应收账款质押融资业务

应收账款质押融资业务（共10篇）

应收账款质押融资业务 篇1

宁波银行无锡分行应收账款质押融资业务品种介绍

一、应收账款质押融资业务品种

目前我行应收账款质押融资业务品种为“保理融资”和小企业“业链融”两种。

二、保理

（一）保理简介

保理融资业务指我行受让合格应收账款，并提供融资、应收账款管理和债权回收的综合性金融服务。额度：

应收账款的65%，最高不超过80%。期限：

国内保理授信期限最长一年，保理融资期限原则上不得超过半年。提供材料：

1、保理融资申请书

2、保理融资对应的买方名单。

3、合同或订单（如有）。

4、买卖双方历史交易记录的有关证明材料。

5、买方经营情况和财务状况（如卖方无法提供，分支行应从其他合理途径获取充分信息）。

6、我行授信所需相关资料。

（二）保理的申请条件

⑴卖方

①连续经营2年以上。

②在本行结算6个月以上，结算正常；如非本行开户企业，要求提交最近3个月内结算账户对账单。

③非买方关联企业，且与买方交易历史在一年以上，收款记录良好。④不存在同时接受买方提供的商品或服务，可能引起应收账款债权被冲销的情况。

⑤未发现卖方有因为履约质量遭到买方拒绝付款的记录。⑵买方

①连续经营3年以上，销售量、资产规模、盈利情况和市场份额处于行业前列，主营业务突出，发展前景良好。

②资信状况良好，财务制度健全，无不良银行和商业信用记录。③非卖方的关联企业，且与卖方至少有一年以上交易历史。④如买方为政府机构，必须具备良好的地方财政可支配收入和良好的信用状况，并严格按照《中华人民共和国政府采购法》的规定进行采 购。

（三）保理的办理流程

人民币保理融资业务流程分支行业务部门业务审查审批部门分支行运营部放款（分）中心受理申请审查调查审批是否通过是1批审否开立封闭式度账户额结束、1受理申请1资料审查审批是否通过是否1应收帐款转让结束1请申放款资融、21授信后管理理管后信授、融资款项偿还

3三、小企业业链融

（一）业链融简介

业链融是我行为小企业提供的，以为优质大中企业、政府机关、事业单位提供商品和服务所产生的应收账款进行质押，并以应收账款作为主要还款来源的短期流动资金贷款。特点：

1.额度高：单笔贷款最高可达应收账款80%。2.期限长：额度最长达1年，单笔贷款最长达6个月。3.费用省：应收账款随到随还，大大节省财务成本。4.审批快：流程短，到账快。适用对象：

业链融的适用对象为符合我行认定标准的经工商行政管理机关(或主管机关)核准登记注册、从事合法经营活动、独立核算、具有还本付息能力，并且为优质大中企业、政府机关、事业单位提供商品和服务的优质小企业客户。

（二）业链融的申请条件

1、开办小企业业链融业务的买卖双方必须符合如下条件： ⑴具有独立法人资格，买卖一方非另一方的控股公司、附属机构或同一集团公司内部的成员企业；

⑵买卖双方非互为销售关系，即一方为另一方的销售商的同时，又为对方的债务人；

⑶买卖双方均在同一分行所在区域且供求关系稳定，原则上双方建立购销关系在半年（含）以上；如为特大型买方提供商品或服务，卖方原则上提供不低于一次的完整交易记录；

⑷目前买卖双方之间无任何悬而未决的争议和债务纠纷； ⑸买卖双方有良好的信誉和履约记录，银行贷款无逾期和欠息。

2、卖方还必须符合以下条件：

⑴实际经营者本人信用记录良好，无不良嗜好；

⑵有一年（含）以上经营历史且该企业的实际经营者在相关行业有三年（含）以上从业经验；

⑶主营业务突出，产品适销对路，有较好的发展前景； ⑷在我行网点开立主要结算账户，并开通网上银行；

⑸用于融资的应收账款原则上账龄不得超过半年；

⑹政府机关、事业单位采购类供应商可不受买卖双方合作满半年的条件限制；

3、买方还必须符合以下条件：

⑴连续经营三年以上（包括股东或实际控制人的从业经验），销售量、资产规模、盈利情况和市场份额处于行业前列，主营业务突出，发展前景良好；

⑵资信状况良好，财务制度健全，报表可信度高，无不良银行和商业信用记录，信息披露充分；

⑶原则上应为行业内龙头企业或经我行评级（为AA、AAA级）且有授信余额的公司银行客户；

⑷如为政府机构，必须具备良好的地方财政收入和良好的信用状况，并严格按照《中华人民共和国采购法》的规定进行采购； ⑸要求在我行开立结算账户并开通网上银行； ⑹符合我行规定的其他条件。

（三）业链融的办理流程

1、业链融额度申请流程

小企业业链融额度申请流程图客户分行风险管理部/分行/宁波地区一分支行零售公司部宁波地区支行业级支行行长/总行务管理部授信管理部分支行柜面申请1-授信前调查、发起业务申请2授信前调查发起业务2-审查审批11审查审批1开立封闭式专用账户通知客户签订合同3-开立帐户收取额度管理费

2、业链融额度内单笔业务流程

小企业业链融额度内单笔业务流程卖方（小企业）分行风险管理部/宁买方（优质大中企分支行零售公司部波地区支行业务管业）理部放款中心申请1初步审核1-业务申请、受理发起业务申请12-审查审批审查、审批1质押登记1寄送增值税发票出具《应收账款入账承诺书》1申请出账1放款 3-出账移交资料

应收账款质押融资业务 篇2

关键词：应收账款,质押融资,风险分析,风险控制

近几年来, 如何拓宽企业融资途径一直是中央经济工作重点关注的问题之一, 无论是直接融资还是间接融资, 关键问题都是要解决好融资担保方式, 增进信用能力。除了传统的第三方担保外, 可行的增信模式还包括资产抵押、股权质押、应收账款质押等, 特别是应收账款质押融资, 它降低了企业准入门槛, 使规模偏小的公司得以参加市场, 为民营企业、中小企业融资找到一条可行之路。2007年10月1日, 《物权法》和中国人民银行制订的《应收账款质押登记办法》同时施行。其中, 《物权法》把应收账款视为有效抵押物, 而配套实施的《应收账款质押登记办法》为这种担保方式的具体操作开辟了路径。此后, 应收账款质押融资业务获得了长足发展。但是无论从理论还是从实践的角度来说, 应收账款质押融资还存在很多复杂的特殊问题, 目前还无法达到设计者的初衷。本文从应收账款质押融资的现状出发, 分析其存在的问题, 并提出合理的建议。

一、应收账款质押融资相关理论

(一) 应收账款质押融资定义

应收账款质押是指债权人将其对债务人的应收账款债权向银行等信贷机构提供质押担保并获得贷款的行为。当债务人不履行到期债务或者发生当事人约定的实现质权的情形, 债权人有权就该应收账款优先受偿。此时债务人或第三人为出质人, 债权人为质权人, 出质的应收账款为质押财产。

通俗的讲, 应收账款质押融资是指企业与银行等金融机构签订合同, 以应收账款作为抵押品, 在合同规定的期限和信贷限额条件下, 采取随用随支的方式, 向银行等金融机构取得短期借款的融资方式。金融机构在借款人不能如期还款时可以对质押的应收账款折现、变卖, 并以所得价款优先受偿。

(二) 应收账款质押融资基本流程

融资机构对企业的信用能力进行评估筛选, 要求符合相关质押标准的企业将销售合同、发票、发运或提货单据、收货方确认单据等应收账款资料和企业信用报告等信用资料交送金融机构审查, 对不符合标准的企业则不接受其应收账款作为质押品;融资支持机构根据企业信用状况确定发放质押贷款占应收账款的比例并设定应收账款质押担保期限, 双方签订应收账款抵押融资有关合同;开立监管专户或将借款人原有的基本账户视作专户进行监测, 该专户是具有担保性质的质押账户, 银行一般在合同中约定可行使撤销权;金融机构通过应收账款登记公示系统办理登记公示手续, 金融机构办理质押登记前应与企业签订质押合同, 并载明由质押人办理质押登记的内容;融资支持机构向企业发放借款, 收取相应费用;债务企业向债权企业偿还应收账款。企业向金融机构偿还借款和利息, 或者客户直接将应收账款支付给金融机构以偿还企业借款。

