综合金融

综合金融（精选12篇）

综合金融 篇1

2008年1月, 银监会与保监会正式签署《关于加强银保深层次合作和跨业监管合作谅解备忘录》, 明确规定商业银行和保险公司在符合国家有关规定以及有效隔离风险的前提下, 按照市场化和平等互利原则, 可以开展相互投资试点。自此, 我们看到国内金融业发生了一场持久精彩的化学效应。银行中, 交通银行从中国人寿接过中保康联人寿51%的股权成立交银康联, 中国银行获准通过中银保险参股恒安标准人寿;保险公司中, 中国人寿参股了广发行等多家银行、中国平安收购了深发展。当然, 还有更多的银行、保险等金融公司在做类似的联姻, 国内金融机构正在加速发展金融综合经营探索之路, 向综合金融集团迈进。

一、内外因共同推进中国金融业综合经营时代的到来

(一) 内因推动中国金融业综合经营发展

市场竞争的全球化, 金融业自身发展的内需, 使综合经营成为我国金融业的现实选择。我国金融业的竞争日趋激烈, 不仅面临国内的竞争, 更面临来自国际的竞争, 金融业要增强自身的竞争力, 必然走综合经营的道路, 建立高度集中、大规模、市场领先的综合金融平台, 才能持有长期可持续发展的源动力。

消费者需求从单一向多样化转变, 创造“以客户为中心”的最佳客户体验成为金融业综合经营的战略目标。国内金融业积极尝试综合经营, 按照客户切身需要出发, 满足客户的投资多样化、个性化需求, 有效整合各方资源, 向客户提供全方位的综合金融服务, 实现公司、客户双赢。

(二) 外因推动中国金融业综合经营发展

外部环境的变化, 现代信息技术的高速发展, 为我国金融业综合经营创造了良好条件。随着世界经济全球化不断发展、金融自由化不断加深, 由分业经营走向综合经营已成为全球金融业的发展潮流。而现代信息技术的高速发展, 使我国金融机构加强与国际接轨, 又为搭建综合金融平台提供了有利的技术支持。

金融监管水平的支持和治理机制的完善, 为我国金融业综合经营的推进创造了有利时机。英国、美国、日本等国家的金融机构早已通过金融综合经营积极开展交叉销售业务, 发挥集团资源的协同效应, 现阶段我国推进金融业综合经营恰逢其时, 既有金融监管部门的试点政策支持, 又有国外经验可寻。

二、中国金融业综合经营模式现状及特点

(一) 中国金融业综合经营模式现状

我国由于实行严格的分业经营、分业监管政策, 且对非金融机构投资金融机构没有法律限制, 所以我国金融业多采取的综合经营模式是通过组建金融控股公司, 持有多个金融机构股权, 开展综合经营。主要有以下四类:

第一类是非银行金融机构同时控制着银行、证券、保险以及信托等机构的纯粹性金融控股公司, 如中信、光大、平安;第二类是以国有商业银行或股份制商业银行为主体的金融控股公司, 如建设银行的中国国际金融有限公司、工商银行的工商东亚金融控股公司、中国银行中银控股公司;第三类是企业集团在产业资本投资中形式的金融控股公司, 如宝钢、山乐电力;第四类是一些地方政府整合当地的金融机构组建的地方性金融控股公司, 如上海国际集团、安徽国元集团。

(二) 综合金融集团定义及经营特点

从广义上讲, 凡从事金融综合经营的金融控股公司, 均可统称为综合金融集团;而狭义上讲, 目前我国可以称之为综合金融集团的公司, 特指第一类金融控股公司, 即由于历史及政策性原因形成“母公司控股、子公司分业经营”的纯粹性金融控股公司 (以下的“综合金融集团”均指狭义) 。

综合金融集团的综合经营特点是:母公司负责集团的整体战略决策, 本身并不从事具体业务运营, 通过持股的银行、保险、证券以及信托等子公司来经营相关业务、承担相应的民事责任;子公司都具有独立法人资格及营业执照, 子公司的最高决策权和人事权都直接受制于集团公司。目前国务院首批试点经营的三家金融控股公司——中信、光大、平安, 已逐步构建综合金融集团架构, 这类综合金融集团在资产配置、风险管理、客户信息资源共享以及降低单一业务所产生的行业风险等方面具有其他金融企业组织形式无可比拟的优势, 是目前金融业综合经营的优选模式, 国内金融控股公司应加快构建综合金融集团战略转型步伐。

三、综合金融集团综合经营优势突显

(一) 综合金融集团更能体现协同效应优势

综合金融集团基于对客户多样化金融保险需求分析, 采取交叉销售及多元经营模式, 更能充分发挥子公司之间在管理、财务、技术和品牌等方面的协同效应, 提升集团运营效率和整体收益。以平安集团为例, 中国平安2012年实现净利润200多亿元, 公司总资产为28442.66亿元, 较上年末增长24.5%。平安集团旗下保险、银行、投资三大支柱业务在逆势中仍继续保持稳健增长, 交叉销售的渠道贡献度功不可没:平安产险车险保险收入的55%来自于交叉销售及电销渠道;平安银行总计新发行信用卡中的53.6%来自于交叉销售及电销渠道, 新增零售存款中的5.9%来自于交叉销售渠道。

(二) 综合金融集团的金融创新与服务一体化优势

在金融一体化的推动下, 国内大多数消费者与时俱进, 越来越愿意选择全面的、便捷的“金融超市”、“网络金融服务”, 综合金融集团模式有利于促进体制、机制、产品、服务及渠道创新, “一站式”金融服务业务模式将现代信息技术与金融服务完美结合 (如:平安一帐通、光大出国通等) , 集团旗下子公司间通过优势互补和资源共享, 让客户在一个品牌下获得实实在在的、优质的综合金融消费体验, 享受“多个产品、一站式”省时、省力的高效率服务。

(三) 综合金融集团的抗风险能力和经营稳定性优势

我国综合金融集团采取的“集团控股、分业经营、分业监管”的管理体制, 这种金融控股模式是利用多行业经营来分散风险, 把旗下各子公司纳入到集团控股公司的营业范围内, 但彼此之间, 尤其是与银行子公司之间设立了防火墙, 一个子公司出现经营危机, 难以波及到其他子公司和控股母公司。综合金融集团一般具有更均衡的业务组合、更稳定的核心负债, 不同类型的业务收入之间不仅存在互补性, 也有替代性, 因而其流动性风险相对较小, 有利于抵御经济周期波动所造成的风险, 防止风险在集团内各子公司间传递, 实现稳健发展。

四、我国综合金融集团面临的挑战

(一) 实现真正意义的综合金融集团还需深度整合资源

目前我国呈现雏形的这些综合金融集团基本是“一业突出、主辅结合”的模式, 主要依托集团内核心金融机构较强的掌控力, 经营模式、管理流程和产品种类也都相对简单, 金融创新能力不强, 协同优势未能充分发挥, 我国综合金融集团在未来有巨大成长空间的同时, 也将面临来自各方的挑战。首要的挑战, 即如何真正地实现综合金融的核心, 即“一个客户、多个产品、一站式服务”。如果做不到这一点, 就不能称之为综合金融。如集团旗下有银行、保险、证券及信托等子公司, 但他们各自为阵, 互无往来, 这种经营模式不是真正的综合金融。综合金融集团真正的意义在于集团内部资源整合, 各业务间互为因果、互为链条、互为补充, 实现各子公司并驾齐驱, 产生整体的协同效应。

(二) 防范金融综合经营风险还需内外监管

综合经营的最大优势在于发挥协同效应, 最大风险是如何防范不正当的关联交易引发的风险传递。对综合金融集团内部而言, 需要做好不同业务单元之间的风险隔离, 设立母子公司之间、子公司之间的防火墙, 同时在集团及子公司之间对信息流通、人事安排、业务联营及资金融通等方面做出禁止或限制性制度安排, 防范机构之间的利益冲突和风险传染, 使防火墙真正发挥隔离风险的作用;外部而言, 政府与监管层要从我国金融发展整体架构上适当规划引导, 在资产管理业务上, 在法律依据、监管政策上适时调整, 实现有机整合, 更好地防范各类潜在风险。

(三) 可持续发展综合金融还需创新

创新是综合金融集团成长活力的源泉和持续发展的动力, 新的时代正在孵化新的行业, 综合金融集团在销售模式、服务、产品上的创新势必与科技接轨, 我们的综合金融集团在移动互联网、大数据和智能语音三大方向上的应用需加快节奏, 抢占先机, 如:利用互联网技术, 强调购买的自主性、便捷性, 提供一个客户、多个产品的一站式金融服务;利用大数据对金融产品的定价、设计甚至营销模式的深远影响;利用智能语音做好客户服务等, 持续推动金融综合经营, 坚持走好科技引领综合金融的道路。

摘要：在市场竞争全球化、消费需求多样化、信息技术高速发展等多种力量的共同推动下, 中国金融业综合经营时代已来临。我国当前进一步推进金融业综合经营是顺应经济与金融发展的大势所趋, 综合金融集团是目前金融业综合经营的优选模式, 且优势突显。但综合金融集团在综合经营过程中, 会面临来自金融创新、内外部监管等各方挑战, 应采取恰当的策略和有效的监管。

关键词：金融业,综合经营,优势,挑战

参考文献

[1]董裕平.中国推进金融业综合经营恰逢其时[J].董事会, 2009 (08) .

[2]吴晓灵.金融综合经营趋势[J].科学决策, 2004 (09) .

综合金融 篇2

(一)腾飞的5年，金融规模迅猛增长，跃升为支柱产业金融产业做大做强。

20--年，全市实现金融业增加值481.2亿元，是20--年的5.1倍。占GDP比重提升至6.2%，较20--年提高3.2个百分点，连续两年超过5%，国民经济重要支柱行业的地位进一步巩固。金融业在为社会经济发展提供强力支撑的同时，自身建设取得了巨大成就，行业地位不断提高。

信贷规模增长有力。存贷款余额双双突破万亿元大关，截止20--年底，存款达13614亿元，是20--年末的2.8倍，年均增速24.9%，高于全国4.4个百分点。各项贷款余额10999.8亿元，位居西部第2，是20--年末的2.9倍，年均增速25.4%，高于全国4.5个百分点。存贷比81%，排名全国第5。其中，中长期贷款占比79.4%，较20--年末上升了31个百分点，有力支撑了全市经济高速运行和重大项目建设。

证券市场融资实现较大跨越。5年来新增海内外上市企业15家，上市企业总数已达48家。总市值4071.6亿元，较20--年末增长948%;证券化率52%，较20--年末增加了40个百分点。5年来累计通过证券市场融资947亿元，其中股票市场498.4亿元、债券市场448.6亿元。证券市场已经成为重要的融资渠道。

保险业务快速提高。保费收入达到321.1亿元，较20--年翻了两番多，保费规模在西部地区从第5位上升到第3位。年均增速34.5%，排名全国11位。为社会提供风险保障5.1万亿元，是20--年的3.2倍，保险业服务社会、保障民生的作用日益凸显。

(二)开放的5年，海内外金融机构纷至沓来，创新型金融机构走在全国前列银行数量跃居西部第一。得益于重庆良好的经济社会发展态势和优良的金融生态环境，各类银行加速入渝，形成了大型银行、中小型银行和区域银行、农村资金互助组织共同发展的良好格局。全市银行数量达到48家，比“十五”末增加26家，其中法人银行3家、外资银行及代表处10家，我市成为西部地区银行总数和法人银行数量最多的城市。

证券、保险市场主体稳步发展。证券行业快速成长，现有证券营业部98家，较20--年增加35家。保险公司总部经济优势突出，5年来新设法人保险机构3家，排名全国第5位，中西部地区。市级保险分公司37家，较20--年增加17家。

创新型金融机构蓬勃发展。小额贷款公司、融资性担保机构、股权投资类机构、金融(融资)租赁公司、信托公司、财务公司等6类创新型金融机构完成了从无到有、从弱到强的转变，总数283家，资本金371。9亿元，已经成为我市金融服务体系中的重要一环。

(三)蜕变的5年，地方金融企业重组崭新貌，金融资产质量大幅提升地方法人金融机构脱胎换骨。

一是实施资产、资本和管理层重组，机构资本实力增强，夯实了发展后劲。重庆银行、重庆三峡银行、西南证券、安诚保险等6家市属法人金融机构资本金合计173。2亿元，较20--年增长127。7亿元。

二是金融机构上市数量西部。西南证券、重庆农村商业银行先后在上海主板、香港联交所上市，充分说明重庆金融机构质量和发展潜力得到国际国内投资者认可。

三是“走出去”战略逐步实施。共已在市外开设2家银行分行、2家村镇银行，19家证券营业部，15家省级保险分公司、90多家保险分支机构。

金融不良资产率大幅改善。重庆银行、重庆三峡银行、重庆农村商业银行的不良率分别由20--年的3.21%、30.2%、12.02%下降至0.4%、3.11%和1.94%，不良贷款余额由81.3亿元降至26.2亿元，下降68%，成功化解经营包袱。在市委市政府的强力推动下，截至20--年底，全市银行业不良贷款率0.99%，排名升至全国第六，比20--年下降了近8个百分点，重庆成为全国金融资产质量的地区之一。

截至12月末，全市银行业金融机构实现盈利263.8亿元，是20--年的9.1倍。银行业金融机构资产收益率大幅提升，达到2.02%，全国第6，比全国平均水平高出近一倍。

(四)精彩的5年，金融创新亮点纷呈，服务能力迅速提高

创新型金融机构提供了多元化的创新融资工具。小额贷款公司、融资性担保机构在国际金融危机中起到了中小企业“救生艇”的作用，小额贷款公司累放贷款217亿元，相当于资本金周转3.3次，投向中小企业和个体工商户贷款占比80.2%;融资担保行业在保余额达到368.9亿元，是20--年的10倍多。股权投资类机构在壮大企业资本金、改善公司治理结构、提高后续发展能力等方面发挥了积极作用，已实现投资24.5亿元。金融(融资)租赁行业形成规模，各类租赁资产余额110.4亿元，有力促进装备制造等行业发展。信托资产余额达到983.6亿元，年均增长在25%以上。

涉农金融创新实现重大突破。

一是开展农村金融组织创新。设立村镇银行12家，重点服务县域经济，另有5家村镇银行获批，即将成立。成立2家农村资金互助社，为当地农民扩大再生产提供资金支持。

二是启动农村金融产品创新。出台重大改革性文件《重庆市人民政府关于加快推进农村金融服务改革创新的意见》，整合金融、财政、农委、国土、林业等部门资源，重点解决林权、农房、土地承包经营权等“三权”抵质押融资难题，已在全市推广。逐步推广能繁母猪、能繁母牛、奶牛、生猪、柑橘等政策性农业保险，覆盖142.1万头牲畜、2.5万亩柑橘、8.5万张蚕桑。

三是创新服务方式，消除农村金融服务空白。银行以增设自助服务机具等多种方式，消除了农村金融服务零网点乡镇的空白，大幅提高农村金融服务便利度。截至20--年末，全市涉农贷款余额20--亿元，占全市各项贷款余额比重达到17.9%。

支持两江新区金融业创新发展。

一是出谋划策，牵头研究促进两江新区金融业发展工作思路和两江新区金融发展财税扶持政策，推动两江新区金融中心核心区建设。

二是开展两江新区金融数据统计基础工作，掌握两江新区金融业家底。

三是支持开展招商引资和金融创新，引导在渝银行开设“两江新区分行”，推动开展离岸金融试点，吸引TPG、英飞尼迪等股权投资基金落户重庆。

服务“五个重庆”建设、“三峡库区”、“两翼农户万元增收”、中小企业等重点环节成效显著。

一是积极支持“五个重庆”建设，截止20--年底，服务“五个重庆”建设贷款余额5152.3亿元，占各项贷款余额46.8%，比全市贷款增速快11个百分点。

二是强化三峡库区金融服务，建立健全金融服务三峡库区联席会议制度，加大对三峡库区的信贷投放，到20--年底，库区各项贷款余额达到2393.3亿元，增速45.72%，高出全市22个百分点，存贷比60.9%，“资金失血”问题明显改善。

三是强力支持“两翼农户万元增收”。20--年，五家涉农银行向“两翼”地区累计投放贷款超过200亿元，支持农业企业和农户合计4.6万户，较好的满足了“两翼”地区有效信贷需求。四是加大对中小企业及“民生”的金融支持力度。20--年，小企业贷款余额1244亿元，增长39.7%，比全市贷款增速快15.5个百分点，增速排名位居全国前列。小额担保贷款覆盖面和承贷银行范围进一步扩大，贷款发放额突破20亿元、支持9万余人创业就业。

