基金观点荟萃（共5篇）
基金观点荟萃 篇1
当今世界正发生复杂深刻变化, “一带一路”、“互联网+”等重大政策, 将会重构中国经济逻辑, 给我国的信息服务产业带来颠覆性改变, ECTE 2015年第一季学术沙龙集政产学研代表于一堂, 深入分析了“一带一路”与信息服务业的新机遇以及“互联网+”下的运营商转型路径。
2015年6月4日, 工业和信息化部电信经济专家委员会 (ECTE) 在北京举办了第一季学术沙龙活动, 主题为“新空间与新路径”。工信部、国资委、地方通信管理局等政府部门, 国务院发展研究中心、中国社会科学院、中国信息通信研究院等研究机构, 清华大学、北京大学、北京邮电大学、南京邮电大学、西安邮电大学等高等院校, 中国通信学会、中国通信企业协会等学术组织, 以及来自中国电信、中国移动、中国联通、中兴通讯、腾讯科技、二六三网络、爱立信、未来电视、世纪互联、浩瀚深度的产业界人士等出席了本次沙龙活动。沙龙深入分析了“一带一路”与信息服务业的新机遇、“互联网+”下的运营商转型等, 观点交锋精彩纷呈。
通信行业发展的现状、特点及趋势
观点一:通信行业发展迅速, 8兆以上宽带用户突破1亿户。
通信行业业务总量继续保持快速增长, 达22%;业务收入保持低速增长, 仍为3.1%;世界前30强互联网企业中, 中国有10个;前10强中, 中国有4个。互联网行业景气指数:先行指数107, 连续3个季度处于上升的趋势。
近期, 通信行业发展的新亮点包括:8兆以上用户突破1亿户, 占宽带比重达48.9%, 目前处于从4兆向8兆快速升级的阶段, 测试实际下载速率为5.12兆, 比2014年底提高20.5%;移动宽带用户占比接近50%, 3G+4G用户占比49.8%, 其中4G用户发展迅速, 带动了整个移动宽带用户高速增长;移动数据业务超过移动话音。
观点二:移动链接呈现爆炸式增长, 虚拟与现实合二为一。
目前, 我国的通信产业呈现以下发展趋势:第一, 移动流量逐年增加, 移动链接呈爆炸式增长;第二, 人们的生活和工作很难区分彼此, 云服务无处不在, 新业务应用层出不穷;第三, 虚拟与现实合二为一;第四, 安全与隐私引起高度重视。在这种背景下, 我们需要让信息创造价值, 让信息流各个环节创造更多价值, 帮助客户收集、分发、处理、储存、消费信息, 创造各种价值。
“一带一路”与信息服务业的新机遇
观点一:“一带一路”既符合中国经济发展的内因, 也符合世界发展的外因。
第一, “一带一路”的战略背景。国家在2013年提出“一带一路”战略由外因和内因两方面促成。外因包括:美国在中国周边制造一系列的合作协议, 日本和东盟国家也通过各种举措抑制中国经济发展;中亚发生革命争端, 使政治经济格局发生变化;中国需要寻求自己的发展, 否则经济发展将会被抑制在较小的圈子之内。内因包括:中国经济发展迅速, 成为世界第二大经济体, 贸易出口世界第一、进口世界第二;同时中国在投资和吸收、利用外资方面发展迅速, 对外投资从2002年的27亿美元增至2014年的1029亿美元, 2013年中国吸收外资就升至世界第二 (仅次于美国) , 达1239亿美元。因此, 中国迫切需要走自己的路, 提出自己的发展战略, 但在此之前中国虽有东北振兴、沿海开放、西部大开发等战略, 但主要局限在国内, 缺少全球性战略。
第二, “一带一路”的战略构想。“一带一路”战略的提法是实现“中国梦”的载体, 但实现这一目标不是短期内5年、10年就能完成的, 需要中长期, 可能需要20年或者到建国100周年。实现的原则和前提是和平、开放合作、和谐包容、互利共赢。“一带一路”是中国过去战略的升级版, 它将国内区域战略和海外国家战略连接成为一个整体, 形成了一个圆形经济圈, 这个经济圈经济活力非常大, 它以中国为主导, 特别有利于人民币流通;同时, “一带一路”还可利用双边合作机制, 包括与沿线国家签订合作备忘录、合作规划、双边合作示范区、双边合作经贸区、产业园区、双边联合工作机制等。
第三, “一带一路”参与现状。“一带一路”发展需要建立规则、机制、标准, 需要从贸易、投资、合作、交流等方面入手。要想积极参与该战略过程, 首先需要解决的是营商环境问题。目前, 国内营商环境最理想的是北京、天津以及上海沿海地区, 最不理想是新疆、甘肃、云南等经济偏落后的地区;而在“一带一路”涉及的国家中, 如中亚国家营商环境一般, 对我国非常不利, 企业在这些国家投资会面临一定的风险。另外, 丝绸之路和“一带一路”战略构想需要富裕国家带动贫穷国家, 目前我国东部沿海地区一体化水平较高, 因此在与东盟的合作中, 我们可以引领它;但新疆等地区的营商环境以及一体化水平不高, 很难引领中亚国家。
观点二:“一带一路”除了提高信息服务业产能, 还将打开更大的潜在市场。