(三) 应收账款质押融资的现实意义

应收账款质押不仅有助于盘活企业目前以应收账款形式存在的沉淀资金, 而且创新了银行信贷结构, 增强了银行竞争能力。另外, 发展应收账款质押融资也有利于解决房地产抵押担保过于集中、风险过高的问题, 特别是在当前, 宏观经济政策对房地产行业实行较为严厉的控制措施, 房地产价格未来走势尚不确定, 而目前大部分房地产评估价值却是在房地产行业过热时评估的, 这种情况加大了企业和银行的风险。发展应收账款质押融资, 可以缓解不动产担保贷款集中产生的影响。

二、应收账款质押融资的现状及风险分析

(一) 应收账款质押融资的现状

根据中国人民银行征信中心的统计数据显示, 2008年应收账款质押登记公示系统内出质人为中小企业的初始登记有1.6万余笔, 占总初始登记量的65%。出质人为中小企业的初始登记的主合同金额约为8 400亿元, 约占当年所有初始登记主合同累计金额的41%。应收账款融资业务稳步发展, 但尚不能满足中小企业的资金需求。被调查的中小企业普遍认为, 质押贷款满足率太低。在50户中小企业样本中, 88%的被调查中小企业表示有利用应收账款质押融资的需求, 其中46%的被调查企业曾有过向金融机构申请应收账款质押贷款的经历, 但仅有4%的被调查企业获得了贷款。截至2009年末, 50户被调查中小企业的应收账款余额达10.35亿元, 其中, 企业认为适用于应收账款质押融资业务的应收账款占到32.25%, 但实际发生融资业务的应收账款金额为3 051.86万元, 仅占全部应收账款的2.95%。企业融资难的问题并没有因此类业务的开展而得到根本改观。根据国际通行做法, 应收账款质押融资已成为破解中小企业融资难题的有效途径。但从我国的现实情况看, 应收账款质押融资尚处起步阶段, 企业应收账款融资发展缓慢。

应收账款质押融资利率大多高于同期贷款基准利率, 审贷程序和对客户的要求也较其他担保贷款复杂严格, 不受规模以上工业企业的青睐。从目前对各银行开展应收账款融资业务的调查来看, 应收账款质押融资业务的开展并不乐观。根据国内主要银行网站公布的融资产品统计资料可以看出:各银行应收账款融资业务主要还是集中在应收账款让售或保理 (达到了100%) ;对于应收账款质押业务, 各银行明确可以开展此项融资业务的只达到50%左右。而且, 从目前开展此项业务的银行所规定的条件比如对融资企业信用等级的要求来看, 也还处于比较谨慎的态度, 这种状况在一定程度上反映了银行对于应收账款质押风险的担忧。

(二) 应收账款质押融资的风险

很多企业的财务制度不够健全, 尤其是中小企业, 缺乏规范的应收账款确认方式, 应收账款的真实性和实际价值难以进行认证, 而且企业的贸易伙伴多数分布在异地, 对这些异地应收账款情况的了解更加困难。此外, 融资抵押时不但需要考虑抵质押人自身的财务和信用状况, 还需考虑到形成应收账款的上下游客户资信情况。为了获得商业信用, 一些企业伪造资信资料, 进行有意的欺诈行为, 而中小企业普遍缺乏收集、整理客户资料的意识和方法, 客户档案不完整, 企业的信用决策和控制缺乏有效的信息支持。概括来说, 应收账款质押融资业务风险具体表现为以下两类:

1. 债权债务主体风险。

债权主体风险主要表现为企业在贷款期内破产。一般来说, 应收账款质押融资企业大多数为中小企业, 其自身有较多的不确定因素, 加之经营业务比较单一, 外界经营环境对他们的影响比较强, 所以抗压风险能力较弱, 一笔交易的失败就可能导致企业破产。债务主体风险主要表现为应收账款债务人的履约风险, 应收账款质押融资实际上是将对企业的履约信用评价转移到了债务企业身上, 如果债务企业的履约能力不强, 很有可能导致企业不能按期收回应收账款, 从而影响应收账款质押的有效性, 进而增大银行的贷款风险。

2. 履约风险。

履约风险大致有三种类型, 一是应收账款合同是否真实有效的风险, 二是应收账款是否符合会计制度要求的收入确认规定的风险;三是贷款资金和还款资金是否安全的风险。

三、应收账款质押融资出现风险的原因分析

(一) 政府在征信建设中的错位与缺位

在现代市场经济条件下, 政府应主要承担市场调控与市场监管的职责, 并通过健全的征信法律法规, 建立健全全社会失信约束和惩罚机制;严格监督信用履行情况, 确保征信的可靠性和开放性。但由于我国处于市场经济体制转型期, 对市场经济认识不足, 政府在企业征信体系建设方面存在错位与缺位现象。另外在企业征信管理方面, 由于政策多变, 部分地区地方保护主义色彩浓厚, 为追求地方利益最大化甚至纵容地方企业的失信行为, 默许企业通过破产、重组或转制逃避债务。征信监管不力, 助长了失信的泛滥, 增加了应收账款质押融资风险。

(二) 企业征信平台建设水平低、管理滞后

通过征信平台对企业守信经营及个人诚信行为进行全面、连续、及时、真实的记录, 进行信用考核和信用评级, 这是征信平台管理的重要内容。目前, 我国征信平台存在种种问题, 如基础数据库涵盖能力及辐射能力不足, 系统缺乏兼容性, 信息更新速度慢, 信息处理水平低, 平台运行效率差。在企业征信系统与个人征信系统协调方面, 未能实现资源叠加效应。在征信信息管理方面, 存在企业虚报财务数据、征信信息更新不及时、信用记录不够全面、信息智能化水平低、查询功能服务不健全、信息录入及归类统计不完整等问题, 这些直接影响到征信数据的质量, 增加了应收账款质押风险评估难度。

(三) 企业征信管理的社会化程度低

根据西方等发达国家信用管理经验, 征信中介机构具有专业性、独立性的属性, 可实现对企业信用进行科学严谨、客观公正的评级。目前, 我国征信机构主要包括政府主导和行业设立两种方式。政府主导的征信机构既包括了由政府主导的、以商业银行为主体的银行信贷征信系统, 还包括以工商税务、海关检验检疫、质量监督及主管机关等行政部门为主体的征信系统。以行业为主导的社会化的信用中介组织一般规模小、征信业务流程不规范、信用评价标准不统一、监管力度不足、竞争力不强、地区发展不平衡、缺乏行业自律机制, 征信产品及服务缺乏专业性和权威性。

(四) 银行缺乏高素质的信贷人员

应收账款质押贷款作为银行的一个新的信贷品种, 需要有一支高素质的银行从业人员。目前, 我国现有的银行信贷人员素质远远不能满足该项业务的需要, 特别是近几年, 受金融机构减员增效改革的影响, 银行普遍存在人员老化、人才断档的问题, 不能适应新业务发展的需要。

(五) 企业信用意识薄弱

从目前的市场表现看, 许多企业的信用意识依然非常淡薄, 合同违约、偷税漏税、债务拖欠、商业欺诈、假冒伪劣等失信行为时有发生。多数中小企业缺乏信用价值观念, 信用意识滞后, 信用管理粗放, 作为企业融资重要依据的信用信息, 在披露方式上, 缺乏必要的业务流程及制度规范;在披露内容上, 缺乏专门的信用分析评价报告及信用评价标准;在信息披露质量方面, 未能满足信息全面性、及时性及可靠性要求。

