业务运作合同（共7篇）
业务运作合同 篇1
仓储业务承包协议
甲方：物流有限公司 乙方：
为了加强甲方对仓储现有业务的管理，保障甲方的赢利，促进员工的积极性，提高操作的灵活性，经甲乙双方协商一致，由乙方承包经营甲方仓储业务项目，并做如下约定：
一、承包经营项目：
现有甲方仓储、装卸业务。
二、承包经营模式
承包主要是业务的费用承包，乙方在运作过程中控制成本，提高毛利率，提高部分进行分成，作为乙方承包回报：
毛利率=（装卸收入—仓储各种费用）/装卸收入*100%，装卸收入是指甲方的仓储装卸收入；
仓储各种费用是指在装卸过程中产生的各种费用
仓储目标毛利率为
%，承包运作后提高毛利率产生的利润进行分配： 利润=（承包后的毛利率—目标毛利率）*承包后的装卸收入
三、利润分成及计算方式：
由承包人承包运作后产生的利润，进行分配
1． 利润分成方式：按可分配利润的总额进行分配，甲方占65%，乙方占35%。
2． 乙方每月所得的利润15%当月分发，剩余20%春节前发放；剩余20%在春节发放前，必须首先弥补经营中亏损再发放。
四、可列入乙方运作成本的费用：
1、叉车油耗、叉车维修费用；
2、在运作期间，造成给客户的扣罚、赔偿，3、货物丢失、损耗以及货物维修费用；
4、仓储人力成本，包括仓储管理人员的成本，以及各种补贴、福利。
5、为开拓业务及车源的接待费、出差费用；
6、仓储办公电话费、水电费；
7、未列入上述范围，经甲乙双方协商同意，可计入成本或其他的费用；
8、上述各项成本费在每月的10号前一一列明，由甲、乙双方签名确认；
五、费用报销规定：
1． 原则上参照原运作过程中财务报销制度。
2． 原报销制度在新的运作中如有冲突部分，乙方需提前申请，经甲方同意后财务部可进行报销制度的修改。
六、甲方责任：
1、在承包经营、管理期间，乙方若发生有损甲方形象、信誉的事，甲方可对乙方进行处罚甚至终止该协议。乙方若发生违反国家法律法规的活动，乙方承担一切法律责任，甲方不承担任何责任。
2、负责核算每月经营的收入、成本、利润；
3、利润核算周期为每个月，在合同终了后甲方向乙方运作期间所产生剩余的利润进行兑现分配；
4、甲方每月呈报的经营收入、成本费用必须是真实性的；
七、乙方责任：
1、在实施经营方案期间，乙方不做任何违反国家法令法规的活动，否则乙方愿承担一切法律责任。不做有损公司形象、信誉的事，否则甲方可对乙方进行处罚，乙方执行甲方各项制度。
2、乙方郑重承诺：不采用虚增成本、截留收入，与客户、司机串谋作弊，私收回扣等不正当手段谋取私利，若经甲方发现并查实，乙方愿接受没收未分配利润的处罚，严重者被甲方中止该经营方案。
3、在经营过程中，乙方一切涉外行为必须经甲方同意并盖章，否则一律视为个人行为，并承担经济和法律责任，且与甲方无关。所有签订的合同须交甲方备案。
4、乙方负责库房内的安全工作，出现仓库财产短少丢失的，由乙方自行负责。乙方在经营过程中，负责安全生产的管理。
八、合同解除
1.乙方在经营过程中出现重大事故严重影响到甲方生产经营的，甲方即时解除合同。2.乙方经营管理行为对甲方形象、信誉造成严重影响，甲方可以解除合同。3.自然灾害导致合同不能正常履行的，可以解除合同。
4、乙方不诚信经营，弄虚作假，欺骗甲方以及客户，影响甲方的形象及利益，甲方有权解除合同。
5、乙方的经营管理行为严重影响到甲方对客户服务承诺的实现，甲方有权解除合同。
九、违约责任
在承包期间由于乙方原因中途解约的，除乙方承担
违约责任外，给甲方造成其它经济
损失的，也由乙方全部承担。
十、承包时间：
年 月 日至 年 月 日。合作期限满的前一个月甲、乙双方根据实际情况协商续签事宜。如果没有续签，此合同自行终止。
十一、本协议自双方签订之日起生效，本协议一式二份，甲、乙双方各持一份。未尽事宜，双方协议解决，并形成补充协议。
甲
方
盖
章：
电 话：
签定地点：
签订日期：
乙 方：
身份证号码：
电 话：
签定地点：
签订日期：
业务运作合同 篇2
质押监管融资是指借款人以其或第三人所有的商品质押, 以仓储企业对质押商品有效监管为前提, 向商业银行申请融资的一种授信业务, 主要包括仓单质押和存货质押两种模式。
(一) 仓单质押融资模式
仓单质押是指融资方将其拥有完全所有权的货物存放在金融机构指定的仓储中心, 并以仓储方出具的仓单在金融机构进行质押, 作为融资担保, 金融机构依据质押仓单向融资方提供用于经营与仓单货物同类商品的专项贸易的短期融资业务。
仓单质押业务模式的出现主要是因为我国大部分中小企业普遍缺乏能为金融机构所认可的固定资产或有实力的第三方为其担保, 它们根本不可能以传统的方式向金融机构申请融资, 而且企业的产品库存占用了它们大量的资金, 如何盘活这部分资金、加快资金的周转速度也是这些企业一直思索和探讨的问题。从金融机构方面来看, 它们也遇到了放贷不畅和如何规避风险的问题, 为了解决这个问题, 金融机构一直在积极探索和寻求具有变现快且风险低的金融产品, 其中仓单质押就是金融产品创新的一个成果。
1. 典型仓单质押模式。
这是仓单质押的基本模式, 这种模式的操作方式是融资方把货物存储在金融机构指定的仓库中, 然后凭仓库开具的货物仓储凭证向金融机构申请融资。金融机构根据货物的价值向客户提供一定比例的融资。在典型仓单质押模式中, 第三方物流企业根据融资方与金融机构签订的质押贷款合同以及三方签订的“仓单质押”业务合作协议书。
2. 非典型仓单质押模式。
这是在典型仓单质押模式基础上的一种延伸, 它不仅是仓单质押模式发展到一定程度的产物, 更是仓单质押配套设施完善到一定程度的必然。综合业务型仓单质押模式便是非典型仓单质押模式的一种, 它是在典型仓单质押模式的基础上发展而来的, 它简化了典型仓单质押模式的运作流程, 提高了运作效率。
在综合业务型仓单质押模式中, 金融机构根据第三方物流企业的规模、经营业绩、运营现状、资产负债比例以及信用程度, 授予第三方物流企业一定的信贷额度。第三方物流企业可以直接利用这些信贷额度向相关企业提供便捷灵活的质押贷款业务, 由第三方物流企业直接监控质押贷款业务的全过程, 金融机构则基本上不参与该质押贷款项目的具体运作。这种运作模式把大部分的业务操作集中到第三方物流企业身上, 金融机构只要负责对第三方物流企业进行统一授信, 其他的都由第三方物流企业负责。
仓单质押是传统储运向现代物流发展的一个延伸业务, 同时, 它也被看成是一种金融产品。仓单质押比较适应我国目前企业融资难、金融机构放贷难的市场现状, 能够较好地解决金融机构和中小企业之间的信息不对称的矛盾。它通过第三方物流企业作为第三方担保人, 有效地规避了金融风险, 这可以在一定程度上解决我国目前信用体系不健全的问题。
(二) 存货质押融资模式
存货质押融资模式也称基于动产质押的物流金融业务模式, 是指借方企业, 将其拥有的动产作为担保, 向资金提供方如银行出质, 同时, 将质物转交给具有合法保管动产资格的物流企业 (中介方) 进行保管, 以获得贷款的业务活动。存货质押融资业务是物流企业参与下的动产质押业务。
在我国现实实践中, 此类业务已经覆盖有色金属、钢材、建材、石油、家电等十几个行业。粮油、棉花、有色金属、钢材、纸浆、玻璃、汽车、橡胶、化肥、原油等, 因价值稳定以及市场流通性好, 而纳入质押的范围。动产质押品种的选择, 在一定程度上反映出商业银行对风险规避的考虑。另外, 一些商业银行和物流企业在实践中逐步摸索出了“总量控制”和“不断追加部分保证金———赎出部分质押物”等操作方式, 在确保信贷安全的前提下, 增强了质押商品的流动性。
(三) 两种业务模式的比较分析
两种模式的共同之处表现在: (1) 两种业务模式都属于质押范畴, 被用来作为规避贷款风险的手段。 (2) 两种模式实质上都要关注质押商品的价值及其浮动和变化。 (3) 业务参与方相同, 都包括银行、借方企业和物流企业, 相互关系是比较相似的。