第一, “一带一路”对产业发展带来新机遇。“一带一路”战略对我国构建全方位新格局, 提升国家话语权具有深远的战略意义。在“三期叠加”的背景下, “一带一路”的提出, 需要包括我国在内的发展中国家构建新的世界经济秩序, 这一秩序与美国主导的秩序是并存的, 从而形成世界多极化。“一带一路”对中国的机遇和影响, 除了提高信息服务业的产能, 还将打开更大的潜在市场, 提供更大的平台和空间, 创新合作共赢和发展。这个市场不是简单的复制产品和服务, 而是在更大空间内通过创新获得发展的契机和机遇。
第二, “一带一路”给电信运营商带来的机遇。一方面“一带一路”将带动周边发展中国家建设巨大的基础设施市场;另一方面, 国家宏观政策的推动, 包括多边合作组织的推动, 为“一带一路”多元化的外交环境提供了相应保障。“走出去”的中国企业包括运输业、港口、高铁等行业的优秀企业, 他们需要配套的电信资源和服务, 这也给电信企业提供了较好的商机。另外, 目前发展中国家在网络建设方面还是缺少相关经验, 这些国家已建成的网络由于运营不善, 导致后期网络不可用或经济效益不显著, 而我国设备商可以提供低成本高效率的设备及相应运营经验。
第三, “一带一路”对各省的机遇和挑战。黑龙江省作为紧邻俄罗斯的省份, 需要紧紧抓住“一带一路”战略机遇。“一带一路”规划明确提出中国和俄罗斯建北极网光纤对接内容, 其中黑龙江是中国电信亚欧组织重要的路由方向, 已和俄罗斯实现光缆对接, 而黑龙江和内蒙北部省交界是重要的衔接点。另外, “一带一路”战略还带来很多新项目, 尤其是陕西 (陆上丝绸之路起点) 、福建 (海上丝绸之路起点) 等地, 比如陕西刚结束的丝绸之路博览会有48个国家参加, 并特设了丝绸之路沿海部长论坛。
观点三:“一带一路”多为高风险国家, 合作中需要冷静思维, 规避风险。
虽然目前国内“一带一路”很热, 但“一带一路”涉及的国家都是高风险国家, 需要谨慎对待, 尤其是对外投资, 特别需要冷静思维。例如最近乌克兰出现了政治风暴, 导致我国相关项目亏损。因此, 未来中国需进一步与“一带一路”沿线国家升级投资保护协定, 保证海外投资员工权益、政府权益、企业权益, 因为已经签署的投资保护协定中有些已经不能适应新形势的发展变化。另外, 中国企业“走出去”后将与当地最高管理层密切接触, 这也需要周密考虑, 规避风险, 建议中国企业充分利用第三方资源, 对目标国家进行充分的风险评估, 对相应风险及早做出部署和预案, 以保证海外拓展有效性和资金投资的安全。
观点四:运营商要做现代服务业走出去的先行者, 探索新模式。
中国电信建设的欧亚信息丝绸之路涵盖了3个区域, 具体而言有4个举措:第一, 优化OTN网络构建欧亚非丝绸之路布局, 围绕“一带一路”3个路由方向形成不同通信传输的路由环, 参与当地基础设施建设过程中形成为我所用的传输能力, 以此支撑对于通信基础设施的需求;第二, 打造全球互联网转接平台, 形成面向云一体化的能力提升, 从原来以中文内容为核心转向全球互联网为核心的方向, 打造不同区域互联网信息交流中心, 同时依托基础设施, 围绕云化和虚拟化, 在相应重点地区部署相应的ITC资源、云资源和计算资源等;第三, 做现代服务业走出去先行者, 增强重点区域的行业影响力, 把中国电信的产能、设备以及服务能力进行整体输出, 比如可以与上游OTT企业一起提供从基础设施提供到上层应用 (包括交易平台) 的整体产业链;第四, 以开放合作态度利用中国资本, 包括国家资本、民间资本, 探索业务发展和资源建设新模式。
“互联网+”下的运营商转型
观点一:“互联网+”与“+互联网”具有本质不同。
腾讯定义的“互联网+”是以互联网平台为基础, 利用信息通信技术与各行业融合, 推动产业转型升级并不断创造新产品、新业务、新模式, 构建连接一切的新生态。“互联网+”与“+互联网”具有本质的不同:“+互联网”某种意义上是一种延伸, 是物理低层次模式, 例如, 电信运营商开网上营业厅就是一种渠道的延伸;“互联网+”虽然还是同样的网, 但承载的内容更多, 是一次深刻的变革, 它不是简单的结合, 而是一种深层次的融合, 通过融合实现新的业态, 是一种化学反应。互联网原来仅仅是一种服务, 目前正向生产领域转型, 向生产资料转型, 正在由消费型走向生产型甚至到产业型互联网, 最终让生产实现服务化、让服务实现生产化。
观点二:互联网拥抱实体经济, 运营商需积极创新。
“互联网+”要实事求是, 从实际出发。对于通信运营商, 首先必须明确自己是互联网的主体服务商, 并在此基础上提供服务, 其实在互联网服务方面三大运营商可以做很多事情, 关键在于如何创新, 如用云遥控替代所有摇控器;对船只进行智能化改造, 提供不同情况下的操作方案等。其次, 互联网时代既有促进生产力的一面, 又有要求变革生产关系的一面, 对于互联网时代社会形态带来的一系列的问题, 运营商需要积极调整。第三, 对于法律禁止的内容应当坚决禁止, 比如明确保护个人隐私权。
