信用风险分数（共4篇）
信用风险分数 篇1
自从1985年6月中国银行珠江分行在国内发行第一张信用卡以来,我国的银行卡业务得到了长足的发展。信用卡是银行签发给那些资金状况良好的人士在指定的商家购物和消费,或在指定银行机构存取现金的特制卡片,具有消费信用、转账清算、存取现金等全部或部分功能的信用支付工具,是一种特殊的信用凭证。它是借助于电子计算机组成的资金传输系统进行运作,因而它比传统货币具有较为明显的安全性;但信用卡也并非绝对安全,它受持卡人资信状况、国家政策、汇率、利率等因素的影响,也受计算机自身的影响,以及不法分子诈骗、冒用信用卡等而产生风险。本文主要从信用卡持有者的角度出发,分析研究持卡者在消费信贷中可能产生的信用风险及其防范对策。
信用卡是为持卡人提供先消费后还款的小额信贷服务,其本身具有较高的风险。如果持卡人因职业、收入、社会地位发生变动导致其还款能力下降而拖欠还款或其恶意拖欠或持卡人没有按规定使用信用卡等都可能会引发信用风险,如透支风险和挂失止付风险等。随着金融自由化、金融衍生工具不断发展,近年来我国银行信用卡市场发展速度非常迅猛,2008年末工行、建行、中行、交行四家大型上市银行信用卡发卡量的总和达8400万多张。“持卡一族”成为现代化生活和消费方式的标志之一。资料显示:截止2009年12月前,我国银行信用卡的发行量已突破3亿张。与此同时,信用卡犯罪也呈现不断增加趋势,全球信用卡欺诈交易额已占年总交易额的1.5‰。我国权威机构估计,信用卡犯罪每年给国家及持卡人造成的经济损失不低于数千万元。目前,受美国金融危机的影响,我国正处在一个稳定金融市场、防范金融风险、保持经济增长的大背景下,清楚认识及研究如何有效防范银行信用卡各类风险将有着重大的理论和实践意义。
一、信用卡信用风险的类型
(一)资信风险
随着信用卡推广范围的不断扩大,办理信用卡的门槛也逐渐降低。在各个高校,对那些没有固定收入的学生的要求条件十分简单,凭身份证、学生证复印件及个人填的一张表格就可以轻松拿到信用卡。在社会上,申请人提供身份证件或房产证明或购房贷款合同或大额存单即可办卡。在这个过程中,如果申请人提供的资料是虚假的,在办理信用卡后就很容易造成无法偿还贷款的现象,如果持卡人违约,未能如期偿还债务,便会使银行的信用卡贷款出现坏账,这样就造成了银行的损失。
(二)欺诈风险
这是指不法分子利用假卡、废卡进行消费、恶意透支或对网络信息进行修改,给各合法主体带来损失的可能性。欺诈风险的表现形式主要有伪造信用卡进行消费,不法分子伪造身份,持虚假资料申请信用卡以及冒用信用卡和信用卡恶意透支等。
(三)套现风险
信用卡套现是指持卡人与不良商户串通,利用虚假交易及银行透支资金的免息期限,信用卡持卡人通过不正常手续提取现金,违反与发卡机构的约定,通过不法商户以刷卡消费的名义或网上购物消费的名义将信用卡中的透支额度,通过POS终端或其他方式全部或部分地直接转换成现金,巧妙套取资金的行为。
(四)代理商户风险
这是由于代理商户的操作人员在信用卡的操作过程中,没有按照规定核对持卡人的签名、身份证和银行的止付名单,造成某些不法人士由于签名不符拒绝还账,或者有章不循、违规操作,从而造成的风险损失。
目前出于竞争等因素考虑,发卡机构通常采用“免担保”的发卡方式,以吸引潜在持卡人,导致上述诸多风险可能加大,因此在前期对办卡人的信用评价就显得非常重要。在一般风险管理中通常会应用到很多模型进行定性、定量分析,其中信用评分模型是防范持卡人信用风险的有效手段。
二、构建基于专家判断法的信用评分模型
信用评分模型作为信用风险管理的基础和核心,在建立社会征信体系或者对于金融机构的信贷资产管理都有着不可替代的作用。他的主要目的在于尽量将能够预测借款人未来行为的指标加以整合,并统一成可以比较的单一指标,以显示借款人在未来特定时间内违约的可能性,所有的信用评分模型,无论采用什么理论或方法,其最终目的都是将贷款申请者的信用级别进行分类。
专家判断法采用的是一种“自上而下”的建模方法,主要在没有足够历史数据的情形下使用,这些情形包括:没有建立数据库来系统地存储已有信贷业务的历史数据、对于新的信贷产品或处于信贷产品的早期等,该方法的优点是考虑的评估因素比较全,灵活性较高。
(一)设置评估变量及评分标准
首先确定信用评分模型中所涉及到的各种评估变量(见表1),使得评分模型中所考虑的要素合理化、条理化和清晰化,从而可以有针对性地收集和存储个人信贷数据信息。
(二)基于专家判断法的评分模型
该模型可以通过数学表达式来加以表达,其中:Xi为第i个评估变量的取值,wi为对应的权重,N为评估变量的总个数,Score为最终的得分值(越高越好)。在该模型中Xi、wi都是基于个人信贷专家的经验和主观判断来加以确定的。根据信用评分模型中考虑的评估变量范围,并通过与个人信贷专家的广泛交流,最终确定了打分卡权重及各详细指标的分值情况(参见表1),打分权重见表2。
通过模型计算后,进一步可依据最终的得分值对持卡人的风险水平进行等级划分。在这个模型中,我们确定Score=8.80为违约分界点,当计算出的评分值高于违约点时,即认为是低信用风险客户,反之是高信用风险客户。比如银行内部掌握了目标客户的储蓄、房贷、车贷等方面的资信信息,在审批客户时,就可以使用申请表上的信息利用评分模型进行分析预测;在管理现有账户时,银行内部掌握了客户用卡的动态信息,可以据此发展出行为风险评分、收益评分、利润评分、顾客流失倾向评分、交易欺诈可能性评分等。根据这些评分,银行可以在相当程度上预测到客户未来的各方面的资信表现,综合衡量各个因素的对比和交换关系,做出最符合银行经营目标的决策。
三、信用卡信用风险的防范对策
建立以信用评价为目标的评分模型能定量反映信用卡申请人的信用风险,通过模型决策可以在一定程度上防范信用卡风险。但是商业银行等发卡机构向客户发放信用卡的时候主要依据客户当时的经济状况和信誉状况,然而客户的具体情况是一个动态的过程,如果客户的职业、收入、家庭、健康等因素发生变动,经济状况恶化无力还款,那么将引发信用风险,信用卡的坏账不能完全避免。因此,还需要从以下几方面采取相应对策降低信用风险。