(五)开拓的5年，金融要素市场和离岸金融结算起步，形成金融中心强大发展动力

打造7大金融要素市场体系。新设农村土地交易所、农畜产品交易所、重庆股份转让中心、重庆药品交易所、重庆航运交易所、重庆金融资产交易所，“七朵金花”渐次绽放。截至12月末，重庆联交所累计交易11059宗，总成交额1721亿元。农村土地交易所成交土地35720亩，交易总额46.19亿元。农畜产品交易所成交19.8万手，交易总额25.7亿元。重庆股份转让中心有10家企业挂牌交易，交易量678.8万股，交易额20--.2万元，市盈率20—25倍。重庆药品交易所已开展电子交易，交易额155万。重庆航运交易所即将启动交易。重庆金融资产交易所已挂牌，目前登记托管信贷资产249亿元。

离岸金融结算中心建设实现突破。一是发展跨国加工贸易企业离岸结算，惠普(重庆)结算公司业务逐步拓展，到12月末，已实现境外专用帐户结算规模76.6亿美元。跨境收支5。78亿美元，其中用于税款24。2亿元。二是推进电子商务跨境结算，贝宝(中国)结汇公司已在渝成立，即将运行。

路演中心建设起步。与深交所深圳证券信息有限公司合作成立了中国(重庆)路演中心，将成为吸引各类投资者聚集的平台和投资者价值发现的平台。

(六)平稳的5年，金融环境不断完善，区域金融安全有效保障

一是制定实施金融激励政策。自20--年起，市金融办按照市政府要求，牵头对落户重庆的金融机构和对重庆经济发展成绩显著的金融机构进行奖励。已落实落户金融机构奖励资金7900万元，对表现突出的128家次金融机构给予奖励资金1137万元。

二是化解地方金融风险。共同推进规范清理地方融资平台，确保风险基本可控;较好的解决了重庆路桥再融资，ST星美、ST朝华破产重整涉及的金融风险;完成了德恒证券个人债权收购兑付的组织协调工作，保护投资者权益。

三是有效打击非法金融活动。建立打击非法金融活动工作机制，广泛开展培训宣传教育工作，组织出动人员20--余人次，车辆300余台次，为人民群众挽回经济损失近亿元，涉及群众3000余人。四是建设金融仲裁院，为金融机构提供成本低、程序快捷的风险化解手段，切实保护金融机构权益。

过去的20--年，全市金融行业取得了令人瞩目的成绩，呈现出全面突破的良好势头：新增银行11家，银行数量跃居西部第一;贷款突破万亿大关，增速24%，高出全国4个百分点;7家企业IPO，创下历史记录;组建金融资产交易所，区域要素市场进一步完善;招商引资超额完成3亿美元工作任务，金融对外开放进一步扩大;组织召开6000人规模的世界华人保险大会，重庆金融影响力稳步提升。

二、奋力拼搏的5年，“十二五”期间将初步建成长江上游地区金融中心

“十二五”是重庆建设金融中心攻坚的关键五年。全市金融业要以“重组、创新、开放”为指引，按照“38821”的工作思路，实施跨越性、超前性政策措施，力争到20--年金融业增加值占GDP比重超过10%，基本建成长江上游地区金融中心。

(一)推进银行、证券、保险三个主流金融行业均衡发展

一是完善银行服务体系。做大做强地方银行，加快上市步伐，引进战略投资者，鼓励地方银行走出去，在外设立分支机构，积极引进和新设银行机构。力争到20--年，全市银行贷款达到3万亿元，贷款余额与GDP比重达到2：1，真正实现辐射周边的功能。

二是大力发展证券业。进一步完善证券服务体系，积极建设券商、投行及各类证券中介机构。大力推动企业特别是民营企业改制上市。力争到20--年证券化率达到100%。

三是加快推进保险创新试验区建设。积极推动保险产品创新，引进保险资金直接投资重庆，完善农业保险服务。力争到20--年保费收入超过800亿元，对民生的保障功能不断增强。

(二)大力发展八类金融创新机构

一是稳步发展融资性担保公司和小额贷款公司。加强监管力度，加快融资性担保公司清理整顿，探索小额贷款公司向村镇银行、社区银行改制试点。

二是大力发展股权投资基金、信托公司和金融租赁公司。进一步加强引进股权投资机构工作力度，探索设立私募基金引导基金，支持信托公司做大做强，推动融资租赁公司增资扩股。

三是加快推进财务公司、汽车金融公司、消费金融公司等机构创新试点。力争到“十二五”末，创新型金融机构总数超过400家，资本规模总计超过600亿元，支持地方经济建设资金累计超过5000亿元。

(三)积极构建八大金融要素市场体系

大力发展重庆股份转让中心，建设全国证券场外交易市场的重要平台，区域股权、债权转让平台和上市公司资源培育平台。促进金融资产交易所发展，建成区域性各类金融资产转让平台。积极推动重庆联交所、农畜产品交易所、药品交易所、农村土地交易所、内河航运船舶交易所加快运行，提升市场功能，扩大市场规模。推进设立全国电子票据交易中心。力争到20--年，要素市场年交易量总计超过4000亿元，成为西部地区乃至全国相关要素的集散中心和定价中心。

(四)加快建设两大中心

一是建设离岸金融结算中心。借力我市建设内陆开放高地、打造全球笔记本电脑基地的重大举措，引进各类国际加工贸易企业的结算业务落户重庆。吸引电子商务企业在渝开

展跨国结算业务。推进要素市场交易结算中心建设。积极引进总部机构在渝开展结算业务。力争到20--年，实现2500亿美元的年结算量。

二是形成西部上市路演中心。加快发展重庆上市路演中心，适时推出“长江上游指数”和“重庆指数”，建成继上海、深圳之后的全国第三大路演中心。

(五)完善金融环境

一是优化政策环境，进一步完善现有税收政策、补助政策、奖励政策，提高金融发展政策竞争力。

二是加强引进和培育金融人才队伍，提高金融从业人员素质。

三是优化法制环境，推广金融仲裁院，严厉打击非法金融活动，切实保护金融机构合法权益，维护区域金融稳定。四是打造金融核心区。力争到20--年，在解放碑—江北嘴区域建成800万平方米商业楼宇，形成近6平方公里的重庆金融核心区。

三、20--年重点工作

20--年是“十二五”开局之年。中央将实施积极的财政政策和稳健的货币政策，进一步加强信贷控制和货币投放。我市经济社会发展势头良好，对金融资金的需求更加旺盛。资金供求不平衡的矛盾更为突出，对我办的工作提出了更高要求。我办将从以下几个方面着手，推进20--年各项工作：

(一)进一步完善金融机构组织体系。吸引银行、证券、保险等各类金融机构来渝设立分支机构，加快促进获批筹金融机构开业，争取新设全国性法人金融机构。力争20--

年新增银证保各类金融机构20家。

(二)强化信贷融资能力，保障经济建设。

力争全年银行信贷增长2200亿元以上，增幅达到20%以上。主要措施有：

一是进一步争取银行总行对重庆资金和政策支持，促进各家银行继续加大信贷投放。

二是推动国家开发银行、中国银行等机构加快落实战略合作备忘录。

三是搭建银企沟通平台，推进银行、企业加强交流。四是优化信贷结构，加强对“三农”、中小企业的信贷投入。

(三)加快推进资本市场融资。

一是推动国有企业、民营企业和中小企业上市。力争全年新增上市企业8—10家，企业上市融资和上市公司再融资额达到300亿元。

二是积极支持企业发行债券，力争全年融资200亿元。

三是充分发挥重庆股份转让中心企业改制上市孵化器作用，加大拟上市企业培育力度。营造有利于企业改制上市的氛围，扩大已上市企业示范效应，推进企业主动改制上市。

(四)完善金融要素市场体系。

力争重庆股份转让中心纳入全国证券场外交易市场试点范围，实现30家企业挂牌，提高市场融资功能。金融资产交易所进入实际运行阶段，力争实现交易100亿元。加快推进上市路演中心运行，形成全国第三大路演中心。指导和支持重庆联交所、重庆农村土地交易所等金融要素市场发展。积极探索建设全国性电子票据中心。

(五)加快培育创新型金融机构。

一是稳步发展融资性担保公司。完成融资性担保机构规范整顿工作，建立全市担保机构联网的监管和统计信息平台，加强监管工作。力争全年新增融资担保机构20家，注册资本达到150亿元。

二是创新发展小额贷款公司。建立分类评级的管理制度，实施规范管理，探索小额贷款公司在融资、跨区经营、转制等方面创新，争取全年小额贷款公司达到120家。

三是大力发展私募股权投资基金和风险投资基金，完善股权投资类企业优惠政策，加强行业管理，建立股权投资基金项目储备库，力争全年新增备案股权投资企业20家。

四是支持昆仑金融租赁公司快速发展，实现新增资产总额200亿元(重庆本地新增50到80亿元)的目标。推动谈石融资租赁加快开展业务。

五是积极探索汽车金融公司等其他创新型金融机构试点，争取纳入银监会消费金融试点。

(六)深化金融创新。

推进金融制度创新，在中央部委支持下，开展外资私募基金自主结汇投资制度创新，实现外资私募基金自主结汇突破，简化投资手续，吸引10亿美元外资股权投资基金落地重庆。推进金融产品创新和服务创新，全面推广农村“三权”抵押贷款办法。推进金融组织创新，加快实现村镇银行在全市区县全覆盖，积极发展农村资金互助社。

(七)完善金融环境。研究出台优惠力度更大、奖励重点更为突出的金融发展激励政策，吸引高素质金融人才向重庆汇集。举办两江论坛等高档次金融活动，提升重庆金融形象，扩大金融影响力。严厉打击非法金融活动。

金融综合经营暨监管创新 篇3

中国金融业综合经营的新趋势

1.中国金融业开展综合经营的现状。一般说来，实行分业制还是混合制必须与金融业发展水平、监管水平和法律体系完善程度等相适应。当上述因素处在较低水平时，应当采取分业经营的模式以保证金融体系的安全稳健；上述因素水平较高、较成熟时，应当采取综合经营的模式，保证金融业的充分竞争和金融机构的运行效率。

当前，中国金融业按照法律规定实行的是分业经营模式。但是随着投融资体制改革的深入和金融市场的完善，分业经营模式已出现了明显松动，银行、证券、保险之间的经营壁垒正在逐步打破。20世纪90年代初以来，国有专业银行纷纷参股证券公司、信托投资公司，从而开始涉足证券、保险、房地产等业务。有的与证券、基金、保险、信托等金融机构共同开发新的金融产品，有的组建了金融集团，或合资成立了跨领域的经营机构，有的并购外资机构开展综合经营。

截至2014年，设立基金公司的银行就有9家，投资保险公司的银行有7家， 有3家银行投资了信托公司，有3家银行设立了消费金融公司，设立或投资金融租赁公司的有11家，6家银行具备了境外投资银行牌照，2家银行具备境内投资银行牌照；除此之外还有4家资产管理公司控股了银行、证券、保险等金融机构，3家证券公司持有商业银行的股权，44家证券公司参股或控股了基金公司，66家证券公司参股或控股了期货公司，4家保险集团控股了银行、信托、证券等金融机构。总的来看，混业经营、综合经营的格局已初步呈现。

2.实行综合经营是世界金融业发展的方向。从世界范围看，多数国家都经历了自然混业、严格分业、综合经营的发展过程。

20世纪30年代以前，各国的非银行业都不发达，银行在金融体系中占据着主导地位。在这种情况下，各国普遍采取的是综合经营的模式，这种模式带有“自然混业”的特征，市场发育程度还比较低。

20世纪30年代初期，美国经济由于发展过热爆发了经济危机，失业率激增，银行纷纷倒闭，证券市场面临崩溃。在反思原因时，混业经营的金融制度被认为是经济危机的“罪魁祸首”，于是1933年美国出台了《格拉斯-斯蒂格尔法》，开始了分业经营的模式。继美国之后，世界主要经济体也都纷纷予以效仿。

20世纪70年代，西方工业化国家又纷纷出现了经济滞胀，发展的速度开始放缓，企业的信贷需求逐渐减少，一部分企业喜欢在证券和债券市场上融资，致使金融需求进一步多样化。加上技术创新、金融全球化趋势的到来，对金融机构的经营模式提出了新的变革需求。英国、日本等经济发达国家率先采取了综合经营的模式，。到20世纪的最后一年，美国也颁布了《金融服务现代化法》，废除了实行60多年的分业经营制度，进入到综合经营的时代。

3.综合经营是中国金融业创新发展的重要途径。金融业实行综合经营可以提高金融资源的配置效率，加快金融市场一体化进程，是增强经营效益、降低金融风险的有效途径，也是中国金融业参与国际竞争的现实需要。

第一，实行综合经营可以使金融业的整体竞争实力得到提高。加入WTO后，中国金融市场和资本市场不断开放，一大批在资金、技术、管理上有优势的全能金融机构进入中国，它们在业务经营上实行的是多元化策略，综合收益水平更高，抵御风险的能力更强。这种由经营模式和经营范围不对等造成的竞争差距，无疑给中国金融机构带来了巨大的压力，必须顺应国际金融发展的潮流，积极开展银行、证券、保险等业务合作，扩展经营空间，增强综合竞争力。

第二，实行综合经营可以增强金融业的整体盈利能力。在综合经营方面，许多金融机构已经开始了一些有益尝试。比如有些银行在大中城市开办了“金融超市”，整合各种金融服务，“一站式”向客户提供涉及不同领域的金融产品，实践效果很好。这一方面拓宽了银行的经营范围，另一方面也增加了银行的收益。目前有条件的银行都在继续开展这类金融创新，逐步成长为有中国特色的全能型银行。条件相对较差的银行，也在充分利用自身的分销渠道和网络资源优势，积极与证券、保险等金融机构开展业务合作，积极开办委托代理等业务，不断提高自身的盈利能力。

第三，实行综合经营可以提高金融市场的资源配置效率。以银行为例，在分业经营的总体格局下，银行业务发展范围受限，信贷业务占据着银行经营的重要地位，资产、负债业务的单一，除了造成盈利能力不足外，也造成了风险的相对集中。实行综合经营后，银行的业务形式不断多样化，业务风险被分散，加上综合经营所形成的内部补偿机制，使银行抗拒风险的能力得到了加强。

综合经营对金融监管提出的新挑战

改革开放以来，中国经济高速发展，在世界经济体系中所占比重越来越高，中国金融资本的总规模也在不断增长，占国际金融资本的份额也显著提高。与此相比，中国金融业监管却改变不大，监管模式相对于金融业发展的现状有些滞后。

1995年以前，中国金融市场整体发展水平较低，一部分金融机构利用混业经营之便违规经营，造成了金融混乱。在这种情况下，分业经营体制对稳定当时的金融秩序起到了十分重要的作用。20年来，中国金融业发生了翻天覆地的变化，从实践看，分业经营的法律框架虽然继续存在，但综合经营业务已经普遍开展，对现有金融监管体系提出了挑战。

第一，金融监管的理念已不太适应金融新常态的需要。比如，以分业模式应对综合经营的现状，必然会产生监管力量不足、效率不高、行业自律力量薄弱等问题。在原有的监管理理念下，有许多监管内容显得过多过细，有的检查虽然很多，但效果并不明显，很难调动起被监管机构主动接受监管的积极性。

第二，金融监管目标与货币政策目标容易混淆。现有金融体制下，人民银行的主要职责应该是制定和执行货币政策；银监会实施金融监管，实现金融监管目标。但从实际情况看，人民银行还承担着一部分金融监管任务，金融监管与货币政策这两个不同的目标还时常发生混淆。从地方上看，基层监管机构的独立性普遍较差，一方面与地方政府的关系不好协调，另一方面地方财政又对基层监管部门施加压力和影响，导致监管目标的进一步错位。endprint

第三，监管机构缺乏有效的制衡机制。金融监管机构除了上下级之间的行政监督外，没有其他机构对它们进行监督和制约。同时，监管机构的设置往往是“倒金字塔”式，难免形成“头重脚轻”的局面，基层监管力量普遍薄弱，难以应对上级安排的监管工作。

第四，现行许多金融法规与国际惯例相悖，无法适应金融开放的新形势。由于国际金融业普遍实行了混业经营的制度和法规，如果中国金融监管法律体系还是以严格分业作为基础，外资金融机构就有可能利用其漏洞开展投机业务，不仅使国内金融机构面临不公平竞争，而且将引发金融业的混乱。

创新金融监管模式的思路和具体措施

金融业战略转型能否成功，不仅取决金融机构自身的创新，也与金融监管创新息息相关。中国应及时调整传统的监管框架和监管政策，主动促进金融业的转型发展。

1.改进金融监管思路，实行综合性监管。中国现行金融监管模式是以被监管金融机构的性质来划分，实行的是机构监管为主的模式，这种模式适用于严格的分业经营。对于那些涉及多个领域的交叉业务，目前只能通过不同监管机构之间的协调来完成，既低效又增加了监管成本。

新的统一的监管机构应当以功能性监管为主线，以机构监管、业务监管为补充，内部设置上分为不同的功能模块，包括金融机构监管、金融市场监管、风险管理、消费者权益保护、综合支持等，根据每个模块的特点赋予其不同的监管责任和分工，提高金融监管的专业化水平，进一步降低系统内的协调成本，提高风险防范能力。