另外, “互联网+”有可能给通信业, 甚至整个社会带来很多变化, 它不仅能替代, 还能进行价值转移, 创造新价值。未来, 互联网将催生大量个人消费型应用, 并成为社会生产工具, 它将向产业互联网、工业互联网发展, 成为各行各业应用的工具, 实现广泛拥抱实体经济。为此, 在产业互联网方面, 几家运营商都有一定布局, 通过行业应用带动产业互联网发展。比如中国联通选择了八大热点行业, 建立了拓展团队, 在金融、汽车、交通、物流等领域和实体资源结合, 创造新价值。
观点三:运营商不存在不能创新、不能转型的基因。
在新的经济发展阶段和形势下, 运营商面临新的发展机遇:第一, “两化融合”的推进是运营商发展转型的良好机遇。我国正处在工业化中后期发展阶段, 经济总量增长较快, 在这个发展阶段, 传统工业领域的发展空间有限, 而工业化和信息化的高度融合将是“十三五”期间的重要国家战略, 运营商将面临非常好的发展机遇。第二, 整个产业转型空间较大, 这也是运营商发展转型的良好机遇。互联网从消费互联网到产业互联网的转型、《中国制造2025》的实施, 都让运营商面临更大的市场空间, 特别是企业客户将逐步增多。第三, 运营商不存在不能创新、不能转型的基因。企业能不能转型不是基因的问题, 而是需要战略、需要提前谋划, 当前运营商有很多事谋划得不够 (其中有体制机制原因) , 才导致转型比较慢。
观点四:经济转型最大的价值在于帮助中国企业, 尤其是帮助传统企业优化其效率。
美国哈佛大学的波特曾在文章中反省, 2000年美国经济开始过于虚拟化并走下坡路, 而一个国家真正的竞争力在于出口物品到国际市场并换回真金白银。因此, 经济转型最大的价值在于帮助中国企业, 尤其是帮助传统企业优化其效率。在对京东调查中发现, 京东在整合传统制造业方面有独特的价值:一方面, 它了解消费者需求, 可以发现很多创意, 并将创意反馈至厂商;另一方面, 它缩短了厂商走向市场的距离, 如传统厂商推销需要30天, 但在京东平台只需要一天, 只需要很低的成本就会解决, 这才是真正的“互联网+传统企业”。
最近关注 (调研) 的一个问题就是互联网对商业主导逻辑产生哪些影响?从国际研究来看, 是从产品主导逻辑到服务主导逻辑, 包括互联网企业重点是用非可控资源 (如客户资源以前无法操作, 而现在通过互联网可以实现操作) , 如今这个逻辑是否发生根本改变, 对传统企业的价值创造环节在什么地方等都有待研究。因此, “互联网+”落地的难点在于传统企业在思维体系、组织形态、业务转型上能否实现真正转变。
观点五:运营商应加强体制机制改革, 以更好地满足我国对互联网的需求。
互联网时代给运营商提出了新挑战和新问题。互联网的最大特点就是要创新, 三大运营商的改革既有机制问题, 也有体制问题, 还有认识问题。目前, 运营商做了很多工作, 比如成立中国移动咪咕公司, 中国移动可以在资本层吸收其它资本参与, 而独立法人 (咪咕公司) 就是互联网服务商。互联网时代最大的特点是以人为本、以消费者为本, 给用户提供舒适的个性化服务。为此, 可以考虑建专用网络, 将网络铺向全国各地, 推动我国进入到真正互联网云服务的时代, 真正推动国家整体战略的落实。
观点六:软件定义网络和网络虚拟化是运营商可行的转型之路。
移动方面的创新首先是提前把5G用到4G上, 给用户5G的体验;其次是网络虚拟化, 需要用软件定义网络, 可以说软件定义网络和网络虚拟化是三大运营商必经的转型之路, 构建虚拟企业网很可能是三大运营商和信息通信人的重要任务。目前, 大部分企业都有小局域网、服务器, 这是通信企业走出去的智库, 如果能把这种数据中心VDC建立起来, 那么未来所有企业和个人都将平等地在网上进行办公、生活, 这将是一次重要的网络革命。
观点七:谨慎利用数据, 关注数据安全问题。
对运营商而言, 数据是资源, 甚至是重要的战略资源。那么, 怎样通过自身模式创新, 对数据进行加工和挖掘分析, 使其拥有价值并变现, 是当前运营商面临的关键问题。但目前有许多现实问题:比如我国基础运营商时常会与其它公司或者国外公司合作, 将数据提炼之后让对方公司加工, 这就是一种数据转让, 涉及数据安全问题;另外, 为了更好学习对方技术, 运营商会在数据运用方面与一些数据分析公司合作, 或引进国外数据分析公司, 将我们的数据提供给国外数据公司, 包括用户信息、企业信息、敏感信息等;此外, 还有一些网络安全公司与互联网公司合作, 甚至与网站签署委托协议, 帮助进行安全防护, 然后到网站进行数据留存和分析, 后期还会变现。因此, 基础运营商、互联网公司急需对数据进行安全防护, 在欧洲个人信息是根本, 因此立法非常健全;而在我国, 数据使用问题一直困扰着运营商, 应该提出合理的规范。