四、企业应收账款质押融资风险应对措施和建议

(一) 健全相关法律法规

虽然《物权法》对应收账款质押融资进行了明确的规定, 但是关于应收账款付款人在质权实现中的责任和义务等没有具体的法律规定, 这不利于提高质权执行的效率, 也不利于对债权人的利益保护。建议最高人民法院出台《物权法》的相关司法解释, 进一步明确可作为质押物的应收账款的范围, 进而统一应收账款质押登记部门;对同一个应收账款上存在多个质押权的情况, 可规定按在系统登记时间的先后确定各个权利优先受偿的顺序;对出质人代位行使债权危害质权实现的, 允许质权人代位行使。

(二) 完善企业失信惩罚机制

国际上对失信的惩罚方式一般有两种:法律手段, 失信企业须承担民事、行政或刑事责任;道德制衡, 将企业的失信行为公之于众, 设立不良信用行为企业黑名单, 通过这些措施增加失信企业信用成本。我国失信惩罚机制尚不健全, 企业及个人的失信成本总体偏低, 在失信收益大于失信成本扭曲效应下, 诚信变成了一种稀缺资源, 失信却成为普遍现象。因此, 必须加大立法和执法力度, 完善企业失信惩戒机制, 引导鼓励企业守信经营。在立法环节, 要提高惩罚标准、加大处罚力度;在执法环节, 要切实解决行政执法软弱无力和以罚代管的问题;在信用道德建设方面, 要增加失信者的经济成本和道德成本, 对失信者实行四不政策, 即不开立新账户、不发放贷款、不提供结算和现金服务。运用征信网络平台建立企业及个人失信档案, 完善失信者违约信息披露机制。

(三) 优化征信系统功能与结构

征信体系可适当降低金融机构对融资企业的风险控制条件, 帮助应收账款质押人通过信誉担保实现融资。就银行征信系统而言, 银行间信息交流与共享机制, 可以消除征信独占而存在的“信息租金”现象, 促进借款人为维护自身信用等级而守信履约, 最终达到降低违约率的目的。为完善银行及质押人的借贷契约机制, 须进一步优化现有的征信系统结构, 完善其功能, 提高系统运作的效率。征信系统的优化与完善应包括四个方面:保证征信系统内容的真实性、有效性, 加快信息的更新速度;加大非银行信贷信息采集, 满足金融机构和其他查询者的需求;优化系统功能, 采用网络智能技术, 增加明细清单、模糊查询功能及贷款卡年审功能, 放宽征信查询权限, 提高数据导入频率, 简化信用评估异议处理程序;改进录入模板, 增加自验和试算平衡功能, 提高系统工作效率。

(四) 健全多元化的企业信用评价体系

目前, 我国银行等金融机构均有较完整的企业信用登记制度, 并实现了不同金融机构间的数据联网与共享, 金融机构信用系统对融资企业按时还贷、防范信贷风险起到较好的监控作用。但仅仅依靠银行单方面的监管, 还不足以防范应收账款质押融资的系统性风险, 应建立由征信专业机构主导, 工商、质检、税务等部门参与、多方协同的企业信用监管及评级组织, 对不同类型企业进行信用评级, 实行企业信用信息公开披露制度, 银行等金融机构根据融资企业的信用评级确定应收账款质押融资信用政策及授信额度。

(五) 金融机构加强信贷队伍建设

新的信贷产品层出不穷, 对信贷从业人员素质提出了更高的要求, 金融部门需要适时增强队伍建设, 努力提高信贷人员素质。一方面, 要强化对现有信贷人员业务的培训, 不断更新业务知识和提高业务技能, 以适应新业务开展的需要;另一方面, 金融部门要适时引入高素质的信贷从业人员, 广开渠道, 不断充实信贷从业人员队伍。

(六) 加强金融机构对应收账款质押融资的重视

一是提高应收账款风险意识和评估控制能力;二是强化贷前调查, 防范信用风险;三是规范业务操作, 防范操作风险;四是加强贷后动态监控, 确保债权实现等。

(七) 建立科学的贷款风险评价和控制体系

金融部门要建立起科学的贷款风险评价和控制体系, 进一步加强对应收账款质押贷款的调查与审查。金融部门应对应收账款的真实性等进行多方认定, 将内部评定与外部的独立评估相结合, 根据应收账款的种类、账龄及其质量, 合理确定质押物的价值和贷款折扣率。另外, 金融部门还可以建立信贷产品创新奖励制度, 对信贷业务创新人员给予物质奖励, 激发信贷人员业务创新的积极性, 从而为新的信贷产品推广应用开辟一条“绿色通道”。

(八) 企业完善自身信用建设

企业应该完善自身信用建设, 通过建立现代企业制度和管理制度, 提高自身素质, 积累自身信用财富, 将信用价值纳入企业重要的发展战略。通过信用建设提升企业形象和自身竞争力, 提高企业的社会影响力和自身的经济效益, 从而更大程度上获得金融机构的信贷支持。

参考文献

[1] .戴根有.应收账款质押融资是破解中小企业融资难的一项战略措施[J].中国金融, 2009, (8) .

[2] .房友军.应收账款质押融资的风险控制:莱芜案例[J].金融发展研究, 2010, (11) .

[3] .慕晓丰.应收账款质押融资业务实践及风险防范[J].金融理论与实践, 2010, (10) .

应收账款质押融资大盘点 篇3

对此，一些企业曾利用银行承汇票进行融资。不过，随着一些企业将套现融资作为申办的唯一目的，以伪造购销合同等方式骗取银行承兑汇票，导致非经营汇票贴现、协助骗取汇票、违规出具汇票等犯罪的发生，这一融资通道不幸被堵。在这种情况下，应收账款质押融资成了解决中小企业“三角债”问题的重要工具。

据融道网中小企业融资研究中心研究总监郑海阳介绍，除了“应收账款质押融资”外，许多城市商业银行，还推出了五花八门的产品，如富滇银行推出的“富滇成长”收费权账户质押、出口退税账户质押；金华市商业银行推出的“出口退税账户质押贷款”、“经营性物业贷款”；乌鲁木齐商业银行的“应收利息质押贷款”等等，都是针对特定的应收账款，如收费权、出口退税账户、物业租金、应收利息而推出的。当然，对于大部分没有出口、没有特殊的收费权的中小企业来说，最可能采用的，还是应收账款质押融资。下面，我们就来盘点一些有特色的应收账款质押融资产品供大家参考。

中国银行：应收账款质押

债权人以其合法拥有的普通应收账款设定质押，为其在银行申请办理短期授信业务提供担保的行为，授信品种包括流动资金贷款、开立银行承兑汇票、贸易融资等。

适用企业： 成立时间2年以上、企业主或法人代表从业经验4年以上、无不良信用纪录；债务人资金实力雄厚，具有一定资产规模、现金流量充足，具有较强的付款能力，与债权人有长期合作，过去一年中无因产品/服务质量或履约期限等问题而与债权人发生商业纠纷

应收账款条件：

（1）仅接受现存的应收账款质押，不得以将来的应收帐款出质，即债权人在产生应收账款的基础合同的义务已经完全充分履行完毕；

（2）仅接受全额质押，原则上不接受部分质押；

（3）债权人应对应收账款拥有完整、合法、有效的债权，无其他抵质押行为。不存在合同纠纷或其他法律纠纷，产生应收账款的基础合同合法有效；

（4）用于设定质押的应收账款必须是依照法律和当事人约定允许转让的。出质的应收账款基础合同中无禁止或限制转让、限制披露、设定抵销权、可延期付款、账户控制等特殊限制约定；

