我国P2P网贷的风险分析及其防范对策

我国P2P网贷的风险分析及其防范对策（精选4篇）

我国P2P网贷的风险分析及其防范对策 篇1

我国P2P网贷的风险分析及其防范对策

摘 要：P2P网贷在我国近几年发展迅猛，但因缺乏规范和监管，其潜在的风险逐渐危及行业发展和市场稳定，探讨P2P网贷面临的风险及其防范具有重要的理论与现实意义。

关键词：P2P网贷；信用风险；风险控制

随着第三方支付、电商平台等网络工具的发展，互联网金融近两年迅速增长，P2P网贷作为互联网金融的一种重要形式也发展迅猛。P2P网贷（网络借款）是英文peer to peer的缩写，意即“个人对个人”，网络信贷起源于英国，随后发展到美国、德国和其他国家，其典型的模式为：网络信贷公司提供平台，由借贷双方自由竞价，撮合成交。资金借出人获取利息收益，并承担风险；资金借入人到期偿还本金，网络信贷公司收取中介服务费。

一、我国P2P网贷存在的主要风险

（一）监管风险。从网贷平台的业务性质来看，可以将其归类为网络化的民间借贷中介，但是，目前我国关于网络借贷的相关法律主要是“中华人民共和国合同法”及中国人民银行发布的贷款通则，此外还有相关司法解释，但并没有专门针对个人之间贷款的法律规定，有关民间借贷中介的法律法规更是空白，因此，网贷平台作为民间借贷中介的合法性无法得到确认。

（二）操作风险。P2P网贷平台因中间账户资金缺乏监管，资金的支配权仍落在网贷平台自己手中，在时间差和合同条款未得到严格控制的情况下，卷款跑路、挪作他用等中间账户资金沉淀引起的操作风险极易出现。

（三）个人信用风险。个人信用风险指借款者未能履行合同，无法按期偿还利息和本金而给网贷平台及借出人经济利益带来损失的风险。虽然很多平台为防范信用风险，对借款者的个人信用等级进行划分，但人民银行的个人征信系统并不对网络借贷平台开放，全国性的个人信用评价系统又尚未建立，平台仅提供一套信用评分系统，由借款者向平台提供信息，由平台做出信用等级的评价。由于平台中的借款人很可能错报、漏报或故意隐瞒自己的债务，信用评级系统将无法正确预测贷款的实际情况，影响借出人的判断而发生决策失误，造成借出人资金损失。

二、规避网贷风险应采取的措施

（一）明确P2P网络平台的合法地位。政府有关部门应尽快以法律的形式确定民间借贷的合法地位，并对网贷平台的经营性质、组织形式、资格条件、经营模式及范围等予以明确规定，对P2P借贷进行规范化引导，剔除其中对经济发展不利的行为，界定合法借贷行为与非法金融行为的边界，保障合理正当的P2P借贷行为自由和借贷主体的利益，充分肯定P2P网络借贷在繁荣经济上的积极意义。

（二）建立有效的监管制度。确定了P2P网络的合法地位后，将其纳入法律法规管理范围，加强网络平台的有效监管。

确定网货平台的监管主体。我国的P2P网络借贷一直没有明确监管部门，从事金融业务的P2P大多由不具备金融监管能力的工商部门负责管理，增大了平台信用风险发生的可能性，因此要构建以央行为核心的多层次监管体系，银监会、证监会、保监会、工信部、公安部、国务院法制办等部门齐抓共管的网贷监管体系。

（三）要不断强化网贷公司的内部管理，提高网贷公司的风险管理水平。网贷平台主要为借、贷双方进行借贷活动，如果不对网贷公司的内部控制制度加以规范，则可能很容易发生借款人携款"跑路”的现象，给资金借出人带来损失，也给网贷平台的持续经营带来了障碍。只有不断强化网贷公司内部管理，网络平台的经营风险才可能得到长期有效的规避。