2.完善金融监管制度，建立统一监管的制度体系。中国现行金融法律法规与规章之间在内容上存在诸多矛盾和抵触，使适用机关在实践中感到无所适从。另外，非银行金融机构发展速度很快，由于法律法规建设跟不上，所蕴藏的风险越来越大。要解决上述问题，可按照“先分散、再集中”的办法有计划地分步完善现有金融法律体系。

第一，在分业经营格局下继续用好现有的法律和政策，同时着手全面清理现有涉及分业经营、分业监管的有关法律、法规，确定监管制度调整与改革的时间表。

第二，根据综合经营的实际进程，尽快修订现有银行、证券、保险监管法规的不适宜条款，制定《金融监督管理法》等法规，为金融业的综合化发展和有效金融监管创造必要的法律环境。

第三，根据综合经营进程的需要，适时对原先的法律框架作彻底改革，制定并颁布符合综合经营取向的法律、法规，并预留政策调整空间，逐步形成与综合经营推进程度相适应的较为完善、完整、科学的金融法律框架和监管制度体系。

3.改进金融监管体制，建立统一监管的组织体系。在监管制度、监管法律逐步完善的基础上，应尽快建立一个适应综合经营要求的金融监管体系，组建统一的综合监管机构。具体来说，就是合并银监会、证监会、保监会，成立隶属于国务院的中国金融监管委员会，全面负责金融业监管，逐步形成具有中国特色、又与国际接轨的金融监管体制。

中国金融监督管理委员会可以参照国外金融监管机构设立的经验，下设综合局、银行局、证券局、保险局、信托局、审计局、统计信息局、政策研究局、法律局、国际局等机构，在内部分工上按照功能监管、管监分离的原则建立高效的金融监管组织架构，全面负责银行业、证券业、保险业、信托业等所有金融机构监管政策的制定和执行。

4.加强统一的金融信息系统建设，防范系统性风险。在控制和化解综合经营中产生的风险方面，一个重要的措施就是加强统一的金融信息系统建设，增加信息透明度。

目前中国金融监管信息系统尚处于一种分割、低效、失真的状态，各个监管部门根据各自需要，分别向监管对象直接提取数据，不可避免地出现多次提取和重复提取的问题。如果实行统一监管，正好可以借机对分散的金融监管信息系统进行彻底整合，建立统一的信息系统，增加金融信息的透明度，防范系统性金融风险。

综合金融 篇4

云南沿边金融综合改革试验区范围包括昆明市、文山州、红河州、保山市、西双版纳州、临沧市、普洱市、怒江州、德宏州9个州市, 总面积为22.07万平方公里, 占云南省总面积的56%, 而人口为2514.9万人, 占云南省总人口的54%。经过两年半的建设, 沿边金融创新层出不穷, 并积累了宝贵经验, 为将来的复制、推广打下坚实的基础。

一、昆明金融创新

2010年7月, 中国人民银行批准在昆明建立区域性跨境人民币服务中心;2011年5月, 《国务院关于支持云南省加快建设面向西南开放重要桥头堡的意见》中明确了把昆明打造成面向东南亚、南亚的区域性金融中心的目标;2013年12月出台的《云南省人民政府关于建设沿边金融综合改革试验区的实施意见》中也明确了把昆明建设成为“区域性国际金融中心”的目标。昆明在云南沿边金融综合改革试验区中处于核心枢纽和龙头地位作用。

二、德宏金融创新

(一) “瑞丽指数”创新

2015年3月31日, 中国首个中缅货币兑换中心在德宏州瑞丽市姐告边境贸易区挂牌成立。以兑换中心为载体, 在整合已有的瑞丽大通、瑞丽台丽、云南亚盟、天津渤海通汇4家货币兑换机构力量的基础上, 首创发布区域性中缅货币兑换中间指导价——瑞丽指数, 形成中缅货币汇率机制, 对于逐步规范人民币与缅币兑换市场、推动中缅双边经贸发展、加大云南沿边金融综合改革试验区金融创新力度、服务和助推“一带一路”战略建设将产生重大而深远的影响。截至2015年末, 兑换中心业务量已达2.02亿元人民币, 是2011~2014年4年业务量总和的2倍。

(二) 金融服务产品创新

首先, 随着中缅经济往来的日趋频繁, 在德宏工作的缅籍人员也越来越多, 为了消除语言障碍, 并向他们提供优质金融服务, 州内各大商业银行纷纷推出缅语叫号、缅语提示等金融创新服务。其次, 允许境外机构和个人在瑞丽购房的政策出台后, 跨境贷款业务也实现破冰。

(三) 跨境金融生态创新

首先, 在云南成立了首个外籍人员金融消费权益保护投诉站, 为州内外籍人员提供金融维权的法律渠道。其次, 中缅双方银行业金融机构合作创新。中缅双方银行通过举行定期会晤, 增进了双边的沟通与互信, 并分别与缅甸经济银行、C B银行、环球财富银行、K B Z银行签订了合作协议, 开创中缅跨境金融生态新局面。

三、普洱金融创新

(一) 与境外银行创新搭建结算平台

自2012年农行孟连县支行与缅甸邦康市商业银行搭建起结算平台以来, 4年期间结算业务量及结算金额逐年双双创出新高。其中, 2014年结算业务量为186笔, 涉及结算金额合计达到5.93亿元, 比2013年增长200%。随后孟连县农村信用社也加入该平台, 使得该平台业务量和影响力进一步扩大, 并成为进出口企业防范和规避汇率风险的新渠道。

(二) 跨境人民币结算业务创新

2014年8月, 孟连县农村信用社率先成为全市首家开展跨境人民币结算业务的地方法人金融机构。2014年, 全市跨境人民结算量、边境贸易人民币结算量、服务贸易项下人民币结算量分别为761笔、624笔和30笔, 涉及金额分别达到13.63亿元、11.87亿元和2141万元, 比2013年分别增长95.83%、168%和72.94%。

(三) 金融服务产品创新

首先, 两个全省首创。澜沧县和墨江县农村信用社分别推行农户资产公证贷款、境外替代种植农户订单合同质押贷款和“烟草合作社贷款授信”模式。其次, 两个率先。一是率先开展咖啡仓单质押融资业务探索实践解决小微企业融资难的创新途径。二是全省率先推行“工会会员普惠卡”, 营造支付服务新平台。

四、西双版纳金融创新

(一) 人民币跨境业务创新

首先, 2014年9月23日, 勐腊农村信用社在老挝磨丁经济开发专区通过金融服务终端PO S机设立首个在老挝的金融支付服务点。截止2015年5月末, 该服务点共发生人民币交易笔数2454笔, 金额405万元。其次, 推动境外边贸企业开立人民币N R A账户 (Non-Resisdent Acountment) , 用于跨境贸易结算, 截至2015年5月, 境外企业在州内银行总共开立人民币N R A账户72户, 其中, 在2015年1~5月期间, 账户涉及清算的人民币资金达到2.54亿元。再次, 境外机构或企业人民币银行结算账户办理现金业务实现零的突破。

(二) 货币兑换业务创新

首先, 在2015年7月, 由勐腊县农村信用社与天津渤海通汇货币兑换有限公司云南分公司合作成立的全国首家“特许机构+商业银行”的货币兑换点在磨憨联检楼内开设, 截至2015年10月末, 总共办理兑换业务232笔, 其中人民币分别兑换老挝基普、美元和泰铢的金额为89.79万元人民币、8.35万元人民币和10.87万元人民币。其次, 实现本外币兑换业务范围和对象由个人延伸和扩大至贸易业务和机构对象。

(三) 加强农村信用体系建设, 推动农村金融产品创新

首先, 加强农村信用体系建设。截至2015年4月末, 完成辖区内10.93万户农户经济信用档案采集, 占总农户数的75.28%, 同时创建78832户电子化农户信用档案。其次, 推动农村金融产品创新。全州农村信用社推出农村土地承包经营权抵押贷款和仓单质押贷款等绿色农业生态贷款, 截至2015年4月末, 该类贷款共38笔, 涉及贷款余额7 75万元, 从而使得20个绿色经营主体从中受益。

五、临沧金融创新

(一) 跨境金融支付服务业务创新

采用“惠农支付服务业务”运行模式, 率先在全省开展跨境金融支付服务业务。2014年6月24日, 通过移动PO S机具在缅甸开设3个跨境金融支付服务点, 提供小额取款、转账汇款和刷卡消费等金融服务。2015年7月23日, 又相继在与沧源、耿马、镇康三个边境县接壤的缅甸佤邦、掸邦北部果敢自治区、掸邦北部省腊戌县布放12个跨境金融支付便民服务点, 全市跨境金融支付便民服务点达到15个, 布放数量居全省首位, 占全省布放总数的75%。截至2015年末, 累计办理业务1535笔, 涉及金额141.59万元, 服务区域辐射范围由以前的边境线30公里延伸至70公里, 惠及境外居民12万余人。

(二) 全国创新试点企业大额人民币现钞跨境携带证业务

2014年, 在镇康县南伞口岸成功办理全国首笔外经企业大额人民币现钞出境携带证结算业务。截至2014年4月末, 全市3个边境口岸共受理3家外经企业大额人民币现钞出入境携带证结算业务10笔, 涉及金额2261.91万元。

(三) 创新推动跨境人民币账户使用范围

沧源县农行、信用社开展对持有缅甸佤邦身份证的居民到市内开立个人银行结算账户试点, 解决境外居民到我国境内开立个人银行结算账户难的问题。

(四) 创新实践国际结算业务

农行临沧分行与缅甸经济银行滚弄分行合作互开账户、缅甸佤邦银行到沧源县农行开立同业往来清算账户, 积极推动国际结算业务的开展。

六、保山金融创新

(一) 人民币跨境结算业务创新

农行保山市分行与缅甸板瓦开发银行互开人民币结算账户, 截至2015年6月末, 累计发生业务19笔, 涉及金额3765万元。腾冲农村信用社实现辖区内农村信用社跨境贸易人民币结算业务零的突破, 截至2015年6月末, 累计办理跨境贸易人民币结算业务5笔, 合计金额518万元。

(二) “三农”金融改革创新

保山农村综合产权交易服务中心和农村产权抵押贷款创新双双实现突破。市内首家县级农村综合产权交易服务中心在施甸县诞生, 而10个乡镇级农村综合产权交易服务中心则在龙陵县建立, 通过资源整合, 提高以林权、农村土地承包经营权、农村居民房屋所有权等“三权三证”为主的农村产权抵押贷款办理的便利化程度。昌宁县以核桃林收益权进行抵押贷款, 实现经济林果权抵押贷款零突破, 龙陵县成功办理农村土地承包经营权抵押贷款, 实现零的突破。截至2015年末, 全市林权抵押贷款累计发放1.61亿元, 余额7.05亿元。农村土地承包经营权抵押贷款累计发放48笔、287万元, 余额192.5万元。农村房屋 (宅基地) 抵押贷款累计发放81笔、691.8万元, 余额479.7万元。

(三) 农村金融服务产品创新

市政府出台《保山金融支持农民专业合作社发展意见》, 积极引导金融机构以金融支持农民专业合作社发展为突破, 开展农村金融创新。现今, 全市各家银行根据自身的经营特点相继推出“贷免扶补+合作社+农户”贷款模式、“烟草公司+合作社+农户”烤烟封闭贷款模式、“担保公司+合作社”贷款模式, 以及“企业+合作社+林权”联保贷款模式等农村创新金融产品。截至2015年末, 全市信贷支持农民专业合作社155个, 比2014年末的100个增长55%, 贷款余额2.70亿元, 当年累计发放金额2.63亿元, 带动农户数21792户, 提高了农民的收入。

七、红河金融创新

(一) YD指数创新

2016年3月17日, 云南省首个区域性人民币兑越南盾指导性汇率在河口4家外汇指定银行及1家外币兑换公司同时发布, 简称Y D指数。Y D分别代表人民币代码C N Y和越南盾代码V N D的尾字母。Y D指数是由河口地区各主要结算银行及货币兑换公司统一发布的人民币兑换越南盾指导性汇率, 该指数由河口地区各成员单位采用轮值方式, 通过每个工作日采集报价样本计算得出并公布。2016年6月起, 文山州参与到指数的发布, 由文山州麻栗坡与红河州河口成功联合发布Y D指数, 参与发布的机构达到8家, 进一步扩大Y D指数的影响力。Y D指数的发布有利于规范人民币与越南盾兑换市场, 为逐步形成独立、统一的人民币兑越南盾汇率机制奠定了基础。

(二) 人民币跨境业务创新

首先, 中越两国间人民币现钞调运的重任由农行河口支行承担。其次, 推动境外企业和个人人民币结算账户的开立。再次, 2014年3月6日, 河口县对外经济贸易公司成功办理了第一笔贸易项下越南盾兑换人民币业务, 此举标志着河口乃至红河州本外币兑换特许业务从个人扩展到所有贸易及服务贸易业务, 而范围则由个人扩大到境内企业和个体工商户。

(三) 跨境保险创新

一方面, 积极探索开展跨境旅游保险和出入境人员保险等跨境保险合作业务, 另一方面, 因地制宜扩展机动车保险服务, 并在河口县实施机动车使用补充保险方案, 实现我省跨境保险业务零的突破。

(四) 城乡产权交易中心创新

2014年4月15日, 开远市成立了云南省首家县级城乡产权交易服务中心, 随后还将在全州其余县市建立城乡产权交易中心, 此举将进一步促进农村产权的流转和交易, 为全面推进“三农”金融服务改革创新打下坚实的基础。

八、文山金融创新

(一) 跨境人民币业务创新

首先, 跨境人民币结算渠道创新。2014年5月, 农行麻栗坡支行与越南农业与农村发展银行实现互开本币账户, 开创了文山州境内外银行边贸结算新渠道, 结束了之前与越南进行跨境结算需通过河口转汇的历史。创新业务积极推动了全州跨境人民币业务量逐年攀升, 累计人民币结算量由2014年8月末的5055万元, 增加至2015年末的10885.09万元, 一举突破亿元大关。其次, 在麻栗坡县天保口岸实施跨境移动金融惠边应用创新。

(二) 农村金融产品和服务方式创新

首先, “三农”金融改革创新。2014年7月1日实行的全国首个地方金融条例《云南省文山壮族苗族自治州农村产权抵押贷款条例》为农村产权制度改革稳步推进、服务“三农”、推动“三权三证”抵押贷款提供制度保障。累计发放“三权三证”抵押贷款由2014年8月末的9.9亿元增加至2015年末的55.8亿元。其次, 村镇银行相继开业。2016年3月底, 由武汉农村商业银行作为主发起行, 在州内砚山县、马关县、丘北县和广南县发起设立4家长江村镇银, 提供更便利的“三农”金融服务。

九、怒江金融创新

2015年9月4日, 农行怒江分行成为全州首家在泸水县片马口岸境外的缅甸克钦邦大田坝和岗房两地布设两个跨境金融支付服务点的州内银行业金融机构。通过跨境金融支付服务点的设立, 大大提高了缅甸边民在当地服务点办理人民币存取款、转账汇款和缴费等金融服务的便利化程度, 对推动人民币跨境业务的创新、扩大人民币的跨境支付和结算起到积极的促进作用。

摘要：云南沿边金融综合改革试验区经过两年半的建设, 沿边9州市的金融创新层出不穷, 并在全国或全省首创独具云南特色的跨境人民币结算业务创新、跨境金融支付服务业务创新、货币兑换业务创新、“三农”金融改革和金融产品创新、跨境保险创新等金融创新。通过先行先试的金融创新研究, 对创造可复制、可推广经验, 推动云南金融业的创新发展具有重大而深远的意义。

关键词：云南,沿边金融,综合改革试验区,金融创新

参考文献

[1]郑艳玲.“瑞丽指数”:领跑中缅货币汇率机制形成——德宏中支在全国首创中缅货币兑换汇率机制[J].时代金融.2016 (1) .

[2]罗本祥.德宏州加快推进沿边金融综合改革试验区建设的思考[J].时代金融.2015 (11) .

[3]陈文玉.立足实际突出特色探索创新努力提升区域人民银行服务沿边金融综合改革工作水平——对普洱市推进沿边金融综合改革辖区工作的实证研究[J].时代金融.2015 (10) .

[4]孙翌.云南深入推进沿边金融综合改革试验区建设的思考——以西双版纳为例[J].时代金融.2015 (8) .