（5）应收账款到期日应不晚于所担保债务的到期日。

办理流程：

（1）授信申请人向银行提供申请资料、欲质押的商务合同、应收账款债务人的情况介绍等；

（2）银行进行贷前调查，审核授信申请人和应收账款债务人的资质，商务合同的合法合规性，取得应收账款债务人出具的应收账款确认函等；

（3）银行根据相关材料进行业务审批；

（4）审批通过，签署相关法律文本，办理应收账款的质押登记手续，发放贷款。

交通银行：网上应收账款质押贷款

网上应收账款质押贷款是指客户可以通过交行企业网银自助申请应收账款质押贷款，并实现贷款流程全程电子化，银行自动审批通过后客户即可自助申请放款，随借随还。

适用企业：大中型企业上游供应商

额度、期限和利费率：网上应收账款质押业务授信额度单户最高不超过2000万元，期限原则上不超过一年。利率按照人民银行人民币贷款基准利率上浮一定比例。

产品优势：拓宽了小企业的融资渠道，只要是符合要求的应收账款都可以质押贷款；客户可以通过企业网银自助申请贷款，为企业融资节约了成本，提高了效率；贷款流程实现全程电子流，大大提高了贷款审批和放款效率。

申请材料：除了常规的材料，如“经年检的营业执照、经年检的组织机构代码证、验资报告、企业章程、法人代表身份证、贷款卡、近两年的财务报表”，还要求“应收账款所对应的贸易合同原件及复印件、应收账款所对应的发票原件及复印件”等。

招商银行：应收账款质押融资

指企业将所持有的应收账款债权质押给银行，作为还款担保从银行获得授信。

适用企业：核心实力企业和信用程度较高的企事业单位的中小供应商。

期限和额度：应收账款质押授信额度期限最长一年，单笔业务期限原则上不超过6个月。根据是否可以用新的应收账款置换原质押的应收账款，应收账款质押融资可分为静态和动态两种模式，动态质押模式允许在保证不高于批准的质押率的前提下，可以用新的应收账款置换原质押的应收账款或回款专户内的资金。

产品优势：

（1）无需额外的抵押或担保条件即可获得融资；

（2）盘活企业资产，加快企业资金回笼，提高资金周转速度；

（3）企业利用远期付款条件，增加销售；

（4）应收账款质押率最高可以达到有效质押金额的80%。

平安、民生：出口应收账款池融资

企业将连续、多笔应收账款汇聚成“池”，整体转让给银行，只要应收账款持续保持在一定余额之上，无需提供其他担保，即可在银行核定的授信额度内，批量或分次提款。提款方式多样，可以本外币多币种提款，还可采用贷款、银票承兑、票据贴现、进口开证、押汇和保函等形式。

适用企业：适用于长期向国外多个固定的买家出口货物，出口收汇记录良好，保有相对稳定的应收账款余额的中小企业。

产品优势：

（1）零散、小额的应收账款也可汇聚成“池”申请融资，无需其他担保；

（2）盘活应收账款，加速资金周转，把握更多商机；

（3）享受专业的应收账款管理服务，准确把握收款情况，节约管理成本；

（4）一站式融资，手续简便。

华夏银行：有追索权的国内保理业务

是指企业将在国内外采用赊销方式进行商品交易所形成的应收账款债权转让或质押给银行，银行向其提供包括资金融通、应收账款管理、应收账款催收等综合性的金融服务。

适用企业：在华夏银行信用等级评定为A级及以上，有完善的应收账款管理体系，已经与债务人建立了长期、稳定的贸易合作关系，且与债务人不存在关联关系。

币种及期限：应收账款质押融资业务币种为人民币，贷款的期限根据借款人的借款用途、生产经营周期和还款能力综合、合理确定，最长不超过一年。

产品优势：

（1）融资快捷：在提供资料完备的情况下较短时间内可出审批结果；

（2）手续简便：一般情况下无需企业提供其他的担保；

（3）融资效率高：借款人在授信期限内可以根据自己的购销状况循环使用额度；

（4）使用灵活：企业可以根据自身需求选择不同的功能组合。

应收账款质押三方协议 篇4

甲方：（应收账款出质人）深圳市华尔丹顿服装有限公司法定代表人/负责人：

乙方：（应收账款债务人）深圳市青青果商贸有限公司法定代表人/负责人：

丙方：（应收账款质权人）深圳市邦信小额贷款有限公司法定代表人/负责人：

甲方拟将对乙方的应收账款权益质押予丙方，作为丙方发放贷款的质押

担保，为此，甲、乙、丙三方经平等充分协商达成如下一致协议，共同遵守：

一、乙方已知悉甲方将相关应收账款质押予丙方的事实，乙方对此无异

议并将继续按照原已签订的关于应收账款的合同履行付款义务，甲、乙双方

在此确认，上述应收账款的总金额为人民币：2,101,565.00 元（小写），贰佰壹拾万壹仟伍佰陆拾伍元整（大写）。

二、三方协议签订后，乙方就上述应收账款支付的款项必须划入经甲方

和丙方确认，并受丙方监管的如下账户中（或经丙方书面确认的其他账户）：

户名：

账号：

开户行：

三、本三方协议签订后，甲方应即时将有关应收账款的合同原件、凭据

等交付丙方保管，甲方就该应收账款办理转让、再次质押、减免债务人付款义务等可能影响丙方权益之事项的必须事先取得丙方的书面同意。

四、深圳市华尔丹顿服装有限公司（甲方）如从资金回款账户转出款项须经深圳市邦信小额贷款有限公司（丙方）确认。如丙方同意，必须出具书面确认书给丙方监管银行，通知丙方监管银行同意转出及转出金额；如丙方未同意，丙方监管银行不得为甲方办理从资金回款账户中转出款项的手续。

五、本三方协议自甲方全部偿还上述应收账款质押担保的贷款本息之日起自动失效。

六、其它约定事项：_____________________________________________

七、本协议所称应收账款是指权利人因提供一定的货物、服务或设施而获得的要求义务人付款的权利，包括现有的和未来的金钱债权及其产生的收益，但不包括因票据或其他有价证券而产生的付款请求权。

八、本协议一式三份，甲、乙、丙三方各执一份，自三方均签章且法定代表人/负责人签名之日起生效。

(以下为签名签章页，无合同正文)

甲方（签章/签名）：

身份证号码（仅为自然人时填列）： 法定代表人/负责人（签名/签章）：

乙方（签章/签名）：

身份证号码（仅为自然人时填列）： 法定代表人/负责人（签名/签章）：

丙方（签章）：

法定代表人/负责人（签名/签章）：

应收账款质押合同范本 篇5

法定代表人： 住所：

质权人(乙方)：

身份证号：

为确保甲、乙方签订的借款合同(以下简称“主合同”)的履行，甲方决定将应收账款质押给乙方。甲乙双方本着双方自愿、平等协商、诚信互利的原则，在友好协商一致的基础上订立本《应收账款质押同》(以下简称“合同”。

第一条 【主合同债权】

1.1 吕海英2014 年 月 日与乙方签订的金额为人民币 元(大写 万元整)的借款合同，吕海英应于 年 月 日前支付全部的合同款项。

1.2 如果合同变更，以书面补充协议为准。

第二条 【质押债权的数额、担保范围】

2.1甲方质押给乙方的应收账款(以下称“本合同项下所指应收账款”)为 年 月 日与 签订的 合同(详见附件1)后取得的应收账款。应收账款的具体金额为人民币元(大写： )。

2.2 质押担保的范围包括但不限于主合同项下全部合同价款、违约金、罚息、损害赔偿金和乙方为实现质权而发生的费用以及所有其他应付费用。

2.3质押期限自本合同生效之日起至主合同(若主合同变更并且签订书面补充协议，则此处为书面补充协议)项下全部债务履行期限届满后2年止。

第三条 【甲方权利和义务】

3.1 甲方应在本合同签订之日起2日内向乙方提供与质押应收账款相关一切资料和信息，包括但不限于甲方与合同相对人所签订的合同、证明质押应收账款的账目、计算机数据记录和其他文件、凭证、应收帐款债务人的确认证明。因甲方提供的资料有误，致使乙方质权无法实现，甲方应当依照本合同项下3.5条款向乙方承担补充担保责任。