第一,提高信用卡申请人资信评估的准确度,特别是对其所拥有的资产,银行应该从外部聘请专家或外部中介机构进行评价,建立专家决策支持系统,对申请人进行评估。外部专家和外部专门机构评估人员具有专业技术知识,掌握专业评估的技术方法,使用科学评估程序,专家的评估意见经过计算机系统的处理,所得出评估结论具有更高的准确性。
第二,建立个人信用实码制和计算机联网查询系统。将可证明、解释和验查的个人信用资料锁定在一个固定的编码上,个人所有必要的资料都可存储在该编码下。在个人需要向相关者提供自己信用情况时,只要出示个人的信用实码,对方就可以查询到所需的资料,以衡量借款人的偿还能力,减少信用风险。对于个人担保的,应进行当面核对,确认担保的签名、盖章的真实性,以避免不必要的麻烦。
第三,相对于其他银行业务,信用卡业务的运作模式及风险管理具有专业性强的特点,因此,应建立起一套较为科学有效的、独立于传统银行业务的信用卡风险管理组织体系,完善内部管理制度,对信用卡的申请、使用、迫索、核销等制定详细的准则,加强透支贷款质量管理,合理核定持卡人的信用额度,防止出现超额授信,严格实施并进行全程监控,提高信用卡业务的信用风险管理水平。
第四,建立对失信个人的惩罚机制。失信惩罚机制实质上是增加失信的成本,使市场主体经过理性权衡后自觉选择守信,以此来达到减低信用卡信用风险的目的。
参考文献
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[2]吴平凡.加强流程控制防范信用卡风险[J].网络财富,2009(1)
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防范企业信用风险加强信用管理 篇2
企业信用管理是指针对信用销售 (赊销) 的管理。具体讲是指企业通过制定信用管理政策, 指导和协调各部门的业务活动, 收集和评估客户信息, 对信用额度的授予, 控制信用风险, 债权保障, 回收应收帐款等各交易环节的管理活动, 是对企业防范信用交易风险的全过程管理, 其目的是企业在扩大信用销售的同时, 保障应收账款安全和及时收回。
二、企业信用管理的意义
(一) 信用管理是影响企业竞争力的关键
在西方发达国家90%的商业贸易主要采用的是信用结算方式, 而剩余的10%的贸易使用的是现汇结算, 商品交易的主流形态就是信用结算。目前在我国, 由于企业信用的不完备和落后, 有将近80%的交易还是使用现汇方式, 而只有少量的20%的交易采用信用交易方式。与西方发达国家相比, 我国的结算方式明显的脱节, 无法与外国企业竞争, 阻碍了贸易的扩大和企业的发展。因此在提高赊销比例的基础上, 大力加强企业信用管理, 提升我国企业的综合实力加入世界贸易的竞争洪流中。
(二) 有效提升客户的质量, 加快应收账款的回收
信用管理规范的企业对资信状况良好的企业给予超过市场平均水平的信用额度和信用期。而对于资信状况较差的客户, 制定较为严格的信用标准。信用较差的客户看到资信状况较好的客户能得到更优惠的信用环境, 会不断改变自身的资信状况, 最终企业会拥有一个稳定守信的客户群。
三、企业信用管理体系的建立
(一) 企业设立专职的信用部门或信用专职人员
在我国的传统的观念里, 一直把财务部门当成一个集会计、统计、信用管理的一个工作角色, 这种做法早已不能胜任企业信用管理的工作责任。企业信用风险管理不是单一的简单的工作, 要由专业人员从事这项综合性很强的工作。通常在西方, 企业往往会形成"三足鼎立"的模式, 即成立信用管理部门, 业务部门, 财务部门。这三个部门分工明确, 职责清晰, 相互协作, 相互制约, 有助于客观的良好发展。
1. 信用管理机构的主要工作内容。
(1) 制定信用策略, 分析客户的资信状况, 制定适当的信用政策和收款政策;定期的跟踪和完善。企业的信用政策包括:第一、制定信用期限, 是企业给予用户的付款时间, 即用户从购货到必须付款的时间间隔;第二、制定信用标准, 是企业接受用户赊销条件时, 用户必须具备的最低财务能力;第三、制定现金折扣, 是企业为鼓励用户提前付款而给予的债务扣除;第四、制定收帐政策, 是当企业的信用条件被违反时, 企业应采取的收帐策略。
企业可以采用"5C"分析法来制定不同客户的信用标准。5C分析法包括:道德品质 (Character) 、还款能力 (Capacity) 、资本实力 (Capital) 、担保 (Collateral) 和经营环境条件 (Con-dition) 五个方面进行全面的定性分析以判别付款意愿和付款能力。对于5个方面的品质状况好的客户, 可以采用宽松的信用政策, 反之, 可以采用较为严格的信用政策, 甚至不采用信用政策。
(2) 制定企业的工作程序, 制定信用管理的工作流程和相应的管理报告体系, 发挥监督货物和收款动态的作用;
(3) 与外部信用机构保持合作和沟通, 及时掌握信息。如与专业信用机构、法律机构、其他中介机构进行沟通协作;
(4) 不可缺少的分析工作, 包括客户信用数据的分析, 信用等级的综合评估, 信用状况的变化监控, 例外情况、危急状态下的应对处理等问题;
(5) 协调与各个部门工作中的问题, 包括协调不同部门不同角度的观点和冲突。
2. 与业务部门 (包括生产部门) 和财务部门定期沟通交流, 对工作中反映的问题加以解决。
(1) 与销售人员沟通, 主要解决客户信息动态变化, 催收款项等;
(2) 与财务人员沟通, 主要解决客户财务信息分析, 监控应收账款收款情况等。
(二) 引用全程信用模式, 全面防范风险
一些企业在实践中没有一套科学的信用管理制度, 导致出现问题后眉毛胡子一把抓, 虽然不断修改应收账款的管理规定, 效果还是不理想, 回款率提升的并不是期望的效果, 导致制度与实际不符合, 实用性不强。企业要彻底改善现状, 必须建立全面的信用管理制度流程, 如下:
1.接触客户———选择客户———联系沟通、实地考察、信用风险评估
2.谈判———确定信用条件———信用形式、信用期限、信用额度
3. 签约———履约保障———担保、保险、理赔
4. 发货———跟踪管理———电话沟通、信函提示、实地走访
5. 收款———早期催收———分析拖欠征兆、保持压力、合适的催收方式
6. 收款失败———履约保障———债务分析、确定追讨方式、实施追讨
全程信用管理模式从事前、事中、事后三个阶段控制, 企业信用管理更加细化。
第一, 在事前工作中, 主要指签约前, 包括对客户的资信状况的调查了解、收集客户资料, 进行初步的分析与比较, 最后筛选出优良差不同等级的客户、形成企业客户资信管理制度。客户既为企业带来最大的财富, 也为企业制造了很大的风险。企业从加强信用管理入手, 做好深入的客户的资信管理工作, 把工作进行在交易之前, 在规范的管理制度下客观的有效的调查与收集客户信用信息, 进行科学完整的风险评估, 都具有非常重要的作用, 会起到事半功倍的效果。
第二, 在事中工作中, 主要指签约时, 包括科学客观地对客户的信用风险加以深入分析, 形成完整的评估资料以便进行准确的判断和信用方式的决策、建立起企业系统的赊销业务的管理制度。销售人员不在是与客户联系的唯一途径, 企业将建立与客户直接关系的模式, 客户的信息资料系统地保存在企业中, 无论销售人员如何变化, 都不会影响到客户的流失。因此, 企业如何合理有效地运用信用政策, 制定何种科学的信用政策, 以及规定多大的信用限额, 出现销售风险该如何控制和相应的措施, 这些都是内部授信制度所要规定和细化的。
第三, 在事后工作中, 主要是指签约后, 涉及到应收账款的具体管理、欠款的追收工作、回款的监控制度。首先将销售发票入账, 然后收到款项冲销挂账, 之后定期形成应收账款明细表, 结合客户信息进行分析, 形成三大系统即客户信用管理系统、帐龄分析系统、风险预警系统。在管理过程中把握住应收账款的总量和帐龄, 运用好销售分类管理, 保证企业的债权。
(三) 加强企业的管理, 提高履行合同的效率, 保证合同完成的质量
这些管理措施包括账期内货物收取确认、质量确认、客户信用跟踪、付款提醒和逾期分阶段催收、委托追收等方法。着重加强应收账款管理, 一方面及时催款回笼资金, 另一方面督促客户形成良好的付款习惯, 改善客户的传统老观念, 形成新的思维。对客户的付款清款的跟踪和客户近期业务的变化了解掌握, 第一时间掌握客户的信用状况变化, 针对性地处理信用问题, 不至于严重恶化。债务人总是将货款支付给压力最大的债权人, 这种付款习惯不得不迫使企业紧密的与客户随时保持联系。很多情况下买卖双方对合同执行情况有异议, 比如产品质量问题, 售后问题等, 直接后果造成拒绝履行合同, 应收账款无法及时收回。因此, 企业必须保证产品质量、提高服务质量, 加强内部生产管理, 提高履行合同的真实能力, 避免和减少由于企业自身问题造成应收账款和坏账的产生。
企业的事实证明, 信用管理不但使公司加强了应收账款的周转, 而且让企业的风险得到了及时地控制。信用销售呈现良性循环能成为企业最大范围的、有管理标准的、行之有效的手段。信用管理对促进销售、减少坏账损失和降低追收费用、保证资金周转、提升企业竞争力和企业形象有着重要的意义。
(四) 企业信用管理外包服务可以为小规模的企业服务
社会主义市场经济中, 小企业是不可缺少的部分, 为经济奠定了一定基础。小企业规模小, 人员少, 可以找一些信用管理机构来管理信用业务, 节约机构的成本费用。一方面可以减少企业的人力资源成本, 借助专业的力量完成得更好, 另一方面又支持了信用管理专业机构业务的发展, 营造了信用的经济环境。例如中国出口信用保险公司, 主要服务有融资便利、应收账款管理及商账追收、资信评估服务以及国家风险、买家风险和行业风险评估分析等。中国信保还向市场推出了具有多重服务功能的电子商务平台--“信保通”, 使广大客户享受到更加快捷高效的网上服务。
(五) 信用保险是企业信用风险发生的保障
在当今的社会中购买保险是一个非常普遍和有效的选择, 如何能够稳赚利润, 又可以降低风险, 那末就要灵活选择和运用这些债权保障手段。比如, 高收益高风险的业务, 既不想丢失利益, 而承担风险的损失太大, 通过调查和评估也无法确定是否使用信用方式, 像这种情况, 企业可以要求客户自身提供债权的保障, 比如保险公司、银行、担保公司、信用服务机构等提供的信用保障服务。保险公司的介入可以更加有效地克服企业和客户之间的信息不对称问题, 防范并化解信息不对称造成的风险, 从而也可提高企业的信用管理水平。
(六) 引进和培养信用管理的专业人才
企业的发展, 人才是关键。2005年3月, 中国市场学会信用工作委员会申报的“信用管理师”新职业由原劳动和社会保障部正式发布。经过对专业知识的学习和培训取得执业资格, 有三个等级“助理信用管理师”、“信用管理师”和“高级信用管理师”。该职业资格考试已由中国市场学会信用工作委员会组织实施。
(七) 提高全员的综合素质, 增强企业员工的信用意识
企业员工应当建立良好的信用意识, 把企业树立成讲道德、讲信用和讲商誉的市场主体, 而不是简单的营利目的。因此, 企业在国家有了健全的信用法规和政策体系下, 良性的发展, 而不是在信用市场中只重短期的利益, 不考虑企业的长远发展, 破坏企业的形象如果置信用而不顾, 不讲商誉, 产生不和谐步调, 扮演反面角色, 企业也难以更加壮大。
摘要：随着我国经济的发展, 信用交易已是一项十分有效的经济形式。企业开展信用交易, 必定会成为新时期企业发展的通达之路。本文主要论述企业如何建立有效的客户信用管理体系, 形成企业信用管理的模式, 防范企业的信用风险。
关键词：风险,信用,管理
参考文献
[1].林钧路.社会信用体系原理[M].中国方正出版社, 2007 (1) .