《金融企业会计》综合练习 篇5

一,单项选择题(下列每小题的备选答案中,只有一个符合题意的正确答案,多选,错选,不选均不得分.本题共30个小题,每小题1分)1.融资租赁资产的所有权不属于承租人,但是承租人却作为资产核算,其依据的会计原则是()A.谨慎性原则 B.重要性原则 C.真实性原则

D.实质重于形式原则 【答案】D 2.以取得资产时实际发生的成本作为记账价值,在处置前保持其入账价值不变.这遵循的是()会计原则 A.可比性 B.历史成本 C.一贯性 D.配比 【答案】B 3.下列各项属于金融企业负债的是()A.同业存款 B.存放同业 C.投资 D.票据贴现 【答案】A 4.下列科目中,不属于金融企业负债科目的是()A.存放中央银行准备金 B.单位活期存款 C.活期储蓄存款 D.定期储蓄存款 【答案】A 5.下列不属于损益类的会计科目的是()A.利息收入 B.利息支出 C.累计折旧 D.其他业务收入 【答案】C 6.下列不属于所有者权益类的会计科目的是()A.实收资本 B.资本公积 C.本年利润 D.投资收益 【答案】D 7.借记“存放中央银行准备金”为()A.负债的增加 B.资产的增加 C.负债的减少 D.资产的减少 【答案】B 8.统驭明细分户帐,进行综合核算与明细核算相互核对的主要工具是()A.余额表 B.科目日结单 C.日计表 D.总账 【答案】D 9.明细核算账务系统的构成是()A.分户账,登记簿,总账,科目日结单

B.余额表,日计表,现金收付日记簿,登记簿 C.分户账,总账,登记簿,科目日结单

D.分户账,登记簿,余额表,现金收付日记簿 【答案】D 10.存款人的工资,奖金等现金支取通过()办理 A.基本存款账户 B.一般存款账户 C.临时存款账户 D.专用存款帐户 【答案】A 11.一笔单位定期存款,金额100000元,2004年3月10日存入,定期1年,存入时1年存款利率是1.98%,活期存款利率0.72%.该单位于2005年3月20日支取该笔存款本息,2004年10月29日1年期存款利率调整为2.25%,利息计算时()A.存期内分段计息,过期部分利率0.72% B.存期内利率0.72%,过期部分利率2.25% C.存期内利率2.25%,过期部分利率0.72% D.存期内利率1.98%,过期部分利率0.72% 【答案】D 12.银行会计凭证中基本凭证和特定凭证是按()划分的.A.格式和用途的不同 B.使用范围的不同 C.核算方式的不同 D.表面形式的不同 【答案】A 13.结清银行汇票阶段,出票行收到代理付款行的有关凭证,对于申请人未在本行开立帐户而有多余金额的银行汇票,应使用()会计科目核算 A.其他应收款 B.应解汇款 C.现金

D.营业外收入 【答案】A 14.承兑银行办理汇票承兑时,使用的科目是()A.应解汇款 B.有价单证 C.银行承兑汇票 D.重要空白凭证 【答案】C 15.由于是银行签发并付款,购货方凭票提货,销货方见票交货,债权债务关系可以凭票清偿,收款人或持票人将其送存银行即可入账用款的是()A.银行本票 B.银行汇票 C.支票 D.商业票据 【答案】A 16.银行办理本票时使用的科目是()A.银行承兑汇票 B.存放中央银行款项 C.有价单证 D.重要空白凭证 【答案】B 17.下列说法不正确的是()A.转账支票只能办理转账,不能支取现金 B.现金支票只能智取现金

C.普通支票即可用于支取现金,又可用于转账 D.划线支票只能用于支取现金 【答案】D 18.汇兑业务中,收款人没有在汇入行开户,汇入行收到汇款时使用()A.活期存款 B.其他应付款 C.现金 D.应解汇款 【答案】D 19.根据购销合同由收款人发货后委托银行向异地付款人收取款项,由付款人向银行承认付款的结算方式是()A.商业汇票 B.转账支票 C.托收承付 D.委托收款 【答案】C 20.在同城范围内,收款人收取公用事业费,经受付双方签订经济合同,并由付款人向开户银行授权,经开户银行同意,报经人民银行批准的,可以使用()A.托收承付 B.委托收款 C.银行本票 D.汇兑 【答案】B 21.下面各行处之间的往来属于联行往来的是().A.中国银行甲支行与中国银行乙支行之间的往来资金 B.中国银行乙支行与交通银行丁支行之间的资金往来 C.中国银行甲支行与人民银行A支行之间的资金往来 D.人民银行A支行与建设银行H支行之间的资金往来 【答案】A 22.金融企业总行或总部开立的准备金存款账户属于().A.备付金存款账户 B.法定准备金存款账户 C.支付准备金存款账户

D.备付金和法定存款准备金合一账户 【答案】D 23.各金融企业分支机构在中央银行开立的存款账户属于().A.备付金存款账户 B.法定准备金存款账户 C.贷款准备存款账户

D.备付金和法定存款准备金合一账户 【答案】A 24.汇出行先通过本系统联行划转双设机构地区的系统内银行,由其向跨系统银行办理划转,跨系统银行通过联行划转汇入行转入收款人户,即采取(“")的办法,资金由转汇行所在地的人民银行清算.A.先横后直 B.先直后横 C.先直后横再直 D.先横后直再横 【答案】C 25.汇买钞卖的计算公式为().A.卖出币种金额=买入币种金额×买入币种汇买价÷卖出币种汇卖价 B.卖出币种现汇金额=买入币种现钞金额×钞买价÷汇卖价 C.卖出币种现钞金额=买入币种现汇金额×汇买价÷汇卖价 D.卖出币种现钞金额=买入币种金额×买入币种汇买价÷汇卖价 【答案】C 26.采用电汇方式向国外汇款时,汇款人从其现汇存款账户中汇款,下列会计分录正确的是().A.借:××存款--汇款人户外币 贷:存放境外同业款项外币

B..借:××存款--汇款人户外币 贷:存放境外同业款项人民币

C.借:××存款--汇款人户人民币 贷:存放境外同业款项外币

D.借:××存款--汇款人户人民币 贷:存放境外同业款项人民币 【答案】A 27.收到投资者以固定资产,无形资产进行投资时,借记”固定资产“,”无形资产“账户,贷记”实收资本“账户;以两者之间的差额贷记(”“)账户.A.资本公积 B.未分配利润 C.盈余公积 D.留存收益 【答案】A 28.所得税是以()与所得税利率相乘而计算缴纳的.A.账面利润 B.利润总额 C.应纳税所得额 D.营业利润 【答案】C 29.出口托收款项一律实行收妥进账的做法,以原币入账时正确的会计分录是().A.借:存放境外同业款项 贷:外汇买卖--结售汇户

B.借:外汇买卖--××币种结售汇户 贷:吸收存款--出口单位户 C.借:存放同业境外款项 贷:吸收存款--出口单位户 D.借:存放境外同业款项 贷:吸收存款--出口单位户 【答案】C 30.下列关于单位外汇存款支付核算的叙述不正确的是().A.外汇活期存款支票户应凭签发的支票支取 B.外汇活期存款户应凭存折支取

C.外汇定期存款应凭存单及预留印鉴或其他约定方式到期支付 D.外汇定期存款到期或提前支取时,不可直接提取现金 【答案】C 二,多项选择题(下列每小题的备选答案中,有两个或两个以上符合题意的正确答案,多选,少选,错选,不选均不得分.本题共30个小题,每小题2分)1.以下属于资本性支出的会计事项是()A.电子设备购置 B.购买办公用品 C.购进汽车两辆

D.按规定提取职工福利费 E.购进低值易耗品 【答案】A,C 2.根据《企业会计准则--基本准则》,属于会计信息的首要质量要求的有()A.重要性 B.可靠性 C.相关性 D.可理解性 E.可比性

【答案】B,C,D,E 3.将一项现时义务确认为负债,需要满足负债的定义,还应同时满足的条件有()A.与该义务有关的经济利益很可能流入企业 B.与该资源有关的经济利益很可能流出企业 C.由企业过去的交易或事项形成

D.未来流出的经济利益的金额能够可靠的计量 E.由企业拥有或控制 【答案】B,D 4.下列属于损益类的会计科目的有()A.利息收入 B.其他业务收入 C.营业外收入 D.应收利息 E.投资收益 【答案】A,B,C,E 5.银行会计科目按资金的性质分为()A.资产类 B.负债类

C.所有者权益类 D.损益类

E.资产负债共同类 【答案】A,B,C,D,E 6.综合核算是按科目可核算的,其由()组成 A.科目日结单 B.总账 C.日计表 D.余额表 E.分户账 【答案】A,B,C 7.基本凭证中用于对外业务核算的是()A.现金收入传票 B.特种转账借方传票 C.特种转账贷方传票 D.转账借方传票 E.表外科目付出传票 【答案】B,C 8.金融企业会计账簿大体上可分为()A.分户账 B.总账 C.登记簿 D.序时账簿 E.明细分类账簿 【答案】A,B,C,D 9.综合核算系统由()组成 A.科目日结单 B.总账 C.日计表 D.登记簿 E.余额表 【答案】A,B,C 10.下列说法错误的是()A.由于开户实行双向选择,因此,存款人可以选择多家银行开立基本存款帐户 B.一个单位可以选择一家商业银行的多个营业机构开立基本存款帐户 C.单位开立各种帐户,应凭当地人民银行分支机构核发的开户许可证办理 D.存款人的账户只能办理本身的业务,不允许出租和出借他人 E.基本存款帐户实行核准制 【答案】A,B,C 11.担保贷款可分为()A.保证贷款 B.信用贷款 C.票据贴现 D.抵押贷款 E.质押贷款 【答案】A,D,E 12.按贷款的风险程度划分,银行贷款可分为()A.正常贷款 B.关注贷款 C.次级贷款 D.可疑贷款 E.损失贷款

【答案】A,B,C,D,E 13.下列属于支付结算办法规定中的票据是()A.支付现金 B.支票 C.本票 D.商业汇票 E.银行汇票 【答案】B,C,D,E 14.仅适用于同一票据交换区域内,在银行开立账户的单位和个人各种款项结算的支付工具有()A.支票 B.银行本票 C.委托收款 D.商业汇票 E.银行汇票 【答案】A,B 15.下列属于收款人在收到银行本票时,应审查的时()A.收款人是否确为本单位或本人 B.银行本票是否在提示付款期限内 C.必须记载的事项是否齐全 D.出票金额,出票日期,收款人名称是否更改;更改的其他记载事项是否由原记载人签章 E.本票是否真实 【答案】A,B,C,D,E 16.下列说法正确的是()A.转账支票只能办理转账,不能支取现金 B.现金支票只能支取现金

C.普通支票即可用于支取现金,又可用于转账 D.划线支票只能办理转账

E.划线支票既能办理转账又可支取现金 【答案】A,B,C,D 17.汇入行主动办理退回的原因有()A.收款人为不在本行开户的单位 B.收款人为不在本行开户的个人 C.汇款人申请退汇 D.收款人拒收汇款

E.经过两个月无法交付的汇款 【答案】D,E 18.办理托收承付结算的款项,必须是()A.商品交易的款项 B.到期商业汇票的款项

C.因该笔商品交易而产生的劳务供应的款项 D.代销商品的款项 E.赊销商品的款项 【答案】A,C 19.委托收款的基本规定有()A.按款项的划回方式分邮寄和电寄两种,由收款人选用 B.在同城,异地均可以使用 C.金额起点1000元

D.应向银行提交有关的债务证明 E.银行有分次扣款的责任 【答案】A,B,D 20.有关信用卡的基本规定有()A.商品交易的款项 B.到期商业汇票的款项

C.因该笔商品交易而产生的劳务供应的款项 D.代销商品的款项 E.公用事业费 【答案】A,C 21.票据交换系统是由人民银行当地分支行组织的,在指定区域遵循(”“)的原则.A.先付后收 B.差额清算 C.企业垫款 D.收妥抵用 E.银行不垫款 【答案】A,B,D,E 22.下列能够引起商业银行负债增加的是().A.向持票人进行贴现

B.向中央银行进行的再贴现 C.商业汇票的背书转让

D.向其他商业银行的转贴现 E.商业汇票的提示付款 【答案】B,D 23.外汇汇价按标价方法的不同分为().A.人民币标价法 B.外币标价法 C.直接标价法 D.间接标价法 E.期末标价法 【答案】C,D 24.结汇是指外汇制定银行按规定的人民币汇率买入企事业单位或个人的外汇,分为().A.强制结汇 B.限期结汇 C.自由结汇 D.限额结汇 E.意愿结汇 【答案】A,D,E 25.根据结算方式的不同,进口押汇可分为().A.信用证项下的进口押汇 B.托收项下的进口押汇 C.叙作进口押汇 D.收回押汇垫款

E.代理项下的进口押汇 【答案】A,B 26.()可以按规定用于转增实收资本.A.资本公积金 B.法定盈余公积金 C.法定公益金 D.未分配利润 E.一般准备 【答案】A,B 27.盈余公积金可以用于().A.弥补亏损 B.转增资本

C.分派利润或现金股利 D.发放职工奖金 E.弥补贷款损失 【答案】A,B 28.营业收入是指企业在()日常活动中所形成的经济利益总流入.A.销售商品 B.提供劳务

C.让渡资产使用权 D.为第三方代收款项 E.以资金对外投资 【答案】A,B,C 29.在”利润分配“科目下分别设立(”“)等账户进行明细核算.A.应交所得税 B.盈余公积补亏 C.提取盈余公积 D.应付利润 E.未分配利润 【答案】A,B,C,D,E 30.汇款人购买外汇支付汇款的,应通过外汇买卖科目处理,下列会计分录正确的有().A.借:外汇买卖--结售汇户外币 贷:汇出国外汇款外币

B.借:吸收存款--汇款人户外币 贷:外汇买卖--××币种结售汇户 外币 C.借:外汇买卖--结售汇户人民币 贷:汇出国外汇款人民币

D.借:吸收存款--汇款人户人民币 贷:外汇买卖--××币种结售汇户 人民币 E.借:××存款--汇款人户外币 贷:存放境外同业款项外币 【答案】D,E 三,判断题(正确的填”√“;错误的填”ד.本题共30小题,每小题1分)1.坚持历史成本原则,就是指资产的历史成本与资产的现实或账面价值是相同的 【答案】×

2.收益性支出列入当期费用,资本性支出由于与多个会计期间损益相关,因此不列入档期费用

【答案】√

3.在借贷记账法下,账户的借方登记资产的增加,权益的减少,费用及支出的增加,收入的减少

【答案】√

4.银行的现金收入传票,现金付出传票,现金缴款单,现金支票属于基本凭证 【答案】×

5.特种转账借方传票,特种转账贷方传票属于特定凭证 【答案】×

6.明细核算系统由分户账,登记簿,现金收付日记簿和余额表组成 【答案】√

7.综合核算系统由科目日结单,总账,余额表和日计表组成 【答案】×

8.存款人可以通过一般存款帐户办理转账结算和现金缴存与支取 【答案】×

9.一个单位只能选择一家银行的营业机构开立一个基本存款账户,不允许在多家银行开立基本存款账户 【答案】√

10.单位定期存款可以提前全部或部分支取,但提前支取只限一次,本息可以转入其活期存款账户,也可以直接支付现金 【答案】×

11.单位定期存款应在到期时一次支取,如到期不取,其过期部分按活期存款利率计算利息 【答案】√

12.银行对单位活期存款按日计息,按年结息,每年6月20日为结息日 【答案】×

13.利息税是针对个人储蓄存款来说的,单位存款不征收利息税 【答案】√

14.银行汇票的提示付款期自出票日起10天,超过付款提示期限的,代理付款人不予受理 【答案】×

15.单位和个人凡在同一票据交换区域需要支付的各种款项,均可以使用银行本票 【答案】√

16.超过提示付款期限的银行本票只能作废 【答案】×

17.银行对单位和个人签发的空头支票,每天处以5%但不低于1000元的罚款 【答案】×

18.托收承付结算方式同城异地均可使用 【答案】×

19.支付清算系统的基本责任就是在既定的规则框架下凭借现代化的运行设施,通过支付工具的传载,实现货币价值的转移和让渡.【答案】√

20.采用逐笔清算联行往来资金存欠的,是在清算行总行开立资金清算账户,当清算行将发生的汇划业务信息传输给总行时,总行在发起清算行与接受清算行的清算账户之间清算资金存欠.【答案】√

21.”借:××存款 贷:存放中央银行准备金“这是汇出行通过人民银行或跨系统商业银行转汇划收款业务的会计分录.【答案】√

22.各商业银行由于汇划款项未达等原因发生临时性资金短缺而向人民银行的借款,通过季节性贷款户核算.【答案】×

23.直接标价法,又称应收标价法,是指以单位的外国货币为标准来计算应付多少单位的本国货币.【答案】√

24.单位和个人申请向外国汇款时,必须要有国家外汇管理部门的批准证明,符合国家外汇管理规定的,由银行填写交汇款申请书.【答案】×

25.由于单位外汇活期存款或外汇定期存款为现汇存款,因此存入时外币现钞应按套汇方法折算入账.【答案】√

26.银行无论接受现金捐赠,还是接受实物捐赠,均应缴纳所得税,届时应贷记”应交税金“.【答案】×

27.注册资本可以一次或分次筹集,采取一次性筹集的,应在营业执照签发之日起,在3个月内筹足.【答案】× 28.股份制商业银行溢价发行股票,股本为股票面值与股份总数的乘积,溢价部分计入资本公积.【答案】√