红星美凯龙应收账款融资(四期) 篇6

项目规模￥50000 元 年化收益率11.00% 项目期限1个月

发布时间：2015-09-08 保理机构：江苏华程商业保理有限公司

还款方式：按月付息到期还本

项目描述

上海某经贸有限公司成立于2003年，主营建材、五金交电、建筑模板、金融材料的批发和零售，公司秉承“顾客第一，勇攀高峰”的经营理念，坚持“诚实守信”的原则为广大客户提供优质的服务，公司业务已经辐射至全国，销售额实现了快速增长。公司凭借优质的服务及长达10年的运营经验，与红星美凯龙、中铁建工等行业龙头企业或知名央企建立了长期稳固的合作关系，与各合作企业商贸频繁，经营势头良好。

公司与江苏省建筑工程集团限公司于2015年5月6日，签署了《钢筋（材料）采购合同》，江苏省建筑工程集团有限公司承包建设南京浦口红星美凯龙家居生活广场项目，向债权人采购建筑材料。合同约定，材料款项由红星美凯龙家居集团有限公司直接向原债权人支付，双方交易真实有效，债务人近几年履约记录良好，交易发票真实足额，本次需在平台融资500万元。本期融资5万

债务企业介绍

本项目中债务企业为红星美凯龙家居集团股份有限公司（简称：红星美凯龙）连续5年跻身中国民营企业500强前50位。截至目前，已在北京、上海、广州、深圳等110多个城市开办了150家商场。年营业额超500亿。

安全保障

保理业务描述

本次保理业务类型为有追索权的明保理。原债权人与保理商签署的编号为华保暗有字第320201502015号的《江苏华程保理有限公司国内保理业务合同》，将上述应收账款转让给保理商，保理商已将上述债权在央行应收账款质押公示登记系统登记。由保理商为原债权人提供国内保理融资服务。

保理公司简介

江苏华程商业保理有限公司，于2014年经江苏省商务厅批准设立，注册资金5000万元。公司拥有一支银行业管理经验丰富的精英团队，公司管理层涉足金融行业已有三十余载，长期担任金融机构领导职务。公司根植保理业务，陆续服务了如张家港第一人民商场、欧尚、苏果、中国电建、中铁建工等国企或央企，金融资产质量优异，从源头上保证了资金投放的安全。公司始终坚持把风险控制放在首位，创新性的研发使用了以“信用值控制体系”为核心的风控体系，替代陈旧的金融评级体系，真正的做到将风险量化评价。

保理公司意见

债务人为上市公司，企业在国内知名度较高，财务规范，管理严格，履约能力强，还款意愿强。基础交易合同核实无误，同意放款。

还款来源

第一还款来源：债务人为红星美凯龙家居集团股份有限公司，其实力雄厚且财务状况良好，基于基础交易合同负有还款责任。

第二还款来源：保理商保理经验丰富，风控能力极强，基于应收账款转让及回购协议负有还款责任。

第三还款来源：原债权人多年经销建材等，经营状况良好，基于保理合同中可追索条款负有还款责任。

风控措施

1、应收账款审核：由专业律师审核基础交易合同，通过审核合同条款，印章真实性以及原债务人开具的增值税发票，判断服务提供方已真实履约。专业会计师核查原债权人银行对账单及财务报表，保证应收账款的真实性与合法性。

2、对原债权人企业尽职调查：包括但不限于经营情况调查，财务情况调查，企业法定代表人和股东经历调查。

3、对债务人企业尽职调查：包括但不限于财务情况调查，信用记录调查，债务情况调查，涉诉情况调查，与原债权人交易历史调查。

4、央行应收款登记：本保理业务已通过央行应收账款质押公示登记系统办理转让登记。

应收账款质押融资业务 篇7

应收账款对于卖方企业来说实际上就等于占用其一定的流动资金,给其带来了资金流动上的限制和困扰。如果到期时,企业能如实收回账款,那么其所损失掉的可能仅仅只是一定的货币时间价值和利息收入,赚取的却是客户对其的信任。但是实际上,由于企业的客户多种多样,信用等级层次不齐,企业与客户之间信息的不对称,导致了企业放出去的货款到期时未必能全额收回。卖方企业为了早日收回货款,通常会给予买方一定的现金折扣和商业折扣。同时也会针对不同的客户群体制定出不同的催款方案。但是即使如此,还是很难避免坏账的发生和资金的拖沓。

应收账款在资产负债表上显示为企业的流动资产,但是其能否真正变现直接关系到企业的资金流。为了盘活企业的应收账款,企业使出了浑身解数。应收账款的融资能帮助企业迅速筹措到资金,提高企业的债务资产比率,同时又不会给企业的财务状况带来不良的影响。

应收账款是企业流动资产的一部分,那么怎样把这笔账面上的钱变成可以支配的现金,解决融资难题?企业要学会灵活运用中国人民银行的“应收账款质押登记公示系统”,进行融资。

从2007年10月1日开始正式实施的《中华人民共和国物权法》,将应收账款纳入担保物范围,当年10月中国人民银行的应收账款质押登记公示系统(以下简称登记系统)正式上线运行,为全国范围内的应收账款主体提供了一类物权登记的公示平台。

正因为在中小企业总资产中,大约60%是应收账款和存货等动产,所以对于中小企业来说,土地和房产资源有限,以应收账款出质,扩大了企业可以担保的财产范围,并可借应收账款付款人较高的信用弥补自身信用的不足,获得银行贷款。

中小企业积极登记应收账款,除了可以发挥融资功能,登记还可产生对抗第三人的效力,以应收账款出质并在该系统登记了的,比出质在前但未在该系统登记的中小企业,享受优先质权。同时它是按时间优先原则,确定登记获得质权的优先顺位,如果在同一应收账款上设置了多个质权的,先登记的就有优先的质权。

据介绍,国内银行的保理业务一般可以分成两类:有追索权和无追索权保理。有追索权保理是指收款企业向银行出售了应收账款后,对支付方到期付款给该银行承担担保责任或回购该笔应收账款的责任。应收账款抵押是企业以应收账款为担保品,预先从银行融得资金,等收到客户支付欠款时再如数转交给金融机构作为部分借款的归还。如果客户拒绝付款,金融机构有权向企业追索,企业必须清偿全部借款。而无追索权保理,就相当于应收账款的让售,企业等于是将应收账款出售给了金融机构以取得资金,售出的应收账款无追索权。客户还款时直接支付给金融机构,一旦发生坏账,企业无须承担任何责任。这项业务可以完全地将全部风险转移。

银行方面表示,只要企业财务状况良好,产品质量稳定,应收账款具备真实、合法的赊销贸易背景,已履行对应合同项下的交货义务,并能够提供相应证明且债权凭证完整、无权利瑕疵,付款人并非销售方关联企业,均可申请办理保理业务。

例如中小企业可通过银行为自己的应收账款理财,取得现金,解决由赊销形成的应收账款越积越高问题,加速自身的发展。而如另一家生产大型设备并在国内销售的企业,在其年销售额中,约一半为应收账款,数额较大,严重影响了公司的正常生产经营。该企业就可以申请银行对其应收账款进行无追索权“购买”,为其注入现金。这样加速了资金周转,优化了财务结构,促进了该公司经营规模的扩张。

当然,企业在获得这些好处的同时也需要付出一定的代价,如因此会减少企业的应得收入,如果企业的信贷信誉很低,银行等承办单位可能索取较高的利率。另外,银行等承办单位通常都要对企业提出一些额外的要求,比如企业应对顾客拖欠应收账款负责,当应收账款无法收回时,企业应承担相应的损失等。