关于“提速降费”的深层次思考
观点一:“提速降费”背景下, 传统通信行业需要创新发展。
目前, 三大运营商收入和利润均在下滑, 正面临着国资委的考核困境, 在这种情况下要求三大运营商追加投资、加强建设, 还要降低资费, 这是一个矛盾。当然作为传统的通信行业也需要做一些努力:第一, 坚定不移地贯彻国家的战略, 使全民宽带提高是通信行业义不容辞的责任, 需要实现更有性价比的资费和更广泛的宽带;第二, 需要在大数据宏观经济画像方面有所作为;第三, 用互联网方法将“一带一路”高装备、高技术武装起来;第四, 新常态下要把安全放在第一位, 所有用户都要经过网络, 那么需要有效手段保证经济是安全的, 否则“互联网+”融入所有金融交易体系的时候, 国家将会面临灾难;第五, 要通过新常态下的技术创新, 使我国出口产品尽可能提高附加值, 这是核心。
观点二:互联网提速可以从信息分析和筛选着手。
李克强总理提出宽带提速是有道理的, 如果不提速互联网就难以发展, 但可以考虑从信息分析和筛选角度做工作。比如微信, 一个照片可能转一百多遍, 而当前我们只要转就必须放在数据库中, 类似这种重复的、无效的、占有容量的数据还有很多, 所以对信息和数据要进行分析, 建立数据库IDC, 这才构成“大数据+大宽带”, 真正实现宽带战略提速。
观点三:转变思路、修好信息高速公路, 尽可能实现降费。
面对国家“提速降费”的大形势, 必须重新制定考核指标和创收方向, 不能只盯着网络费用和话音费用, 而应该转变思路, 先修好高速公路把通道打开, 并尽可能实现降费。另外, 传输网建设方式需要改革, 通过无线的共建共享解决基站的共建共享。目前传输网的共建共享还存在很多问题, 需要统一企业, 像铁塔公司一样共同建设, 并将传输网原有的存量科学充分地利用起来。
基金观点荟萃 篇2
看好消费类公司潜力
从近期A股的表现来看，申万菱信基金认为，A股表现受制于当前不佳的经济环境，新一轮刺激政策迟迟未现是导致经济低迷的重要原因，短期经济或仍然延续弱势复苏态势。不过，在经济低迷的同时，当前A股较为乐观的因素在于：估值较低。从今年的投资环境来看，无论是纵向比较还是横向比较，沪深300指数、上证综指估值均在11倍左右，均具备相对吸引力。总体来看，尽管短期经济处于弱复苏格局，但是仍然对中长期经济充满期待。申万菱信基金认为，中国经济未来的方向在于内需，消费类的公司将存在较大的发展潜力。
信达澳银：
A股或呈N形走势
信达澳银认为，目前宏观经济仍然处于弱复苏格局，从物价形势来看未来通胀压力不大。从全年来看，市场或取得正回报，但基于经济复苏力度有限，整体上涨空间不大。
股市能否崛起，最根本的还要看经济本身能否体现出内生增长性，即二季度GDP能否回升。具体而言，宏观层面要看工业增加值能否再回升，微观层面钢材、水泥的需求能否提升。总体来看，在政策收紧、房地产调控、清理影子银行、一季度GDP增长低于预期等因素的叠加下，今年市场将呈现出“N”字形走势，但整体走势将好于去年。
南方基金：
保持均衡配置
南方基金首席策略分析师杨德龙表示，鉴于经济复苏力度低预期，A股反弹空间有限，因此配置方向有必要保持均衡，减少过度配置于盈利前景较大程度依赖经济复苏力度的周期性行业。杨德龙认为，尽管当前经济复苏力度低于预期，但在通胀并不严峻时，货币政策仍然能够保持宽松，这有利于未来经济复苏力度的增强。此外，随着人民币境外合格机构投资者（RQFII）重启审批，新增资金加速进场，中期A股仍有获得绝对收益的可能。海外市场各主要股票指数均强劲上涨，美股指数更是屡创新高，对A股的企稳反弹将起到一定的促进作用。
光大保德信：
债市仍有上涨空间
虽然债市近期承受较重抛压，但这并不影响基金经理对债市中长期走势的乐观情绪。光大保德信基金表示，2013年二季度通胀将呈现窄幅波动态势，债券市场仍有一定上涨空间。未来股票市场将呈现震荡的走势，应适当控制转债仓位。他们表示，根据目前已经公布的宏观经济数据和国际经济形势，宏观经济上升动能减弱，随着CPI数据的温和盘整，预计央行公开市场操作将会持续稳健。在此情况下，建议关注国际国内经济形势的最新进展，同时积极关注各项财政政策和货币政策对市场的中长期影响。
基金观点荟萃 篇3
三大举措驱动跨越
当前, 石化产业正处于世界能源结构发生转折、国际油价大幅下跌、石油需求增速放缓、炼油产业竞争加剧的复杂时期, 全球石化行业的发展呈现出一系列新的动向和新的特点。
中国石化工业的发展已跨上新的平台、站在新的起点上, 面对矛盾和挑战, 如何破解制约发展的因素、加快石化大国向强国的跨越呢?“去产能、创新驱动、绿色发展”这三大举措成为我们的必然选择!