29.应付税款法是指企业确认时间性差异对所得税的影响金额,按照当期应交所得税和时间性差异对所得税影响金额的合计,确认为当期所得税费用的方法.【答案】×

30.银行以税前利润弥补5年以内的亏损,或以税后利润弥补5年以上的亏损均不必编制款及分录.【答案】√

四,名词解释(本题共15小题,每小题3分)1.金融企业会计

【答案】金融企业会计是 我国会计体系的一个重要组成部分,是把会计的基本原理和基本方法具体运用到金融企业这一特殊行业的专业会计.它以会计准则及其他相关法律法规为依据,以货 币为主要计量单位,对金融企业经营活动进行连续,系统,完整的核算和监督,从而为投资者,债权人,政府及有关部门和社会公众等提供财务状况和经营成果等会 计信息的一种管理活动.2.借贷记账法

【答案】借贷记账法是根据复式记账原理,以资产等于负债加所有者权益的平衡公式为基础,以”借“和”贷“为记账符号,按照”有借必有贷,借贷必相等“的记账规则在账户中进行登记的一种复式记账方法.3.贴现

【答案】贴现是商业汇票的持票人在汇票到期日前,为了取得资金而将票据转让给银行,银行按票面额扣除从贴现日至汇票到期日的利息后,以其差额付给收款人的一种信用活动.4.银行汇票 【答案】银行汇票是出票银行签发的,由其在见票时按实际结算金额无条件支付给收款人或持票人的票据.银行汇票的出票银行为银行汇票的付款人.5.商业汇票 【答案】商业汇票是由出票人签发,委托付款人在指定日期无条件支付确定的金额给收款人或持票人的票据 6.银行本票 【答案】银行本票是银行签发的,承诺自己在见票时无条件支付确定的金额给收款人或者持票人的票据 7.支票 【答案】支票由出票人签发的,委托办理支票存款业务的银行在见票时无条件支付确定的金额给收款人或者持票人的票据 8.托收承付 【答案】托收承付是根据购销合同由收款人发货后委托银行向异地付款人收取款项,由付款人向银行承认付款的结算方式 9.委托收款

【答案】委托收款是收款人委托银行向付款人收取款项的结算方式.委托收款在同城,异地都可使用.10.支付清算系统

【答案】支付清算系统是支撑各种支付结算工具应用,实现资金清算并完成资金转移的通道,由提供支付清算服务的中介机构和实现支付指令传送及资金清算的专业技术手段共同组成,用以实现债权债务清偿及资金转移的一种金融安排,有时也被称作支付系统或清算系统.11.联行往来

【答案】当资金结算业务发生时,必然要通过两个或两个以上的银行机构往来才能完成,如果往来双方同属一个银行系统,即同属一个总行的各个分支机构间的资金帐务往来,则称其为联行往来.12.外汇分账制 【答案】外汇分账制又叫原币记账法.即在业务发生时,对有人民币外汇汇率的外币,从填制传票,登记账簿到编制会计报表,都直接按原币核算,以全面反映各种外币资金增减变化情况的一种方法.13.国际贸易结算

【答案】国际贸易结算是指由国际间的商品交易和经贸往来而引起的货币收付或债权债务的结算, 主要包括信用证,托收,贸易融资(押汇,打包贷款,福费廷)等业务.14.外汇存款

【答案】外汇存款是单位或个人将其所有的外汇资金存入银行,随时或约期支取,银行按照规定的利率支付利息的一种信用活动.15.一般准备金 【答案】一般准备金是指商业银行按照一定比例从净利润中提取的,用于弥补尚未识别的可能性损失的准备.五,简答题(本题共15小题,每小题6分)1.单位存款利息计算的基本规定如何 怎样对单位定,活期存款计算利息并处理账务 【答 案】如实际利率与合同利率差别不大,则可按照合同利率计算应付利息.结息日累计各存期档次的计息积数后,乘以同档次存款的日利率.根据计算的利息额,办理 转账.会计分录为借:利息支出--单位定期存款利息支出户 贷:应付利息--定期利息户如实际利率与合同利率差别较大,则按摊余成本和实际利率计算的应付利息,借记”利息支出“,按合同利率计算确定的应付未付利 息,贷记”应付利息“,按其差额,借记或贷记”吸收存款--利息调整“科目.借:利息支出贷:应付利息 吸收存款--利息调 2.贷款与贴现有哪些区别 【答案】区别:①融资基础不同②信用关系的当事人不同③利息收取方法不同④确定期限不同 3.简述支付结算原则的内容

【答 案】①恪守信用,履约付款.这条原则要求结算的当事人必须依法承担义务和行使权利,要严格遵守信用,认真履行义务,如有失信违约行为,开户银行应给予制 裁.同时,银行处于支付结算的中介地位,在组织和办理支付结算时,也应帮助企业单位选择使用恰当的结算方式和信用支付工具,并按规定对支付结算中的问题及 时处理.②谁的钱进谁的账,由谁支配使用.银行在办理支付结算时必须按照委托人的要求收款和付款,只有这样,才能保护客户对存款的所有权和自主支配存款的 合法权益.为此,必须按照收款人的账号及户名,准确,及时地为其收账;而对各单位支取的款项,则必须根据付款人的委托办理.③银行不垫款.银行办理支付结算是在信用和存款的基础上,受单位的委托进行资金划拨的.因此,各单位只能在存款余额内支用款项,而银行必须在将款项从付款 单位账户付出后,再为收款单位收账.收款单位必须在款项收妥进账后才能支用.4.简述商业承兑汇票与银行承兑汇票的区别

【答案】二者的 相同点:出票人都是企业,不是银行,都属于远期票据,最长不超过6个月.不同点有:(1)信用关系不同.商业承兑汇票属于商业信用,银行承兑汇票属于银行 信用;(2)合同生效时间不同.商业承兑汇票一经银行签发就开始生效,银行承兑汇票签发后须经银行审批同意,签订承兑协议方可生效;(3)到期无款支付的 处理不同.商业承兑汇票无款支付时,银行按票面金额处以5%但不低于50元的罚款,银行承兑汇票付款人无款支付时,银行转其逾期贷款户,并对其处以每日万 分之三的罚息;(4)银行充当角色不同.商业承兑汇票银行起中介作用,银行承兑汇票银行属于主债务人作用.5.信汇业务中汇入行的处理程序

【答案】(1)直接入账的,会计分录:借:联行来账贷: **科目--收款人户(2)不直接入账的借:联行来账 贷: 应解汇款及临时存款--收款人户由汇入银行支付现金时借: 应解汇款及临时存款--收款人户 贷:现金

6.什么是托收承付结算 托收承付结算的适用范围如何 办理托收承付结算的单位必须具备哪些条件 【答 案】托收承付是收款人根据购销合同发货后,委托银行向异地付款人收取款项,由付款人向银行承认付款的一种结算方式.办理托收承付结算的款项,必须是商品交 易,以及因商品交易而产生的劳务供应的款项,代销,寄销,赊销商品的款项,不得办理托收承付结算.使用托收承付结算方式的收款单位和付款单位,必须是国有 企业,供销合作社以及经营管理较好,并经开户银行审查同意的城乡集体所有制工业企业 7.什么是委托收款结算方式 其适用范围如何

【答 案】委托收款是收款人委托银行向付款人收取款项的结算方式.委托收款在同城和异地均可以使用.同城范围内,收取公共事业费和其他国家政策规定的收费项目, 可使用同城特约委托收款.且需具有收付双方事先签订的经济合同,由付款人向开户银行授权,并经开户银行同意,报经中国人民银行当地分支机构批准.凡不符合 上述条件的,一律不得使用同城特约委托收款方式.8.简述资金汇划清算体系的基本做法.【答案】实存资金,是指以清算行为单位在总行清算中心开立备付金存款账户,用于开户单位汇划款项时资金清算.同 步清算,是指经办行汇出汇入资金要同时进行清算,即当发报经办行通过其清算行经总行清算中心将款项汇划至收报经办行的同时,总行清算中心每天根据各行汇出 汇入资金情况,从各该清算行备付金账户付出资金或存入资金,从而实现各清算行之间的资金清算.可见,各清算行在总行清算中心开立的备付金账户,对实现资金 划拨和清算非常重要.头寸控制,是指各清算行在总行清算中心开立的备付金存款账户,保证足额存款,总行清算中心对各行汇划资金实行集中清算.清算行备付金存款不足,二级分行可向管辖省区分行借款,省区分行和直辖市分行,直属分行头寸不足,可向总行借款.集中监督,是指在资金汇划清算体系中,总行清算中心对汇划往来数据发送,资金清算,备付金存款账户资信情况和行际间查询,查复情况进行管理和监督.9.简述大额支付系统的运行程序.【答 案】发起行收到发起人提交的支付信息(支付纸凭证磁介质或电子支付信息),经确认无误并借记发起人账户后,应立即将支付信息按规定的格式标准转换为电 子支付指令,并逐笔加编地方密押,根据发起人的要求确定加急或普通级的优先级次,以联机或磁介质方式发送发报中心,将纸凭证截留保存.发报中心收到发起行发来的支付指令,应对支付信息进行法律和技术确认无误后,加编系统密押,并按收到时间的先后顺序逐笔实时转发全国处理中心.全国处理中心收到发报中心发来的支付指令,应对支付信息进行法律和技术确认,在发起行清算账户存款余额或透支限额内进行账务处理,并将支付指令实时转发收报中心.收报中心收到支付指令,应对支付信息进行法律和技术确认,并逐笔加编地方密押,以联机或磁介质方式发送接收行.接收行收到支付指令,对支付信息进行法律和技术确认,无误后贷记接收人账户并通知接收人.10.金融机构往来的核算要求有哪些 【答 案】(1)必须有利于加速各单位的资金周转.金融机构往来都是由工作上,业务上,资金上发生往来关系引起的,无论是中央银行还是商业银行都必须以企业会计 准则为规范,在会计科目的设置,凭证的使用,报表的编制与汇总上都必须按规定办理,保证会计核算的统一性,衔接性.要树立全面观念,如有差错或不符,要及 时查明情况,为对方提供便利,以加速社会各单位的资金周转.(2)必须有利于中央银行对各金融企业的资金控制

为了加强信贷资金管理,中央 银行对商业银行的存款账户,应严格控制.商业银行在中央银行的存款账户不得透支.商业银行间的同业拆借,应恪守信用,通过双方在中央银行的账户办理转账, 不得支取现金.各商业银行必须在中央银行保留足够的准备金存款,便于清算使用,如果在清算前资金不足,要采取措施及时调入资金,以防止相互拖欠.(3)必须有利于金融企业资金的使用和账务处理

各商业银行之间临时性资金占用要及时清算.如临时资金头寸不足,可相互融通资金,进行拆借,到期后应及时还本付息.对于相互间的代收代付款项也要及时进行清算.11.什么是同业往来 主要包括哪些业务 【答案】同业往来就是金融企业跨系统之间,由于办理结算,相互拆借及代收,代付款项等业务和相互融通资金所引起的资金账务往来.主要包括:(1)代理商业银行和其他金融机构办理支付结算及其他业务;(2)与其他商业银行和非银行金融机构办理资金拆借,票据转贴现业务;(3)由于条件不具备或者其他原因委托其他商业银行代理的业务.12.汇率有哪些种类

【答案】从银行买卖外汇的角度划分,有买入汇率,卖出汇率,中间汇率和现钞汇率.买入汇率又称外汇买入价,是指银行向客户买入外汇时使用的汇率,是银行买入外汇时付出的本币数.卖出汇率又称外汇卖出价,是银行向客户卖出外汇时使用的汇率,是银行卖出外汇时收进的本币数.中间汇率又称外汇买卖中间价,是指外汇买入价和卖出价的平均价.我国从1994年开始由中国人民银行公布中间汇率,各外汇指定银行根据中国人民银行公布的中间汇率,计算汇买价,汇卖价和钞买价.现钞汇率又称现钞买卖价,是指银行买入或卖出外汇现钞时所使用的汇率.在外汇指定银行公布的外汇牌价中,现钞买入价小于现汇买入价,而现钞,现汇的卖出价相同.13.什么是外汇贷款 其业务的主要种类有哪些

【答案】外汇贷款是银行运用吸收的外汇存款和从国外吸收进来的外汇资金而发放的以外向为计量单位的贷款,是银行外汇资金的重要运用途径.目前我国银行开办的外汇贷款种类较多,可按不同标准划分:(1)按期限不同,可分为短期外汇贷款和中长期外汇贷款.(2)按贷款利率不同,可分为浮动利率贷款固定利率贷款和优惠利率贷款.(3)按贷款发放的条件不同,可分为信用贷款,担保贷款和抵押贷款等.(4)按外汇贷款的资金来源不同,可分为现汇贷款,三贷贷款(买方信贷,政府贷款和混合贷款),银团贷款,转贷款等.14.什么是资本公积 其包括的主要内容有哪些

【答案】资本公积是指由投资人或其他人投入,所有权归投资者,但不构成实收资本或股本的那部分资本.金融企业资本公积包括资本溢价以及直接计入所有者权益的利得和损失等.具体来说,主要项目包括:(1)资本(或股本)溢价,是指金融企业投资者投入的资金超过其在注册资本中所占份额的部分.(2)其他资本公积,指资本溢价以外的直接计入所有者权益的利得和损失,主要包括: 可供出售金融资产公允价值变动.企业根据以权益结算的股份支付计划授予职工或其他方的权益工具的公允价值.现金流量套期中,有效套期工具的公允价值变动.企业长期股权投资采用权益法核算的,被投资方除净损益以外的其他所有者权益变动引起的长期股权投资账面价值的变动.自用房地产或存货转换为采用公允价值模式计量的投资性房地产时,投资性房地产转换当日的公允价值大于原账面价值的差额.15.支票户存取现金如何进行处理

【答 案】①存入现金:支票存款户向银行存入现金时,应填写现金缴款单.根据现金收入先收款后记账的原则,现金和缴款单交出纳部门,出纳部门点收现金无误,登记 现金收入日记簿,并与会计部门传递凭证.会计分录为:借:现金 贷:吸收存款--××单位活期存款户②支取现金:支票户向银行支取现金时,应签发支取现金的支票,并在支票上加盖预留印鉴,由收款人背书后送会计部门.会 计部门经审查无误,办理转账.会计分录为: 借:吸收存款---××单位活期存款户贷:现金

六,论述题(本题共3小题,每小题15分)1.简述借贷记账法的记账原理,记账规则和平衡公式

【答案】借贷记账法是根据复式记账原理,以资产等于负债加所有者权益的平衡公式为基础,以”借“和”贷“为记账符号,按照”有借比有贷,借贷必相等“的记账规则在账户中进行登记的一种复式记账方法借方贷方 资产增加 负债增加 负债减少 资产减少 权益减少 权益增加 损失增加 收益增加

收 益减少 损失减少借贷记账法以”有借必有贷,借贷必相等“为记账规则.当经济业务发生时,同时要引起至少两个账户发生变化,根据所涉及资金增减变化的内在联系,在 确定应记科目基础上,以同等的金额记入一个账户的借方,另一个或两个账户的贷方;或者记入一个账户的借方,令一个或两个账户的贷方.借贷记账法是根据复式 记账法原理,按照”资产=负债+所有者权益“的平衡理论来检查和平衡账务的.其账务平衡公式有两个:1,发生额平衡:各科目借方发生额合计=各科目贷方发生额合计.2,余额平衡:各科目借方余额合计= 各科目贷方余额合计.2.简述委托收款结算方式与托收承付结算方式的区别

综合金融 篇6

一、广州金融创新服务区建设主要做法与成效

（一）坚持高端定位、优化环境，建成一批高端金融集聚发展新载体

广州金融创新服务区核心区位于广州科学城，规划面积约2平方公里，目前已经累计建成超过100万平方米的高端商务楼宇、城市综合体，包括总部经济区、科学城商业中心、科汇金谷、绿地中央广场、万达广场等，对落户上述金融集聚区的金融项目实行场地优惠政策，为金融机构集聚发展提供了良好的软硬环境支撑。

（二）坚持项目引领、集群发展，集聚培育一批优质金融服务机构

广州开发区集聚了3000多个外商投资项目，其中世界500强企业投资项目130多个；科技企业3000多家，其中高新技术企业520多家。全区产业基础雄厚，科技创新活跃，经济效益显著，企业投融资需求旺盛，吸引了众多优质金融机构纷纷落户，为区内企业提供全方位的投融资服务。