目前国内的绝大多数银行都有应收账款融资业务。例如,上海银行该项业务名为“商易通”应收账款融资,企业向上海银行转让应收账款债权,并以回收货款作为还款来源,银行按照应收账款金额的一定比例予以融资。招商银行的“账权兑”也是为企业提供应收账款融资服务的产品,通过“保理”、“应收账款质押融资”等金融产品缩短应收账款资金回笼期限。深发展(银行)的“池融资”则是将传统意义的应收账款融资进行了延伸,将日常分散、小额的应收账款集合起来,形成具有相对稳定的应收账款余额“池”并转让给银行,就可以据此获得一定比例金额的融资。

应收账款质押融资业务 篇8

【关键词】 应收账款；质押；风险防范

中小微企业由于缺少抵押担保财产，融资难、融资贵成为制约其生存和发展的瓶颈。对于金融机构来说，面临资产荒的现状，而应收账款作为财产资源却无法得到很好利用，其中不乏具有国家信用的优质应收账款。2007年《物权法》首次将应收账款纳入可质押的财产权利之一，这就为企业融资拓展了一条新的渠道。目前，应收账款质押贷款已在银行等金融机构中广泛存在，但是，应收账款并不像传统实物担保品那样看得见摸得着，金融机构与出质人、应收账款债务人之间信息不对称的问题无法避免，因此只有对应收账款质押贷款的风险有效规避和防范，才能充分发挥其解决资产荒和融资难的经济作用。

一、应收账款质押贷款存在的主要风险分析

《物权法》对应收账款质押没有具体规定，而《应收账款质押登记办法》是目前唯一配套的具体执行规定，其中也缺乏对应收账款存在权利瑕疵时的法律救济。金融机构在应收账款质押贷款时，可能会面临以下主要风险：

1.应收账款重复质押或登记失效

首先，《应收账款质押登记办法》允许在同一应收账款上设立多个质权，按照登记的先后顺序行使。其次，在办理登记时所填写的出质人法定注册名称或有效身份证件号码发生变更的，贷款金融机构应当在变更之日起4个月内办理变更登记，否则质押登记可能失效。然而金融机构很难及时知晓变更情况。另外，质押登记期限最长不超过5年，如果金融机构在登记期限届满前90日内未及时进行展期，质押登记可能失效。

2.基础合同效力存在不确定性

因为法律没有规定基础合同当事人在应收账款质押后不得解除合同，所以基础合同当事人如果依据《合同法》或者约定条件行使单方解除合同权，质权人想要予以限制，可能会因为缺乏法律依据而无法得到法院支持。

3.应收账款债权的实现依赖于基础合同义务的充分履行

从出质人一方来看，如果出质人在履行上存在瑕疵，应收账款债务人依据《合同法》将享有相应的抗辩权，从而拒绝相应的付款义务，贷款金融机构难以限制其抗辩权的行使。如果其因经营不善无力偿付或者违背信用而拖延、逃避偿付，将大大增加应收账款质权实现的难度。

4.应收账款债务人行使抵销权的风险

按照我国《合同法》第九十九条有关互负债务法定抵消的规定，在应收账款债务人与出质人互负到期同种债务的情况下，应收账款债务人可能会随时主张将两方债权予以抵销，从而使设定质押的应收账款债权归于消灭或部分消灭。法定抵销权的行使是一种单方法律行为，它不需要征得对方当事人的同意，自通知到达对方时即可生效。目前无论是《物权法》《担保法》还是《应收账款质押登记办法》都没有对这种情况下如何保障应收账款质权做出规定。

5.应收账款的时效性风险

应收账款债权作为合同债权需受诉讼時效约束，如果出质人不行使或怠于行使时效权利，将可能使合同债权超过诉讼时效，丧失胜诉权。除非应收账款债务人自愿履行，贷款金融机构难以从应收账款债务人获得清偿，从而导致质押担保失去意义。

二、应收账款质押贷款风险防范

虽然应收账款质押在在制度层面还存在不尽完善的地方，但作为一种较为便捷和低成本的融资担保方式，应收账款质押已经在当前经济发展中广泛存在和应用。金融机构可以从加强贷款调查、设计合同约定、规范业务操作等方面，降低和规避法律风险。

1.贷前加强对客户信用和应收账款质押标的的调查评估

一方面尽量选择“优质”的客户。贷前要更加关注出质人的第一还款来源，严格对借款人的客户准入；另一方面尽量选择“完美”的质押标的。贷款金融机构应根据自身风险管理能水平限定作为质押标的的应付账款范围，选择基础合同不存在效力瑕疵、付款无附加条件、应付账款到期日不晚于贷款还款到期日、出质人已经充分履行完毕基础合同义务的应付账款；还要做好对质押登记的调查，尽量避免已经被部分质押的应收账款，更要严格避免重复质押的情况。

2.事先对出质人和应收账款债务人权利进行约束

与出质人之间可以通过合同约定，出质人不得有转让、放弃、怠于行使基础合同权利而损害质权的行为，否则金融机构有权要求提前清偿贷款或者代出质人行使权利；与应收账款债务人之间，可以通过出质人要求其出具书面承诺函，表明应收账款真实性、认可质押事实、还款监管账户以及放弃抵销权的承诺，最大限度减少应收账款实现的不确定性。

3.规范业务操作，注重跟踪管理

一是在办理应收账款质押时，金融机构要注意收集留存产生应收账款的基础合同原件、发票、收货单、发货单、验收合格入库证明等能够证明企业真实交易的单据、资料。二是尽快办理应收账款质押登记，确保准确录入出质人、质权人相关信息，对质押的应收账款要尽量描述详尽，包括基础合同的总价款、付款方式、履行期限等内容。三是设立应收账款收款监管账户，通过应收账款债务人承诺函或者三方协议的方式明确相关款项支付到该监管账户，且该账户收到款项后出质人不得擅自挪作他用。四是金融机构要在贷后动态跟踪出质人与其债务人业务往来、财务状况，尤其是应收账款变动情况，发现问题提早寻求救济。

三、结语

应收账款质押贷款作为一种融资产品，风险是客观存在的，但只要认真做好贷前审查，严格规范操作流程，严密合同约定，应收账款质押贷款的风险是可控的。

作者简介：

应收账款质押融资业务 篇9

关键词：票据融资 票据 票据贴现

谁说企业没法白手起家？中小企业如果盲目向银行申请贷款，被拒者十之八九，但如果你手里有一张大集团公司的定单，或者是他们刚刚开出的应收账款，一切情形就都改变了。

百姓金融网导读：融资不一定靠贷款。有时候换个思路拐个弯，很多看似很难的问题就在轻松之间解决了，比如，除了通过企业的动产和不动产抵押贷款，你知不知道手里的一些大企业的定单、应收账款、票据等等都可以成为融资的重要工具？

工具之一：保理

适合对象：企业本身需要现金流，而应收账款的债务方为银行信任的大集团公司。

融资成本：同期贷款利息(10%浮动)

保理，听来复杂做来简单。说得通俗一点，就是将应收账款交给银行方面去打理，企业可以在第一时间内得到现金兑现，而这一切代价只是付出同期银行贷款利息。又分为有追索权保理和无追索权保理两种，所谓有追索权保理，是指卖方企业申请由银行购买其与买方企业因商品销售或提供劳务生产地应收帐款，卖方对买方到期付款承担担保责任或承担回购该应收帐款责任，而无追索保理业务，则是在买方不履行付款义务时，银行根据买卖双方的合同条款向买方追索，对卖方保留待定情况下的追索权。

做保理，最主要的当然是甩掉应收账款，第一时间获得现金流。“大集团企业和中小企业做生意时，往往在付款时间上对中小企业提出比较高的要求，例如开出应收账款3个月以后付款，逾期拖欠债款的情况也经常发生，但对于一个处于发展期的中小企业来说，3个月的现金流却是至关重要的。”民生银行公司业务管理部总经理吴国华告诉记者，“如果这些大集团企业在银行有比较好的诚信，如大众、通用这些跨国企业，银行就很愿意接受这些应收账款，第一时间支付给卖方企业现金，使得企业第一时间获得现金，支付成本也只是3个月的同期贷款利率。”