（四）建立风险准备金。建立资金的风险准备金是一个长期的过程，平台开业时股东可先投入一部分资金，平台运作过程中再将盈利的一部分按一定比例放入资金池，同时该资金池要对外进行公示。如果出现逾期或者坏账，可以第一时间动用这部分资金对投资人进行垫付，在一定程度上补偿出资人的经济损失，这项举措既能增加平台抗风险能力，又能增加投资人投资的信心。

（五）完善个人征信体系建设。完善的个人征信体系对于防范个人信用风险的发展具有积极的意义，由中国人民银行组织商业银行建立的“个人信用信息基础数据库”记录了全国的个人信用信息，是我国社会信用体系建设的基础，也是各大银行发放贷款的重要参考。然而人民银行的征信系统并不对网贷平台的用户开放，因而实现央行征信系统与网络贷款平台的对接就很有必要。政府应充分发挥引导和监督作用，以保证所提供信息的合法性，同时，对于已建立的个人信用信息进行跟踪处理，及时更新以确保所提供信息的准确性。

（六）增强网络平台的赢利能力，保证平台正常运转。P2P网络借贷平台信用风险的产生部分是由于赢利能力低造成的，因而，为了保证网站的良好运转，必须要提高网站的赢利能力。首先网站可以通过加大宣传力度，吸引更多的会员注册，增加撮和成功的几率，增加收入；其次，可以拓展新的业务，增加网站收入来源；此外，网站管理水平的提高也可以有效减少网站的运营成本。

参考文献：

[1]郑蓓.P2P网络贷款模式及其风险管理.湖北科技学院学报 2014.6

[2] 马运全.网络借贷的发展、风险与行为矫正.新金融.2012.2

我国P2P网贷的风险分析及其防范对策 篇2

关键词：供给侧改革,P2P网贷,机遇,风险管理

一、P2P网贷的发展现状

P2P网络借贷, 是借助于P2P技术协助投资人和借款人直接借贷的一种中间桥梁。P2P网贷又称“人人贷”, 是peer to peer lending的缩写。P2P网贷的客户主要集中于正规金融机构疏于顾及的一个群体, 主要是城镇低收入居民、农民工创业者、小型企业的店主、农民工。从2012年至今, P2P得到了爆发式的增长。P2P网贷平台向社会集资的成本比较低, 打破了民间借贷的资格、地域等的限制。但是其无行业标准, 没有准入门槛, 良莠不齐以及监管的缺乏加大了P2P网贷的风险, 于是出现了一系列的“卷款逃跑”等不和谐的声音, P2P征信体系的问题逐渐被曝光放大。这些也引起的相关部门的高度重视, 2015年7月18日, 央行等十部委联合印发了《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》, 对P2P网贷的的征信体系作出了约束, 加强了对P2P网贷的风险管理。

二、供给侧改革下P2P网贷的发展机遇

1.扩大P2P网贷的业务量。供给侧改革下国家降低了社保费率, 意味可支配的收入也就增加了。以及作为供给侧改革四大歼灭战之一的去库存, 去库存能够让火热的房地产行业得到降温, 一些城市也出台了相关的房地产新政, 而楼市新政就会随着水涨船高, 房价被哄抬而上, 购房的门槛更加高。这些增加了货币的流动性, 于是人们开始投资理财, 由于P2P高收益, 门槛低和流动性强的特点, 让更多投资者将目光转移到了大热的P2P网贷平台, 从而扩大了P2P网贷的业务量。

2.规范P2P网贷行业。供给侧改革提倡去库存, 而P2P网贷也对自身进行了去库存的改革。P2P网贷以吸收投资者的资金为主, 在这种模式下, 不免会出现非法集资, 自融自用的行为。对其进行去库存的改革, 能够减少投资者的金额, 削减平台的资金总额, 切断他们非法集资, 肆意建立资金池的念头。对于降低P2P融资的风险, 规范P2P网贷行业有着举足轻重的作用。