（三）坚持政府引导、创新驱动，鼓励创业投资支持科技企业创新发展

2008年，为加快推动科技创新、产业升级，广州开发区在全市率先成立政府创业投资引导资金，由区财政出资5亿元注册成立了广州凯得科技创业投资有限公司作为母基金，以不低于1：4的杠杆效应，联合中科招商、力鼎资本、德同资本、基石资本等国内知名创投企业联合发起设立了5支子基金，管理资金规模达到61.5亿元。2012年，广州市政府授予广州开发区“广州市股权投资基地”称号。2015年，联合广州基金、广药集团、冠昊生物、恒运集团与以色列前首席科学家苏格博士团队合作，发起设立规模为6.06亿元的广州中以生物产业投资基金，全面借鉴以色列风险投资支持科技创新的经验，探索以风险投资推动国际科技创新合作。截至目前，全区共有经基金行业协会登记备案的股权投资基金66支，管理基金规模超过225亿元。另有一批从事战略性新兴产业投资的投资公司，注册资本规模达到210亿元。

为引导区内风险投资基金投资区内企业，政府引导资金参与发起设立的风险投资基金明确约定投资区内的金额不低于80%；专门制定了鼓励创业投资基金参股人才创新创业项目办法，为风险投资基金提供投资奖励和风险补偿。此外，为促进投融对接，创设了创梦空间，获得市政府支持设立了广州股权交易中心、广州科技金融路演中心，开展常态化项目路演。

（四）坚持完善机制、扶优扶强，多层次资本市场发展取得新成效

广州开发区建立了全区上市及“新三板”后备企业资源库，联合各相关部门为企业上市、“挂牌”提供全流程贴身服务，并对上市企业、“新三板”企业分别提供300万元、150万元的补贴，鼓励企业积极对接资本市场。目前全区上市企业达到41家，其中境内上市企业自2000年以来上市募集资金总额超过170亿元，平均每家募集资金约9亿元；“新三板”挂牌企业达到85家。

（五）坚持需求导向、精准扶持，制定实施一系列投融资扶持政策

遵循企业成长规律，制定了《广州开发区促进科技、金融与产业融合发展实施办法》为引领的“1+N”金融政策体系，区财政每年安排科技金融发展资金2亿元，为中小企业提供从种子期到成熟期全过程的金融政策支持。

为解决金融机构与科技企业信息不对称、风险与收益不对等的问题，构建了“投保贷”联动机制，建立投、银、政、企等多方合作机制，主导建立“融资汇”活动平台，推动贷款业务与创业投资业务紧密结合，鼓励和帮助银行与风投机构交流和联动，解决科技型中小微企业融资需求，在政策上提供包括科技企业贷款贴息、担保机构中小企业担保业务奖励等专项扶持。

二、着力打造综合性金融创新试验基地

新的发展阶段，广州开发区以科技金融、产业金融、互联网与数据金融为重点发展方向，努力打造立足广州、辐射广东、面向全国的科技金融集聚区、综合性金融创新试验基地，成为广州区域金融中心建设的重要支柱。

（一）进一步优化发展空间，打造金融发展高端载体

按照“一核两翼多支点”空间布局思路，以科技金融为重点，发挥广州科学城重点金融集聚区的带动作用。积极引导上市企业、“新三板”挂牌企业及金融配套服务机构进驻广州科学城。以中新广州知识城发展为契机，着力打造跨境金融创新区。充分发挥临港经济区区位优势和制造业集聚优势，围绕企业发展需求，积极发展供应链金融、电商金融。

（二）进一步突出发展重点，加快培育区域特色金融新业态

一是发挥“广州股权投资基地”聚集效应，大力引进股权投资类企业，为获国家、省、市创投计划立项的创业投资基金提供500万元的配套资金扶持，支持区内龙头企业发起设立股权投资基金，对资金规模超过10亿元的股权投资基金，给予不少于1亿元的引导资金扶持。

二是支持企业通过并购重组，拓展金融服务链条，以资本投资带动上下游产业链整合，助推优势产业做大做强。

三是着力引进一批融资租赁机构落户，鼓励医疗器械、先进装备制造业企业成立融资租赁公司，拉动企业设备投资与销售，带动产业升级。

四是稳健发展互联网与数据金融，完善线上金融服务体系，并依托大数据、云计算、物联网等产业基地的建设等，加快互联网与数据金融新发展。

（三）进一步加大政策扶持力度，加快完善区域投融资服务体系

贯彻落实《广州开发区关于促进科技、金融与产业融合发展的实施意见》，专项用于集聚培育重点金融项目、股权投资类企业，为企业特别是中小微企业融资提供全方位扶持。积极鼓励金融机构设立科技支行、小微企业业务部，针对不同科技型企业不断探索各种模式的投贷联动业务。

积极发展科技小额贷款公司和科技担保机构，创新科技保险模式，适应科技型企业融资特点，向科技型中小微企业提供贷款、创业投资、担保以及金融服务的中间业务。

以广州开发区获批国家自主创新示范区以及知识城即将上升为中国、新加坡双边合作项目为契机，谋求国家和省、市层面的金融创新政策支持，并争取与国家创新驱动发展战略配套的金融政策试点。

（四）进一步创新服务方式，加快多层次资本市场发展

加强企业上市服务工作，密切与上级监管部门、交易所市场的沟通交流，加强企业上市改制辅导，积极支持银行金融机构开展投贷联动业务，为企业创新活动提供股权和债券相结合的融资服务方式，支持企业利用改革机遇加快上市步伐。

进一步加强新三板挂牌企业培育发动和服务资源整合，鼓励企业利用全国股转系统做市商等制度深化资本运作，逐步形成“新三板”的广州开发区板块。

（五）进一步打造五大金融发展平台，强化基础支撑

综合金融 篇7

当前的金融市场形势复杂多变, 金融创新层出不穷, 随着我国金融业的迅速发展, 急需大批金融工程人才。特别是对既具备金融基本知识又有良好数学功底, 既能定性又能做定量分析的应用型、复合型金融人才更是求贤若渴。因此, 自2002年金融工程引入我国后便得到了迅速地发展, 目前我国已有超过40所高校设立了金融工程专业, 开设金融工程课程教学的高校则更多, 其中既有专业的财经类院校, 也有文科院校及综合性大学。安徽农业大学作为农业为主的综合性大学, 对金融专业的学生开设该门课程也有十年的时间了。在不断更新、改进的基础上, 就目前来说, 笔者作为该门课程的主讲教师, 总结经验和不足, 仍觉得有些弊端需要改进, 从而更好地实现提升教学效果, 培养金融工程人才的目标。

1 目前金融工程教学过程中的困难与不足

1.1 课程内容体系不够合理

安徽农业大学的《金融工程学》仅仅是经济管理学院金融专业大三下的学生开设的专业核心课程, 而并不具备作为金融工程专业开班授课的条件, 所以从根本上就限制了以完整的、专业的、多学科交叉设计课程体系的教学安排。很多金融工程的前期基础课程, 尤其是数理方面的都没有条件开设, 学生的基础就比较薄弱, 知识面比较狭窄, 因此, 对金融工程课程知识的吸收能力非常有限, 授课内容安排不仅难度不易提高且知识范围也受限。更不用说才40个学时的课时设置, 常常在授课过程中感觉很无力, 很多内容要讲、想讲, 却没有时间讲。想想看, 对于一个金融工程专业学生差不多要两年而且还是难度不小的专业知识的学习内容, 现在要浓缩在仅仅40个课时里, 对数理基础薄弱的金融专业的学生讲授, 难度可想而知。

所以现在的课程安排仅仅只能以基础知识、基本方法为主, 附带着扩展、联系现实, 很多丰富的金融衍生产品和服务的创新都没有详细介绍, 最多结合案例或专题介绍时稍作解释, 更别提培养学生的创新思维、分析和解决实际问题的能力了。而这显然对于金融工程这门重要的课程来说是不够的, 也不利于学生真正理解、掌握这门课程的精髓。

1.2 学生普遍存在的“定性思维”惯性导致学习畏难

金融专业学生对经济学和金融学有较好的理论基础, 但对于数理知识和逻辑思维能力大多都相当欠缺。虽然学习了高等数学、概率论和数理统计等基础数学课程, 但这些课程的学习都在大一及大二, 而金融工程一般在大三下学期才开设, 期间学生在专业基础课和专业课程的学习中很少用到上述数学和统计学知识, 在思考问题和解决问题时容易养成“定性思维”的惯性。而这种思维惯性使学生对数据产生潜在的畏难情绪, 尤其是对数学符号和数学公式比较排斥, 明明含义很简单的公式, 可能因为变量多了点就觉得头疼, 明明只要中学基础就能很容易推导出的结果连笔都懒得动直接说不会, 缺乏对公式推导和进行逻辑思维的兴趣与信心。

另外, 安徽农业大学金融专业是文理兼收, 学生对数理基础知识的掌握程度参差不齐, 教学组织存在困难, 虽然已按照较低的难度要求来设计课程内容, 往往讲解的是最基本的知识, 但只要涉及到衍生金融产品定价, 学生还是普遍反应难, 有时要反复讲解, 效果不尽如人意。

1.3 授课形式较为单一, 亟需改进

目前的40个课时的安排全部由教师主讲, 虽然穿插着案例教学、课堂案例讨论等, 但是时间有限, 感觉教学方法和形式还是较为单一。特别是现在单一的理论授课模式不能满足培养金融工程人才的需求, 学生只知道纯粹的理论知识肯定不够, 他们必须要有对各个金融市场的基本的数据分析能力, 对市场行情判断的能力, 会参与市场交易等等, 这样才能应用于实践。金融工程本来就是门应用性很强的课程, 脱离实践是培养不出能解决实际问题的学生的。目前很多高校, 特别是开设了金融工程专业的院校不少都建立了配套的金融工程实验室, 安徽省也有几家高校建成了有代表性的实验中心, 如中国科技大学、安徽财经大学、铜陵学院金融学院等, 以后可以借鉴一二。

2 金融工程教学创新的方向

2.1 构建与时俱进的课程内容体系

在新形势下, 根据教育部对该课程的基本要求, 《金融工程学》课程建设规划要着力于建立合理的知识结构, 着眼于课程的整体优化。在课程内容安排上做到以下几点:

首先, 必须减少对衍生金融产品基础知识的介绍, 这部分内容在其他课程, 如《金融学》里已经学过, 可不必重复。

其次, 必须要增加创新性思维的引入。开设课程的主要目的应在于让学生在了解金融工程基本理论、方法的基础上, 了解金融工程的灵魂——“创新”的含义。明确创新思维的内涵、重要性, 清楚创新在金融工程发展中的作用以及了解现行创新型金融产品的设计理念、特征和应用。让学生不光知其然, 还要知其所以然, 从而将其转化为解决现实问题的能力。

另外, 还要增加案例, 特别是国内外最新金融工程的创新成果。让学生对、增加课程的前瞻性和趣味性, 调动学生的学习兴趣。

2.2 适时调整难度, 努力克服学生畏难情绪

在金融工程学里, 金融与数学、工程学的高度结合, 增强了金融学的理性, 但也增加了学习该课程的难度。对此, 笔者认为在课时和前修课程都有限制的前提下, 必须调整授课的难易度, 是有很多数学公式、定理证明不错, 但不能为了推导而推导, 为了证明而证明, 而应该把重心放在抓住关键点上, 也就是要关注公式、定理存在的核心含义, 明白为什么要这样定义变量、为什么要设置这些前提假设、为什么要用这样的方法推导等, 那么公式推导、定理证明也就不足为惧了。

把握住根本, 也更有利于让学生掌握该知识点的精髓, 至于具体的推导过程, 如果确实有难度或者需要他们没有学过的数理知识做辅助的话, 那么可以不需要会推导过程, 知道结果并会加以应用则更为重要。

同时, 也要根据学生的基础水平选择合适他们的教材, 多讲解和讨论些实例, 偏向于应用, 相信如果能做到这样, 学生对产品定价等内容也不会心生畏惧了, 甚至可能会激发他们的学习兴趣, 发掘其学习潜力。

2.3 逐步建立配套实验课程, 完善授课和考核体系

实验教学是人才培养的重要环节, 尤其对于金融工程这一应用性课程来说更是不可或缺。通过开展实验教学环节, 可以进一步全面提高学生的思维能力、分析能力、动手能力和创新能力。笔者可以在两年之内先开设依托于网络的金融工程实验课, 使之与理论教学相配套, 并将其纳入该门课程的考核体系。等以后课程教学水平不断发展且学院条件具备的情况下再考虑向条件成熟的院校学习借鉴, 建立自己的金融工程实验中心。

初步实验课程设计为一方面包含一些衍生金融工具定价的计算平台, 使学生熟悉定价方法并代入实例去验证;另一方面主要是跟实际市场连接的模拟交易平台, 包括贵金属、外汇、黄金期货、股票指数期货、国债期货、外汇期货以及期权等模拟交易品种, 模拟金融市场的交易程序, 使实际金融市场的环境在实验室得以再现, 为学生提供亲自动手进行金融产品模拟交易的机会。

通过实验, 可以活跃学生的学术思想, 为提高学生的创新能力打下坚实的基础。同时, 激发学生对金融技术应用的兴趣, 极大地提高学生运用理论知识解决实际问题能力和实际动手能力。

摘要：《:金融工程学》是安徽农业大学经济管理学院金融专业的专业核心课, 笔者结合几年来的教学实践对该课程的教学内容体系、教学方法、实验教学等方面进行了改革探讨, 希望能使该课程的教学效果得到提高, 培养出更多符合专业人才培养规划要求的高级金融复合型人才。

关键词：金融工程学,课程改革,创新

参考文献

[1]李志生.财经院校金融工程教学的实践与思考[J].中国农业银行武汉培训学院学报, 2007 (5) .

[2]林孝责.《金融工程学》课程改革与建设[J].科技咨询, 2008 (16) .

[3]李伟军.金融工程专业培养与教学模块研究[J].经济研究导刊, 2011 (22) .

[4]刘炎, 张学奇.应用型、复合型金融数学与金融工程人才培养的探讨与实践[J].中国外资, 2010 (12) .

[5]毛泽盛.化繁为简:《货币银行学》课程的教学艺术[J].南京审计学院学报, 2005 (04) .

[6]李齐放, 王小宁.按大类培养复合型经济与管理人才的实践[J].中国轻工教育, 2006 (04) .

[7]韩莉.大类招生背景下“金融学”课程改革研究[J].中国电力教育, 2011 (11) .

德宏沿边金融综合改革破冰开局 篇8

一、在金融改革中先行一步

2013年11月26日, 云南省建设沿边金融综合改革试验区在昆明正式启动后, 德宏州及时成立了领导小组, 并着手编制相关实施方案, 大胆创新、先行先试, 积极推进沿边金融、跨境金融和小微民营金融改革创新。瑞丽次区域人民币跨境结算中心建设正式启动;州政府与11家省级金融机构签署了战略合作协议;个人本外币特许业务兑换、人民币与缅币兑换试点成功运行;中国瑞丽泛亚边贸银行、泛亚 (盈江) 珠宝玉石交易所前期工作筹备顺利启动;水利水电私募股权投资基金正在积极谋划;“三农”金融服务改革创新全面启动。推进沿边金融综合改革试验区建设各项试点政策先行先试, 实现重点突破。

二、形成金融发展新格局

瑞丽沪农商村镇银行正式成立;富滇银行德宏芒市支行开业;中国出口信用保险公司云南分公司在德宏设立了“工作组”;瑞丽试验区投资有限公司、德宏州水务投资有限公司挂牌运行, 贵金属交易中心已上报中国人民银行备案。2013年末, 全州有银行业金融机构13家, 投融资公司46家, 兑换企业2家, 金融机构各项存款余额434亿元, 较年初增加51亿元, 增长13.44%, 各项贷款余额277亿元, 较年初增加38亿元, 增长16.05%;保险行业保费同比增长14.12%, 小贷公司累计发放贷款9.44亿元, 较年初增加7.14亿元, 增长311%。金融产业的创新发展, 为桥头堡黄金口岸和瑞丽试验区建设提供金融支持和服务保障, 促进经济社会实现了新的跨越。

三、让人民币大步走出国门

安徽省金融发展水平综合评价研究 篇9

近年来, 安徽省银行业资产规模稳步扩大, 2011年资产总额增长20.1%, 达24663亿元。按2011年当年价格计算, 安徽省各地市金融业产值总和达441.84亿元, 只占GDP的2.89%, 总量较小;另外, 皖北六市 (淮北、宿州、阜阳、亳州、淮南、蚌埠) 金融业产值之和仅为83.61亿元, 占总量的18.92%, 而马鞍山、芜湖、铜陵三市金融业产值总和为84.62亿元, 已经超过皖北六市, 安徽省南北差异明显。因此, 本文探讨了安徽省内部各地市金融发展水平, 并进一步对安徽省区域金融发展水平的相关因素进行综合评价。

二、评价指标体系的构建

评价指标是衡量金融业发展差异的参数, 要客观地反映这种现状和差距, 必须在指标选择上遵循系统性、重点性、可比性和可获得性的原则。基于此, 本文选取了6个指标:X1:地区金融业产值与GDP之比;X2:地区股票筹资额与固定资产投资额之比;X3:地区保费收入与GDP之比;X4:地区保费收入与总人口之比;X5:地区存贷比率;X6:地区金融业在岗职工人数与总人口之比。