两种业务模式的区别主要表现在: (1) 在法律上, 两种业务的标的物的性质不同。在第一种业务形态中, 标的是仓单, 它是物权的凭证, 为有价凭证;在第二种业务形态中标的是动产, 属于实物范畴。 (2) 业务操作的流程有所区别。权利质押模式需要考查仓单的信息和真实性, 而动产质押模式需要对动产的价值、进出进行管理等。
二、保兑仓模式
这是国内金融资本市场中近几年出现的为保证市场资金流转安全、维护金融机构利益而产生的新的业务项目。它出现的背景是金融资本在国内流通领域的安全性存在较大风险, 市场诚信度缺乏保证, 为了扩大经营项目, 增加经营品种, 提高贷款资金的安全性, 金融机构提出了保兑仓业务。它的基本思路是:金融机构为确保金融资本金的安全, 在供应商和经销商之间有基本的买卖合同关系以及供应商向金融机构作出相关承诺的前提下, 经销商向金融机构申请以供应商为收款人的贷款额度, 并由金融机构控制其提货权为条件的融资业务。
保兑仓模式的操作流程是:首先, 由供应商、经销商、第三方物流企业、金融机构四方签署“保兑仓业务”合作协议书, 经销商根据与供应商签订的《购销合同》向金融机构交纳一定比率的保证金, 该款项应不少于经销商计划向供应商在提货的价款, 申请开立金融机构承兑汇票, 专项用于向供应商支付货款;之后, 由第三方物流企业提供承兑担保, 经销商以货物对第三方物流企业进行反担保。第三方物流企业根据所掌控货物的销售情况和库存情况按比例决定承保金额, 并收取监管费用。金融机构给供应商开出承兑汇票后, 供应商向第三方物流企业的仓库交货, 此时转为仓单质押。这一过程中, 供应商承担回购义务。在该模式的运作过程中, 作为第三方物流企业, 应当在实际操作中注意以下事项:第一, 必须对经销商的资信进行核查。了解经销商背景情况、经销网点分布、销量基本情况、场预测及销售分析、财务状况及偿债能力、借款用途及还款资金来源、反担保情况、与金融机构往来及或有负债情况、综合分析风险程度、其他需要说明的情况、调查结论等。第二, 要求货主进行反担保, 其方式为抵押或质押。货主应提供以下材料:抵押物、质物清单;抵押物、质物权力凭证;抵押物、质物的评估资料;保险单;抵押物、质物为共有的, 提供全体共有人同意的声明;抵押物、质物为海关监管的, 提供海关同意抵押或质押的证明;抵押人、质押人为国有企业, 提供主管部门及国有资产管理部门同意抵押或质押的证明;董事会同意抵押、质押的决议;其他有关材料。
三、物流保理模式
保理又称保付代理, 是指出口企业以赊销、承兑交单等方式销售货物时, 保理商买进出口企业的应收账款, 并向其提供资金融通、进口企业资信评价、销售账户管理、信用风险担保等一系列的综合金融服务。
在物流保理业务的运作过程中, 客户在其产品置于第三方物流企业监管之下的同时就能凭提单获得物流企业预付的货款, 货物运输和保理业务的办理是同时进行的。从目前物流的发展趋势来看, 第三方物流企业越来越多地介入到客户的供应链管理当中, 因而往往对于买卖双方的经营状况和资信程度都有相当深入的了解, 因此在进行信用评估时不仅手续较金融机构更为简捷方便, 而且其风险也能够得到有效的降低。同时, 金融机构保理业务的主要风险来自于买卖双方对它的合谋性欺骗, 一旦金融机构在信用评估时出现失误, 就很可能财货两空。而在物流保理业务中, 由于货物尚在物流企业手中, 这一风险显然已得到大大的降低。即使第三方物流企业因无法追讨货款而将货物滞留于手中, 由于其对于所运输的货物市场有相当的了解, 与该行业内部的供应商和销售商也往往有着千丝万缕的联系, 因此在货物变现时能够享受到诸多的便利, 使货物得到最大程度的保值。
四、几种业务模式的比较分析
质押监管融资是指借款人以其或第三人所有的商品质押, 以仓储企业对质押商品有效监管为前提, 向商业银行申请融资的一种授信业务, 主体是借款人或第三方。
保兑仓模式的运作主体则是供应商和金融机构, 即供应商作出如果在承兑期限内经销商不能实现承兑金额的销售, 供应商承诺向金融机构退回承兑金额与发货金额的差价的前提下, 经销商向金融机构申请以供应商为收款人的贷款额度, 并由金融机构控制其提货权为条件的融资业务。
物流保理模式的主体是保理商, 即当出口企业以赊销、承兑交单等方式销售货物时, 保理商买进出口企业的应收账款, 并向其提供资金融通、进口企业资信评价、销售账户管理、信用风险担保等一系列的综合金融服务。
五、物流企业经营模式创新
近年来, 物流中心开展包括金融服务功能的综合物流服务业务, 大力推进现代金融物流业务的创新, 在做实和坐稳既有物流产业的基础上, 加强管理, 完善制度化流程, 积极探索和开发新的延伸增值服务项目及业务模式, 以实现商流、物流、资金流的有机结合, 较好地提高了企业的盈利能力, 拓展了企业的发展空间。
物流中心积极探索并创新业务模式, 开发了以动产质押为前提, 在物流供应链中融入以有形市场控货贸易形式的金融物流服务, 控货贸易业务是金融物流的创新产品, 是仓单质押监管业务的延伸和发展, 即物流中心与有业务需求的钢材经销商之间开展以控制其钢材库存现货为前提, 利用金融工具, 通过与钢厂及钢材经销商之间的贸易来获取利润的一种经营方式。
为了更好地发挥物流中心自办钢材市场的优势, 在这项业务的开展过程中, 从研发设计、理顺流程、制定规章、模拟运行到机构调整、人员培训、落实职责、过程控制进行一系列流程组装直至最终取得成功。2007年, 金融物流所取得的利润总额占全年利润总额的48.09%;2008年上半年, 金融物流收入已占到企业总收入的78.58%。以上数据显示金融业务创新所取得的成绩是显著的, 也说明了创新的必要性。
参考文献
[1]彭志忠.物流金融的价值链提升要素分析[J].山东大学学报, 2007, (4) :84-87.
[2]宋兆星.物流金融运作模式研究[J].商业文化财金视点, 2007, (7) :15-16.
[3]韩弢.我国物流金融的发展趋势及对策[J].经济物流—综合运输, 2008, (10) :47-49.
业务运作合同 篇3
关键词：物流银行 运作模式 风险 防范
中图分类号：F715文献标识码：A
一、发展我国物流银行的必要性
“物流银行”的全称是“物流银行质押贷款业务”，是指企业以市场畅销、价格稳定、流通性强且符合质押品要求的商品质押作为授信条件，运用物流公司的物流信息管理系统，将银行的资金流与企业的物流有机结合，向公司客户提供集融资、结算等多项服务于一体的银行综合服务业务。
1．物流银行的作用
可以解决企业经营融资问题，争取更多的流动资金，达到实现规模经营和提高经济效益的目的。可以更好地融入到客户的商品产销供应链中去，有利于物流企业的业务整合。可以降低贷款的风险，规避了风险，并能产生新的经济效益。
2．物流银行发展的必要性
我国经济迅猛增长为“物流银行”发展提供了广阔的空间。发达国家的经验显示，物流现代化会极大的刺激该国经济，而一国经济的快速增长也会极大的促进该国的物流的现代化。企业自身需求为“物流银行”发展提供了动力。中小企业在发展的过程中面临的最大威胁是流动资金不足，从而限制了其发展。在解决企业大量资金沉淀的问题上，利用金融业务的创新，应当是一条行之有效的途径。从物流企业角度看，物流银行业务是物流企业新的、具有高附加值的增值活动。从银行角度看，物流银行业务给银行带来新的业务和利润空间。物流业与金融业的融合不仅可以减少客户交易成本，同时也降低了信息不对称产生的风险。开展物流银行业务，与专业物流企业合作，有效提高了规避风险的优势。
二、物流银行业务的运作模式
物流银行主要有仓单质押、保兑仓买方信贷等几种运作模式。
1．仓单质押实物担保模式?
在中小企业的生产经营活动中，原材料采购与产成品销售普遍存在批量性和季节性特征，这类物资的库存往往占用了大量宝贵资金。融通仓借助其良好的仓储、配送和商贸条件，帮助企业以存放于融通仓的动产获得金融机构的质押贷款融资。其业务流程（见图1）
可见通过仓单质押实物担保业务，可以解决供方企业特别是中小企业由于固定资产有限而带来的抵押融资难问题，可以让企业通过流动资产实现融资。银行在仓单质押模式下实现了流动资产贷款，为解决银行“存贷差”开拓了新的放贷模式。
2．保兑仓买方信贷模式?