3.降低P2P网贷的成本。据了解, P2P网贷的成本高昂, 成交量位居前列的也只是实现了盈与亏的平衡而已。平台需要吸引更多的投资者或客户, 而推广宣传的费用是比较高的。而P2P网贷的高收益无疑会缩减了他们的盈利空间。一些中大型的平台的办公点都设在租金比较高的写字楼, 人员的工资在高新科技方面也属于中等收入, 再加上赋税, 这些都是导致P2P平台高昂的成本。而供给侧改革强调减税降费, 降低企业财务成本。

4.P2P网贷得到二次创新。P2P平台将P2P技术与借与贷相结合本身是一种创新。随着竞争日趋激烈, 平台的经营业务同质化非常严重, P2P的客户体验和经营模式必须要创新。供给侧改革在供给侧进行改革, 就是要结构改革与创新, 促进产业结构的优化。供给侧改革的五大理念当中, 创新是首位, 在供给侧改革的倡导下, P2P网贷会得到更进一步的创新。

三、供给侧改革下P2P网贷的风险管理

(一) P2P网贷的风险

1.信用风险。信用风险一是来源于借款人的失信违约。借款成本低导致违约现象的高频出现, 增加了网贷的信用风险。二是来自于平台自身的违约, 很多平台吸收了投资人的投资, 无法兑付, 造成非法建立资金池, 卷钱跑路的风险。

2.平台的运营风险。P2P网贷平台成本高昂, 期初盈利是比较困难的。很多平台开始就进行大笔的投入, 达到一定的数量规模才可能盈利。一旦资金短缺就会造成平台的停滞, 甚至是倒闭。P2P平台过于单一的运营模式会给自身带来较大的风险。

3.法律风险。由于政府部门的监管不到位, 针对P2P网贷的法律体系不够完善, 很多平台选择游走在法律的边缘, 打擦边球。于是就出现了高利贷, 建立资金池, 传销, 非法集资等非法行为。

4.第三方担保的风险。很多P2P网贷平台都有自己的第三方担保机构, 显然平台与担保机构之间存在着相关的利益关系。这种情况下, 投资人由于资金得到担保就会对借款人放松警惕, 忽视了选择借款人的重要性, 不顾一切去追求高利率的标的, 如此导致被诈骗无法兑付的风险。

(二) 供给侧改革下对P2P风险的管理

1.以“去杠杆”的供给侧改革思路来管理。P2P网贷之所以受到投资人的青睐, 其中一个很重要的原因就是它的收益高, 高收益率自然会带来高风险。供给侧改革的“去杠杆”, 就是降低资金以小博大的风险, 缩小投资权益与资本之间的差距。

2.以创新的思路来管理。供给侧改革的调结构, 促进经济结构的优化升级, 核心就是要创新。P2P网贷的发展需要创新来维持P2P的健康发展。大力创新产品, 优化用户体验, 促使平台在业务同质化严重的P2P网贷行业中占领高地。

3.从金融市场的“供给侧”来管理。金融市场供给质量差, 导致P2P网贷的兴起。面对类似P2P这种金融创新, 监管的缺失, 才是互联网金融风险的根本所在。所以, 降低互联网金融风险, 将互联网金融视为供给侧改革的活跃因素, 补其短取其长才有意义。

我国P2P网贷的风险分析及其防范对策 篇3

关键词：P2P网贷；信用风险；风险控制

随着第三方支付、电商平台等网络工具的发展，互联网金融近两年迅速增长，P2P网贷作为互联网金融的一种重要形式也发展迅猛。 P2P网贷（网络借款）是英文peer to peer的缩写，意即“个人对个人”，网络信贷起源于英国，随后发展到美国、德国和其他国家，其典型的模式为：网络信贷公司提供平台，由借贷双方自由竞价，撮合成交。资金借出人获取利息收益，并承担风险；资金借入人到期偿还本金，网络信贷公司收取中介服务费。

一、我国P2P网贷存在的主要风险

（一）监管风险。从网贷平台的业务性质来看，可以将其归类为网络化的民间借贷中介，但是，目前我国关于网络借贷的相关法律主要是“中华人民共和国合同法”及中国人民银行发布的贷款通则，此外还有相关司法解释，但并没有专门针对个人之间贷款的法律规定，有关民间借贷中介的法律法规更是空白，因此，网贷平台作为民间借贷中介的合法性无法得到确认。