但遗憾的是，尽管目前给大众、通用等大型跨国集团提供原材料和零部件的中小企业大有人在，而且涉及的金额也非常巨大，却很少有人去银行办理该项业务，3个月甚至更长时间的应收账款就把资金锁在了那里，从而影响到了这笔资金的盈利能力。民生银行上海分行做的第一笔也是最大一笔保理业务是与上海贝尔·阿尔卡特通讯公司20亿合同，之后很大部分的客户也是跨国公司和上市公司，但中小企业，除了银行直接推介之外，鲜有主动上门的先例。

“通过保理方式融资，与贷款大大不同。由于应收账款和银行贷款都在公司财务报表里表现为负债，但通过保理融资之后不但不增加负债，反而表现为应收账款减少而现金流增加，从而可以提高财务报表的盈利水平。这些效应都是联动的，比如保理不占用企业的综合授信额度，反而为因为应收账款盈利水平的增加而提高企业的信用等级。”民生银行上海分行保理中心主任袁毅对保理深有感触，但与海外该项业务的火暴相比，国内中小企业对保理的认识度未免显得有点冷清，但他们依旧看好保理的市场前景。

工具之二：应收帐款质押贷款

适合对象：企业本身需要现金流，而应收账款的债务方为银行信任的大集团公司。

融资成本：同期贷款利率(10%浮动)

应收帐款质押贷款是指生产型企业以其销售形成的应收帐款作为质押，向银行申请的授信。目前国内已有不少银行正式推出此项融资服务，而且深受中小企业欢迎。只是和前面的保理业务一样，用于质押的应收帐款须满足一定的条件，比如应收帐款项下的产品已发出并由购买方验收合格；购买方(应收帐款付款方)资金实力较强，无不良信用记录；付款方确认应收帐款的具体金额并承诺只向销售商在贷款银行开立的指定帐户付款；应收帐款的到期日早于借款合同规定的还款日等。

银行对应收账款的付款方一般要求较高，因为这直接关系到他们对风险的控制。但并没有具体的要求，企业可以主动申请获取成功可能性。

应收帐款的质押率一般为六至八成，申请企业所需提交的资料一般包括销售合同原件、发货单、收货单、付款方的确认与承诺书等，其他所需资料与一般流动资金贷款相同。与应收账款保理业务不同，应收账款质押只是贷款形式一种，无法减少企业账面上的应收账款金额，而且会增加企业负债。

工具之三：买方信贷

适合对象：缺乏现金，但向银行指定的销售商购买产品

融资成本：同期贷款利率(10%浮动)

顾名思义，买方信贷是指银行向销售商的下游客户(买方)发放的、专门用于购买销售商所售商品的贷款。如果企业的产品有可靠的销路，但在自身资本金不足、财务管理基础较差、可以提供的担保品或寻求第三方担保比较困难的情况下，银行可以按照销售合同，对其产品的购买方提供贷款支持。买方信贷的期限一般在一年以上，最长期不超过3年。

这里需要提醒的是，作为买方企业，在取得了信贷支持后，一定要严格按照借款合同的有关规定，在买方银行开立买方信贷存款帐户，在每次偿付贷款本息日前存足当期应付资金，以备及时偿付到期货款本息。

工具之四：票据融资

适合对象：票据经营活动较多的企业，尤其是进出口企业

融资成本：票据贴现利息

传统的票据贴现业务，即持票人(商品交易的收款人)将未到期的商业承兑汇票或银行承兑汇票到银行办理贴现业务，该行在扣除相应利息后(利息有持票人支付)将剩余票面金额给持票人，使企业货款得以回笼，待票据到期由付款人兑付。

票据包买业务主要是解决企业面对众多异地供应商，货款支付手续繁杂、财务费用较高的时候，希望其签发或持有的商业承兑汇票在贸易结算中能等同银行承兑汇票的需求。银行提供给客户的商业承兑汇票贴现的延伸服务，它通过加入银行商业承兑汇票包买的承诺，在无需支付承兑手续费或保证金情况下，将银行的信用融入商业承兑汇票的流转中，从而提升企业的信用等级，使其签发或持有的商业承兑汇票成为更具流动性的“企业货币”，以约期支付实现现金采购，降低企业财务费用。同时票据包买业务的衍生方案还可以使异地贸易本地化结算，实现票据流通零在途的目的。

应收账款质押融资业务 篇10

保理业务的核心在于应收账款转让。从法律性质上说，应收账款属于一种将来债权，适用合同法第80条关于应收账款转让通知的规定，即债权转让只有债权人通知债务人后，方才对债务人发生效力。由此，一份合法有效的《应收账款转让通知书》对保理商开展保理业务，收取应收账款回款，具有特别重要的意义。但从规范角度，有关于《应收账款转让通知书》的形式和内容，《合同法》及相关法律法规并无进一步的详细规定，盈科保理律师团队从多年专业保理法律服务出发，总结出起草保理业务《应收账款转让通知书》一些经验，供保理业内同仁参考。

一、保理业务进行应收账款转让通知的必要性

首先，需要明确的是，保理业务项下应收账款转让的成立并不一定需要通知债务人，根据合同法第79条规定，合同项下的债权让与仅需转让人和受让人达成合意，并不需要债务人同意即可达成。通知债务人的目的仅在于使该笔应收账款转让对应收账款债务人发生效力。保理商可以根据保理合同及《应收账款转让通知书》要求债务人向己方清偿应收账款。

其次，从实务角度分析，随着我国信用体系信息化平台的建设，人民银行征信中心、商务部分别设立了“动产融资统一征信平台”及“融资租赁征信平台”便于当事人查询有关动产、债权的权利状况，给保理商尽职调查、监控应收账款提供了巨大的便利。然而，在上述平台上进行的登记行为，并不意味着保理商已经完成了针对债务人的应收账款转让通知义务。在上海中院（2012）沪二中民六（商）终字第147号判决中，法院认为，保理业务中应收账款转让登记并无法律法规赋予其效力，仅为公示效力。债权转让登记于上述系统不发生强制性对抗效力，保理商通知债务人应收账款已经发生转让的义务并不由此免除。【1】

最后，从效果角度衡量，《应收账款转让通知书》的起草与发送都是保理业务操作流程上的重要环节，我们团队通过统计现有的保理合同纠纷案件，发现其中与应收账款转让通知有关的保理合同纠纷案件占所有保理合同纠纷发生原因的9.24%。不论是直接寄送转让通知的明保理业务，还是暂缓寄送转让通知书的暗保理业务，应收账款转让通知的形式、内容直接决定了该项应收账款转让是否直接对债务人生效。如果保理商没有及时将应收账款转让的事实及时通知债务人，很容易出现债务人仍旧向应收账款出让人清偿债务的间接付款情形。这导致保理商只能从保理申请人处进行反转让、保理项下应收账款面临无法实现的重大风险，很难通过后期工作及司法途径进行救济。

综上所述，应收账款转让通知并不是保理业务项下应收账款转让效力的必备要件，但从有效保护保理商权利的角度考虑，是非常有价值和必要性的一项工作内容，笔者建议保理商在开展保理业务时，对应收账款转让通知环节予以重视。

二、《应收账款转让通知书》应当注意的主要内容

为了保证通知的法律效果，保理商应当充分注意以下五大内容：

1.所载应收账款可以特定化

从现有多个案例实践来看，应收账款转让通知应当将其对应的应收账款的基本信息予以详细记载，且必须达到足以使该笔应收账款特定化的要求。一般而言，一个完整的保理业务《应收账款转让通知书》应当具备应收账款债务人、应收账款金额、应收账款到期日、支付方式等全部要件。但在实务领域，有很多保理商向保理申请人提供未来应收账款保理、循环保理等概括转让应收账款的保理业务。针对此类保理业务，其所对应的应收账款转让通知无法确认上述的所有应收账款信息。