三、实证研究

(一) 数据选取

本文选取了2011年安徽省16个地市的统计数据, 原始数据来源于《安徽统计年鉴-2012》、中国保险监督管理委员会安徽监管局网站。

(二) 因子分析

根据各项指标之间的相关系数矩阵, 从中我们可以看出原始变量之间有较强的相关性, 所以进行因子分析是恰当的。

根据因子所包含的数据信息总量 (即累积贡献率) 不低于80%的原则, 我们选取前3个因子来反映评价指标。由于公共因子在原始变量上的载荷值不太好解释, 其实际意义不是很明显, 故对其进行因子旋转, 我们选用的是方差最大化正交旋转, 得到载荷矩阵如表1所示。

旋转前后的因子载荷矩阵比较可知, 旋转后的因子载荷矩阵中公共因子在原始变量上的载荷值其实际意义较为明显, 可以反映公共因子与各变量之间的关系。由旋转后的因子载荷矩阵可以看出, 公共因子F1在X2、X5上的载荷值很大, 该类指标可以反映出地区的投资情况, 故将第一个公共因子F1命名为金融市场利用效率因子。公共因子F2在X1、X6上的载荷值很大, 该类指标可以反映出地区金融发展的规模, 故将第二个公共因子F2命名为金融发展规模因子。公共因子F3在X4上的载荷值较大, 该类指标可以反映出地区保险市场的发展情况, 故将第三个公因子F3命名为保险密度因子。

我们再用回归法估计出因子得分, 以各因子的方差贡献率占因子总方差贡献率的比重作为权重进行加权汇总:

这里的F1、F2、F3表示三个公共因子在各地市上的得分。由上式我们得到安徽省各地市金融发展状况测评结果如表2所示。

从综合得分的排名看, 2011年安徽省金融发展水平综合实力排在前5位的是:合肥市、铜陵市、芜湖市、淮南市、马鞍山市;排在后5位的是:六安市、安庆市、亳州市、阜阳市、宿州市。综合排名前5位的地区主要分布在沿江, 排名后5位主要位于皖北、皖西地区, 显示出安徽省各地市金融发展很不平衡。从各金融发展因子来看, 金融市场利用效率因子得分靠前的是:芜湖市、铜陵市、马鞍山市、合肥市, 排在后几位的是:阜阳市、黄山市、安庆市、淮北市, 这表明芜湖市金融市场利用效率高于其它地市, 而阜阳市金融市场利用效率最低。金融发展规模因子得分靠前的是:合肥市、黄山市、阜阳市、池州市, 排在后几位的是:宿州市、亳州市、马鞍山市、安庆市, 这表明合肥市金融发展规模因子最大, 远超过其它地市, 而宿州市金融发展规模最小。保险密度因子得分靠前的是:铜陵市、淮南市、黄山市、淮北市, 排在后几位的是:六安市、滁州市、芜湖市、宿州市, 这表明铜陵市保险密度全省最高, 而六安市保险密度全省最低。

由表2我们还可以看出, 综合因子得分越高的地区总体金融发展情况越好, 实力越强, 得分低的地区总体金融发展情况较差, 实力也就越弱。对于总体金融发展情况好与差的地区, 并不代表该地区的金融发展每一方面都好或者差, 例如:铜陵市综合得分排名为第2名, 但F2排名却只排第12名, 这表明铜陵市总体金融发展情况很好, 但是金融发展规模却不是很大;阜阳市综合得分排名第15名 (全省倒数第2) , 而F2排名是第3名, 这表明阜阳市总体金融发展规模较大。芜湖市虽在F1上排名第1, 金融市场利用效率最高, 但在F3上仅列第14位 (全省排名倒数第3) , 说明其保险密度较低, 人均保费收入较低, 需积极拓宽保险市场。池州市各项得分在全省均排在中上, 若能提高金融市场利用效率, 拓宽保险市场, 有望进入金融发展第一方阵。

四、结论及政策建议

经过以上分析, 我们可以知道安徽省金融发展状况呈现以下特点: (1) 金融发展整体竞争力较弱, 大多数地市属于发展较为落后的地区。从表2可以看出, 在16个地市中, 综合得分大于1的仅1个, 小于0的有8个, 占了50%, 这种一头很小、一头非常大的模式说明短期内安徽省金融发展很难摆脱综合实力弱、发展水平低、规模小、发展速度慢的现状。 (2) 地区之间差距大, 发展很不平衡。综合得分位于前四位的地市的平均值是0.7526, 位于后四位的地市的平均值是-0.6574, 二者相差1.41;综合得分第1名的合肥市和综合得分倒数第1名的宿州市综合得分相差2.0121。 (3) 各地区金融发展都存在“短板”, 地区内部发展不均衡。

针对安徽省金融发展的实际情况, 我们提出以下建议:

(一) 因地制宜, 制定区域金融发展规划

根据安徽省各区域内发展特点, 研究和制定适合省内各区域经济发展特点的产业政策和信贷政策, 推动信贷政策与地方产业政策、财政政策的有效融合。按照发挥比较优势、错位发展的要求, 认真谋划产业发展方向, 选准主打产业, 促进各地区形成优势互补、区域互动的产业发展格局。

(二) 完善证券市场, 发挥证券中介机构的监督功能, 提高证券市场资源分配效率

一是优化市场、企业和制度环境, 充分发展股份制企业和资本市场。二是要充分发挥证券中介机构的监督功能, 依法加强对从事证券业务的会计师事务所、律师事务所、资产评估机构、资信评级机构、投资咨询机构、财务顾问机构等中介服务机构的管理, 加强对其从业人员的职业道德教育, 要求其履行勤勉诚信的职责, 明确规定其虚假陈述给他人造成损失时所适用的严格的举证规则与应承担的法律责任。三是要提高证券市场资源分配效率, 在稳定上市公司数量的同时, 注重公司素质的提高, 对新上市公司进行引导和教育, 扶持非国有经济上市融资以拓宽其融资渠道, 提高证券市场资源分配效率。

(三) 提升公众保险意识, 加大对保险市场的监管力度, 规范安徽省内保险市场, 鼓励保险产品、营销方式创新

一是要扩大保险宣传, 提升公众保险意识。保险行业内要实行分工与合作, 形成保险宣传合力, 充分运用网络、报刊、电视、广播等宣传渠道加强保险宣传, 扩大保险影响, 普及保险知识, 提高全社会风险保障意识。二是要加强监管, 改善保险市场发展环境。建议在完善保险行业自律机制前提下, 加强保险业与银行业、证券监管部门及人民银行的合作, 优化金融生态环境, 严禁以合同陷阱、霸王条款等手段欺骗、蒙蔽投保人。三是鼓励保险公司创新产品和营销方式, 设计出更有吸引力的产品, 从而扩大业务规模, 促进保险业发展。四是以合合肥为龙头, 充分发挥其辐射作用, 带动全省保险业的发展。在政策上加大对落后地区的支持力度, 出台优惠政策鼓励保险公司在落后地区设立分支机构。

参考文献

[1]沈惟维.区域经济发展水平比较分析——以安徽省为例[J].经济生活文摘, 2013 (03) .

[2]仲深, 王春宇.地区金融发展水平综合评价及比较分析[J].技术经济, 2011, 30 (11) .

金融业综合经营的监管制度研究 篇10

一、金融业综合经营的实践及其对监管模式的挑战

金融业综合经营是当今国际金融业发展的主要潮流, 也是金融业发展到一定阶段不可回避的趋势。1999年, 曾经实行分业经营的美国国会通过了《1998年金融服务业现代化法案》, 标志着美国金融业综合经营发展进入了一个新的阶段。金融控股公司日渐成为美国、欧洲和亚洲许多国家开展跨业经营的主流模式, 形成了花旗集团、汇丰集团、荷兰ING国际金融集团、新加坡发展银行集团、韩国新韩金融控股公司等一批大规模金融控投公司。

1999年以来, 随着我国投融资体制改革的不断深入和金融市场的逐步完善, 在我国金融业开放度不断加大的背景下, 我国金融业悄然开展了综合化经营的尝试, 其主要方式可以归为以下几种:一是浅层次的业务合作。如在银证合作方面, 开办了银证转账业务、委托开户和交割业务等;在证保合作方面, 保险基金作为投资者参与证券发行的配售, 券商与保险公司共享客户资源, 互相提供投资理财和顾问服务等。二是企业集团组建纯粹控股公司。集团本身不经营金融业务, 而由其控股的银行、信托、证券、保险多个金融子公司分别经营多种金融业务, 如中信集团、光大集团、平安集团等。三是合资成立跨业经营的机构。如建行与摩根士丹利合资成立了中金公司开展投资银行业务。四是通过并购外资机构开展综合经营。如工商银行通过控股工商亚洲 (香港) , 并通过工银亚洲控制太平洋保险, 渗入投行和保险业。五是设立基金公司, 开展综合经营。

国内金融机构的业务创新和综合经营的出现, 突出表现为银行业、证券业、保险业之间的业务划分日益模糊, 这种变化使得现行监管体制所隐含的问题日益突出。目前银行、信托、证券、保险之间业务的趋同性和可替代性, 削弱了分业监管的业务基础, 而现行的分业监管体制采取的是机构型监管方式, 实行业务审批制方式进行管理。这既可能导致监管重复, 也可能出现监管缺位。如果不及时对现有的监管体制进行调整, 就可能会形成交叉监管、重复监管以及监管的空白地带和灰色地带, 从而可能暴露出监管机构缺乏协调、金融监管政出多门、监管成本和协调成本过高等问题。

二、金融监管模式的选择:国外的经验与启示

金融监管是金融监管当局基于信息不对称、逆向选择与道德风险等因素, 对金融机构、金融市场、金融业务进行审慎监督管理的制度、政策和措施的总和。金融监管模式则是指一国关于金融监管机构和金融监管法规的结构性体制安排。当前国际金融监管模式的变革主要表现为四个特征:一是从分业监管向混业监管转变。二是从机构性监管向功能性监管转变。三是从单向监管向全面监管转变。四是从封闭性监管向开放性监管转变。分国家看, 以美国和欧洲最为典型。

(一) 欧美主要金融监管模式

1.美国的分层监管模式。

美国在1999年之前实行个别立法、分业监管的体系。《现代金融服务法案》颁布之后实行横向综合性监管。美国的金融监管错综复杂, 既包括基于联邦法设立的监管机构, 也包括基于州法设立的州政府监管机构, 而且对银行、证券和保险又分别设立监管机构, 这样美国的监管体系包含联邦政府、州政府与专门机构三个层次。对银行的监管机构有:美联储 (FRB) 、联邦存款保险公司 (FDIC) 、货币监理署 (OCC) 、储贷监理署 (OTS) 和国家信用社管理局 (NCUA) 。与此同时, 证券交易委员会 (SEC) 负责对证券经营机构、证券信息披露、证券交易所和证券业协会等履行监管职能;保险领域有州保险理事会对保险业务实施监管。由于《格拉斯一斯蒂格尔法案》废除, 美国确立金融持股公司为美国金融混业经营的制度框架, 在存款机构、证券与保险三者的监管关系上, 根据1999年《金融服务现代化法》, 美联储拥有对金融控股公司进行全面监管的权力, 必要时也对证券、保险等子公司拥有仲裁权, 因此美联储成了能同时监管银行、证券和保险行业的唯一一家联邦机构, 其职能在一定程度上凌驾于其它监管机构之上。另一方面, 当各领域监管机构断定美联储的监管制度不恰当时, 可优先执行各领域监管机构的制度。

2.欧洲的单层监管模式。

德国是最早建立独立的综合金融监管机构的国家, 这主要是由于德国长期实行全能银行制度。早在1961年, 联邦德国通过了《银行法》, 授权建立联邦银行监督局 (隶属于德国财政部) , 统一实现对银行、证券与保险业务的监管。由于银监局自身缺乏分支机构, 必须借助于德意志联邦银行的机构和网点, 因此德意志联邦银行被要求参与银行监管。此外, 德国还专门设立“联邦证券交易监督局”负责对证券交易所、证券交易业务的管理。

英国在20世纪80年代以前, 与银行、证券和保险分业经营相对应, 实行分立的金融监管模式, 即英格兰银行、证券投资委员会和一些自律组织分别对三者实施监管。80年代以后, 随着混业经营的发展, 分业监管已逐渐不能适应金融管理的需要。90年代英国将英格兰银行监管部门、证券投资委员会和其它金融自律组织合并, 成立了新的综合性金融监管机构——“金融服务局”。并于2000年通过《金融市场与服务法案》, 从法律上确认了这种金融监管体制的改变。

(二) 国外经验对我国金融监管制度设计的启示

1.两种监管模式的比较。

美国的伞形监管模式, 构筑了以中央银行为核心、各金融监管机构为组成的监控体系, 机构、功能设置合理, 风险监测、预警、防范机制完善, 既考虑了机构金融业务发展的多样性、特殊性、创新性, 又兼顾了风险防范的技术性要求, 在缓解原有监控体系中监管真空、监管重叠等问题的同时, 有效地组织了对金融控股公司及其下属机构的外部监督和约束, 顺应了金融混业发展的要求。与侧重业务性质的统一监管模式相比, 伞形监管是机构监管和功能监管的中间形式, 其有效运行有赖于金融控股公司的规范发展和监管经验的积累, 以及监管部门畅通的信息沟通渠道。另一方面, 由于伞形模式中的主监管者权力在一定程度上受到专业监管部门的牵制, 监管效率还不能达到最佳。统一监管则是一种新兴的监管理念, 也是一种更高级的监管模式, 由单一机构行使监管职能, 能够很好地适应金融业务相互交叉的发展趋势, 监管成本更低, 效率更高, 但目前运行模式仍然不太成熟。

2.规避金融监管与外部竞争压力是金融业综合经营的重要动因。

金融业综合经营是一个渐进的过程, 在此过程中允许结合的业务范围越来越广、区域越来越大、工具越来越多。在渐进过程中, 金融监管政策总是滞后于金融业的发展, 是一种被动的适应过程。因为从美英等国的实践看, 规避金融管制是综合经营的主要动因, 金融业综合经营一般是通过业务经营形式的融合与相对应的组织体制创新, 在法律界定的模糊领域进行突破, 再以此既定的事实推进立法的变革。此外, 外部压力也是推进综合经营的一个主要原因。美国开始进行综合化经营试点的一个主要原因就在于德国等国家的全能银行进军美国, 对美国分业经营制度形成了很大的竞争压力和动力。

3.金融监管模式的选择要和国情相适应。

金融监管模式是指一国关于金融监管机构和金融监管法规的结构性体制安排。实行何种金融经营模式是采用何种金融监管模式的重要参考因素, 但是两者并非一一对应, 完全一致。从欧美监管模式可见, 无论是美国的分层监管还是德国的单层监管, 都是一种基于混业经营的功能型监管。在具体监管模式上, 美、德采取综合监管与专门监管相结合的方式, 而英、日则采取大一统的监管模式, 各国的金融监管体系都是根据现实的国情传统与变革相结合的产物。事实上, 不同经营模式与不同监管模式的各种组合都可以成功, 关键是根据各国的金融发展阶段、发展方向及监管目标、监管能力等诸多因素选择最适合的金融监管模式。设计我国的金融监管模式, 需要根据我国的国情, 在金融经营现状和发展趋势的基础上, 深入考虑我国金融监管体制的历史沿革和改革中各种力量的利益博弈, 最终形成符合金融业发展需要的监管模式。

三、我国金融业综合经营的监管制度设计

根据我国目前金融监管体制现状和金融发展水平, 应选择通过金融控股公司实现金融业综合经营的方式, 其优势在于:一是集团控股保证了不同金融部门的协同优势, 各子公司仍然是分业经营;二是集团内部的法人分业规避了不同金融部门的风险相互传递, 适应了分业监管的现行体制;三是集团层面上充分发挥资源配置、风险管理以及客户信息资源共享等综合经营优势, 便于推进金融创新, 提高竞争力。为此, 在我国现行金融法律框架内和金融监管体制下, 为适应金融业综合经营的发展趋势, 应不断推进金融监管体制的改革与创新。

1.加快推进金融法律法规的修订工作, 尽快出台金融控股公司条例。

“十一五”规划建议公布后, 我国修正了《证券法》和《公司法》, 为金融业综合经营的发展进一步拓宽了法律空间。但现行《商业银行法》对商业银行经营范围的限制, 阻碍了金融业的扩张, 应尽快修改和完善。为推动和规范金融控股公司的发展, 弥补监管制度上的空白, 应借鉴美国《金融服务业现代化法案》、日本《银行控股公司创设特例法》和巴塞尔委员会《多元化金融集团监管的最终文件》等相关法律和制度, 对金融控股公司的市场准入退出、资金重组和偿付能力、存款准备金等方面进行法律规范。