在保兑仓开始实施前，买方企业、卖方企业、物流企业、银行要先签订《保兑仓协议书》，物流公司提供承兑担保，买方企业以货物对物流公司进行反担保，并且承诺回购货物。其业务流程（见图2）
可见通过保兑仓买方信贷模式，买方企业在采购某货物的时候不一定有足够的流动资金，或者不希望把企业有限的流动资金用于大笔采购，而是通过向银行申请承兑汇票获得间接融资。供方企业在承兑汇票到期兑现即可获得银行的支付，不必等买方是否向银行付款。银行为买方企业开出承兑汇票需收取一定金额的服务费。
3． 仓单质押信用担保模式
仓单质押信用担保模式是物流企业直接利用银行给予物流企业的信贷额度向相关企业提供灵活的质押贷款业务，由物流企业直接监控质押贷款业务的全过程，金融机构则基本上不参与该质押贷款项目的具体运作模式。
该模式有利于企业更加便捷地获得融资，减少原先质押贷款中一些繁琐的环节；也有利于银行提高对质押贷款全过程监控的能力，更加灵活地开展质押贷款服务，优化其质押贷款的业务流程和工作环节，降低贷款的风险。
三、物流银行业务中可能面临的风险及防范措施
1．物流银行业务可能面临的风险
仓单质押和保兑仓买方信贷过程中可能面临以下的风险：
客户资信风险。客户的业务能力、业务量及商品来源的合法性（走私商品有罚没风险），商品质量等诸多方面对仓库来说都是潜在的风险。
仓单风险。仓单是质押贷款和提货的凭证，是有价证券，也是物权证券，因此，如果没有科学的管理程序，就不能保证仓单的唯一性与物权凭证性质。
质押物选择风险。并不是所有的商品都适合作仓单质押，因为商品在某段时间的价格和质量都是会随时发生变化的，存在一定程度的风险。因此，要选择价格涨跌幅度不大、质量稳定的品种，如黑色金属、有色金属、大豆等。
商品监管风险。在质押商品的监管方面，仓储企业必须对质押商品的种类、数量、品种进行有效监管，作好防潮、防霉等安全保障，严防货损货差，严格出入库的盘点，防止仓储保管不善而给仓单的持有人造成损失的风险。
内部管理和操作风险。许多仓库的信息化程度很低，还停留在人工作业的阶段，会增加内部人员作案和操作失误的机会，形成管理和操作风险。
2．风险防范对策
建立和整合客户和银行信用。银行质押贷款业务的开展则是建立在仓单的真实有效性和对第三方物流公司仓库监管的信任之上。所以，信用的建立是基于第三方物流公司的实力。第三方物流公司可以利用双方都信任的关系开展仓单质押业务，完成信用的整合。
加强对仓单的管理。仓单是在仓库接受存货人要存放的商品以后，向存货人开具的说明存货情况的存单。仓单可以作为一种有价证券进行质押，实现资金融通，辅助完成现货交易，提高交易效率，降低交易成本的功能。
限定质押商品的范围和确定价格。受仓储条件的限制，目前一些开展此项业务的仓库基本上是尽量选择适用广泛、易于处置、价格波幅较小且不易变质的商品。随着科学技术的进步和管理经验的丰富，可用于仓单质押的商品的种类会不断增加。对于质押商品价格的确定，目前都是由银行确定的，随着仓单质押业务不断深化，银行对仓储信任的日益提升，可由仓储来确定价格。
监管和处置质押商品。第三方物流公司作为银行和客户双方信任的第三方，在开展仓单质押业务时，应尽量使各项手续完备，严格按合同行使权利义务，加强对在仓储环节的监管，保证仓单与商品存储情况相符。在处置质押商品方面，对贷款还未到期的，银行可委托第三方（很有可能是仓储）对尚未销售商品按现行市场价下浮一定比率以尽快实现销售，收回贷款本金。对于贷款到期的，银行也可委托第三方（很有可能是仓储）对仓储的相应数量商品按现行市场价下浮一定比率以内实现销售处理，直到收回贷款本息。而对于仓单质押货物的处置，受市场影响大，需事先各方签订协议就处置方式作出明确规定，确保各方利益。
加快仓储企业的信息化建设。仓储信息化可以降低内部人员作案和操作的失误，提高工作效率，提高同客户与银行进行信息沟通和共享的效率，降低了仓储和银行的风险，方便了银行对仓储的监管，完善为客户提供的物流服务。
作者单位：九江学院商学院
参考文献：
[1]杨衍宁，钟柳梅.物流银行-企业融资新渠道[N].南方日报,2004-8-20.
[2]吴彩霞.企业物流与银行融资整合[J].现代企业,2006,2:26-28.
[3]郑春藩.物流信息管理[M].浙江:浙江大学出版社,2004.115-126.
[4]王香.物流银行之初探[J].中国储运,2006，5：98-100.
[5]唐少艺.物流金融实务研究[J].中国物流与采购,2005,2:49-51.
[6]金真.现代物流[M].北京:中国物资出版社,2002.336-350.
The Discussion Flows the Bank Service Operation Pattern and it’s the Risk Guard
Zeng XiangshiWu Dengfeng
（Business School，Jiujiang Institute）
Abstract：In the modern logistics industry fierce competition, the logistics can bank intervention to logistics enterprises, especially SMEs look for a new creative high value-added development of value-added activities to find space, the paper focusing on the development of China's banks need to start with the logistics, analysis the logistics of the basic mode of operation of banks, banking on the development of logistics in the face of risk and its prevention measures.
法律服务合同（公司运作） 篇4
甲方（委托人）：_________________
法定住址：_______________________
法定代表人：_____________________
职务：___________________________
委托代理人：_____________________
身份证号码：_____________________
通讯地址：_______________________
邮政编码：_______________________
联系人：_________________________
电话：___________________________
电挂：___________________________
传真：___________________________
帐号：___________________________
电子信箱：_______________________
乙方（受托人）：_________________
法定住址：_______________________
法定代表人：_____________________
职务：___________________________
通讯地址：_______________________
邮政编码：_______________________
联系人：_________________________
电话：___________________________
电挂：___________________________
传真：___________________________
帐号：___________________________
电子信箱：_______________________
鉴于乙方为经中华人民共和国司法部批准设立的律师事务所，具备向社会提供法律服务的资格和能力；甲方因公司投资设立、经营管理等事项需要专业的法律服务，特委托乙方为其提供法律服务，乙方表示同意；双方根据《中华人民共和国合同法》、《中华人民共和国律师法》及相关法律规定，本着自愿、平等、互惠互利、诚实信用的原则，经充分友好协商，订立如下合同条款，以资共同恪守履行：
一、人员指派
乙方接受甲方的委托，指派_________、_________、_________等律师组成法律服务小组，负责处理甲方的公司法律事务。
本合同自双方签字之日起生效，委托事项完毕之日时自行失效。委托事项时间超过预计时间的，由甲、乙双方另行协商签订补偿条款，可延长聘期。
二、工作范围
乙方律师的工作内容具体如下：
1．公司设立法律服务
（1）提供公司投资形式、投资可行性相关的法律咨询意见及方案设计；
（2）提供策划公司、集团公司股权构架方案；
（3）起草、审查、修改公司设立过程中的公司章程、股东协议等各项法律文件；