一是壮士断腕去产能。产能过剩已经成为制约石化行业发展的毒瘤, 尤其是传统化学品行业成了产能过剩的重灾区。如重点产品产能利用率:原油加工65.5%, 尿素企业71.1%, 烧碱行业78%, 聚氯乙烯行业69%;甲醇行业63%, 除草剂草甘膦42%。去产能要严格按照国务院《指导意见》确定的总体要求, 落实好7项重点任务和3项保障措施, 落实好印发全行业的《石化产业调结构促升级三年实施方案》明确的四大领域、12个行业的重点方向和目标, 使去产能、调结构、促转型取得明显进展。
二是创新驱动。创新驱动解决的是发展动力问题, 如果创新搞不上去, 发展动力就不可能实现转换, 我们在全球竞争中就会处于下风, 因此我们必须把创新驱动作为引领行业发展的第一动力。《石油和化学工业“十三五”科技发展规划纲要》和《“十三五”创新平台建设实施方案》均已发布, 石油化工行业将集中力量在新能源、化工新材料、专用化学品、现代煤化工和节能环保五大领域加大创新力度, 突破一批关键核心技术, 研发一批高附加值产品、实施一批重大创新工程、组建一批公共创新平台。
三是绿色发展。7月初石化联合会在北京召开了石化行业绿色发展大会, 对石化行业绿色发展《行动计划》征求了意见, 倡议全行业走“以结构调整为主攻方向、以创新驱动为新动力、以绿色循环低碳为重要保障的资源节约型、环境友好型、本质安全型的新型工业化道路”, 并提出了全行业减排和各行业绿色发展的具体要求和内容, 确立了挥发性有机污染物的去除目标和电石法聚氯乙烯汞污染治理路线图。
“十三五”时期是中国石化行业的关键时期, 我们这一代企业家肩负着带领中国石化产业由大到强的历史使命, 不仅要加大技术创新、管理创新的力度, 更要加大理念创新、商业模式创新的力度, 加快石化产业的结构调整和转型升级, 加大走出去和国际产能合作的步伐, 共同打造石化产业国际竞争的新格局、开创石化产业转型升级的新局面。
为产业转移搭建交流平台
今年以来, 中国化工报社围绕行业中心工作, 围绕企业核心业务, 进一步强化新闻舆论工作在经济工作主战场作战意识, 强化权威人士、企业家等在行业中的话语权, 突出企业家在产业发展中的引领作用, 探索性地推出了企业家沙龙系列活动。同时, 通过报纸、杂志、网站、视频、微信微博客户端等多媒体手段强化推广与传播, 扩大沙龙在行业和社会中的影响力。今天我们在渤海新区举办的这次沙龙, 是众多沙龙活动的一部分。
产业转移是一个很重要的话题。8月3日, 国务院办公厅印发了《关于石化产业调结构促转型增效益的指导意见》, 《意见》指出要统筹优化产业布局, 全面启动城镇人口密集区和环境敏感区域的危险化学品生产企业搬迁入园, 新建炼化项目全部进入石化基地, 新建化工项目全部进入化工园区。同时, 坚持调整存量与做优增量相结合, 大力发展化工新材料, 发展专用装备制造和相关生产性服务业, 培育新的经济增长点。在这样的新形势下, 化工企业搬迁究竟选址何方?产业转移该如何有效开展?哪些产业和区域值得投资?在我们的企业家沙龙上, 可以聆听到专家、园区管理者和企业家的意见。
没有升级的搬迁是失败的
中国城镇化史也是一部化工企业搬迁改造史。对于企业来说, 搬迁一定要伴随着升级, 没有升级的搬迁注定是失败的。企业要开展诊断工作, 提升化工企业核心竞争力, 以竞争力为依据, 推进产业优胜劣汰;把握市场机遇, 发展高端产品;扩大对外合作, 促进多元投资。要根据企业的实际情况, 将多个产品 (产业) , 或依据产业类型, 或依据地域, 对企业的业务进行划分, 确定最具竞争力的战略业务或核心产业, 并对核心产业进行内外部环境分析。
目前我国部分化工园区存在与周边环境敏感点安全防护距离不足的情况, 甚至有园中村的情况。近些年, 化工园区建设和城镇化进程都很快, 化工园区规划和城市规划都在不断修编过程中, 但是在实施层面冲突较多, 例如规划搬迁的居民点久拖不搬, 规划作为绿化隔离带的区域演变成向园区提供社会服务的违章建筑区, 带来安全隐患。有关部门正在研究推进城镇人口密集区危化品生产企业搬迁改造工作有关要求和措施。工信部近期正式启动编制京津冀地区化工企业搬迁改造工作方案, 并提出工作原则、工作重点和实施进度要求。
