理层讨论与分析”中补充披露在上述两类贷款不良率较高的情况下仍增加该类贷款的原因，发行人对信用贷款及保证贷款的发放条件、如何把握对该类贷款的风险。请保荐机构及会计师对上述两类贷款减值准备计提是否充分发表意见。

47、据招股说明书显示，发行人个人贷款总额报告期逐年增长，请在招股说明书“管理层讨论与分析”中结合不良率报告期各期的变化情况详细分析小企业自然人贷款、个人消费贷款及农户贷款发行人对上述各类贷款的发放条件、需提供相应抵质押物的具体情况，说明对上述各类贷款发行人如何把握对其贷款的风险。请保荐机构及会计师对该类贷款计提的损失准备是否充分发表意见。

48、请在招股说明书“管理层讨论与分析”中补充披露以下内容：（1）报告期内各期五级分类标准下发行人各个类别贷款迁徙率情况，特别是不良贷款各期的贷款迁徙情况及其依据；在计提各期末贷款减值准备时，单独作减值测试的标准，及相关贷款占贷款总额的比例，分类测试时如何保证计提贷款减值准备的充分性；（2）请将发行人不良贷款按发生时点在报告期各期末予 以分类，分析变化的原因。请保荐机构及会计师对上述事项进行核查并发表意见。

49、根据招股说明书披露，截至2016年6月30日、2015年12月31日、2014年12月31日及2013年12月31日，发行人非合并的理财产品存量合计分别为542.58亿元、472.25亿元、463.18亿元和296.08亿元。理财业务相关的手续费、托管费和管理费收入分别为人民币1.96亿元、4.97亿元、2.81亿元和2.85亿元。请发行人说明报告期发起设立的未纳入合并财务报表范围的结构化主体相关合同主要条款、不合并的依据、报告期是否存在事实上的刚性兑付情形。请保荐机构及会计师结合合同条款说明发行人发起设立的非保本理财产品表外核算的依据，是否符合《企业会计准则》的相关规定。

50、根据招股说明书披露，截至2016年6月30日、2015年12月31日、2014年12月31日和2013年12月31日，发行人的投资总额分别为1,534.19亿元、1,401.37亿元、876.93亿元和720.00亿元，分别占本行资产总额的32.10%、31.50%、25.52%和22.35%。请在招股说明书“管理层讨论与分析”中补充披露交易性金融资产、可供出售金融资产、持有至到期投资中企业债、金融债券的具体内容，包括但不限于债券发行方名称、金额、期限、利率水平、信用评级等情况，并请保荐机构及会计师说明该类投资资产减值损失计提是否充分。

51、根据招股说明书披露，发行人投资的理财产品在可供出售金融资产及应收款项类投资科目核算。请保荐机构补充说明并披露发行人理财产品以下信息：收益来源、潜在风险、资产减值 情况；请保荐机构和会计师说明发行人对上述理财产品的会计处理是否符合《企业会计准则解释第8号》的规定。

52、根据招股说明书披露，截至2016年6月30日，发行人及其分支机构作为原告且单笔争议标的金额在1,000万元以上的尚未终结的重大诉讼共计18件，涉诉金额合计为52,490.89万元。截至2016年6月30日，发行人及其分支机构作为被告或被告方第三人且单笔争议标的金额在1,000万元以上的尚未终结的重大诉讼共计2笔，涉诉金额合计为5000.15万元。请在招股说明书“管理层讨论与分析”中补充披露上述若干未决诉讼涉及预计负债的计提情况；并对照五级分类情况说明相关贷款减值准备是否计提充分。请保荐机构及会计师对上述事项进行核查并发表意见。

53、根据招股说明书披露，发行人可供出售金融资产及应收款项类投资中信托和资管计划大幅增长，请在招股说明书“管理层讨论与分析”中补充披露信托和资管计划的具体内容及收益情况、发行人该类资产的运作模式、收益来源、资产减值情况、潜在风险、违约可能性及违约对发行人财务状况的影响，发行人相关风控措施，报告期大幅增长的原因、计提减值准备的情况。并请保荐机构及会计师说明该类投资资产减值损失计提是否充分。

54、根据招股说明书披露，发行人主要接受中国人民银行、中国银监会、省级人民政府、省级联社、中国证监会、中国保监会、国家外汇管理局等部门及其派出机构的监管和检查。请在招股说明书“公司治理结构”中补充披露报告期内监管部门对公司审查指出的不足情况以及公司相应的整改情况，特别是在贷款分类 的准确性等方面，以及上述整改对公司内部控制的影响情况。

55、请在招股说明书“业务和技术”中补充披露截至2016年6月30日发行人贷款及存款定价的金额分布情况。

56、请发行人补充披露股利分配政策的信息披露，包括：报告期内发行人利润分配政策及历次利润分配的具体实施情况，公司分红回报规划及其制定考虑的因素及履行的决策程序，发行人发行上市后的利润分配政策，以及具体的规划和计划。请进一步完善重大事项提示的披露。请发行人在公司章程（草案）中明确董事会、监事会和股东大会对利润分配政策的研究论证程序和决策机制。

57、请在招股说明书中补充披露公司员工薪酬制度、各级别、各类岗位员工收入水平、大致范围及与当地平均工资水平比较情况，公司未来薪酬制度及水平变化趋势。

58、据招股说明书显示，发行人最大十家贷款客户、十大不良贷款借款人客户名称均以字母代替，请在招股说明书中补充披露上述贷款客户的名称。

59、招股说明书披露“本行是中国小额信贷领域的领军者之一”，“本行是中国城商行开展现代农业金融业务的领先者”。请保荐机构核查上述及类似表述是否具有充分依据。

60、请在招股说明书中详细披露所有引用数据的具体来源，并请保荐机构核查引用数据及其来源的权威性，说明数据是否公开、是否专门为编写本次招股说明书而准备以及发行人是否就获得此数据支付费用或提供帮助。请勿使用定制的或付费的报告、一般性网络文章或非公开资料等缺乏权威性的数据。

三、与财务会计资料相关的问题

61、请发行人及相关中介机构对照证监会公告[2012]14 号《关于进一步提高首次公开发行股票公司财务信息披露质量有关问题的意见》、证监会公告[2013]46号《关于首次公开发行股票并上市公司招股说明书中与盈利能力相关的信息披露指引》的要求，逐项说明有关财务问题及信息披露事项的解决过程和落实情况，发表明确的结论性意见。

62、请发行人严格按照《企业会计准则》、《上市公司信息披露管理办法》及证券交易所颁布的业务规则中相关规定完整、准确的披露关联方关系及交易。

63、请发行人补充披露报告期比较数据变动幅度达30%以上的报表项目的具体情况，分析变动的原因、依据和合理性，请保荐机构、会计师进行核查并明确发表意见。

64、请保荐机构、会计师说明公司财务部门人员与公司董监高、控股股东及实际控制人（如为个人）是否具有亲属关系，如有，是否会影响财务工作独立性。请保荐机构、会计师核查财务相关内部控制设计和执行的有效性。

四、其他问题

65、请发行人按《关于首发及再融资、重大资产重组摊薄即期回报有关事项的指导意见》要求对招股说明书中相关事项进行修改。