（4）提供公司投资设立的有关法律政策信息，出具书面法律意见书；
（5）分析说明投资设立公司过程中的法律风险，以及如何避免法律风险；
（6）对于投资设立中的有关知识产权、商业秘密及其他高新技术的有关法律问题，提供专业法律处理意见；
（7）进行投资设立公司所需的有关商业调查；
（8）协助办理公司登记设立登记手续；
（9）协助办理投资设立公司中的其他法律事务。
2．公司经营管理法律服务：
（1）为公司提供公司治理结构、董、监事会及管理层设置相关的法律咨询意见及方案设计；
（2）为公司提供管理层持股及其他期权奖励计划的方案设计及法律文件的起草；
（3）为公司与他方之间的合同和/或协议提供意见或建议；
（4）为公司建立和完善长期使用的合同范本；
（5）为公司审阅、修改合同、协议、章程等法律文件；
（6）为公司审核、修改员工手册等内部规章制度；
（7）协助公司处理与员工的劳动关系有关的事项；
（8）参与公司与他方的商务谈判；
（9）当公司与他方发生纠纷时，以非诉讼形式协助公司对外交涉、谈判；
（10）为公司提供并解释与公司日常业务有关的法律法规和行政规章及各项政策；
（11）提供与公司业务活动相关的法律信息；
（12）对将由公司开展的重大商业活动出具法律建议；
（13）应公司要求对外出具律师函；
（14）经公司授权发表律师声明；
（15）应公司要求对公司人员进行法律知识专题培训；
（16）代理公司进行各类诉讼、仲裁、行政复议案件；
（17）为公司办理对外重大文件签署等事件的律师见证事项；
（18）其他委托事项。
3．公司股权转让与资产重组专项法律服务
（1）提供公司股份转让与资产重组的有关法律政策信息，以及相关纠纷案例；
（2）提供有关股份转让与资产重组的各项法律咨询，提供书面法律咨询意见；
（3）分析股权转让与资产重组过程中的法律风险，以及如何避免法律风险；
（4）进行股权转让与资产重组所需的有关商业调查；
（5）起草、审查、修改股权转让与资产重组过程中的各项法律文件；
（6）协助办理公司股权转让与资产重组的各项程序；
（7）协助办理公司股权转让与资产重组的其他法律事务。
4．公司改制专项法律服务
（1）提供与公司改制相关的法律政策信息，出具书面法律咨询意见；
（2）协助制定公司改制的具体实施方案；
（3）起草、审查和修改公司改制所需的各种法律文件；
（4）协助办理公司改制的各种审批登记程序；
（5）协助处理公司改制中的其他法律事务。
5．公司对外投资法律服务
（1）为公司进行对外投资项目的推荐；
（2）参与各类公司改制及股份制改造，包括提供转制程序咨询、法律文件起草、相关手续代办；
（3）参与公司兼并与收购、资产重组，包括参加谈判、起草相关法律文件；
（4）参与公司股权转让与受让，包括参加谈判、代为起草《股权转让协议》等相关法律文件；
（5）公司以无形资产、人力资本对外投资的方案设计；
（6）为公司增资、减资、分立、合并提供法律服务。
6．为公司提供对商业伙伴或商业对手的审慎及资信调查服务
（1）商业伙伴或商业对手的股权结构、主要负责人、住所地等；
（2）商业伙伴或商业对手的经营一般现状及历史状况；
（3）商业伙伴或商业对手的若干的财务报表；
（4）商业伙伴或商业对手的帐号、对外投资、固定资产及其他资产线索；
（5）商业伙伴或商业对手是否被工商部门行政处罚、是否存续；
（6）商业伙伴或商业对手的其他资料，包括相关资质证书。
7．重大项目参与专项法律服务
（1）就参与的重大项目，提供相关的法律政策依据以及相关案例；
（2）就所参与的重大项目提供相关法律咨询，出具书面法律意见；
（3）对项目的有关方案，进行法律审查；
（4）协助起草、审查和修改与项目有关的协议及其他各种法律文件；
（5）根据项目需要，进行有关商务调查；
（6）协助处理项目中所发生的其他法律事务。
8．公司解散与清算专项法律服务
（1）提供公司股份结算与清算的有关法律政策信息，以及相关纠纷案例；
（2）提供有关公司结算与清算的各项法律咨询，提供书面法律咨询意见；
（3）分析结算与清算过程中的法律风险，以及如何避免法律风险；
（4）协助制定公司因解散和注销进行清算的具体实施方案；
（5）为投资者进行结算与清算所需的有关商业调查；
（6）为投资者起草、审查、修改解散、注销过程中的各项法律文件；
（7）协助办理公司解散、注销各种审批登记程序；
（8）协助处理公司解散、注销中发生的其他法律事务。
三、工作方式
甲方安排_________与乙方联络，并负责收集拟处理法律事务的相关资料，配合并督促乙方开展工作。
乙方指派_________律师负责与甲方进行日常联络，及时处理相关法律事务。
甲方填报工作记录表交予乙方，乙方律师处理后交回甲方存档。
四、律师费用及支付办法
1．合同双方同意，甲方向乙方支付律师费_________元人民币。
2．上述律师费，在甲方签署本合同之日起_________日内支付_________元；在委托事项完成之日起_________日内支付其余律师费。乙方开户银行：_________；开户名称：_________；帐号：_________。
3．如果委托事项未能完成，甲方应按照乙方根据本合同第二条已完成工作量，经双方协商后适当支付律师费。
五、其他费用的负担
乙方律师办理甲方委托事项所发生的下列费用，应由甲方承担：
1．相关行政、司法、鉴定、公证等部门收取的鉴定费用、评估费用、办案费用等；
2．_________（地区）外发生的差旅费、食宿费，翻译费，复印费，长途通讯费等；
3．征得甲方同意后支出的其他费用。
乙方律师应当本着节俭的原则合理使用上述有关费用。
六、甲方应履行以下义务
1．甲方应当及时、准确、完整地向乙方提供其所需要的资料和文件，并保证所提交资料和文件的真实性和合法性。
2．甲方应当为乙方律师办理法律事务提出明确、合理的要求。
3．甲方应当按时、足额向乙方支付法律顾问费和工作费用。
4．甲方更换联系人应当书面通知法律顾问。
5．甲方根据乙方律师提供的法律意见、建议、方案所作出的决定而导致的损失，非因乙方律师错误运用法律等失职行为造成的，由甲方自行承担。
6．甲方有权就乙方服务范围内的事项，随时向乙方提出口头或书面咨询，乙方应及时作出答复。
7．甲方应当对乙方律师的工作提供必要的办公条件及通讯设备。
8．由于甲方的原因而导致上述服务事项没有完成，甲方不得要求退还已经支付的律师费用。
9．甲方委托的事项不得违反法律规定或律师执业规范。
10．甲方有权要求乙方律师列席甲方的生产、经营、管理和其他经济活动中的有关会议。
11．甲方应如实向乙方律师提供任何与委托事项相关的情况，不得隐瞒或提供虚假情况。
七、乙方应履行以下义务
1．乙方应当指派熟知公司运作事项及相关法律的律师为甲方提供法律服务。
2．乙方律师应勤勉尽责地完成委托事项，维护甲方的合法权益。
3．乙方有权要求甲方提供与委托事项有关的文件、资料，并有权对文件、资料进行审查和验证。
4．乙方律师应当在取得甲方提供的文件资料后，及时完成委托事项，并应甲方要求随时报告工作进度。
5．乙方在维护甲方利益的前提下，遵从法律和行业规则的要求，有权保持工作的独立性和客观性。
6．乙方律师在涉及甲方的对抗性案件或者交易活动中，未经甲方同意，不得担任与甲方具有法律上利益冲突的另一方的法律顾问或者代理人。
7．因乙方律师的过错而给甲方造成损失的，乙方应按有关规定进行赔偿。
8．乙方对甲方业务应当单独建档，应当保存完整的工作记录，对涉及甲方的原始证据、法律文件和财物应当妥善保管。
9．乙方的工作时间、地点应根据甲方的实际法律服务内容的不同，具体协商或随时联系约定。
10．乙方律师有权了解甲方的生产、经营、管理和其他经济活动中的有关情况。
11．乙方律师在甲方授权范围内代理甲方办理之事务所产生的法律责任，由甲方承担，乙方律师不担责。
12．乙方对在工作中接触、了解到的有关甲方的生产、经营、管理和其他经济活动中的商业秘密，负有保守秘密的义务。
八、合同的解除
1．合同期限届满，甲乙双方不再续签本合同；
2．甲乙双方通过书面协议解除本合同；
3．因不可抗力致使合同目的不能实现的；
4．甲方逾期_________日不向乙方支付律师费用或者工作费用，经乙方催告后，仍不改正的；
5．乙方及律师不按本合同的约定提供法律服务，经甲方指出后，仍不改正的；
6．因乙方律师工作延误、失职、失误导致甲方蒙受重大经济损失的；
7．甲方有意向乙方提供虚假情况、捏造事实，致使乙方律师不能提供有效的法律服务的；
8．甲方的委托事项违反法律或者违反律师执业规范的；
9．本合同的任何一方未经合同另一方的书面同意，将本合同项下的权利和义务全部或部分转让给合同外的第三人，致使另一方遭受重大损失的；
10．当事人有其他违约或违法行为致使合同目的不能实现的。
九、保密