[2].朱荣恩.企业信用管理[M].中国时代经济出版社, 2008 (5) .
大学生信用卡信用风险分析 篇3
关键词：大学生,信用卡,信用风险,成因,对策
大学生信用卡是银行专门针对在校大学生发行的信用卡, 具有免费异地汇款、先消费后还款、分期付款、购物等金融功能, 是广大莘莘学子开启信用生活、熟悉金融理财的好帮手。20世纪80年代末, 美国信用卡市场趋于饱和, 发卡机构为了赢得更多的利润, 进一步拓展信用卡市场, 将发行目标投向了在校大学生, 在这种背景下的推动下, 在美国, 诞生了世界上第一张大学生信用卡。
随着经济的全球化, 2004年9月20日, 由金诚信用公司和广发银行联名发行了我国第一张大学生信用卡。各大银行紧随其后, 纷纷推出了自己的大学生信用卡业务, 掀起一阵热潮。其中以建设银行的“龙卡名校卡”、工商银行的“牡丹学生卡”、招商银行的“Young卡”、农业银行的“优卡”、兴业银行的“加菲猫信用卡”、中信银行的“中信I卡”等最具有代表性。以下便是我国市场各大银行的大学生信用卡的种类:
一、大学生信用卡的作用
(一) 支付结算功能
大学生信用卡同一般的借记卡一样, 具有支付结算的功能, 是大学生信用卡的首要功能, 大学生持卡人只要每年在规定的时间内, 向发卡机构缴纳相应的年费 (目前, 我国大学生信用卡的年费一般在20-200元之间) , 就可以使用大学生信用卡在签约单位进行购物和消费。大学生持卡人在消费时, 不用支付现金, 只需在每个月规定时间内与银行进行资金结算, 发卡银行从签约单位提取佣金。
大学生信用卡的支付结算功能提高了货币的流通速度, 节约了社会成本和劳动力, 减少了现金的持有量, 方便了持卡大学生和商户之间的购销活动。
(二) 转账功能
大学生信用卡的持有人, 在与商户进行业务时, 可以通过互联网、电话、ATM机等, 将资金从信用卡划转到另外的资金账户上, 不但手续费低, 还可以在规定的额度内透支, 但必须在规定的期限内偿还透支金额。
大学生的转账功能是大学生信用卡的一个重要功能, 推动了网上银行、电子商务的飞速发展, 节约了大学生的时间, 减少了银行的人力、物力成本。
(三) 信用消费功能
信用消费功能是大学生信用卡区别于一般借记卡的重要标识, 当卡里事先没有存款时, 持卡大学生也可以在银行规定的额度内, 进行预先支取消费, 形成透支即应付账款。只要持卡人在银行规定的期限内 (一般是20到50天) 偿还透支金额, 则就是免息, 否则, 银行就要收取超额利息。
信用消费功能刺激了大学生的消费需求, 扩大了社会消费, 为国家的GDP增长作出了巨大贡献, 推动了经济的发展, 是大学生信用卡的主要功能之一。
(四) 循环信贷及提取现金功能
循环信贷是指持卡大学生在银行规定的额度内, 可以分次提款、循环使用, 只要在规定时间了还了款, 则持卡人的信用额度由得到了恢复, 持卡人又可以在其信用额度内进行消费, 由此循环反复。大学生信用卡还具有在ATM机上提取现金进行透支的功能, (很少有人愿意用信用卡当储存卡) 用以应急。
大学生信用卡的循环信贷及提取现金的功能, 提高了大学生的消费欲望, 方便了大学生在没带现金的情况下出门消费, 提高了资金的安全性, 为诚信打下了坚实的基础。
二、大学生信用卡的主要风险
由于银行的业务发展需要以及资本的逐利性的要求, 银行系统不断地推出新型、更新的信用卡产品以求盈利, 纷纷推出各种业务品种对信用卡进行推广。信用卡的泛滥速度惊人, 正以每年数十种的速度递增。2004年, 广东发展银行在北京几大高校陆续推出了“大学生信用卡”, 随后, 各家银行争先恐后地推出各自的大学生信用卡产品, 如招商银行的“Young卡”、交通银行的“Y—power卡”等。然而, 由于大学生群体的特殊性, 信用卡业务在高校层面的拓展面临很大风险。目前, 率先进入大学生信用卡市场的广东发展银行已经全面退出该市场, 兴业银行、光大银行、浦发银行也已经相继退出这一市场。大学生信用卡所蕴含的各种风险为人们所关注。
(一) 信用风险
信用风险是大学生信用卡最主要的风险, 它是指因持卡大学生不能依约偿还本息的风险。这种风险直接威胁银行资金安全, 具有极高的风险性, 它的程度时刻影响到银行信用卡准备金, 如果控制不当, 将直接导致银行产生大量坏账呆账。
(二) 欺诈风险
欺诈风险是大学生信用卡主要风险之一, 是指发卡机构因不法分子恶意透支、骗取、冒用、使用伪造或作废的信用卡以及特约单位诈骗给银行造成经济损失的风险。欺诈风险主要由虚假申请和欺诈交易两部分组成。虚假申请是指欺诈者提供虚假资料, 如虚假身份证 (或盗用他人身份信息) 、财力证明、职业证明, 以骗取发卡机构的信任, 获得信用卡。欺诈交易是指持卡人利用签约单位审核不严的漏洞, 进行超额度透支的行为。
(三) 操作风险
操作风险指由于内部程序、人员、系统的不完善造成的损失, 或外部事件造成直接或间接损失的风险。信用卡的操作风险包括市场营销、信贷审批程序、制作、行政支持、客户服务、收款等环节, 操作风险的起因既包括内在组织权限不清、审核不严守则不尽, 也包括外在客户的有账不管、管不及时、讨债不力和防冒不力、法令不严。
(四) 法律风险
法律风险是指由于法律体系不健全而造成的风险。发卡机构和持卡大学生都可能面临法律风险。比如, 持卡大学生如果丢失信用卡, 在挂失止付前所有的损失都由持卡人自己承担;对发卡机构来说, 当持卡大学生不能偿还透支资金时, 向其监护人追偿, 但是很多大学生在办卡时, 根本没有得到监护人的同意, 所有法律上不具有偿还的义务, 因此银行也没有向其监护人索赔的权力, 其损失只能由自己承担。