（二）操作风险。P2P网贷平台因中间账户资金缺乏监管，资金的支配权仍落在网贷平台自己手中，在时间差和合同条款未得到严格控制的情况下，卷款跑路、挪作他用等中间账户资金沉淀引起的操作风险极易出现。

（三）个人信用风险。个人信用风险指借款者未能履行合同，无法按期偿还利息和本金而给网贷平台及借出人经济利益带来损失的风险。虽然很多平台为防范信用风险，对借款者的个人信用等级进行划分，但人民银行的个人征信系统并不对网络借贷平台开放，全国性的个人信用评价系统又尚未建立，平台仅提供一套信用评分系统，由借款者向平台提供信息，由平台做出信用等级的评价。由于平台中的借款人很可能错报、漏报或故意隐瞒自己的债务，信用评级系统将无法正确预测贷款的实际情况，影响借出人的判断而发生决策失误，造成借出人资金损失 。

二、规避网贷风险应采取的措施

（一）明确P2P网络平台的合法地位。政府有关部门应尽快以法律的形式确定民间借贷的合法地位，并对网贷平台的经营性质、组织形式、资格条件、经营模式及范围等予以明确规定，对P2P借贷进行规范化引导，剔除其中对经济发展不利的行为，界定合法借贷行为与非法金融行为的边界，保障合理正当的P2P借贷行为自由和借贷主体的利益，充分肯定P2P网络借贷在繁荣经济上的积极意义。

（二） 建立有效的监管制度。确定了P2P网络的合法地位后，将其纳入法律法规管理范围，加强网络平台的有效监管。

确定网货平台的监管主体。我国的P2P网络借贷一直没有明确监管部门，从事金融业务的P2P大多由不具备金融监管能力的工商部门负责管理，增大了平台信用风险发生的可能性，因此要构建以央行为核心的多层次监管体系，银监会、证监会、保监会、工信部、公安部、国务院法制办等部门齐抓共管的网贷监管体系。

（三）要不断强化网贷公司的内部管理，提高网贷公司的风险管理水平。网贷平台主要为借、贷双方进行借贷活动，如果不对网贷公司的内部控制制度加以规范，则可能很容易发生借款人携款"跑路”的现象，给资金借出人带来损失，也给网贷平台的持续经营带来了障碍。只有不断强化网贷公司内部管理，网络平台的经营风险才可能得到长期有效的规避。

（四）建立风险准备金。建立资金的风险准备金是一个长期的过程，平台开业时股东可先投入一部分资金，平台运作过程中再将盈利的一部分按一定比例放入资金池，同时该资金池要对外进行公示。如果出现逾期或者坏账，可以第一时间动用这部分资金对投资人进行垫付，在一定程度上补偿出资人的经济损失，这项举措既能增加平台抗风险能力，又能增加投资人投资的信心。

（五）完善个人征信体系建设。完善的个人征信体系对于防范个人信用风险的发展具有积极的意义，由中国人民银行组织商业银行建立的“个人信用信息基础数据库”记录了全国的个人信用信息，是我国社会信用体系建设的基础，也是各大银行发放贷款的重要参考。然而人民银行的征信系统并不对网贷平台的用户开放，因而实现央行征信系统与网络贷款平台的对接就很有必要。政府应充分发挥引导和监督作用，以保证所提供信息的合法性，同时，对于已建立的个人信用信息进行跟踪处理，及时更新以确保所提供信息的准确性。

（六）增强网络平台的赢利能力，保证平台正常运转。P2P网络借贷平台信用风险的产生部分是由于赢利能力低造成的，因而，为了保证网站的良好运转，必须要提高网站的赢利能力。首先网站可以通过加大宣传力度，吸引更多的会员注册，增加撮和成功的几率，增加收入；其次，可以拓展新的业务，增加网站收入来源；此外，网站管理水平的提高也可以有效减少网站的运营成本。