“十三五”时期, 石化和化工行业的发展战略以优化石化产业结构、提升传统化工、发展化工新材料、推进化工新能源作为主要发展方向, 产业体系高效化、产业布局集约化、节能环保生态化、科技创新集成化将是主要发展路径, 以企业结构体制创新作为主要驱动力, 推动我国石化化工产业转型升级, 到2020年奠定我国升级为石化化工产业强国的基础。
石化行业全行业都要加大创新力度, 拓展技术和低碳资源合作渠道, 发展绿色产品和高端产品。全球化工产品市场需求正向高端化和特种化方向发展, 发展差异化、高价值的产品和技术, 提升我国石化产业的整体水平, 从以规模化生产初级化工产品向发展高附加值高端化工产品方向转变。具体来说, 就是发展清洁能源、提高低碳原料如天然气、轻烃等的应用比例;发展高端专用树脂、特殊功能的工程塑料、功能膜材料、特种纤维、新型绿色专用化学品、高效肥料和低残留农药等。
科学有序实现转移
化工产业转移的首要问题就是转移到哪里去, 我认为一要按规划实现转移。二要向有环境容量的地方转移。如果一个城市的空气质量已经排到全国后10位了, 那么有新排放的项目就应该不批。三要向有发展空间的地方转移。有空间的地方才能建起新区, 不能完全依靠拆迁来建设。四是要向有产业基础的地方转移。化工企业的产业链以及安全问题很重要, 在产业转移中应该对此加以考虑。
渤海新区所辖一市四区, 即黄骅市、临港开发区、港城区、中捷产业园区、南大港产业园区, 面积2400平方千米。地处环京津、环渤海中心地带的沧州渤海新区, 既面临河北沿海率先发展的难得机遇, 更面临京津冀协同发展、环渤海合作发展、“一带一路”开放发展等重大国家战略叠加实施的千载良机, 港口、区位、交通、空间、产业、政策等六大优势加速转化, 迎来大发展、快发展的“黄金期”。
譬如港口优势, 下辖的黄骅港是环渤海港口群中最具成长性的深水亿吨综合大港, 现已建成20万吨级航道和33个万吨级以上泊位, 跃居中国第一能源大港。北京、湖北、吉林等地的企业都在考虑向这边转移。区位优势, 渤海新区距北京只有220千米, 与天津“零距离”, 在京津冀一体化进程中战略地位十分突出, 是河北推进京津冀协同发展的重要战略平台。空间优势, 我们的土地不是农用土地, 不用转指标, 有足够的发展空间。产业优势, 初步形成了以炼油为龙头, 以大型合成材料、盐化工、精细化工、炼化一体化为主导, 以中海油等央企和地方炼油企业为主体, 上下游互动循环的产业链和产业集群。“十三五”期间, 渤海新区将重点打造以炼油、乙烯、芳烃为龙头, 以精细化工为重点, 以煤化、盐化相协同的“三化合一”资源综合利用产业链。
向有容量有潜力园区转移
目前我们在河北衡水有一个下属企业, 这是一家有待入园, 同时又要进行产业升级的企业。在充分了解渤海新区后, 我们的工作小组正在协调相关的入园手续, 进展顺利。另外, 我们还要协调跨市区的能源指标。现在对渤海新区有了更详细的了解, 我们的信心也更强, 将加快入园工作。
航天长征化学工程股份有限公司财务总监兼副总经理李泽之
我们公司的主要业务是提供航天煤气化气体、专利专有设备、工程设备、总承包等。随着公司业务的拓展, 我们现在一个重要的发展方向是供应工业气体。我们在提供服务的同时, 也非常关注行业投资发展情况。根据了解的情况, 未来我们在继续提供1000吨级和2000吨级气化炉的基础上, 还将发展2500吨级的气化炉, 着力实现气化炉大型化, 把煤化工推向一个新的高度。参加这样的沙龙, 受益匪浅。渤海新区在产业转移上有很大的优势, 我们对这里有信心, 而且之前也做过了调研, 今天通过交流, 更加增强了我们在渤海新区投资的信心。
利民化工股份有限公司副总经理陈新安
利民股份是一家农用杀菌剂制造企业, 位列中国农药企业50强。此次沙龙活动的专家发言, 高屋建瓴、客观详实, 从战略的高度让我们了解到化工行业整体发展的态势及政策导向。利民股份发展至今, 也有一些新的思考与转型发展需求。参加今天会议后感觉渤海新区地域、环境等特征非常适合化工行业发展, 我们期望有机会能在此地合作发展。