(五) 宏观风险
信用卡的宏观风险是指宏观经济环境的不确定性给信用卡业务带来的风险。宏观风险的特点是:持续性强、影响范围广、可控性较差, 受国家的宏观政策或经济周期的改变而改变。大学生信用卡受宏观经济的影响更加明显, 当经济处于繁荣昌盛时期, 就业率水平较高, 大学生相对容易找到工作, 还清自己的大学生信用卡欠款, 反之亦然。
三、大学生信用卡风险的成因分析
(一) 从商业银行的角度分析
1. 银行业剧烈的竞争压力。
随着时代的进步, 大学生的前景越来越被大家所看好, 大学生信用卡具有不可想象的发展空间, 因而大学生信用卡也越来越被我国各商业银行所重视, 各种产品不断更新, 虽然大学生信用卡的产生及推广不过几年间的事情, 但是银行业竞争压力已经十分激励。各大商行都想争夺这一块“肥肉”, 先入者虽然可能需要投入一定的精力和财力, 但由于进入市场的成本比较低, 竞争者少, 很容易取得领先地位, 可以更大程度地获取客户资源, 赢得更多的利润。因此, 各个商行争先恐后, 千方百计抢夺大学生市场, 而疏于对大学生信用卡严格管理。如:未进行严格的授信审核、未设立有效担保等等。缺乏对大学生正确使用大学生信用卡的引导, 缺乏对大学生群体的风险评估, 没有完善的风险限额管理机制。这就使大学生信用卡的市场环境不够成熟, 不够完美, 存在较高的风险。
2. 营销人员的违规操作。
随着各大银行之间竞争的加剧, 各个商业银行更多的招聘的是临时工作人员, 这些人本身只经过银行的短期培训, 对大学生信用卡的业务知识和风险防范意识也不是很了解, 加之其压力加大, 很多时候他们缺乏对大学生正确使用信用卡的引导, 更有甚者, 为了拉拢更多的客户, 提取更多的报酬, 不惜采取一切手段, 甚至帮助大学生捏造信用, 向大学生超规模、超额度、超信用地推销信用卡, 没有考虑到持卡大学生是否具有偿还能力、是否具有良好的信用、是否具有正确的消费意识, 导致很多大学生有能力透支, 无能力偿还。
3. 管理制度设计的缺陷。
在各大高校的校园里, 随处可见到摆摊办理信用卡, 办理大学生信用卡其实不是一件难事, 只需要提交个人身份证和学生证复印件, 再填写一份基本信息表, 没有任何收入来源的学生即可办到透支额度高达8000元的信用卡, 没有任何保证, 甚至没有更多的客户家庭信息, 就可以办到透支额度在4000到10000的信用卡。这许多不规范、不正规的大学生办理信用卡的途径, 让许多不法分子瞅准信用卡申办和管理的疏漏, 出现了许多办假卡、恶意透支、套现的现象, 出现了用一张信用卡还另外一张信用卡的透支额度, 这种信息的不对称, 让大学生消费者来说, 无疑是得到了一张没有任何保障的信用卡, 商业银行的这些不规范行为, 对大学生信用卡的正确使用造成了很大的问题和困扰。
(二) 从大学生角度的分析
1. 资金来源的特殊性。
以求学深造为主业的大学生属于非职业群体, 其资金来源有其显著的特殊性。大学生的资金来源一般可以划分为两种。一种是资助性资金来源;一种是收入性资金来源。资助性资金来源指不以提供一定的劳动服务为交换的资金获取方式。包括父母亲朋提供的生活费、学校提供的奖学金、助学金以及助学贷款等;收入性资金来源指以提供一定的劳动服务为交换的资金获取方式。包括大学生课余兼职收入、勤工俭学收入、商业行为收入等。
资助性资金来源是大学生最重要的、稳定的资金来源渠道。但是, 资助性资金来源与职业群体的工资性收入有着截然不同的区别。当信用风险一旦发生, 银职业群体未来工资收入作为偿还透支欠款的有效担保, 但是, 大学生的资助性资金却无法承担这一功能。而大学生的收入性资金来源具有临时性与偶然性, 同时, 往往属于难以追踪的小额资金, 所以同样无法承担偿还透支欠款的作用。可以讲, 资金来源的特殊性是大学生信用卡风险最为本质的诱发因素。
2. 超前的消费观念。
消费主义是一种典型的西方追求高消费的消费文化。近年来, 受西方消费文化以及大众传媒的影响, 中国社会逐渐开始步入消费主义时代。作为新一代的年轻人, 大学生对新鲜的事物总是充满了好奇, 追求时尚、追求美丽、追求前卫, 屡见不鲜。传统的被推崇的节俭观念受到了冲击, 而追求物质享受, 追求高消费、名牌消费的消费观念不断膨胀。许多大学生没有很好培养自己的理财观念, 自制力差, 办信用卡的大学生, 有不少都是“寅吃卯粮”。更有甚者, 为了还款, 编出各种理由向家里要钱、向同学借钱。此外, 随着经济节奏的加快和经济压力的加大, 很多大学生不具备诚信的品质, 只记住了消费、享受, 却把还款抛诸脑后。
3. 信用卡知识的缺乏。
据统计:当代大学生办取信用卡主要有以下动因:第一, 申请信用卡可以免费获得小礼品, 占31.1%;第二, 享受信用卡透支功能的占39%;当三, 刷卡消费安全时尚18.3%;第四, 信用卡外观时尚精致11.6%。但是大学生对信用卡的正确使用并不完全了解, 绝大多数的持卡大学生对信用卡的使用频率也很低, 部分大学生信用卡自从办理后从未使用, 成了睡眠卡;更多的持卡大学生为了达到最低的免除年费标准而去刷卡六次, 甚至是买一盒牙膏乃至一个牙刷、一包卫生纸都要刷信用卡, 从这一点上也可以看出大学生并没有真实的消费能力去使用大学生信用卡, 对信用卡功能及条款的了解程度也远远不够。
四、大学生信用卡风险控制与管理的对策
信用卡的普及应用是未来经济社会发展的一个必然趋势, 而大学生群体也必然会成为未来消费群体的主力军, 所以, 面对大学生信用卡业务存在的风险, 银行的选择不应是黯然退出, 而应是积极的应对与科学的防范。