参考文献：

[1]郑蓓.P2P网络贷款模式及其风险管理.湖北科技学院学报 2014.6

我国P2P网贷的风险分析及其防范对策 篇4

P2P网贷在传入中国后得到了迅猛发展，其经营模式也发生了一些微妙变化。但是由于缺乏相应的法律约束和部门监管，网贷行业在野蛮生长的过程中也暴露了很多不合理的问题，对金融市场的稳定带来了一定的冲击。考虑到网贷金融的特性,监管部门应该尽快制定相关法律法规，明确监管职责，加快征信体系建设，正确引导网贷行业的健康可持续发展。

一、网贷行业的发展现状

2007年诞生了中国第一家网贷公司——拍拍贷。根据网贷之家最新的统计数据显示，截止到2016年2月，全国P2P运营平台已经突破了5500家,2015年P2P网贷行业全年成交量已突破2万亿元，其增长势头依然保持强劲。从网贷公司地域分布和成交额数量分布来看，广东,北京,上海稳居前三甲，其他东部沿海省份也占据了一部分体量，如山东,江苏。相比之下，内部省份和西部地区整体份额偏小。整体而言,经济越发达，互联网发展越迅速的地区在P2P网贷行业发展上也越靠前。颇具讽刺的是,中国P2P网贷行业一片“热火朝天”之势却与曾经的先行者——英美两国“波澜不惊”的现状形成了鲜明对比，而这种巨大反差跟国内长期以来备受压抑的个人消费信贷和中小型企业融资难等问题有着密切关系。在中国，金融体系主要掌控在国有大型金融机构手中，由于商业银行的借贷门槛高，对抵押担保贷款要求严格个人和中小企业又缺乏合格的担保人或者抵押物，所以许多中小企业和个人只能让位于实力雄厚的国有企业，难以成为商业银行的“座上宾”。但是P2P网络借贷的出现，打破了这一坚硬的壁金。借助互联网的便利性，P2P网贷能够突破地域限制，减少传统商业银行繁琐的借贷程序，在一定程度上解决了个人和中小企业的借贷难问题。

虽然在金融压抑的背景下中国的P2P网贷行业得到了喷薄式发展，但同时其野蛮生长的乱象之势也暴露了P2P行业发展过程中的很多不规范之处。目前，国家对这一±央一直秉持着开放谨慎的态度,尚未出台专门针对P2P网贷的法律法规。政府原本想通过适度放开行政管制来激活民间的经济活力，大力推动“互联网+”的发展，尤其是互联网金融的发展，但是监管上的空白却又导致了P2P网贷各种跑路、非法集资、高利贷等恶性事件的发生。

二、P2P网贷面临的风险和问题

虽然网贷作为普惠金融，给中小企业和个人带来了福音，实现了金融资源的优化配置，但是其自身也存在着巨大风险和问题。

1、立法不完善和监管缺失带来的政策性风险

自网贷公司在中国出现以来，作为新兴事物其法律性质一直处于空白状态。关于P2P网贷的法律条文，除了在《个人信用信息基础数据库管理办法》、《中国银监会办公厅关于人人贷风险提示的通知》、《征信业管理条例》等相关法规中略有涉及外，其他与之相关的法律法规寥寥无几。因为P2P进入门槛比较低，要求不高，只需要在电信管理局注册登记为“互联网信息服务业务”就可以从事网上民间借贷业务，所以在没有明确的法律规范和部门监管的情况下，一些P2P公司也不惜铤而走险，将业务触角伸到更多限制领域，变相地从事理财产品售卖业务甚至高利贷业务，给金融市场监管带来了一定的难度。这种监管现状使得网贷一直游走在法律的灰色地带,既不利于国家金融创新的可持续发展，也不利于对投资人的利益保护。