河北诚信有限责任公司副总经理贾邦泽
我们的子公司河北临港化工有限公司, 目前就在渤海新区内。我们企业今年总体发展还是比较不错的, 目前固定资产是90亿元左右, 净资产是70亿元。老话说宝地养人, 其实宝地更养企业, 临港公司在渤海新区逐步发展壮大, 实现了从基础化工到农药的发展。我们会不断增大在临港园区的投入。
中国石油和化学工业联合会信息与市场部经济运行处处长范敏
渤海新区在做大做强的过程中要加大宣传的力度, 在全行业进行宣传。另外, 在产业园区的发展过程当中, 不可避免地会遇到很多政策层面的问题, 此方面我们联合会可以做很多的工作, 希望和园区能有更好的沟通和交流。
中石化宁波工程有限公司市场部主任韩振飞
我们是为园区企业提供工程设计和建设服务的工程公司。这次参加沙龙有两点体会:一是园区的基础条件对吸引企业的影响非常大, 现在企业对园区的要求也越来越高, 除了传统的基础设施外, 还考虑包括环境容量、原材料供应和产业链耦合等的园区综合能力。全国部分园区的发展受到限制, 而渤海新区在土地、资源、交通、环境、发展空间和成熟度等方面有很大优势, 建议重点引入支柱型石化产业, 加速推进发展。二是从石油化工行业的发展角度来说, 无论是产业的升级还是产业链的延伸, 我们的工业4.0和两化融合步伐都要加快。石化企业的智能化建设、改造和升级是大势所趋, 希望引起行业、企业的关注和重视。宁波工程公司作为综合甲级资质的工程公司, 已经在工程设计的数字化交付方面进行了探索, 取得了一些实践经验, 可与企业和园区进一步探讨。
巨化集团公司战略规划部规划管理王志强
巨化是成立于1958年的老企业, 我们的核心产品是氟化物, 其他还包括基础化工、盐化工、氯碱化工和精细化工等。“十二五”期间, 巨化淘汰了27套老装置。“十三五”我们的发展方向是向四新产业转移:新材料、新能源、新环保和新用途。临港园区和巨化有很多合作机遇。
沧州大化有限公司聚海分公司党委书记韩化成
我们是最早进入化工园区的企业之一, 目前我们处在一个去产能、抓创新、上下游产品连接、产业延伸的环境下, 今天的沙龙对我们很有启发性。二是渤海新区对我们企业的发展、对园区所有企业的发展都非常重视, 园区各级部门服务意识非常强。我们集团公司2015年处在一个最艰难的阶段, 集团公司采取了非常多的措施, 到今年6月才实现了盈利。
沧州旭阳化工有限公司总经理石峰
我们是一家煤化工公司, 沧州旭阳化工是旭阳的第四个生产基地, 选择临港化工园区也是经过六七年的深思熟虑。我认为这个园区非常适合搞化工产业, 整个河北省搞重化工工业最合适的就是这里和唐山, 而渤海新区的机会可能更好一些。旭阳自己也做了一个5年规划, 希望利用5年的时间形成一个除了焦化之外的第二个支柱行业。今天的沙龙, 对旭阳下一步怎么走以及第二个支柱行业做什么有非常大的启发。
河北鑫海化工集团有限公司副总经理黄清江
河北鑫海集团是一个炼油企业, 也是渤海新区的一个重要的经济支柱, 今年能够实现利税3亿~4亿元。渤海新区这地方可以说是人好、地旺、发展前景广, 非常适合化工企业在这里发展。
唐山三友集团化工股份有限公司规划发展部项目主管鲍雷雷
唐山三友集团是全国制造业500强, 国内纯碱、化纤行业排头兵, 在行业内首创了“两碱一化”特色循环经济发展模式。在当前经济形势下仍保持了较好的盈利水平。
基金观点荟萃 篇4
四季度市场趋乐观
华泰柏瑞认为在超预期的利好叠加下，四季度大盘可能会有一波演绎。从经济调结构的角度，今年出台的新政策催生了市场对一些概念的热捧，而大盘对于这一系列政策反应平淡，但经过一定的积累之后，大盘或许会有一个量变到质变的飞跃。从政策层面看，市场在6月的大跌之后护盘现象较为明显，进一步下跌的空间有限，而且四季度或有超预期的政策，对股票市场利好较大。从市场情绪看，近两周市场情绪出现明显好转。一方面，从交易量来看，两市已连续几天出现各自过千亿的交易规模；另一方面，投资者对于热点的反应较为激烈，投资者表现出较为热烈的“入场”意愿。至于创业板，当前时点风险已大于收益，未来或会经历一段调整期。