(一) 建立有效的道德监督体系, 加强诚信文化的推广
发卡银行应面向社会, 加强诚信文化宣传, 建立完善有效的强大的道德监督体系, 大力推广诚信文化;建立有效强有力的失信惩罚体系和高效的自我约束机制。通过有力的宣传, 让大学生意识到恶意欠款的不良信用行为, 将会是被记录的信用污点, 对于以后的贷款申请将产生影响, 使大学生深刻认识到诚信是中华民族的一种传统美德, 是立足社会的根本。
(二) 完善相关法律体系, 加强监管力度
大学生信用卡风险管理离不开严格规范的信用法律体系, 政府、银行的相关部门应当抓好立法工作, 加强内部控制, 明确各部门责任, 规范大学生的行为, 对恶意透支, 伪造冒用等犯罪行为要给予最严厉的打击, 此外也要加快制定关于电子支付、税收管理和网络信息等方面的法律法规, 尤其是挂失风险的管理, 应当特别重视。并且, 应借助保险公司的合作参与, 全方位保障权益人的合法权益。
(三) 严把资信审查关, 加大信用审查的力度
自信审查是办理大学生信用卡业务一个至关重要的环节, 这项工作与大学生信用卡业务的风险有着十分紧密的联系, 各大商业银行都应当特别重视, 认真对待。首先, 利用数据库技术, 建立健全个人信用征信体系, 完成对个人信息资料的搜集、整理、分析、建模、评价, 最后做出准确的判断, 并将其运用到信用卡资信的审查。其次, 银行的资信审查委员会要保持其独立性, 合理地运用自己的权力, 进行资信的审查, 保证其审查的质量和效率, 保持其独立性。最后, 发卡机构要时刻关注大学生的动态变化, 对大学生的资信状况及时作出合理的评价。
(四) 加强营销人员的营销管理, 提高营销人员的道德素养
发卡机构应当加强营销人员专业培训, 拓展营销人员的信用卡知识, 提高营销人员的自我素养, 营销人员在正式上岗前要通过专业考试。营销人员在向大学生推销信用卡时, 要正确引导大学生合理使用信用卡, 严格审查每位办卡大学生的资信情况, 作出合理公正的判断, 规范办卡的操作流程, 对自己负责、对学生负责、对银行负责、对社会负责。
(五) 减少办卡送礼的方式引诱大学生办理信用卡
虽然办卡送礼是引诱大学生申请信用卡的一个有效手段, 但是很多大学生在办卡时不了解信用卡, 只图礼品, 但又因为担心使用信用卡以后无力承担风险而不使用信用卡, 或者办了很多信用卡却只使用一张, 导致出现了很多的睡眠卡或注销信用卡, 这些都给银行造成了资源浪费, 所以银行应该合理投入对办卡送礼的资本, 重视信用卡功能的宣传, 让大学生不仅办卡, 更要用卡。
(六) 加强大学生信用卡知识的普及
为了有效的控制大学生信用卡风险, 银行可以定期在高校开展信用卡业务知识普及, 在公众场所组织一些大型、小型的信用卡知识讲座, 邀请理财专家、专业教授在各大高校进行信用卡知识讲评, 加大大学生信用卡知识的宣传力度, 正确引导大学生对消费结构、消费倾向、消费能力的评估, 加强诚信知识的推广, 使大学生在潜移默化中逐步正确认识信用卡, 正确使用信用卡。
参考文献
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信用风险分数 篇4
我国目前的企业信用评价体系主要针对国有大型企业, 如果机械套用, 只会使得中小企业的价值和信用被低估, 加剧中小企业融资困境。而设立符合中小企业发展规律、现实需求和实际情况的信用评价体系, 具有以下积极意义: (1) 优化融资环境, 帮助金融机构和信用担保机构正确评估中小企业信用风险, 从而提高中小企业获得贷款的机会; (2) 引导投资, 由于新型信用分析模型指标中包括企业未来发展和创新能力指标, 有助于潜在投资者了解企业发展情况和前景, 进行投资决策, 使中小企业获得投资资金; (3) 促进中小企业自身发展, 中小企业可以利用新型的信用分析模型, 了解自身经营和信用上存在的风险和不足, 提高经营水平、人员素质和诚信自律。在信用评价体系中, 信用评价方法和信用评价指标居于核心地位。尤其是信用评价指标, 是信用评价的基础和对象, 指标选取是否恰当对评价结果的可靠性至关重要。本文将以深交所中小板块的上市公司为研究样本, 利用F分数模型度量样本公司的信用水平, 并以此作为被解释变量, 检验所选中小企业信用评价指标与其信用水平之间是否存在相互关系或影响, 以确保评价结果的科学性和准确性。
二、文献综述
(一) 企业信用及信用评价概念
从经济学意义上讲, 信用就是用契约关系保障本金回流和增值的价值运动, 是商品货币关系下价值运动的一种特殊形式。企业信用是指企业法人以自身盈利能力、资产状况为抵押或依托, 从金融机构获得贷款或从其他企业 (如供货商) 预先获得商品和服务。而金融机构或供应商向契约另一方提供贷款或商品, 就必将面临对方不能全部履约、甚至是违约的风险, 典型的包括不能按期支付利息、到期无法归还本金、不支付货款等。这种因交易一方不能履行或不能全部履行交收责任的风险就是信用风险, 而引发信用风险的原因往往是违约方出现了破产或其它严重的财务困境。而信用评价, 就是评估主体根据科学的评估方法和规范的指标体系, 给出关于受评对象的信用风险 (特别是可能出现违约状况) 的判断意见。如果受评对象出现违约或财务困境的概率较小, 意味着其信用风险较低, 那么我们就可以认为该受评对象的信用水平较高。
(二) 信用评价方法回顾