2、信息不对称下的信用风险

我国个人信用评价体系还不健全，人民银行个人征信系统还未实现与网络借贷平台的信息共享和对接,这就造成信息不对称状况的出现。虽然P2P公司可以通过公安部系统联网的身份认证、教育部系统联网的学位认证和移动运营商的电话认证等信息调査技术对借款人的基本信息进行调查，但是对借款人的资产负债状况、现金流状况乃至家庭状况都缺乏足够的了解渠道，对于后期更为关键的借款用途、经营管理、盈利状况更是难以实现有效监控。即便网贷平台能通过要求借款人提供抵押物,提取风险准备金等方式降低借贷风险，但是仍旧无法避开信用风险的存在。而且，信息不对称情况下,出借人除了要面对来自借款人带来的信用风险’还要面对来自借贷平台经营管理中所带来的信用风险。

3、平台自身建设的风险

一是平台的信息科技风险。P2P平台上发生的所有借贷业务都需要借助互联网和计算机软硬件来实现交易数据的记录和存储，如果没有强大的信息安全作为后盾，一旦出现信息的泄露、篡改、丢失和受损，数据的安全不仅无法得到保障，业务的持续也将会中断,更可能引发投资者的恐慌。因此P2P平台必须加大对系统运营、病毒防护、数据备份等环节的投入，为后续平台工作的正常开展打下牢固基础。二是平台的自身经营管理能力不足。由于网络借贷准入门槛低’资金要求不高，各路资本都想在这一领域分享到一块蛋糕，导致现在彳艮多组建的管理团队其经营管理能力和风控能力都十分薄弱。比如有些P2P公司为了扩大业务规模,吸引外来投资额，盲目地提出各种形式的担保，或提取风险准备金来提供担保，或引入第三方担保公司提供担保，或直接承诺平台提供担保,完全不考虑其中的风险大小。有些P2P公司还通过将金额较大、期限较长的借款需求拆解成金额较小、期限较小的借款标的，以此推销给投资者，而这极易导致期限错配、金额错配情况的出现，从而引发现金流紧张甚至资金链断裂。对借款项目的细致审查和借款人资质的公平审核,是P2P平台展开网络借贷的应尽职责，然而有些网贷平台轻率敷衍,在没有经过风险评估和资质审核的情况下就将借款信息发布在借贷平台上，以虚假的高利率误导投资者投标,造成极其恶劣的影响。

四、网贷发展的应对策略

1、完善相关立法，明确监管主体

为了充分释放网络借贷的活力,发挥其普惠金融的作用，同时为了保护各方投资者的利益，维持金融市场的安全和稳定，政府部门应该尽快出台相关的法律法规，明确网络借贷是现今金融体系的有效补充，并对网络借贷中相关主体的法律地位、权利、义务以及网贷平台的法律性质、市场准入资质、信息披露、内容管理等予以规定。比如，在用户识别环节，P2P公司要加大对借款人个人信息的了解和个人资信的审查;在投融资款项的管理上，要明确平台进行第三方资金托管，严格控制风险敞口，避免资金的挪用和转移;在业务存续期间,应规定网贷平台要及时更新款项用途信息，定期向监管部门报送平台资金运转倩况。除了完善相关立法外，政府也要尽快明确监管主体和监管职责，将网络借^平台的运营纳入政府监管之中。

2、加强信用评价体系建设，实现征信体系互通

商业经济的基础是信用，脱离了信用的市场经济只会导致交易成本的上升，进而弓丨发寻租腐败的蔓延。目前，我国还比较缺乏完备的信用体系，虽然在不同领域都有着相应的征信系统’但是各个系统之间还处于隔阂状态，未能实现信息的共享和对接。因此在当前个人信息获取较为困难的情况下，加强网络接待平台的信用评级建设就显得尤为重要，这就要求相关监管部门大力推进网络信贷平台个人信息的跟踪和

建设，确保借贷平台借款人信息的真实性和准确性，努力实现各个网络借贷平台征信系统的互联互通。同时，政府应该拿出切实有效的措施,尽快实现央行征信体系与网贷平台的对接，降低信息成本，为广大中小企业和个人贷款提供真正的便利和安全。

3、推进行业自律建设，提升从业人员职业道德