笔者建议可以根据具体的业务形式确认应收账款转让通知的记载信息，便于通知受让人明确具体哪笔应收账款已经发生转让。例如，未来应收账款保理业务项下的转让通知书可以将保理合同所载的未来应收账款发生条件进行详细约定，将未来一段期日内的所有应收账款明确记载到《应收账款转让通知书》中。除了基础交易合同外，《应收账款转让通知书》中可以明确记载保理应收账款对应的收发货单、发票等相关凭证，将相应的应收账款特定化。

2.确认保理基础应收账款真实

经统计，导致保理业务应收账款债权不能有效受偿的第一大原因，就在于保理业务中的应收账款债权不真实。保理商在开展保理业务时，一般只和保理申请人进行联系，仅对保理申请人提供的材料进行审查，难以掌握保理合同项下应收账款的真实情况。尤其在暂不通知债务人的暗保理业务中，保理商与应收账款债务人几乎没有任何沟通交流，有关基础应收账款债权的真实性往往仅凭保理申请人的一面之辞，给后期保理应收账款管理、催收、清偿积累巨大风险。而在应收账款通知环节，保理商透过《应收账款转让通知书》及《回执》，可以接触到债务人的签章和其对本次应收账款转让的确认，以及债务人对相关应收账款权利状态的认可或异议。为保理商及时确认基础债权真实，提供一次宝贵的机会。

当然，实务中也会出现保理申请人故意伪造应收账款通知书上债务人印鉴，欺骗保理商的情形，或者保理申请人与保理合同项下应收账款债务人进行串通、伪造基础交易合同及其《应收账款转让通知书》骗取保理商与其开展保理业务的情况。针对上述情况，笔者在保理法律实务中积累了三点经验，供保理同仁参考。

第一、笔者建议保理商在应收账款转让通知环节，着重对应收账款真实性进行核查，做好买方信息和买方印鉴的核对工作。实务操作中的应收账款转让通知不得由卖方独立完成，买方的《应收账款转让通知书》回执不应当由保理申请人自行提供。笔者主张保理商在开展业务时，应当与保理申请人共同完成转让通知的手续，确保应收账款转让通知真实、有效。

第二、笔者建议针对初次合作或受让应收账款金额较大的保理业务，建议保理商与申请人一同赴应收账款债务人处，面签《应收账款转让通知书》。保理商应当注重核实其办公环境、签收《应收账款转让通知书》的债务人工作人员身份及用章规程的合理性。

第三、笔者建议保理商在《应收账款转让通知书》中明确记载保理商的工作人员作为联系人，并提供相应联系方式。当债务人对该笔应收账款转让情况或真实性存在异议的，可直接与保理商取得联系。

值得注意的是，上述注意义务并不意味着保理商需要对应收账款真实性作出完全的判断。事实上，保理商仅对应收账款真实性承担谨慎的注意义务，只要保理商在开展业务时针对应收账款的真实性进行了谨慎的审查。即便应收账款存在虚假状况，保理商仍可以表见代理等其他理由，要求债务人向其承担相应法律责任。

3.确认保理应收账款具备可转让性

保理业务的核心是应收账款转让，法律依据见于《合同法》79条：“债权人可以将合同的权利全部或部分转让给第三人。”并不是所有的应收账款都可以作为保理合同项下的应收账款。在接下来的条款中，《合同法》79条规定了应收账款不得转让的三种情形：“①根据合同性质不得转让；②按照当事人约定不得转让；③依照法律规定不得转让。”

笔者认为，通过应收账款转让通知，保理商可以明确保理业务项下的应收账款是否具备可转让性。当应收账款存在上述三种情形之一时，债务人可以直接以此向保理商及应收账款出让人进行抗辩，保理商不得要求其清偿对应的应收账款。根据开展保理业务的主体不同，保理可以分成商业银行作为保理商的银行保理与商业保理公司作为保理商的商业保理，其中银行保理存在更为严格的监管制度。根据银监会发布的《商业银行保理业务管理暂行办法》第13条规定：“商业银行不得基于不合法基础交易合同、寄售合同、未来应收账款、权属不清的应收账款、因票据或其他有价证券而产生的付款请求权等开展保理融资业务。”虽然上述应收账款具备可转让性，但由于不具备合规性，仍然不能开展保理业务。

需要特别提示的是，保理应收账款属于《合同法》第79条第2款规定的“当事人约定不得转让”的情形，如果债务人在《应收账款转让通知书》上签字并以明确意思表示确认应收账款转让的效力的，视为对先前应收账款转让的追认，可以认定为债务人在实际履行中以明示行为表示同意转让，前述的保理业务项下应收账款转让仍然有效，对债务人发生应收账款转让通知的法律效力。

4.单纯约定变更回款账户等监管措施并不发生应收账款转让通知效力

针对应收账款转让通知的形式，法律法规并无详细的规定。但不论采用何种形式通知，都应当在通知内容中明确记载保理业务项下的应收账款已经实际发生转让。实践中部分保理公司为了简便，或是为了开展暗保理业务，往往采用签订有关付款方式、付款账户补充协议的方式进行“应收账款转让通知”。

在此类“通知”中，保理商一般将原有的付款方式变更为方便其监管的银行转账，并将应收账款回款账户设计为保理商自有或其有权监管的银行账户或虚拟子账户。有的保理商认为既然《通知书》上已经对回款账户及其监管措施作出实质约定，是否表达应收账款转让通知的事实就无所谓了，在《应收账款转让通知书》对于应收账款转让通知的事实不予记载。部分保理商甚至通过向债务人发送《账户变更通知书》的形式替代发送《应收账款转让通知书》。

笔者认为，既然《应收账款转让通知书》通知的内容在于应收账款转让，后期的回款及监管措施仅是应收账款转让后的具体内容，二者是目的和路径的关系。《通知书》中仅对回款账户、监管措施进行约定而没有明确记载应收账款转让的事实，无法实现告知债务人应收账款已经发生转让的文书目的。单纯从文本内容上，债务人可以将该《通知》视作基础交易合同双方针对回款账户及付款方式的新约定，双方仍可继续签订补充协议或以新的《通知》形式，把账户变更回原有的支付账户。所以，笔者建议保理商在发送《应收账款转让通知书》一定要明确该《通知书》是否明确记载了应收账款转让的事实。单纯约定变更回款账户等监管措施并不发生应收账款转让通知效力。

5、寄送《应收账款转让通知书》的环节的注意事项

最后，笔者还想简单谈谈《应收账款转让通知书》的寄送环节，对于此，笔者有如下四点意见：

其一、建议保理商对保理申请人向应收账款债务人寄送《通知书》时加强监管，最好由保理商和保理申请人一同赴债务人营业地发送《应收账款转让通知书》。

其二、以快递方式进行应收账款转让通知的，建议保理商采用中国邮政的EMS服务，有国家信用作担保，法院比较认可。

其三、保理商可以要求EMS在签收后将签收回执寄还给保理商。建议保理商在快递发出后一周左右时间在EMS官网上打印投递记录，并将该记录、签收回执与快递面单一同存档，防止债务人日后抵赖。

其四、针对部分保理商在实践中采用公证寄送的形式。笔者认为，并不是采用公证寄送的形式，保理商就可以高枕无忧了。其原因在于《应收账款转让通知书》只有在债务人收到该《通知书》后，方能发生法律效力。单纯寄送环节的公证并不具备应收账款转让通知生效的证明效果，仅可作为一项优势证据在日后纠纷发生时予以使用。

三、结语

保理业务是应收账款转让的核心，应收账款转让的通知环节是保理业务的重中之重。建议保理商在开展业务时着重审查本文介绍的五点内容。唐朝陆贽所言：“非止排难於变切，亦将防患於未然。”与诸位保理行业同仁共勉。