从20世纪30年代以来, 企业信用评价方法大致经历了经验判断、数学模型和系统综合三个阶段。1950年以前的企业信用评价方法主要以专家经验判断为特征, 包括著名的5C、5P、5W分析法。但这种方法有赖于个体常识和专家的判断过程, 因此主观性较强。为了克服这一缺陷, 1950年以后的科研人员开始尝试运用数理统计方法创新企业信用评价技术。Altman (1968) 建立了5个变量的线性判别式分析模型, 即Z计分模型, 该模型的临界值为2.675, 如果Z值小于临界值, 那么就被认定为违约组。1977年, Altman等人对Z计分模型进行了修正, 推出了第二代信用评分模型-ZATA模型。1993年, KMV公司利用期权定价理论提出了信用检测模型 (Credit Monitor Model) , 也被称为KMV模型, 用来对上市公司和上市银行的信用风险 (特别是它们的违约状况) 进行预测。随着计算机技术、人工智能和系统技术的进步和创新, 企业信用分析方法也随之进入了系统综合阶段, 决策支持系统、多目标决策、遗传算法、因子分析和聚类分析、神经网络、DEA模糊数学等的研究方法在企业信用评价研究中得到了广泛的应用和发展。
(三) 信用评价指标选择
信用评价指标是信用评价的依据和对象, 前者是后者的具体化以及定量或定性反映。信用指标的合理性、准确性直接决定着评价结果的可信度。因此有关企业信用评价的研究, 都对指标体系问题给予了特别关注。从指标性质的演化上来看, 1950年以前的信用评价主要依靠专家经验判断, 所以在指标的选择上也采用了定性指标, 大多围绕道德品质、还款能力、资本实力等因素展开分析。随着数理统计方法的不断创新和发展, 同时为了克服人为因素对定性指标的影响, 研究者开始引入企业财务数据、市场份额等定量指标加以分析。而以定量指标为主的数学评估模型, 却难以反映对企业信用有重大影响的却难以量化的指标。因此, 目前主流的信用评估指标主要是定性指标与定量指标相结合, 以增强指标设置的合理性和全面性。从具体指标上来看, Beaver (1966) 通过单变量分析模型发现现金流量负债比是最佳的信用判定指标, 其次是资产收益率、资产负债率、营运资本比和流动比率。Altman (1968) 利用判别分析, 最终选用营运资本/总资产、留存收益/总资产、息税前收益/总资产、权益市价/债务总额账面价值、销售收入/总资产这五个指标, 建立了Z计分模型。Edmister (1972) 选择常规财务指标建立了专门针对小企业的信用评价指标体系。Altman、Haldeman&Narayanan (1977) 对Z计分模型进行扩展, 建立了适用于资产规模较大的上市公司的Zeta模型, 包括了资产报酬率、收入稳定性、偿债能力、累积盈利能力、流动比率、资本化率和规模等变量。我国学者也从不同的角度, 构建了多样化的企业信用评价指标体系。施锡铨、邹新月 (2001) 采用典型判别分析法, 将净资产收益率、资产负债率、流动比率、营运资金/总资产、留存收益/总资产作为分析变量, 对上市公司的信用状况进行实证分析和检验。李小燕、卢闯 (2004) 运用相对关联研究方法研究了基于业绩的企业信用评价模型, 。管晓永、宋新伟 (2009) 对企业信用能力评价指标的相关性问题进行了研究, 最终筛选出了包括资产负债率、存货应收账款占比、速动比率、存货周转率、应收账款周转率、总资产利润率等9项有效指标。在中小企业信用评价方面, 任永平、梅强 (2001) 提出了信用决策、信用跟踪和信用追偿三个不同过程中所运用的评价指标体系, 认为应注重中小企业的未来、发展、创新、成长四个方面的有关指标。范柏乃、朱文斌 (2003) 构建了中小企业信用评价指标体系。梁晓娟 (2009) 从财务指标和非财务指标两个方面, 研究了后危机时代下中小企业信用评价指标体系。
三、研究设计
(一) 研究假设
马克思的信贷资金循环理论, 对信用评价作出了理论解释。假定企业资金Gc来源于企业自有资金K和借入资金Gb, 即Gc=K+Gb。当企业经过资金运动, 获得增值资金△G, Gc从而转变为G'C, G'C=Gc+△G=K+Gb+△G。由于借入资金需要还本付息, 借款利息为△Gb, 那么, 上述等式可以变换为:G'C=K+Gb+△Gb+ (△G-△Gb) 。可见, 如果自有资金K保持不变, 只有△G叟△Gb, 才能保证借款的安全性。显而易见, 企业盈利水平越高, 资金增值的可能就越大, 企业违约风险也就越小, 企业信用水平越高。因此, 提出假设:
H1:企业盈利能力指标与中小企业信用水平正相关
如果企业盈利能力不高, △G<△Gb, 那么只要企业自有资本K足够大, 并具有良好的流动性, 以弥补△G和△Gb之间的差额, 那么借款本息的支付也是有保证的。因此, 提出假设:
H2:企业自有资本水平指标与中小企业信用水平正相关
H3:企业流动性水平指标与中小企业信用水平正相关
企业资金增殖过程包括购买、生产和销售三个阶段。而企业自身经营能力的高低, 直接对生产阶段产生影响, 继而间接影响资金增值程度, 最终将影响企业的信用水平。一般说来, 高水平的经营效率, 能减少资金的占用, 生产更多的产品, 产生更多的资金增值, 最终会提升企业的信用水平。因此, 提出假设:
H4:企业自身经营能力指标与中小企业信用水平正相关
企业偿债意愿的高低, 直接影响到企业信用水平的高低。但是偿还意愿难以直接观测, 因此企业过去经营失败和违规的纪录对评估其信用风险有重要的意义。因此, 提出假设:
H5:企业经营失败或违规记录会对中小企业信用水平产生显著影响
(二) 变量定义和指标的选择