甲乙双方保证对在讨论、签订、执行本协议过程中所获悉的属于对方的且无法自公开渠道获得的文件及资料（包括商业秘密、公司计划、运营活动、财务信息、技术信息、经营信息及其他商业秘密）予以保密。未经该资料和文件的原提供方同意，另一方不得向任何第三方泄露该商业秘密的全部或部分内容。但法律、法规另有规定或双方另有约定的除外。保密期限为_________年。
十、通知
1．根据本合同需要一方向另一方发出的全部通知以及双方的文件往来及与本合同有关的通知和要求等，必须用书面形式，可采用_________（书信、传真、电报、当面送交等）方式传递。以上方式无法送达的，方可采取公告送达的方式。
2．各方通讯地址如下：_________。
3．一方变更通知或通讯地址，应自变更之日起____日内，以书面形式通知对方；否则，由未通知方承担由此而引起的相关责任。
十一、合同的变更
本合同履行期间，发生特殊情况时，甲、乙任何一方需变更本合同的，要求变更一方应及时书面通知对方，征得对方同意后，双方在规定的时限内（书面通知发出_________天内）签订书面变更协议，该协议将成为合同不可分割的部分。未经双方签署书面文件，任何一方无权变更本合同，否则，由此造成对方的经济损失，由责任方承担。
十二、合同的转让
除合同中另有规定外或经双方协商同意外，本合同所规定双方的任何权利和义务，任何一方在未经征得另一方书面同意之前，不得转让给第三者。任何转让，未经另一方书面明确同意，均属无效。
十三、争议的处理
1．本合同受中华人民共和国法律管辖并按其进行解释。
2．本合同在履行过程中发生的争议，由双方当事人协商解决，也可由有关部门调解；协商或调解不成的，按下列第____种方式解决
（1）提交_________仲裁委员会仲裁；
（2）依法向人民法院起诉。
十四、不可抗力
1．如果本合同任何一方因受不可抗力事件影响而未能履行其在本合同下的全部或部分义务，该义务的履行在不可抗力事件妨碍其履行期间应予中止。
2．声称受到不可抗力事件影响的一方应尽可能在最短的时间内通过书面形式将不可抗力事件的发生通知另一方，并在该不可抗力事件发生后_________日内向另一方提供关于此种不可抗力事件及其持续时间的适当证据及合同不能履行或者需要延期履行的书面资料。声称不可抗力事件导致其对本合同的履行在客观上成为不可能或不实际的一方，有责任尽一切合理的努力消除或减轻此等不可抗力事件的影响。
3．不可抗力事件发生时，双方应立即通过友好协商决定如何执行本合同。不可抗力事件或其影响终止或消除后，双方须立即恢复履行各自在本合同项下的各项义务。如不可抗力及其影响无法终止或消除而致使合同任何一方丧失继续履行合同的能力，则双方可协商解除合同或暂时延迟合同的履行，且遭遇不可抗力一方无须为此承担责任。当事人迟延履行后发生不可抗力的，不能免除责任。
4．本合同所称“不可抗力”是指受影响一方不能合理控制的，无法预料或即使可预料到也不可避免且无法克服，并于本合同签订日之后出现的，使该方对本合同全部或部分的履行在客观上成为不可能或不实际的任何事件。此等事件包括但不限于自然灾害如水灾、火灾、旱灾、台风、地震，以及社会事件如战争（不论曾否宣战）、**、罢工，政府行为或法律规定等。
十五、合同的解释
本合同未尽事宜或条款内容不明确，合同双方当事人可以根据本合同的原则、合同的目的、交易习惯及关联条款的内容，按照通常理解对本合同作出合理解释。该解释具有约束力，除非解释与法律或本合同相抵触。
十六、补充与附件
本合同未尽事宜，依照有关法律、法规执行，法律、法规未作规定的，甲乙双方可以达成书面补充合同。本合同的附件和补充合同均为本合同不可分割的组成部分，与本合同具有同等的法律效力。
十七、合同的效力
本合同自双方或双方法定代表人或其授权代表人签字并加盖单位公章或合同专用章之日起生效。
有效期为_________年，自_________年_________月_________日至_________年_________月_________日。
本合同正本一式_________份，双方各执_________份，具有同等法律效力。
甲方（签章）：_______________法定代表人（签章）：_________
委托代理人（签章）：_________
开户银行：___________________
帐号：_______________________
签订地点：___________________
_________年_______月_______日
乙方（签章）：_______________法定代表人（签章）：_________
委托代理人（签章）：_________
开户银行：___________________
帐号：_______________________
签订地点：___________________
业务运作合同 篇5
第二条本规定所称证券期货经营机构，是指证券公司、基金管理公司、期货公司及其依法设立的从事私募资产管理业务的子公司。
第三条证券期货经营机构及相关销售机构不得违规销售资产管理计划，不得存在不适当宣传、误导欺诈投资者以及以任何方式向投资者承诺本金不受损失或者承诺最低收益等行为，包括但不限于以下情形：
(一)资产管理合同及销售材料中存在包含保本保收益内涵的表述，如零风险、收益有保障、本金无忧等;
(二)资产管理计划名称中含有“保本”字样;
(三)与投资者私下签订回购协议或承诺函等文件，直接或间接承诺保本保收益;
(四)向投资者口头或者通过短信、微信等各种方式承诺保本保收益;
(五)向非合格投资者销售资产管理计划，明知投资者实质不符合合格投资者标准，仍予以销售确认，或者通过拆分转让资产管理计划份额或其收益权、为投资者直接或间接提供短期借贷等方式，变相突破合格投资者标准;
(六)单一资产管理计划的投资者人数超过200人，或者同一资产管理人为单一融资项目设立多个资产管理计划，变相突破投资者人数限制;
(七)通过报刊、电台、电视、互联网等公众传播媒体，讲座、报告会、分析会等方式，布告、传单、短信、微信、博客和电子邮件等载体，向不特定对象宣传具体产品，但证券期货经营机构和销售机构通过设置特定对象确定程序的官网、客户端等互联网媒介向已注册特定对象进行宣传推介的除外;
(八)销售资产管理计划时，未真实、准确、完整地披露资产管理计划交易结构、当事各方权利义务条款、收益分配内容、委托第三方机构提供服务、关联交易情况等信息;
(九)资产管理计划完成备案手续前参与股票公开或非公开发行;
(十)向投资者宣传资产管理计划预期收益率;
(十一)夸大或者片面宣传产品，夸大或者片面宣传资产管理计划管理人及其管理的产品、投资经理等的过往业绩，未充分揭示产品风险，投资者认购资产管理计划时未签订风险揭示书和资产管理合同。
第四条证券期货经营机构设立结构化资产管理计划，不得违背利益共享、风险共担、风险与收益相匹配的原则，不得存在以下情形：
(一)直接或者间接对优先级份额认购者提供保本保收益安排，包括但不限于在结构化资产管理计划合同中约定计提优先级份额收益、提前终止罚息、劣后级或第三方机构差额补足优先级收益、计提风险保证金补足优先级收益等;
(二)未对结构化资产管理计划劣后级份额认购者的身份及风险承担能力进行充分适当的尽职调查;
(三)未在资产管理合同中充分披露和揭示结构化设计及相应风险情况、收益分配情况、风控措施等信息;
(四)股票类、混合类结构化资产管理计划的杠杆倍数超过1倍，固定收益类结构化资产管理计划的杠杆倍数超过3倍，其他类结构化资产管理计划的杠杆倍数超过2倍;
(五)通过穿透核查结构化资产管理计划投资标的，结构化资产管理计划嵌套投资其他结构化金融产品劣后级份额;
(六)结构化资产管理计划名称中未包含“结构化”或“分级”字样;
(七)结构化资产管理计划的总资产占净资产的比例超过140%，非结构化集合资产管理计划(即“一对多”)的总资产占净资产的比例超过200%。
第五条证券期货经营机构开展私募资产管理业务，不得委托个人或不符合条件的第三方机构为其提供投资建议，管理人依法应当承担的职责不因委托而免除，不得存在以下情形：
(一)未建立或未有效执行第三方机构遴选机制，未按照规定流程选聘第三方机构;
(二)未签订相关委托协议，或未在资产管理合同及其它材料中明确披露第三方机构身份、未约定第三方机构职责以及未充分说明和揭示聘请第三方机构可能产生的特定风险;
(三)由第三方机构直接执行投资指令，未建立或有效执行风险管控机制，未能有效防范第三方机构利用资产管理计划从事内幕交易、市场操纵等违法违规行为;
(四)未建立利益冲突防范机制，资产管理计划与第三方机构本身、与第三方机构管理或服务的其他产品之间存在利益冲突或利益输送;
(五)向未提供实质服务的第三方机构支付费用或支付的费用与其提供的服务不相匹配;
(六)第三方机构及其关联方以其自有资金或募集资金投资于结构化资产管理计划劣后级份额。
第六条证券期货经营机构发行的资产管理计划不得投资于不符合国家产业政策、环境保护政策的项目(证券市场投资除外)，包括但不限于以下情形：
(一)投资项目被列入国家发展改革委最新发布的淘汰类产业目录;