华富基金：
短期债市仍需观望
华富基金指出进入9月后，资金面恢复宽松，债市收益率小幅回落，上周五国债期货平稳上市。一级市场方面，上周二招标续发的国开债中标收益率整体上行，交投相对活跃。受招标影响，1年期到3年期的国开债收益率也上行了10个基点。上周短融收益率有所回落，但交投并未火热，买盘以配置盘为主，月内品种买入较多。中票方面，上周市场对中票的投资热情减少，虽收益率下行但买盘不多。总体来说，上周债市有回暖迹象，中短期利率债存在空间，高收益信用债也收到机构追捧。短期看来，机构关注的焦点仍为一级市场的供求情况变化和国债期货上市的影响，债市短期仍需观望。
益民基金：
长期业绩支撑是关键
益民基金认为投资者风险偏好有望保持平稳。9日即将公布的数据预期不错，而9月数据虽有分歧，但是短期内无法证伪。益民基金认为股指短期有望继续保持强势，建议投资者可以遵循以下几条逻辑来配置资产：首先，可以关注管理层鼓励深化改革所涉及的行业。其次，自贸区、资产证券化、国债期货、十八大等主题投资所涉及的投资机会可以继续关注。最后，如果中东局势动荡，原油价格上涨带来的诸如新能源、节能、石油开采、天然气等板块短期内也可以把握。值得一提的是，有业绩支撑的“真成长”是未来长期操作的主线之一。
信达澳银：
震荡格局中主题为王
信达澳银认为A股市场大概率上将进入箱体震荡阶段。预计在震荡格局中，主题投资将成为市场做多的重点方向，对三中全会的改革预期将继续引领市场，受益于政策调整和改革等的诸多主题，比如自由贸易区、土地流转改革、优先股试点，以及国防军工等诸多领域将精彩纷呈。对于白酒行业，信达澳银认为，白酒行业正在发生前所未有之变化，这种变化涉及从政策到需求结构、产品结构、渠道结构等各个方面。行业进入调整期，但白酒行业是一个轻资产、高回报、有壁垒、定价可以脱离成本（品牌力）的消费品行业，也享受着收入增长和消费升级，预计行业经过调整以后仍然能够获取比较合理的回报率。
基金观点荟萃 篇5
短期关注地产保险
7月宏观经济数据显示，总体经济环境并不乐观，宏观经济短期内面临的压力较大。另一方面，国家宏观经济政策在不断地调整，国家对保障房的支持力度在不断地加大，上周国务院也发布指导意见缓解企业融资成本高的问题，预期未来“沪港通”的实施会给市场带来更多增量资金。
博时基金认为，近期市场表现和整个经济数据有所背离，呈现高位震荡的走势，市场短期缺乏上行动力，市场未来一阶段维持震荡的可能比较大。板块方面，短期内较为看好地产、保险等周期性行业，中长期更看好新能源、食品饮料以及医药行业。
天弘基金：
农业股中长期具上涨动力
7月以来，农林牧渔板块上涨133.33点，涨幅17.74%，位列涨幅榜前列。由于农业股的确定性非常高，并存在类似传媒股的那种高成长的稀缺性，估值仍有增长的空间。
天弘基金认为，一方面，受2011年开始的退休潮影响，2011-2014年间退出养殖业的劳动力不会再回来；另一方面，因为养殖缺乏抵押品，且过去巨亏，养殖企业在银行的信用级别不高，造成养殖户资金链压力远超以往的养殖周期。因此未来的母猪存栏会持续受制于养殖户在人力、财力上的制约，上升速度预计将严重低于预期，形成供给的持续紧张及行业景气的持续向好。
万家基金：
市场或将继续保持活跃
目前市场亢奋的情绪延续时间越长，后期市场就越加脆弱，任何负面信息都可能导致市场短期内有较大幅度回调。当前，主要资产已经计入了货币政策宽松的预期，虽然上周主板调整，但是个股和主题活跃。另一个角度来看，现在市场的风险在于多头什么都不怕。
万家基金认为，市场将继续保持活跃，但是需要注意的是，如果市场继续亢奋一段时间后参与者做多的情绪转向脆弱，就需要谨慎对待已经滞涨的短炒的主题板块。眼下，可以关注国企改革后期陆续的政策出台。其他板块方面，新能源汽车、稀土、农业、核电和汽车等板块可以关注。
国富基金：
本轮行情或延续到9月底
近期在大盘蓝筹股主导下，股市出现一波急涨行情，随着成交量放大，股市也开始积攒人气。目前，行情可以持续一段时间但不会太长，中国股市对市场的反应提前半年左右，未来一段时间会维持震荡下行，或许9月底市场行情就会进行调整。