2.借鉴美国方式, 建立以人民银行为主导的伞形监管模式。

从现行“一行三会”的实际情况看, 中国现阶段将各监管职能统一到一个机构下, 进行统一监管仍存在较大困难。因此, 借鉴美国做法, 近期内应加快建立以人民银行为主导, 由银行、证券、保险业监管部门组成的伞形监管架构的监管模式。在伞形监管框架中, 人民银行作为伞形监管者, 负责对控股母公司和整个金融集团综合层面的监管;银监会、证监会和保监会作为功能监管者, 分别负责对所属行业的子公司进行监管。

这种方式的优势在于:首先, 人民银行作为最后贷款人, 为风险机构提供的最后流动性支持, 能够有效地抑制金融控股公司风险外溢。人民银行对金融控股公司进行监管, 可以在全面掌握机构风险点、风险传播的路径和方式的基础上, 及时制订风险机构资金救助方案, 在减少货币溢出的同时抑制风险扩散, 提高公共资金使用的针对性和有效性, 维护金融体系稳定。其次, 有利于各监管机构的合作协调。人民银行作为国务院的组成部委, 是国家宏观经济金融调控部门之一, 具有利用宏观分析正确判断经济金融发展形势的专业优势;而各金融监管机构侧重独立性和专业性, 可以更多地从微观和技术性视角关注本行业的发展状况, 能够与日常监管有效结合, 高效利用监管资源。

3.建立长效的监管协调机制。

以法律或国务院法规形式制定金融监管协调法或协调条例, 建立长效的金融监管协调机制。要构建沟通平台, 在人民银行和三大监管机构之间建立信息和资源的共享机制, 明确各监管部门对跨行业、跨市场创新的业务经营情况、业务经营特点、风险隐患等信息进行采集、汇总、分析、交流、反馈的权利和义务, 通过建立金融监管方面的公告制度、通报制度等, 使有关各方就维护金融稳定、重大监管事项和跨行业监管等问题定期进行交流和共享有关信息, 确保在常态下及危机状态下信息传递的迅速、及时和有效。

4.逐步实现向统一监管和功能型监管体制转变。

从长远看, 应根据金融业综合经营的发展程度和监管机制与手段的完善程度, 逐步向统一监管和功能型监管体制转变。在监管机构方面, 在适当时候将银监会、保监会、证监会合并成国家金融监督管理委员会, 隶属于国务院, 从事综合金融监管, 协调监管政策和监管标准, 监测和评估金融部门的整体风险, 集中收集监管信息, 统一调动监管资源, 实行跨行业、跨市场、跨产品的金融监管。在监管方式方面, 针对综合经营下金融业务交叉的趋势, 实施跨产品、跨机构、跨市场的监管, 而不必局限于某一金融行业或金融机构内部的金融风险, 有利于化解金融风险, 促进金融产品创新, 减少各监管机构之间的摩擦成本, 降低信息成本, 改善信息质量, 获得规模效益。此外, 还应建立金融监督管理委员会、财政部、国家发改委与人民银行之间的定期会商机制。将国家发改委原负责的企业债券、创业投资、产业投资基金等业务移交给金监委, 财政部仍然负责国债发行、金融不良资产处置、国有金融机构的资本金管理、国际金融合作等。

随着我国金融业综合经营趋势的迅速发展, 我国的金融监管体制也应随之不断调整和改革, 与综合经营推进的步伐一样, 监管模式改革也应遵循“循序渐进”的方针, 在搞好分业监管、有效提高监管手段、培养大量监管人才的基础上, 逐步向统一监管发展。在现阶段, 尽快选择综合经营的适当方式, 规范综合经营的发展方向, 并以法律法规的形式加以确定, 对于促进我国金融业发展具有重要意义。同时, 充分利用现有监管资源, 以法律法规形式加强监管部门的协调与合作对提高金融监管的有效性至关重要。

参考文献

[1]姜爱林, 张玉华.金融业综合经营发展的现状、思路与对策.广西社会科学, 2006, (8) .

银投合作打造共推综合金融服务 篇11

在扶持中小企业发展的过程中，越来越多的银行意识到，依靠银行传统的信贷产品不可能满足企业的所有金融需求。因此，银行也在不断谋求转型，从单一的贷款银行转型为综合金融服务平台，为中小企业提供全方位服务。

“撮合投”就是民生银行创新为中小企业所提供的一种财务顾问服务，在中小企业和VC/PE机构之间担当桥梁和纽带，为中小企业带来更多的融资机会。

银行变身“综合财务顾问”

据民生银行中小企业金融事业部的工作人员介绍，“撮合投”是为中小企业客户和股权投资机构之间的股权投融资交易提供的财务顾问服务。银行向中小企业客户推荐股权投资机构，或是向投资机构推荐潜在中小企业股权投资对象，达到“撮合”交易的目的。

银行所提供的这一服务，能够为企业带来哪些好处？“银行已经与多家知名VC/PE机构建立起合作关系，相对于企业自己去寻找投资机构，银行能够发挥出更积极更主动的作用，帮助企业遴选并引入最佳战略投资者。” 民生银行的工作人员总结道。

如对于很多企业来说，寻找VC/PE机构往往是从名气着手，喜欢选择名气大的VC/PE机构。而银行对企业和VC/PE机构两者的信息都较为了解，更容易发挥出“配对”的作用，“撮合”的成功率更高。同时，银行在进行配对撮合时，更加关注通过风险资本的进驻为企业所带来的发展机会，如企业产业链上下游整合的可能性，销售渠道的拓展、新的战略合作机会等等。

在“撮合投”业务中，银行既打造了业务平台，也发挥出金融服务商的作用，除了帮助中小企业客户引入战略投资者，银行也是综合财务顾问，在此过程中还可为企业提供相配套的咨询与顾问服务。

“银投合作”优势互补

对于VC/PE机构来说，借助于银行的“撮合投”平台也有利于改变以往“打猎式”的选择方式，借助于银行提供的信息，VC/PE能够更迅速、更方便地对企业有更多的了解，进行精准投资，缩短了投资的流程。同时，由银行牵线搭桥，节省了投资机构进行网点建设的费用、降低了相应的人员成本。

事实上，近年来随着VC/PE投资在企业融资中所占的比例逐步提升，银行在传统的贷款业务基础上，也不断创新推出银投合作的产品。

“投联贷”则是银投合作的另外一种方式，与“撮合投”提供的是财务顾问服务所不同的是，“投联贷”将VC/PE投资与银行贷款相结合，在股权投资的基础上，对已经获得VC/PE投资的企业或是达成投资意向的企业发放贷款。一方面，解决了一些轻资产企业缺乏担保、抵押手段而难以获得银行贷款的问题；另外一方面，有利于企业优化财务结构，降低整体融资成本。

综合金融 篇12

中国华融的成功转动与跨越式发展

中国华融是我国四大金融资产管理公司之一, 经国务院批准于1999年设立, 对口承接处置中国工商银行剥离的不良资产。经过13年的成功运作, 中国华融已经全面完成7200亿元政策性不良资产处置任务, 并成功实现“为实体经济提供综合金融服务”的商业化转型。2009年以来, 依托我国经济的高速成长, 中国华融以创新为引领, 经营业绩连续3年大幅翻番, 2009年实现利润比2008年增长103%, 2010年实现利润比2009年增长146%, 2011年实现利润比2010年增长148%, 3年合计从市场上拿到了近80亿元的利润, 呈现出超常规、跨越式发展态势。目前, 中国华融集团总资产已超过2100亿元, 2011年一年实现利润就超过50亿元, 已初步建设成为国有大型金融控股集团。中国华融服务网络遍布全国各地, 搭建了以总部为主体, 全国32家办事处、10家平台子公司为两翼的“一体两翼”战略架构, 对外提供资产管理、银行、证券、租赁、信托、投资、房地产、基金、期货、PE等全牌照、多功能、一揽子综合金融服务。2012年年初, 国务院和财政部已正式批准中国华融进行股份制改革。改制完成后, 中国华融将稳步推进增资扩股, 适时引进海内外优秀的战略投资者, 择机完成IPO实现境内外整体公开上市。按照大股东财政部的要求, 将着力把中国华融打造成为“发展潜力大、竞争优势强、投资回报好、协同效应高”的现代金融企业, 努力实现公司国际化、综合化、新的跨越式发展。

从“政策性资产处置机构”到“综合金融服务商”, 中国华融能够成功转型, 实现超常规、跨越式发展, 最重要的就是:以创新为引领, 推进产融结合, 切实服务中国实体经济。创新是中国华融转型发展的核心灵魂, 产融结合是我国华融高速增长的重要依托, 服务于包括科技产业在内的实体经济发展, 已为中国华融打开了最广阔的市场空间。2009年以来, 中国华融按照“做强主业, 做大利润, 做响品牌, 不断增强可持续发展能力”的发展理念, 践行科学发展, 推动了“八大创新”:创新思想观念、创新发展模式、创新体制机制、创新业务平台、创新产品服务、创新管理方式、创新企业文化和创新队伍建设;按照“五年三步走”发展战略和“12345”工作思路, 坚守风险底线, 推动中国华融集团面貌发生了“六大深刻变化”:思想观念大转变, 盈利能力大提高, 业务平台大扩展, 大客户战略大成效, 品牌声誉大提升, 内部管理、风险管控和队伍建设大增强;按照创建“有尊严、有价值、有内涵、有实力、有责任”的“五有”现代金融企业发展愿景, 践行央企社会责任, 切实发挥了中国华融支持实体经济的“十大独特作用”:支持国有银行改革、支持国有企业脱困、托管危机企业、支持地方经济发展、支持中小企业、支持绿色经济、支持战略性新兴产业、支持民生工程、支持“三农”发展、支持居民投资消费理财增殖。特别是在“科技金融结合, 支持科技型企业”方面, 中国华融2009年以来积极响应党中央“科技强国”号召和支持战略性新兴产业发展的政策, 稳步推进产融结合, 在行业选择、资金投放、产品创新、金融服务上, 对科技型企业给予重点关注, 每年都有大量资金投入到科技型企业。

金融资产管理公司服务科技型中小微企业的综合优势

众所周知, 新技术产业是21世纪国家综合国力和国际竞争力的关键。当前, 我国进入全面建设小康社会的关键时期和深化改革开放、加快转变经济发展方式的攻坚时期, 科技在经济发展中的作用日益凸显, 新科技革命和全球产业变革步伐加快, 我国科技发展既面临重要战略机遇, 也面对严峻挑战。本轮全球金融危机再次警醒我们, 没有核心技术, 就不可能创造出刚性需求, 也不可能获取超额利润, 更不可能培育出具有核心竞争能力的伟大企业和百年老店。在5月28日的中央政治局会议上, 胡锦涛总书记明确提出, 2020年我国要进入创新型国家行列、全面建成小康社会, 在新中国成立100年 (2049年) 时成为世界科技强国。总书记提出的这一宏伟目标, 为我国科技业发展指明了前进方向, 也为金融支持科技创新和科技成果转化, 特别是支持自有知识产权、具有战略意义的科技产业发展, 制定了新的行动指南。

l985年中央作出关于科技体制改革的《决定》, 27年来, 在党中央国务院的领导和支持下, 在金融界和科技界的共同努力下, 科技金融工作从无到有、从小到大, 已成为我国科技成果转化的重要渠道, 我们已经走过了一条比较成功的改革、发展与创新的路子, 金融业为促进科技进步与发展发挥了重要作用。当前, 在国内外宏观经济严峻复杂的大环境下, 中央果断作出大力发展国内实体经济的战略决策;而今天, 在稳增长再次被放到各项工作首要位置的全新形势下, 加快推进科技创新、将“科技成果转化”作为新的经济增长点, 其重要性不言而喻。同时, 金融业在支持国内实体经济发展过程中, 也在寻求新的提高资金使用效益的投向和途径, 而具有较好经济效益和较强发展后劲的高新科技企业, 必将成为金融机构选择的重点市场领域。在服务经济建设、促进经济发展的共同目标下, 科技依靠金融转化为现实生产力, 金融依靠科技谋求可持续发展, 共同成长、共赢未来的天然战略合作伙伴关系使科技与金融的结合成为必然。

“科技金融结合, 服务科技型中小微企业”是一个典型的产融结合过程。金融机构既要按照金融业务的基本规范严控金融风险, 又要考虑科技产业发展的特点提供个性化服务, 还要不断适应科技产业发展对金融服务快速变化的新需求。科技企业一般都要经历—个从小到大、从“种子阶段、开发阶段、成长阶段、成熟阶段到衰退阶段”的完整生命周期。其生命的不同阶段, 需要包括风险投资、债务融资、发行上市和兼并重组在内的全面金融服务, 而无论是商业银行, 还是投资银行、证券公司等单一业态的金融机构, 均无法独立完成这些服务功能。作为致力于提供全面综合金融服务的事实上的金融控股集团, 以中国华融为代表的金融资产管理公司, 将完美地契合科技企业全生命周期金融需求, 并应责无旁贷地履行央企历史使命和社会责任, 支持科技型中小微企业成长、支持中国科技产业创新发展, 进而服务中国实体经济升级、推动宏观经济增长。为此, 中国华融将以创新为引领, 大力推进产融结合, 积极采取“五项举措”, 充分发挥金融资产管理公司服务实体经济的综合金融优势:

第一, 坚持“听党的话, 跟政府走, 按市场规律办事”, 不断创新“政银企”合作模式, 推动科技产业发展。中国华融坚持“听党的话, 跟政府走, 按市场规律办事”的经营理念, 已先后与包括北京、天津等4个直辖市在内的18家省级政府签署全面战略合作协议, 创造了政企合作共赢的许多经典案例:与天津市政府合作出资参与组建OTC市场, 与湖南省政府合作成立华融湘江银行, 与重庆市政府合作成立华融渝富基金, 与海南省政府合作成立华融期货等等。下一步, 中国华融将全力支持、大力参与天津市金融市场建设, 积极探索创新政银企合作模式, 为改善中小微科技企业投融资环境贡献力量。

第二, 紧跟国家政策导向, 准确把握服务科技型企业的着力点。按照中央关于支持实体经济发展明确的政策导向, 中国华融服务科技型企业的着力点, 重点放在以下领域和环节:国家“十二五”规划中提出调结构、促转型中鼓励发展的产业, 如以节能环保、新兴信息产业、生物产业、新能源、高端装备制造业和新材料等战略性新兴产业为核心的高科技产业等;与人们日益增长的多元化需求相关的创新科技产业, 如以高品质、健康、环保为主的消费品创新领域企业等。

第三, 紧贴科技企业需求, 提供多元化的投融资金融服务。在融资方面, 中国华融将提供资金支持, 优化企业融资结构, 推动企业提升产能、加强研发和营销、扩张市场份额, 巩固提升行业地位, 整体性提高企业长久的核心竞争力和可持续发展能力。在投资方面, 将优化企业股权结构, 提出个性化管理方案, 改善企业治理, 为企业输送专业的财务、法律和管理资源, 提升企业盈利能力和竞争力。我们将着眼长远, 做一些战略性股权投资类项目, 充分利用天津市政府“十二五”期间力推高科技企业上市融资的机会, 开展资产整合及股权投资类投行业务, 主动与PE、VC结盟, 参与产业重组并购等交易。

第四, 针对企业不同发展阶段, 发挥多牌照金融服务功能, 打好业务“组合拳”, 支持科技型企业发展。中国华融将综合运用旗下投行、PE、银行、融资租赁、证券、资产管理等业务平台, 为科技型企业成长提供从VC、PE、辅导、承销、IPO到资产管理、重组、并购等全牌照、多功能、一揽子金融服务, 帮助企业实现实质性价值增长。我们将提供典型意义上的资产管理服务, 以扩大科技型企业资本、资金、资产增殖。我们还将大力拓展重组并购市场, 把中国华融商业模式向“早期投资+管理服务+业务整合+资本运作”模式全面升级, 覆盖产融结合运作全过程。

第五, 加大金融产品与服务创新, 坚守风险底线, 增强对中小微科技企业的投融资力度。中国华融改制完成后, 将在坚守风险底线的前提下, 进一步拓宽融资渠道, 同时随着未来货币政策调整放宽, 大力提高产品定价能力, 为企业节约融资成本, 让利于企业, 巩固提升合作伙伴关系, 实现利益共享、风险共担、合作共赢、共谋发展。我们将加大对“利用高新技术改造传统产业”的支持力度, 加大对市场前景好、技术含量高、经济效益好的科技推广和技术改造项目的支持力度, 加大扶持科技含量高、产品附加值高和市场潜力大的小微企业发展, 支持其向“小而精”、“小而专”、“小而特”的方向发展。加大支持高新科技创业园区建设, 积极支持对创业园区基础设施建设所需资金, 对创业园区内资信好的科技企业可核定一定的授信额度。积极研究金融支持高新技术出口的新形式、新方法、新产品和新服务, 探索合作引进外资参与风险投资, 促进高新技术产品出口。

结束语