(二)投资项目违反国家环境保护政策要求;
(三)通过穿透核查，资产管理计划最终投向上述投资项目。
第七条证券期货经营机构开展私募资产管理业务，不得从事违法证券期货业务活动或者为违法证券期货业务活动提供交易便利，包括但不限于以下情形：
(一)资产管理计划份额下设子账户、分账户、虚拟账户或将资产管理计划证券、期货账户出借他人，违反账户实名制规定;
(二)为违法证券期货业务活动提供账户开立、交易通道、投资者介绍等服务或便利;
(三)违规使用信息系统外部接入开展交易，为违法证券期货业务活动提供系统对接或投资交易指令转发服务;
(四)设立伞形资产管理计划，子伞委托人(或其关联方)分别实施投资决策，共用同一资产管理计划的证券、期货账户。
第八条证券期货经营机构开展私募资产管理业务，不得从事非公平交易、利益输送、利用未公开信息交易、内幕交易、操纵市场等损害投资者合法权益的行为，不得利用资产管理计划进行商业贿赂，包括但不限于以下情形：
(一)交易价格严重偏离市场公允价格，损害投资者利益。不存在市场公允价格的投资标的，能够证明资产管理计划的交易目的、定价依据合理且在资产管理合同中有清晰约定，投资程序合规以及信息披露及时、充分的除外;
(二)以利益输送为目的，与特定对象进行不正当交易，或者在不同的资产管理计划账户之间转移收益或亏损;
(三)以获取佣金或者其他不当利益为目的，使用资产管理计划资产进行不必要的交易;
(四)泄露因职务便利获取的未公开信息，以及利用该信息从事或者明示、暗示他人从事相关的交易活动;
(五)利用管理的资产管理计划资产为资产管理人及其从业人员或第三方谋取不正当利益或向相关服务机构支付不合理的费用;
(六)违背风险收益相匹配原则，利用结构化资产管理计划向特定一个或多个劣后级投资者输送利益;
(七)侵占、挪用资产管理计划资产。
第九条证券期货经营机构不得开展或参与具有“资金池”性质的私募资产管理业务，资产管理计划不得存在以下情形或者投资存在以下情形的其他资产管理产品：
(一)不同资产管理计划进行混同运作，资金与资产无法明确对应;
(二)资产管理计划在整个运作过程中未有合理估值的约定，且未按照资产管理合同约定向投资者进行充分适当的信息披露;
(三)资产管理计划未单独建账、独立核算，未单独编制估值表;
(四)资产管理计划在开放申购、赎回或滚动发行时未按照规定进行合理估值，脱离对应标的资产的实际收益率进行分离定价;
(五)资产管理计划未进行实际投资或者投资于非标资产，仅以后期投资者的投资资金向前期投资者兑付投资本金和收益;
(六)资产管理计划所投资产发生不能按时收回投资本金和收益情形的，资产管理计划通过开放参与、退出或滚动发行的方式由后期投资者承担此类风险，但管理人进行充分信息披露及风险揭示且机构投资者书面同意的除外。
第十条证券期货经营机构不得对私募资产管理业务主要业务人员及相关管理团队实施过度激励，包括但不限于以下情形：
(一)未建立激励奖金递延发放机制;
(二)递延周期不足3年，递延支付的激励奖金金额不足40%。
第十一条证券期货经营机构应当依据本规定要求，制定相应的内部控制与风险管理制度，严格按照上述规定从事私募资产管理业务活动。
第十二条中国证监会及其派出机构依法对证券期货经营机构私募资产管理业务实施监督管理。对于违反本规定的，中国证监会及其派出机构可对机构采取监管谈话、出具警示函、责令改正、暂停办理相关业务等行政监管措施，对相关责任人员采取监管谈话、出具警示函、认定为不适当人选等行政监管措施;依法应予行政处罚的，依照法律法规进行行政处罚;涉嫌犯罪的，依法移送司法机关，追究其刑事责任。
第十三条中国证券投资基金业协会按照本规定做好证券期货经营机构资产管理计划的备案管理与风险监测工作;发现违反本规定的，应当及时报告中国证监会及其派出机构。
第十四条本规定涉及的相关术语释义如下：
(一)结构化资产管理计划，是指存在一级份额以上的份额为其他级份额提供一定的风险补偿，收益分配不按份额比例计算，由资产管理合同另行约定的资产管理计划。资产管理合同约定，由资产管理人以自有资金提供有限风险补偿，且不参与收益分配或不获得高于按份额比例计算的收益的资产管理计划，不属于本规定规范的结构化资产管理计划。
(二)杠杆倍数=优先级份额/劣后级份额。结构化资产管理计划若存在中间级份额，应当在计算杠杆倍数时计入优先级份额。
(三)股票类结构化资产管理计划，是指根据资产管理合同约定的投资范围，投资于股票或股票型基金等股票类资产比例不低于80%的.结构化资产管理计划。
(四)固定收益类结构化资产管理计划，是指根据资产管理合同约定的投资范围，投资于银行存款、标准化债券、债券型基金、股票质押式回购以及固定收益类金融产品的资产比例不低于80%的结构化资产管理计划。
(五)混合类结构化资产管理计划，是指资产管理合同约定的投资范围包含股票或股票型基金等股票类资产，但相关标的投资比例未达到本条第(三)项、第(四)项相应类别标准的结构化资产管理计划。
(六)其他类结构化资产管理计划，是指投资范围及投资比例不能归属于前述任何一类的结构化资产管理计划。
(七)市场公允价格区分不同交易市场特征，采取不同确定方法，在集中交易市场，可以参考最近成交价格确定公允价格;在非集中交易市场，应当在资产管理合同中事先约定公允价格确定方法，并按照约定方式确定公允价格。
(八)符合提供投资建议条件的第三方机构，是指依法可从事资产管理业务的证券期货经营机构，以及同时符合以下条件的私募证券投资基金管理人：
1. 在中国证券投资基金业协会登记满一年、无重大违法违规记录的会员;
2. 具备3年以上连续可追溯证券、期货投资管理业绩的投资管理人员不少于3人、无不良从业记录。
第十五条私募证券投资基金管理人参照本规定执行。
证券公司、基金管理公司子公司依法开展的资产证券化业务不适用本规定。
第十六条本规定自7月18日起施行。
证券期货经营机构新设立的资产管理计划应当符合本规定要求;本规定施行之日前存续的资产管理计划，按以下要求执行：
(一)不符合本规定第三条第(二)项的，合同到期前不得新增净申购规模，保本周期到期后应转为非保本产品，或者予以清盘，不得续期。
(二)不符合本规定第四条第(一)项、第(四)项、第(五)项、第(七)项的，合同到期前不得提高杠杆倍数，不得新增优先级份额净申购规模，合同到期后予以清盘，不得续期。
(三)委托不符合条件的第三方机构提供投资建议的，合同到期前不得新增净申购规模，合同到期后予以清盘，不得续期。
业务运作合同 篇6
一、单项选择题（共 25题，每题2分，每题的备选项中，只有1个事最符合题意）
1、以下哪种基金信息的披露时间一般无法事先预见__ A．基金份额上市交易公告书 B．基金资产净值公告 C．基金份额净值公告 D．基金临时信息
2、根据相关规定，以下不属于证券自营业务禁止行为的有__。A．内幕交易 B．操纵市场
C．专设自营账户
D．假借他人名义进行自营业务
3、证券交易所交易席位的实质包含了（）的意义。A．交易品种 B．交易地点 C．交易时间 D．交易资格 4、20世纪__，哈里马格维茨提出了证券组合理论。A．40年代 B．50年代 C．60年代 D．70年代
5、在我国，根据《证券投资基金管理暂行办法》的规定，封闭式基金的设立主体主要为（）。A．基金持有人 B．基金发起人 C．基金管理人 D．基金托管人
6、已经发行了境内上市外资股的公司申请再次募集境内上市外资股的，应报中国证监会审核的有关文件不包括__。
A．本次增资发行的授权文件及附件，如股东大会决议等 B．关于前一次股票发行的有关情况及其他材料 C．简要招股说明材料
D．批准设立股份有限公司的文件
7、基金托管费年费率国际上通常为__左右。A．0.1% B．0.2% C．0.3% D．0.4%
8、__是指得到法律认可和保护，不具有实物形态，并在较长时间内(超过1年)使企业在生产经营中受益的资产。A．固定资产 B．流动资产 C．递延资产 D．无形资产
9、托管银行应当为每一个集合资产管理计划代理开立专门的资金账户，其账户名称为__。
A．集合资产管理计划名称
B．证券公司——托管银行——集合资产管理计划名称 C．证券公司——集合资产管理计划名称 D．证券公司名称
10、公开募集证券说明书自最后签署之日起__个月内有效。A．3 B．6 C．12 D．18
11、公司股本总额在（）亿元以上的公司，可采用对一般投资者上网发行和对法人配售相结合的方式发行股票。A．5 B．4 C．6 D．3
12、属于持续整理形态的有__ A．菱形 B．钻石形 C．旗形 D．w形态
13、在二级托管制度下，投资者可将其托管股份从一个证券营业部转移到另一个证券营业部托管。这一过程通常称为__。A．转托管 B．双重托管 C．指定托管 D．复合托管
14、关于保本基金，以下说法不正确的是__。A．保本期越长，投资者承担的机会成本越高