企业盈利能力、自有资金水平和流动性、经营失败或违约记录、企业经营能力和外部环境与中小企业信用水平有关, 本文选择了包括资产负债率、流动比率、销售利润率在内的指标体系。由于资产重组是解决企业财务困境的首选方式, 因而观察企业是否出现过资产重组、兼并收购行为, 也能反应企业过往是否有过经营失败。指标如表 (1) 。信用评价的核心目标就是判断企业信用风险水平 (特别是可能出现财务困境或违约的概率) 的高低。由于Z计分模型和ZETA计分模型在实际运用中存在较大的局限性 (如数据需要服从正态分布和协方差矩阵相等) , 因此, 周首华等人于1996年提出的一种新型信用评分模型———F分数模式, 该模式使用Computetat PC Plus会计资料库中的4160家公司数据进行了检查 (而Z计分模型的样本仅为66家) , 在预测变量的选择上遵循Donalson的理论, 因而能更为准确地预测出公司是否存在财务困境。一般情况下, F分数值越高, 公司违约或发生财务困境的可能性就越小, 企业信用风险也就越小, 企业信用水平则越高。本文将先利用F分数模式计算样本企业可能出现违约或财务困境的可能性, 以代表中小企业信用水平的高低, 并将计算得到的F分数值作为被解释变量, 通过检验上述指标与F分数值之间的相关系数, 以判定所选指标在评价中小企业信用水平的有效性。
(三) 样本选择和数据来源
为了保证研究数据的可靠性和客观性, 本文对截至2011年底已在深交所中小板块上市的, 包含2009年至2011年连续三年有关数据记录的中小企业进行了随机抽样, 共抽取了359家中小企业上市公司。本研究数据主要以2011年度有关数据为主, 为了提高F分值预测的准确性, 采用了2009年至2011年连续三年的F分值均值。数据来源于国泰安研究数据库、RESSET金融研究数据库、深圳证券交易所网站等。在分析过程中对缺失值、异常值的处理采取了列删法。
四、实证检验分析
(一) 相关性分析
将2011年样本公司盈利能力有关指标数据与连续3年F分数均值进行相关性分析, 结果显示见表 (2) 。除了固定资产净利润率, 其余指标与F分数的相关系数检验概率P-值小于显著性水平 (α=0.05) , 说明指标均与F分数存在正向的线性关系, 假设H1获得证实。但是净资产收益率与F分数的相关性较弱, 说明该指标在帮助判断企业信用水平上的作用较为有限。而营业利润率等指标则有助于判断企业信用水平高低。将2011年样本公司资本结构、流动性有关指标数据与连续3年F分数均值进行相关性分析, 结果显示见表 (3) 、表 (4) 、。通过检验发现自有资本水平和流动性这个两个层次上的有关指标与F分值的相关系数检验概率P-值小于显著性水平 (α=0.05) , 相关系数r均大于0.3, 说明自有资金水平指标和流动性指标与F分值之间存在较强的正相关性, 因此, 假设H2, H3均被证明, 有关指标有助于判断企业的信用水平。
将2011年样本公司自身经营能力指标与连续3年F分数均值进行相关性分析, 结果见表 (5) 。存货周转率和应付账款周转率与F分值的相关系数概率P-值虽小于显著性水平, 但是0
(二) 方差分析
将企业违约次数和资产重组有关记录数据与F分值分别进行单因素方差分析。相关分析结果见表 (6) 、表 (7) 、表 (8) 、表 (9) 。样本数据均通过了方差齐性检验, 适合进行方差分析。企业违约次数和资产重组记录的概率P-值均小于显著性水平 (α=0.05) , 证明了企业违约次数和资产重组行为会对F分值产生显著影响。由于F分值代表中小企业信用水平, 因而假设F5得到证明。
五、结论
本文研究得出以下结论:中小企业的盈利能力、自有资本水平和流动性水平与其信用水平呈现出正相关性, 有关信用评价指标有助于合理判断中小企业信用水平。提升中小企业信用水平的首要任务是通过不断扩大自身盈利能力、增大利润留存比率, 不断扩充自有资本, 并保持良好的流动性, 以防范并降低中小企业出现财务困境的可能性。中小企业自身经营能力主要反映企业在生产环节中的效率, 而生产环节居于资金增值的中间环节, 其作用于资金增值最终结果的传递链条较长, 因而对资金增值结果的反映效率较低, 导致与中小企业信用水平相关性较弱。而作为传统企业信用评价指标的应收账款周转率, 可能由于受中小企业生产经营的周期性因素或其他外部因素影响, 使得该指标不能正确反映公司经营情况, 最终使得该指标无助于判断企业的信用水平。虽然企业过往的违约记录和资产重组记录只能反映过去的信息, 但是仍然对企业的信用水平产生了显著影响, 相关指标也具有评价有用性。无违约记录 (或无资产重组记录) 的中小企业F分数均值要高于有过违约记录 (或资产重组记录) 的中小企业F分数均值。因此, 不断提高中小企业诚信意识, 规范中小企业的信用行为, 建立中小企业诚信记录体系, 也有助于中小企业不断提升自身信用水平。
摘要：本文以深市中小企业上市公司为对象, 对所建立的中小企业信用评价指标体系进行了实证检验。结果表明:盈利能力、自有资金水平、流行性层次上的大多数指标与F分数有较强的相关性, 有关假设得到证实。资产重组和违约次数也会对中小企业信用水平产生显著影响。而反映中小企业自身经营能力的有关指标与F分值的相关性较弱, 说明这类型指标在判断中小企业的信用水平上的作用有限。
关键词：中小企业信用评价,F分数模型,相关性分析,方差分析
参考文献
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