B．其他条件相同，保本比例较低的基金投资于风险性资产的比例也较低 C．保本基金往往会对提前赎回基金的投资者收取较高的赎回费 D．常见的保本比例介于80%～100%之间
15、外资股招股说明书中，在__项目下应说明编制招股章程所依据的法规与规则。A．摘要 B．概要 C．绪言 D．风险因素
16、在委托买卖证券的交易中，投资者作为委托人，享有的权利不包括__。A．寻求司法保护权 B．选择经纪商的权利
C．要求经纪商保证最低风险的权利
D．要求经纪商忠实地为自己办理受托业务的权利
17、关于基金会计核算，下列说法错误的是__。A．会计主体是基金管理公司 B．会计分期细化到日
C．会计为公历每年1月1日至12月31日
D．基金持有的金融资产和承担的金融负债通常归类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债
18、对现代证券组合理论发展做出重大贡献的学者，除马柯威茨和他的学生夏普外，还包括__。A．戈登·亚历山大 B．史蒂夫·罗斯 C．杰弗里·贝利 D．费舍·布莱克
19、根据深圳证券交易所的相关规定，A股每笔交易数量不低于__万股，或者交易金额不低于__万元的可以采用大宗交易。A．50；500 B．100；500 C．50；300 D．100；300
20、存在活跃市场的情况下，当日没有市价或现行出价，且最近交易日后经济环境没有发生重大变化的，应采用（）确定投资品种的公允价值。A．发行日开盘价 B．发行日平均价 C．最近交易的市价 D．发行日收盘价
21、基金托管部门拟从事基金清算、核算、投资监督、信息披露等业务的执业人员不少于__人，并具有基金从业资格。A．3 B．4 C．5 D．10
22、目前我国ETF认购资金冻结期间利息按__计算。A．企业活期存款利率和实际交易天数 B．企业活期存款利率和实际冻结天数 C．企业一年期存款利率和实际交易天数 D．企业一年期存款利率和实际冻结天数
23、日价格振幅的计算公式为__。
A．单只股票涨跌幅-中小企业板块指数涨跌幅
B．(当日最高价-当日最低价格)÷当日最低价格×100% C．(当日最高价格-当日最低价格)÷当日最高价格×100% D．单只股票涨跌点数-中小企业板块指数涨跌点数
24、“推荐购买某种股票的分析家越多，这种股票越有可能下跌”属于__。A．日历异常 B．事件异常 C．公司异常 D．会计异常
25、我国证券投资基金管理费以__为基础计提。A．基金资产总值 B．基金资产净值 C．基金发行份额 D．基金份额净值
二、多项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，有2个或2个以上符合题意，至少有1个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得 0.5 分）
1、有关国债的管理制度主要集中在二级市场方面，1999年发布了__。A．《关于进行国债公开市场操作有关问题的通知》
B．《中国人民银行关于银行间债券回购业务有关问题的通知》 C．《凭证式国债质押贷款方法》
D．《关于坚决制止国债卖空行为的通知》
2、股份每周转让3次的公司，在会计结束后的（）内，必须公布经具有证券业从业资格会计师事务所审计的报告。A．1个月 B．4个月 C．6个月 D．15天
3、下列各项中能够反映行业自身特征的是__。A．人们的生活习惯 B．政府的宏观经济政策 C．行业产品的市场结构 D．选择行业的方法
4、通过中国证券业协会举办的CIIA考试的考生__。A．可申请成为CIIA中国注册会员
B．可获得由中国证券业协会、ACIIA联合颁发的CIIA证书 C．可面试申请CFA成员
D．可获得高级证券投资咨询人员资格
5、认股权证实质上是一种股票的__。A．短期看涨期权 B．短期看跌期权 C．长期看涨期权 D．长期看跌期权
6、与股票、债券不同，证券投资基金反映的经济关系是__。A．所有权关系 B．债权债务关系 C．信托关系 D．合伙投资关系
7、__的证券交易所是一个由会员自愿组成的、不以营利为目的的社会法人团体。交易所设会员大会、理事会和监察委员会。A．公司制 B．股份制 C．政府制 D．会员制
8、审计报告应当由具有证券从业资格的（）及其所在的事务所签字盖章。A．会计师 B．注册会计师 C．审计师 D．评估师
9、根据规定，营业部应当建立交易数据安全备份机制，对交易的数据所采用的备份机制主要为__。A．双向备份 B．异地备份 C．异人备份 D．实时备份 E．多介质备份
10、债券的有价证券属性主要表现为__。A．债券可赎回
B．债券本身有一定的面值 C．持有债券可按期取得利息 D．债券是虚拟资本
11、__是公司通过建立一种负债，用债券或应付票据作为股息分派给股东。A．负债股息 B．建业股息 C．股票股息 D．财产股息
12、根据《深圳证券交易所交易规则》的规定，债券和债券质押式回购竞价交易单笔申报最大数量应当不超过__。A．1万张 B．5万张 C．10万张 D．100万张
13、股票的发行和交易应遵循的原则是：（）。A．公开 B．公平C．公正
D．诚实信用
14、在股票定价分析报告中进行二级市场分析时，应分析__已发行股票的中签率。A．近10天 B．近15天 C．近1个月 D．近3个月
15、目前，进行证券投资分析所采用的分析方法主要有__。A．技术分析法 B．心理分析法
C．证券组合分析法 D．基本分析法
16、开展特定客户资产管理业务应符合的规范有__。A．将委托财产交由具备基金托管资格的商业银行托管
B．从事特定客户资产管理业务，资产委托人、资产管理人、资产托管人应当订立书面的资产管理合同
C．委托财产应当用于下列投资：股票、债券、证券投资基金、央行票据、短期融资券、资产支持证券、金融衍生产品及中国证监会规定的其他投资品种 D．可以采用一些灵活的方式向资产委托人返还管理费
17、证券公司经营__，注册资本最低限额为人民币5000万元。A．证券经纪 B．证券投资咨询
C．与证券交易以及投资咨询活动有关的财务顾问业务 D．证券资产管理
18、关于可转换公司债券，下列说法错误的是__。
A．赎回期限越长、转换比率越低、赎回价格越高，赎回的期权价值就越小，越有利于转债持有人
B．在股价走势向好时，赎回条款实际上起到强制转股的作用
C．股票波动率越大，期权的价值越高，可转换公司债券的价值越高 D．转股价格越低，期权价值越高，可转换公司债券的价值越高
19、利率衍生工具不包括__。A．远期利率协议 B．利率期权 C．信用互换 D．利率互换
20、我国按投资主体的不同性质，将股票分为__。A．国家股 B．法人股
C．社会公众股 D．外资股
21、利率是债券票面要素中不可缺少的内容，债券利率亦受很多因素影响，其主要影响因素不包括__。A．借贷资金市场利率水平B．筹资者的资信 C．债券期限长短 D．资金使用方向
22、关于套利组合满足的条件，下列说法错误的是__。A．不需要投资者增加任何投资
B．套利组合中各种证券的权数加总为零 C．套利组合的预期收益率必须为正数 D．套利组合因素灵敏度系数为1
23、以下不属于基金管理人信息披露范围的是__。A．涉及基金投资运作的信息披露 B．涉及基金募集的信息披露 C．涉及基金上市交易的信息披露 D．涉及基金净值复核的信息披露
24、下列可以担任上市公司独立董事的人员是（）。A．董事长妻子
B．持有上市公司已发行股份的3%的股东 C．相关专家
D．持有上市公司已发行股份的15%的股东单位
25、关于股票的价格，下列说法不正确的是__。
A．理论上，股票价格应由其价值决定，股票本身并没有价值，不是在生产过程中发挥职能作用的现实资本，只是一张凭证
B．股票之所以有价格，是因为它代表着收益的价值，即能给它的持有者带来股息或资本利得，是据以取得某种收入的证书
C．根据现值理论，股票的价值取决于股票的账面价值
业务运作合同 篇7
1 问卷设计与调查
1. 1 指标选择
合同能源管理实施过程大致可分为合同谈判前期、合同谈判过程、合同项目实施三个阶段[2]。在合同谈判前期, 业主根据自身条件和项目特点做出可行性分析, 故 “业主风险偏好”、“财力状况”和“项目不确定性”是需考虑的关键因素。在选择节能服务公司 ( Energy Service Companies, ESCO) 时, “ESCO节能技术水平”、 “信誉”以及 “节能效果”是应考虑的因素。合同谈判过程涉及合同条款的评估和磋商, 因此合同中 “固定酬金的多寡”、“效益分享的比例”以及 “ESCO保证节能量”是需要考虑的因素。合同项目实施阶段, “ESCO改造成本”和 “项目监督成本”是两个重要影响因素。
已有文献表明, 一些学者对合同能源管理影响因素进行了不同方面的研究。Xu等剖析了旅馆建筑的合同能源管理成功因素, 并通过问卷分析出外部经济环境、项目管理、EPC融资、技术创新、合同签订与执行是节能项目成功的影响因素[3]。Chua和Kog认为项目特点、合同准备、项目管理是影响项目成功实施的重要因素[4]。Belassi和Tukel认为EPC项目影响因素主要包括项目管理者、项目团队、项目本身、组织、外部环境等五个方面[5]。Chan等认为项目相关因素、采购相关因素、项目管理因素、项目参与者因素、外部环境因素是对项目实施造成影响的重要因素[6]。Edward认为外部因素、信息丰富程度、ESCO技术水平、风险大小、项目可靠性等因素对合同能源管理产生较大影响[7]。李玉洁通过对ESCO调查发现国家政策、社会环境、节能技术和节能服务企业人力资源是影响节能客户满意度的关键因素[8]。周剑通过对建筑节能服务从业者的调查, 发现生产效率优势、竞争环境、制度环境与能耗规模是促进合同能源管理交易意图的积极因素[9]。
综合考虑合同能源管理实施过程和已有文献研究结果, 我们筛选出了19 项合同能源管理影响因素, 这些因素在文中的调查结果中有表述。基于这些影响因素, 笔者设计了问卷, 其中所有测量题项均采用Likert五点量表的形式, 1 为不重要, 5 为非常重要。
1. 2 问卷调查
本文选取 “关键信息者”作为调查对象来研究合同能源管理的影响因素。关键信息者应该有很好地了解调查现象的能力, 而且与调查人员有 “共同语言”, 能够理解专业术语的含义[9]。据此将调查对象分为三类, 第一类是政府与研究所人员; 第二类是节能项目业主, 包括国企事业单位、房产公司以及代表业主利益的咨询公司; 第三类是ESCO, 包括提供建筑节能服务的公司和节能设备供应商。
本次研究发放问卷140 份, 回收有效问卷124份, 有效率为88. 57%。
1. 3 样本分布
1. 3. 1 研究对象分布。从研究对象分布来看, 助理工程师的比例将近占到一半, 其次是技术员, 而资历更高的工程师和高级工程师的比例加起来仅为四分之一左右, 业主和节能服务公司所占比例分别为百分之四十左右, 政府或研究所人员较少为百分之十七。
1. 3. 2 公司规模构成。从公司规模来看, 节能项目业主方面小规模公司占的比例仅为百分之十二左右, 大部分是中大型的公司。而节能服务公司方面, 小规模公司占了绝大多数。
2 问卷统计与分析
在数据汇总基础上, 笔者运用因子分析和方差分析等统计方法[10], 寻找对合同能源管理造成影响的关键因素。
2. 1 KMO和Bartlett检验
首先对数据进行KMO和Bartlett检验, 以判断数据是否适合进行因子分析。检验结果KMO为0. 667, 大于0. 5, 基本达到因子分析的可行性标准。
然后对数据进行相关系数矩阵的因子负荷估计, 得出特征根和方差贡献率, 5 个主因子解释方差变异的累计数约为57. 26%, 也就是说这5 个因子累计解释了原数据所反映信息的57. 26%。
2. 2 收敛效度和信度检验
2. 2. 1 收敛效度检验。用因子分析测量本量表的收敛效度。
表4 中全部19 个题项都落到了五个主成分因子之上, 在对应因子上的载荷都高于0. 5, 表明因子分析结果较为理想, 量表具有较高的收敛效度。
2. 2. 2信度检验。用Cronbach创立的 α 系数来检验量表的信度。外部环境因子、业主因子、承包人因子、合同因子和项目因子分别为0. 729、0. 652、0. 693、0. 720、0. 618, 表明该表组内均值的结果是可靠的综合第三方、业主、ESCO三者的观点来看, 节能扶持政策、业主风险偏好、ESCO成本投入、保证节能量和项目监督难度分别是各自所属的因子之中最重要的影响因素。
2. 3 影响力系数评判准则
三个调查群体代表着不同的利益, 故需先验证他们之间对于各个因素影响力程度是否存在不一致的观点。若一致, 可以综合三方评分作为该因素的影响力系数; 若不一致, 则需进一步分析影响力系数。本文主要考虑业主观点, 据此给出影响力系数评判过程。
本文选用方差分析方法判别合同能源管理利益关系中委托方、代理方和第三方之间的态度差别, 并分别从这三方面寻找对合同能源管理造成较大影响的因素。
从表6 看出, “节能扶持政策”、 “外部经济环境”和 “公共的节能意识和舆论”等9 个因素的显著性p值小于0. 05, 说明这些因素存在差异, 需进行多重比较。“监管机构的权威性”、 “业主节能技术背景”等10 个因素的显著性p值大于0. 05, 说明这些因素的样本均值之间没有差异, 无需进行多重比较。多重比较采用的是以某一个水平为参照组而逐一与其他各个水平进行平均数的差异比较。
在方差分析和多重比较分析基础上, 可以得出以下阶段性结论:
( 1) 在 “节能扶持政策”、“公众的节能意识和舆论”、“外部经济环境”影响力程度上, “节能服务公司”群体的评分显著高于 “节能项目业主”群体。
( 2) 在 “业主能耗规模”影响力程度上, “节能服务公司”群体的评分显著高于 “政府或研究所”群体。
( 3) 在 “ESCO节能效果”、“ESCO成本投入”、“固定酬金”、“保证节能量”、“项目不确定性”影响力程度上, “节能项目业主”群体的评分显著高于 “政府或研究所”和 “节能服务公司”群体。
( 4) 剩余的10 项因素的影响力程度上, 三个群体评分无显著差异。
最后, 汇总以上阶段性成果得出最终研究结果。
根据研究结果, 我们可以确定“节能扶持政策”、“业主风险偏好”、“业主能耗规模”、“ESCO成本投入”、“ESCO技术水平”、“ESCO节能效果”、“效益分享的比例”、“项目监督难度”以及“项目不确定性”等九项影响因素应该作为合同能源管理契约设计时优先考虑的因素。
3 结论
综上所述, 本次调查可以得出如下结论:
第一, 为顺利实施合同能源管理, 在契约设计时需优先考虑“节能扶持政策”、“业主风险偏好”、“业主能耗规模”、“ESCO成本投入”、“ESCO技术水平”、“ESCO节能效果”、“效益分享的比例”、“项目监督难度”以及“项目不确定性”等九项影响因素。
第二, 不同利益集团对影响因素的“偏好”不同, 因此契约设计时需综合考虑ESCO和业主的利益需求。
第三, 研究结果中一些因素如“节能扶持政策”、“ESCO信誉”、“公众的节能意识和舆论”等, 实则也是我国合同能源管理发展障碍, 如何合理解决这些障碍是EPC项目在中国成功开展的关键所在。
总之, 合同能源管理机制在中国仍然是一个新事物, 在人力、技术、政策及企业认知度等方面还存在着不少问题, 这些问题在很大程度上影响着EPC项目推广, 故需进一步完善合同能源管理机制, 从而促进节能服务产业发展。
参考文献
[1]李志青.新型节能融资机制"合同能源管理"的制度和福利效应分析——基于两种合同模式的比较[J].新金融.2010 (3) :57-62
[2]龙惟定.能源管理与节能建筑合同能源管理导论[M].北京市:中国建筑工业出版社, 2011:372
[3]XU P, CHAN E H, QIAN Q K.Success factors of energy performance contracting (EPC) for sustainable building energy efficiency retrofit (BEER) of hotel buildings in China[J].Energy Policy.2011, 39 (11) :7389-7398
[4]CHUA D, KOG Y C, LOH P K.Critical success factors for different project objectives[J].Journal of Construction Engineering and Management, 1999, 125 (3) :142-150
[5]BELASSI W, TUKEL O I.A new framework for determining critical success/failure factors in projects[J].International Journal of Project Management, 1996, 14 (3) :141-151
[6]CHAN A, SCOTT D, CHAN A.Factors affecting the success of a construction project[J].Journal of Construction Engineering and Management.2004, 130 (1) :210-214
[7]VINE E.An international survey of the energy service company (ESCO) industry[J].Energy Policy.2005, 33 (5) :691-704
[8]李玉洁.我国建筑节能服务扩散影响因素研究[D].浙江工商大学, 2011
[9]周剑.我国合同能源管理交易意图的影响因素研究[D].暨南大学, 2007